Hoden Seimitsu Kako Kenkyusho Co., Ltd. · TSE:6469

Hoden Seimitsu Kako Kenkyusho — Q2 FY2021 Earnings Presentation

28 slides from Hoden Seimitsu Kako Kenkyusho's earnings presentation, Oct 14, 2020

  1. Slide 1: 2021年2月期 第2四半期 決算説明会資料

    証券コード：6469 みんなの「知らない」をカタチにする 2021年2月期 第2四半期 決算説明会資料 2020年 10月14日 Copyright ©HODEN SEIMITSU KAKO KENKYUSHO CO.,LTD. All Rights Reserved

  2. Slide 2: 目次

    目次 ■ 2021年2月期 第2四半期決算概要 ■2021年2月期 通期連結業績予想 □ 本資料のご説明にあたり ・・・P03 □ 新型コロナウイルス感染症の拡大による影響認識 ・・・P15 □ 2021年2月期 第2四半期決算概要（連結） ・・・P04 □ 2021年2月期 通期連結業績予想 ・・・P16 □ 事業概要 ・・・P05 □ 2021年2月期 セグメント別業績予想 ・・・P17～ □ 新型コロナウイルス感染症の拡大による事業影響 ・・・P06 □ 2021年2月期 第2四半期セグメント別概要 ・・・P07～ ■2021年2月期 配当予想 ・・・P21 □ 設備投資・償却費・研究開

  3. Slide 3: 本資料のご説明にあたり

    本資料のご説明にあたり 前期との比較における留意点 ■子会社ミヤギの合併 2019年6月付けで完全子会社株式会社ミヤギの吸収合併により、 2020年2月期第2四半期から非連結決算による個別業績へ移行 ■持分法適用会社の株式追加取得による連結子会社化 2020年1月に持分法適用会社であるKYODO DIE – WORKS(THAILAND)CO.,LTD.の株式追加取得により、 2020年2月期第4四半期から連結決算による連結業績へ移行 【注記】資料内の表記について 20年2月期第2Q＝非連結決算による個別業績、21年2月期第2Q＝連結決算による連結業績 2021年２月期連結業績予想および配当予

  4. Slide 4: 2021年2月期 第2四半期決算概要（連結）

    2021年2月期 第2四半期決算概要（連結） （単位：百万円/％） 20年2月期 21年2月期 前期差異 前期 当期 第2Q実績 第2Q実績 構成比 構成比 ※1売上高の主な差異要因 売 上 高 5,086 5,502 ＋415 ※1 100.0 100.0 ・新型コロナウイルス感染症の拡大による 影響での減収 売 上 原 価 4,181 4,610 ＋428 ※2 82.2 83.8 ・連結子会社化による増収 ・環境・エネルギー関連等の増収 売 上 総 利 益 904 891 ▲12 17.8 16.2 ※2売上原価の主な差異要因 販 管 費 1,078 1,091 ＋12 21.2 19.

  5. Slide 5: 事業概要

    事業概要 ● 航 空 ・ 宇 宙 ～航空機エンジン部品 放電加工・表面処理 ● 交 通 ・ 輸 送 ～自動車表面処理部品 ● 環境・エネルギー ～産業用ガスタービン関連部品 金 型 ● 住 宅 ～アルミ押出用金型 ● 交 通 ・ 輸 送 ～セラミックスハニカム押出用金型 機 械 装 置 等 ● 機 械 設 備 ～プレス機・プレス付帯設備 ● 交 通 ・ 輸 送 ～自動車関連プレス部品 セグメント別売上構成比率（連結） 放電加工・表面処理 金型 機械装置等 5% 13% 5% 20% 9% 18% 10% 26% 22% 20年2月期 21年2月期 第2Ｑ実績 52% 第2Q実績 51% 40%

  6. Slide 6: 新型コロナウイルス感染症の拡大による事業影響

    新型コロナウイルス感染症の拡大による事業影響 2021年2月期第2四半期までの当社への影響 ■外部環境 事 業 分 野 事 象 当 社 へ の 影 響 影 響 度 ■渡航規制 ■第2四半期より航空機 航 空 ・ 宇 宙 大 ■旅客需要の減少 エンジン部品事業が減産 ■自動車関連部品の 表面処理部品が減産 ■メーカーの工場生産停止 交 通 ・ 輸 送 ■セラミックスハニカム押出用 ■自動車需要の低下 大 金型の減産 ■自動車用プレス加工部品 の減産 ■移動規制により工事延期 ■アルミ押出用金型の受注 住 宅 中 ■住宅着工件数の減少 が低迷 ■景況感の悪化 ■設備の導入の延期 機 械 設 備 小

  7. Slide 7: 2021年2月期 第2四半期セグメント別概要

    2021年2月期 第2四半期セグメント別概要 （単位：百万円/%） 20年2月期 21年2月期 前期増減 前期比率 第2Q実績 第2Q実績 放 電 加 工 ・ 表 面 処 理 2,661 2,809 ＋148 106％ 売 航 空 ・ 宇 宙 1,002 700 ▲302 70％ 上 高 交 通 ・ 輸 送 272 184 ▲87 68％ 環 境 ・ エ ネ ル ギ ー 1,386 1,924 ＋538 139％ 営 業 利 益 ▲94 ▲64 ＋29 － 金 型 1,907 2,205 ＋297 116％ 売 上 住 宅 908 1,410 ＋501 155％ 高 998 795 ▲203

  8. Slide 8: セグメント別詳細：放電加工・表面処理

    セグメント別詳細：放電加工・表面処理 （単位：百万円） 前期比 増収・増益 環境・エネルギー 交通・輸送 航空・宇宙 売 上 高 ： 2,661 ⇒ 2,809 ( +148 ) 2,661 2,809 営業利益： ▲94 ⇒ ▲64 ( +29 ) 売 700 1,002 売上高増減要因（ 前期比 ） 184 ■航空・宇宙( ↓ ) 272 旅客需要の低迷によって第2Ｑより航空機エンジン部品 上 事業が減産の影響を受けて減収。 1,924 1,386 ■交通・輸送( ↓ ) 自動車需要減と国内外の自動車メーカーの生産が停止 高 0 等もあり、 自動車関連部品の表面処理部品が減収。 20年2月

  9. Slide 9: セグメント別詳細：金型

    セグメント別詳細：金型 （単位：百万円） 前期比 増収・減益 交通・輸送 住宅 売 上 高 ： 1,907 ⇒ 2,205 ( +297 ) 営業利益： 395 ⇒ 232 ( ▲162 ) 売 2,205 1,907 売上高増減要因（ 前期比 ） ■住宅( ↑ ) 908 1,410 アルミ押出用金型などが減収も、 持分法適用会社 上 であったKDTの連結子会社化の効果により増収。 998 795 ■交通・輸送( ↓ ) 高 0 自動車需要減と国内外の自動車メーカーの生産停止等 20年2月期 21年2月期 もあり、第2Ｑよりさらに需要減になったことで、 第2Q実績 第2Q実績 セラミックスハ

  10. Slide 10: セグメント別詳細：機械装置等

    セグメント別詳細：機械装置等 （単位：百万円） 前期比 減収・増益 交通・輸送 機械設備 売上高： 516 ⇒ 486 ( ▲ 29 ) 516 営業利益： ▲0 ⇒ 82 ( + 82 ) 486 売 売上高増減要因（ 前期比 ） 243 256 ■機械設備( ↑ ) 上 デジタルサーボプレス機は納入の延期により販売減少だが、 プレス機器付属設備の増加により、増収。 272 230 ■交通・輸送( ↓ ) 高 0 想定以上の生産減や納入の見直しがあり、 20年2月期 21年2月期 自動車向けプレス部品が減産によって減収。 第2Q実績 第2Q実績 82 営 営業利益増減要因（ 前期比 ） ■(

  11. Slide 11: 設備投資・償却費・研究開発費

    2021年2月期第2四半期/設備投資・償却費・研究開発費 設 備投資 ／減 価償却 費 ◆実施・継続中 ◇一部凍結・抑制 （単位：百万円） 2021年2月期 主な投資案件 20年2月期 21年2月期 第2四半期 第2四半期 ◆大和事業所設立と付属設備 実績(参考) 実績 ◇生産体制の効率化・盤石化 設 備 投 資 1,488 1,160 減価償却費 414 541 研 究 開 発 費 （単位：百万円） 2021年2月期 主な研究開発案件 20年2月期 21年2月期 ◆バイオプラスチック樹脂等成形基礎技術開発 第2四半期 第2四半期 ◆機能性コーティングの性能向上 実績(参考) 実績 ◆炭素繊維

  12. Slide 12: 連結貸借対照表とキャッシュ・フローの状況

    連結貸借対照表とキャッシュ・フローの状況 貸借対照表 自己資本比率 2021年2月期第2四半期 ： 36.3％ （単位：百万円） 2020年2月期 ： 41.0％ 流動負債 流動資産 5,144 キャッシュ・フロー 6,638 前年比：+717 （単位：百万円） 前年比： +416 21年2月期 固定負債 第2四半期 主な増減要因 実績 6,082 現 金 及 び 前年比：+740 現金同等物の 1,238 期 首 残 高 固定資産 (営業)+425 11,998 ・・・減価償却費の増加等 前年比：+511 純資産 現 金 及 び (投資)▲984 7,410 現金同等物の 676 ・・・有形

  13. Slide 13: 2021年2月期第2四半期の主要施策

    2021年2月期第2四半期の主要施策 コロナ禍において収益体質の改善を最優先課題と捉え、各事業ごとで実施 環境・エネルギー ●産業用ガスタービン関連部品は社内の ●増産対応 横断的な生産や協力会社との連携により、 基盤事業 ●原価高の改善 供給の安定化に向けた活動に注力 強 化 機械設備 ●大和事業所の本格稼働に向けて計画通りに 進捗 ●新事業所立ち上げ ●シェアリングサービス立ち上げに向けた活動 航空・宇宙 ●生産計画見直しに合わせた適切な生産 体制へのシフト ●生産調整 ●産業用ガスタービン関連部品の生産に向けた ●代替アイテム生産 体制を構築 交通・輸送 ●セラミックスハニカム押出用金型

  14. Slide 14: 2021年2月期 通期業績予想

    2021年2月期 通期業績予想 Copyright ©HODEN SEIMITSU KAKO KENKYUSHO CO.,LTD. All Rights Reserved 14

  15. Slide 15: 新型コロナウィルス感染症の拡大による影響認識

    新型コロナウィルス感染症の拡大による影響認識 当社が認識している2021年2月期下期以降の外部環境情報 事業分野 当社が認識している外部環境 当社への影響 想定期間 ・渡航再開も旅客需要の回復には時間を要する ・機体および航空機エンジンメーカー 航 空 ・ 宇 宙 中・長期 ・航空機産業は2024年頃まで回復は難航 の生産計画見直しによる受注の減少 ・国内外のメーカーの稼働は限定的 ・自動車市場は2021年初頭より徐々に回復 ・大規模な生産の減少と遅延による 交 通 ・ 輸 送 短期 受注の減少 ・自動車販売台数の減少 住 宅 ・景気停滞に伴う住宅需要減 ・住宅着工数減少による需要の減少 短・

  16. Slide 16: 2021年2月期 通期連結業績予想

    2021年2月期 通期連結業績予想 新型コロナウイルス感染症の拡大による影響が継続することを想定 (単位：百万円) 20年2月期 21年2月期 前期差 前期比 20年2月期実績 21年2月期見通し 実績 見通し 11,506 売 上 高 11,127 11,506 +379 +3.4% 11,127 営 業 利 益 ▲190 ▲742 ▲551 － 経 常 利 益 ▲186 ▲775 ▲588 － 当期純利益 ▲189 ▲894 ▲704 － ＜参考＞ ＜参考＞ 21年2月期 21年2月期 0 20年2月期 20年2月期 上期実績 下期見通し 上期実績 下期実績 ▲ 190 ▲ 186 ▲ 1

  17. Slide 17: 2021年2月期 セグメント別業績予想

    2021年2月期 セグメント別業績予想 (単位：百万円) 20年2月期 21年2月期 前期差 21年2月期 21年2月期 上下 実績 見通し 増減 上期実績 下期見通し 増減 放電加工・表面処理 5,936 5,864 ▲72 2,809 3,054 ＋245 売 航 空 ・ 宇 宙 2,060 1,331 ▲729 700 631 ▲69 上 高 交 通 ・ 輸 送 509 397 ▲112 184 212 ＋28 環 境 ・ エ ネ ル ギ ー 3,366 4,135 ＋769 1,924 2,211 ＋286 営 業 利 益 70 ▲200 ▲270 ▲64 ▲136 ▲72 売 金 型

  18. Slide 18: セグメント別詳細：放電加工・表面処理

    セグメント別詳細：放電加工・表面処理 2020年2月期 通期実績 2021年2月期 下期見通し 2021年2月期 上期実績 通期見通し (前期比 減収・減益) （単位：百万円） 売 上 高 ： 5,936 ⇒ 5,864 ( ▲ 72 ) 5,936 5,864 営業利益： 70 ⇒ ▲200 ( ▲270 ) 売上高下期予想（上期対比） 売 3,054 ■(↓)航空・宇宙 ◇航空機エンジン部品事業が第2Ｑより続く 減産によって減収 上 ◇その他航空・宇宙部品は、新しい取り組みで 増収 2,809 ■(↑)交通・輸送 高 0 ◇自動車関連部品の表面処理部品は 上期並みに推移 ■(↑)環境・エネ

  19. Slide 19: セグメント別詳細：金型

    セグメント別詳細：金型 2020年2月期 通期実績 2021年2月期 下期見通し 2021年2月期 上期実績 通期見通し (前期比 増収・減益) （単位：百万円） 売 上 高 ： 3,706 ⇒ 3,930 (+ 223 ) 営業利益： 717 ⇒ 220 (▲ 496 ) 売上高下期予想（上期対比） 売 3,706 3,930 ■(↓)住宅関連 ◇新型コロナウイルス感染症の拡大による影響で 1,724 需要の回復が遅れることで減産となることから、 上 アルミ押出用金型が減収 ◇海外子会社は横這い 2,205 ■(↓)交通・輸送 高 0 ◇新型コロナウイルス感染症の拡大による影響で 市場の落ち

  20. Slide 20: セグメント別詳細：機械装置等

    セグメント別詳細：機械装置等 2020年2月期 通期実績 2021年2月期 下期見通し 2021年2月期 上期実績 通期見通し (前期比 増収・増益) （単位：百万円） 売 上 高 ： 1,484 ⇒ 1,711 ( +227 ) 営業利益： 68 ⇒ 212 ( +144 ) 1,711 1,484 売上高下期予想（上期対比） 売 ■(↑)機械設備 1,224 ◇プレス機の引き合い案件が順調に進捗 上 ◇プレス金型・付帯設備も下期で緩やかな 回復の兆し ■(→)交通・輸送 高 486 ◇新型コロナウイルス感染症の拡大による影響で 0 需要の回復が遅れることから横這いで推移 営 営業利益下期予

  21. Slide 21: 2021年2月期 配当予想

    2021年2月期 配当予想 ■１株当たり配当金 期末 今回修正予想 無配 2020年10月6日公表 業績予想 当社は、株主への利益還元を経営上の最重要課題のひとつと考え、現在及び 今後の事業収益をベースに将来の事業展開や経営体質の強化のために、必要な 内部留保資金の確保などを勘案し、配当性向30％を一つの目安として、継続的 かつ安定的な利益還元を基本方針としております。 期末配当予想につきましては、当期は新型コロナウイルス感染症の拡大による 影響によって、当期純損失を計上する見通しである中で、安定的な配当水準を 継続する基本方針に変更はないものの、新型コロナウイルス感染症拡大の収束 する時期が

  22. Slide 22: 2022年2月期にむけた活動

    2022年2月期にむけた活動 アフターコロナを見据え、収益力強化を前提とした筋肉質な体制へ 新型コロナ 航空ビジネス 米中貿易摩擦 ウィルス 新型コロナウィルス感染症の拡大による への期待 などの影響 感染症の 影響が継続、需要回復の遅れ・需要の変化 拡大 アフター 投資抑制による 原価改善進むが コロナ 過去 収益力強化 需要減、 需要低迷により 最高益 新規ｱｲﾃﾑ原価増 収益が悪化 企業価値向上を志向 2019年2月期 2020年2月期 2021年2期 2022年2期 基本方針 主な活動の内容 営業力の強化 ●営業活動の抜本的な改革 収益性の ●筋肉質な費用構造に向けた抜本的な固定費の削

  23. Slide 23: トピックス

    トピックス Copyright ©HODEN SEIMITSU KAKO KENKYUSHO CO.,LTD. All Rights Reserved 23

  24. Slide 24: APNetサービス 航空宇宙部品製造ネットワーク

    ＡＰＮetサービスを2020年10月より開始 航空宇宙部品製造ネットワーク APNetサービスのビジネスモデル APＮetサービス参加企業(順不同) 株式会社アイ・シイ・エス お客様 株式会社真功社 玉川工業株式会社 熱田起業株式会社 株式会社小坂鉄工所 納品 注文 旭金属工業株式会社 株式会社磯村製作所 明光工業株式会社 企業 企業 伊藤鉄工株式会社 有限会社名南機械製作所 部品供給 エヌティー精密株式会社 ワンストップ 株式会社瑞木製作所 窓口企業 ソリューション 瑞浪精機株式会社 平和産業株式会社 2020年10月より 企業 企業 株式会社天木鉄工 APＮｅｔサービスを開始 マツダ化工株

  25. Slide 25: 航空・宇宙部品メーカーへの着実な進化

    航空・宇宙部品メーカーへの着実な進化 航空機 ■低圧タービンブレード エンジン部品 ■圧縮機燃焼器部品 航空・宇宙 ロケット その他部品 航空機器 機体部品 エンジン部品 検査資格取得支援 非破壊検査 従来まで受託加工 APNetサービスで部品供給を実現 アカデミー 航空機エンジン部品を主力に航空・宇宙部品メーカーにむけて着実に前進 2024年まで航空機市場は厳しいが航空宇宙分野で培った 生産技術と品質保証技術を他の事業にも展開し、新たな価値を 提供するとともに航空・宇宙部品メーカーとしての地位確立を目指す Copyright ©HODEN SEIMITSU KAKO KENKYUSHO CO

  26. Slide 26: ZENFormer Sharing Service

    プレス機シェアリングを2020年11月より開始 次世代モノづくりを支援する共創サービス ZENFormer Sharing Service 目的 最新設備・稀少設備を購入する時代から利用する時代にむけて 新素材による開発を進めたいが、身近に開発機を確保できない顧客を支援。 新素材による新商品の開発支援 稀少設備を日時単位でご利用いただくことで初期投資の軽減と研究開発を促進。 サーボプレスとクラウドをリアルタイムにつなぎビックデータを取得できる環境を用意。 加工現象のデジタル化・可視化支援 加工現象の可視化を産学官いずれの研究者も手軽に利用できる環境の提供。 難易度の高い部品を高精度サーボプレス

  27. Slide 27: プレス事業の展開

    プレス事業の展開 事業集約による新拠点 従来サービス 営業リソースの集中 オンライン商談強化 プレス金型 プレス部品 工法・開発 量産 新サービス 3つの シェアリングの成果 強み ZENFormer Sharing プレス機製造 Service サービスで得た成果 販売 三菱ＵＦＪリース株式会社と協業の検討開始 サーボプレス機のシェアリングサービスやレンタル契約、中古機の再販事業等、 出口戦略を見据えたサーボプレス機を活用した新たなビジネスモデル構築の検討開始。 Copyright ©HODEN SEIMITSU KAKO KENKYUSHO CO.,LTD. All Rights Rese

  28. Slide 28: みんなの「知らない」をカタチにする

    みんなの「知らない」をカタチにする 本資料に記載された目標や予測等、将来に関する記載が記述があります。 資料作成時点での当社の判断に基づき作成したものであり、その情報の正確性を保証するものではありません。 また、様々な不確定要素が内在しておりますので、実際の業績や結果とは異なる場合があります。

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