Eramet Sa · EURONEXT:ERA
Eramet Sa — Shareholder Meeting (May 2022)
31 slides from Eramet Sa's shareholder meeting presentation, May 31, 2022
Slide 1: Assemblée Générale Ordinaire
Assemblée Générale Ordinaire 31 mai 2022
Slide 2: Présentation de la situation de la société en 2021, perspectives et feuille de route
Présentation de la situation de la société en 2021, ses perspectives et sa nouvelle feuille de route stratégique Christel BORIES Président-Directeur Général 31 mai 2022
Slide 3: Disclaimer
Disclaimer Certaines informations contenues dans cette présentation, y compris toute information relative aux projets ou aux performances futures financières et opérationnelles d'Eramet, ainsi que toutes autres déclarations exprimant les attentes ou les prévisions de performance futures de la Direct
Slide 4: Notre raison d'être, notre raison d'agir
Notre raison d’être, notre raison d’agir « Devenir une référence de la transformation responsable des ressources minérales de la Terre, pour le bien vivre ensemble » 4 Assemblée Générale Ordinaire - 31 mai 2022
Slide 5: Notre raison d'être fixe un cap et nourrit la stratégie du Groupe
Notre raison d’être fixe un cap et nourrit la stratégie du Groupe afin d’être durablement créateur de valeur 1 2 3 Agir avec l’ensemble des Opérer de manière Produire les métaux dont parties prenantes responsable le monde a besoin Faire de la sécurité des Prélever les ressources dans le Répondre aux
Slide 6: Sommaire
Sommaire 1– Rétrospective 2021 2– Point de situation T1 2022 3– Nouvelle feuille de route stratégique Conclusion et perspectives 6 Assemblée Générale Ordinaire - 31 mai 2022
Slide 7: Rétrospective 2021
Rétrospective 2021 Sauf mention contraire, les chiffres financiers sont présentés en application de la norme IFRS 5 (« Actifs non courants détenus en vue de la vente et activités abandonnées »), en ligne avec le nouveau périmètre d’Eramet recentré sur la division Mines et Métaux.
Slide 8: Des engagements tenus par le Groupe
Des engagements tenus par le Groupe Stratégie Développement Finances Accélération du Durable Environ 450 M€2 de progrès repositionnement dans les intrinsèques en 2 ans Des progrès significatifs en Mines et Métaux faveur des populations et FCF de 401 M€2 en 2021 > Croissance continue de la de la plan
Slide 9: Feuille de route 2018 : repositionnement du portefeuille d'actifs
Feuille de route 2018 : repositionnement du portefeuille d’actifs d’Eramet... 1 2 3 ÉLARGIR notre REDRESSER / REPOSITIONNER CROÎTRE dans nos portefeuille dans les métaux nos actifs les moins performants activités les plus attractives pour la transition énergétique SLN > 6 Mth d’exports de minerai de
Slide 10: …pour devenir un pure player des Mines et Métaux
…pour devenir un pure player des Mines et Métaux 2 3 ÉLARGIR notre portefeuille CROÎTRE dans nos activités les dans les métaux pour la plus attractives transition énergétique Minerai de nickel (Nouvelle- Minerai de manganèse Lithium Calédonie) > > + 60 % de production depuis > Construction de l’usin
Slide 11: 2021, nouvelle année de solide performance RSE
2021, nouvelle année de solide performance RSE Evolution favorable de notre feuille de route RSE 2018-2023 Indice à 104 (cible : 100) Sécurité Climat Réduction de -46 % du nombre d’accidents par rapport à 2020 (TF2 à 2,2 en 2021) Baisse de -39 % de l’intensité CO21 Validation de l’objectif de réduct
Slide 12: 2021, solides résultats opérationnels et année record pour la production minière
2021, solides résultats opérationnels et année record pour la production minière BU Manganèse BU Nickel BU Sables Minéralisés SLN Weda Bay Solide performance Poursuite de la montée Croissance rapide et Production record opérationnelle en puissance des mines, performance malgré des perturbations opér
Slide 13: 2021, solides résultats financiers
2021, solides résultats financiers Environ 450 M€ de progrès intrinsèques en deux ans, dont 200 M€ 1 en 2021 Environnement de prix favorable, avec cependant une hausse du coût des intrants 2 3 EBITDA 2021 Levier financier > 1Md€ < 1x FCF 2021 Dividende de 401 M€ dont 526 M€, 2,5 € / action hors acti
Slide 14: Excellents résultats des activités poursuivies
Excellents résultats des activités poursuivies M€ 20211 20201 Chiffre d’affaires 3 668 2 792 EBITDA 1 051 516 % Chiffre d'affaires 29 % 18 % Résultat opérationnel courant 784 257 % Chiffre d'affaires 21 % 9% Résultat net – Activités poursuivies 791 (160) Résultat net – Activités abandonnées (426) (5
Slide 15: Liquidité élevée au 31 décembre 2021
Liquidité élevée au 31 décembre 2021 Liquidité financière du Groupe (M€) 2 200 RCF 2 0122 2 0122 2 000 > RCF de 981 M€ à échéance 2024, tiré en 1 8111 mars 2020 par précaution suite à la crise 1 800 sanitaire 1 600 901 > Remboursements : 981 1 400 • 500 M€ en juillet 2021 1 200 • 401 M€ en décembre
Slide 16: Aucune échéance de dette significative avant 2024
Aucune échéance de dette significative avant 2024 Dette brute du Groupe proforma y compris IFRS 16 égale à 1 967 M€ au 31 décembre 2021 Maturité moyenne de la dette du Groupe de 2,6 ans Environ 80 % de la dette à taux fixe Echéancier de la dette proforma au 31 décembre 2021 (M€) 862 172 Billets de t
Slide 17: Trésorerie efficacement allouée, investissements maîtrisés
Trésorerie efficacement allouée, investissements maîtrisés 2021 > Désendettement significatif réalisé en 2021 > Objectif de levier financier1 < 1x en moyenne sur le cycle > Maintenir un bilan solide pour assurer la viabilité financière tout au long du cycle et conserver la flexibilité 388 M€2 Réduct
Slide 18: Point de situation T1 2022
Point de situation T1 2022 Sauf mention contraire, les chiffres financiers sont présentés en application de la norme IFRS 5 (« Actifs non courants détenus en vue de la vente et activités abandonnées »), en ligne avec le nouveau périmètre d’Eramet recentré sur la division Mines et Métaux.
Slide 19: Dynamique de marché positive dans toutes les activités du Groupe
Dynamique de marché positive dans toutes les activités du Groupe BU Manganèse BU Nickel BU Sables Minéralisés Baisse de la production mondiale Baisse de la production mondiale Progression de la production de d'acier au carbone d'acier inoxydable zircon et de produits titanifères, sans pour autant po
Slide 20: Environnement de prix très favorable, tensions sur l'offre
Environnement de prix très favorable, compte tenu des tensions sur l'offre, accentuées par la guerre en Ukraine Prix du minerai de Mn (CIF Chine 44 %) en forte hausse au Prix du Ni au LME en forte hausse au T1 2022 (+ 49 %) dans T1 2022 (+ 17 % par rapport au T1 2021), creusant l'écart avec un c
Slide 21: Hausse significative du coût des intrants
Hausse significative du coût des intrants 1 2 Les prix de l'énergie et des réducteurs devraient Le coût élevé du fret devrait continuer de peser sur continuer de peser sur les performances du Groupe les marges des activités de minerai de Mn et de Ni en 2022, notamment : Les coûts de fret incluent le
Slide 22: Très bonne performance opérationnelle des activités minières au T1 2022
Très bonne performance opérationnelle des activités minières au T1 2022 Forte dynamique de croissance de la production au T1 2022 vs. T1 2021 Production Minerai de Minerai de nickel Sables manganèse SLN WB1 minéralisés Production minière1 1,8 Mt 1,2 Mth 4,6 Mth 198 kt > + 44 % vs. T1 2021 (+ 17 %) (
Slide 23: Chiffre d'affaires du Groupe en hausse de 79 % au T1 2022
Chiffre d'affaires du Groupe en hausse de 79 % au T1 2022 BU Sables Minéralisés 8% BU Nickel 1 165 M€3 30 % BU Manganèse 62 % +6% + 64 % + 10 % Effet Effet Effet volume prix change La hausse des prix des métaux a largement compensé l'augmentation des coûts des intrants au T1 2022 1 Données arrondies
Slide 24: Bon début d'année dans un environnement de prix très favorable
Bon début d'année dans un environnement de prix très favorable Poursuite de la croissance organique confirmée en 2022 > 7,5 Mt de production de minerai de manganèse au Gabon > plus de 4 Mth d’exports de minerai de nickel en Nouvelle-Calédonie > environ 15 Mth1 de production de minerai de nickel à We
Slide 25: Nouvelle feuille de route stratégique
Nouvelle feuille de route stratégique
Slide 26: Moment propice pour devenir un acteur de premier plan de la nouvelle ère des métaux
Moment propice pour devenir un acteur de premier plan de la nouvelle ère des métaux… « Pure player » des Mines et Métaux contribuant à un avenir durable Croitre dans les métaux Développer les métaux contribuant au développement critiques pour la transition économique mondial énergétique Marchés rési
Slide 27: Un portefeuille d'actifs contribuant à la lutte contre le changement climatique
…avec un portefeuille d’actifs contribuant à la lutte contre le changement climatique Offre de produits bien positionnée Référence en matière de RSE Minerais à très haute teneur en Engagé pour la planète et pour le métaux offrant une moindre intensité climat ; objectifs de réduction de carbone CO2 c
Slide 28: Focus sur les projets d'Eramet pour la transition énergétique
Focus sur les projets d’Eramet pour la transition énergétique D’importants projets idéalement positionnés pour renforcer le rôle de premier plan d’Eramet au service de la transition énergétique mondiale Lithium - Centenario Production de Ni/Co de Recyclage des batteries qualité batterie Critique pou
Slide 29: Conclusion et perspectives
Conclusion et perspectives
Slide 30: 2022 : le début d'une nouvelle histoire pour Eramet
2022 : le début d’une nouvelle histoire pour Eramet Devenir une référence de la transformation responsable des ressources minérales de la Terre, pour le bien vivre ensemble 30 Assemblée Générale Ordinaire - 31 mai 2022
Slide 31: Pépinière, GCO, Sénégal
Pépinière, GCO, Sénégal