Gmo Globalsign Holdings K.k. · TSE:3788
Gmo Globalsign Holdings K.k — Gmoホスティング&セキュリティ株式会社 — Q1 2007 Earnings Presentation
36 slides from Gmo Globalsign Holdings K.k's earnings presentation, May 24, 2007
Slide 1: 2007年度第1四半期決算説明会
: Planning Departmen t DN: cn=Planning Department, c=JP, l=Shibuya-ku, st=Tokyo, o=GMO Hosting and Security Inc, ou=Planning, email=ir@gmo-hs. com : : 2007.05.25 15:45:58 +09'00' 2007年度第1四半期決算説明会 2007年5月24日 ＧＭＯホスティング＆セキュリティ株式会社 (東証マザーズ 3788) http://www.gmo-hs.com/ Copyright (C) 2007 GMO HOSTING & SE
Slide 2: 当資料取扱上のご注意
当資料取扱上のご注意 本資料に記載された内容は、2007年5月24日現在に おいて、一般的に認識されている経済・社会等の情勢並 びに当社が合理的と判断した一定の前提に基づいて作 成されておりますが、経営環境の変化等の事由により、 予告なしに変更される可能性があります。
Slide 3: アジェンダ
アジェンダ １． 結論と要約 ２． 財務ハイライト ３． 事業展開 3-1 ホスティングサービス事業 3-2 セキュリティサービス事業 ４． 業績予想
Slide 4: 1.結論と要約
1.結論と要約 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 １．結論と要約 東証：3788 Copyright (C) 2007 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 4
Slide 5: 2007年度施策 経過と取組み
2007年度施策 経過と取組み 1.結論と要約 期初に設定した目標は順調に進捗 2.財務ハイライト 3.事業展開 ■ 第1四半期までの経過 4.業績予想 -Windows コラボレーションホスティング、トライアル開始（2/15） -SaaSソリューション拡販で(株)シーイーシーと業務提携（2/19） -Global Webを設立（3/1）し、WEB制作支援事業開始（3/29） ■ 第2四半期以降の取組み -Windows コラボレーションホスティング（4/2～） -SaaSソリューション（4/25～） -連結子会社ジオトラスト、グローバルサインに社名を変更 東証：3788 -ワールドワイドでセ
Slide 6: 2.財務ハイライト
1.結論と要約 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 2．財務ハイライト 東証：3788 Copyright (C) 2007 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 6
Slide 7: 財務ハイライト 2007年度第1四半期・主なトピック
財務ハイライト 2007年度第1四半期・主なトピック 1.結論と要約 期首設定の営業目標・数値目標ともに順調な進捗 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 ・ 上半期見込み数値を上方修正（31ページ参照） ・ 営業利益ベースで減益となったものの、のれんなどの償却 費を除けば、実質増益（8ページ参照） ※のれん等の償却費：+52百万円、償却費控除後の増益額：+39百万円（営業利益ベース・前年同期差） ・ 経常利益ベースでの減益については、主に営業外費用に 東証：3788 おける為替差損によるもの（8ページ参照） Copyright (C) 2007 GMO HOSTING & SECUR
Slide 8: 2007年度第1四半期決算（連結PL）
財務ハイライト 2007年度第1四半期決算（連結PL） 1.結論と要約 売上高は28％増 経常利益は小幅ながら減少（前年同期比） 2.財務ハイライト （単位百万円、単位未満切捨て） ● 変動要因（対前年同期差） 3.事業展開 2006年 2006年 2007年 前年同期 12月期 3月期 3月期 比(％) 4.業績予想 ● 売上高 5,744 1,308 1,675 28.0 【売上高】 ホスティング売上 +194 売上原価 2,117 470 626 33.2 セキュリティ売上 +179 その他売上 △7 ● 売上総利益 3,627 837 1,048 25.1 【販管費】 販売費及び一般管
Slide 9: 2007年度第1四半期決算（連結BS・CF計算書）
財務ハイライト 2007年度第1四半期決算（連結BS・CF計算書） 1.結論と要約 ストック型ビジネスにより、良好なｷｬｯｼｭﾌﾛｰと健全な財務体質を維持 （単位百万円、単位未満切捨て） 2.財務ハイライト ● 変動要因（対前年度末差） 2006年 2007年 構成比(％) 12月期 3月期 【流動資産】 3.事業展開 現金預金 △368 流動資産 3,447 3,127 56.1 売掛金 +80 4.業績予想 固定資産 2,344 2,447 43.9 【固定資産】 工具器具備品 +26 資産合計 5,792 5,574 100.0 のれん等 +23 ソフトウェア +80 流動負債 2,23
Slide 10: 第1四半期セグメント（事業別）情報
財務ハイライト 2007年度第1四半期セグメント（事業別）情報 1.結論と要約 新サービス展開に向けての先行投資実施 （単位百万円、単位未満切捨て） 2.財務ハイライト 【セグメント別売上高】 2006年 2006年 2007年 前年同期比 3.事業展開 12月期 3月期 3月期 (％) ● ホスティングサービス事業 5,136 1,191 1,385 16.4 4.業績予想 ● セキュリティサービス事業 583 109 288 163.4 ● その他サービス事業 24 7 △0 - ● 連結合計 5,744 1,308 1,675 28.0 【セグメント別営業利益】 2006年 2006年
Slide 11: 第1四半期セグメント（所在地別）情報
財務ハイライト 2007年度第1四半期セグメント（所在地別）情報 1.結論と要約 海外市場における売上高急上昇、グローバル体制構築は順調に進捗 2.財務ハイライト 【所在地別売上高】 （単位百万円、単位未満切捨て） 2007年3月期 3.事業展開 売上高 構成比(％) ● 日本 1,482 88.5 4.業績予想 ● 米国 53 3.2 ● 欧州(英国・ﾍﾞﾙｷﾞｰ） 139 8.3 ● 連結合計 1,675 100.0 【所在地別営業利益】 （単位百万円、単位未満切捨て） 2007年3月期 営業利益 構成比(％) ● 日本 355 107.0 ※ 償却費23百万含む ● 米国 △2 △ 0.
Slide 12: 2007年度第1四半期投資内容まとめ
財務ハイライト 2007年度第1四半期投資内容まとめ 1.結論と要約 「来年度以降の大きな飛躍」のために、必要な投資を積極実施 2.財務ハイライト １．成長維持のための投資 3.事業展開 今後の本格成長が期待される「メッセージングサービス市場」、「SaaS市場」 4.業績予想 での優位性確保のための投資 ２．セキュリティサービスへの投資 「新ブランド・グローバルサインの展開」「世界市場での本格展開」「新サービ スの開始」に関する投資 ３．内部収益力向上のための投資 東証：3788 社内システム刷新のための投資。償却負担は本年度下期より Copyright (C) 2007 GMO HOSTIN
Slide 13: ホスティングサービス事業契約数
財務ハイライト ホスティングサービス事業契約数 1.結論と要約 社会インフラとしての、ストック型ビジネスの地位を確立 2.財務ハイライト ● 契約件数は、堅調に増加（*） （単位：件） 160,000 3.事業展開 138,981 139,844 4.業績予想 140,000 131,363 GMOインターネット(株）からの移転 約３万７千件 120,000 お名前.com吸収合併 約２万件 100,000 ＠ＹＭＣ株式取得 約６千件 80,000 56,640 60,000 46,336 41,372 40,000 32,106 東証：3788 21,600 20,000 8,108 200
Slide 14: ホスティングサービス事業・高価格帯商品の推移
財務ハイライト ホスティングサービス事業・高価格帯商品の推移 1.結論と要約 高価格帯商品が好調 2.財務ハイライト 100% 3.事業展開 90% 4.業績予想 19% 20% 21% 22% 23% 25% 26% 29% 29% 80% 専用(売上) その他売上 70% 60% 50% 2005年1Q 2005年2Q 2005年3Q 2005年4Q 2006年1Q 2006年2Q 2006年3Q 2006年4Q 2007年1Q 東証：3788 シェアの順調な拡大＋高価格帯商品の好調 「スケールメリットの顕在化」＆「ブランド価値の向上」 Copyright (C) 2007 GMO HOS
Slide 15: ホスティングサービス事業・パートナー件数推移
財務ハイライト ホスティングサービス事業・パートナー件数推移 1.結論と要約 パートナー契約件数の増大＝販売チャネルの拡大 2.財務ハイライト ● 販売パートナー契約の推移 3.事業展開 5,262 4.業績予想 5,083 5,000 4,670 4,238 4,000 3,866 3,000 2,758 東証：3788 2,000 2004.12 2005.6 2005.12 2006.6 2006.12 2007.3 Copyright (C) 2007 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 15
Slide 16: セキュリティサービス事業・SSLサーバ証明書
財務ハイライト セキュリティサービス事業・SSLサーバ証明書 1.結論と要約 国内事業は順調に伸張、海外マーケットのプラスオン効果を見込む 2.財務ハイライト ● ＳＳＬサーバ証明書有効発行枚数（国内） （枚） 3.事業展開 18,000 15,991 4.業績予想 16,000 13,849 14,000 12,598 12,000 11,273 10,147 10,000 8,592 8,000 7,493 6,261 6,000 4,896 4,000 3,702 2,978 2,250 2,000 1,489 東証：3788 466 857 37 112 0 第1Q 第2Q 第3Q 第
Slide 17: セキュリティサービス事業・シェアの推移
財務ハイライト セキュリティサービス事業・シェアの推移 1.結論と要約 市場参入後4年で27%のシェアを達成、直近1年間では5ポイント上昇 2.財務ハイライト 市場占有率：22%（2006.3） → 27%（2007.3） 3.事業展開 Ve r iSign Ge o T r u st C o m o do En t r u st . n e t Ot h e r 100% 4.業績予想 90% 80% 70% 60% 50% 40% 市場シェア 30% 20% 1% 2003.3 → 16% 2005.3 → 22% 2006.3 27% 2007.3 10% 東証：3788 0% 3月 3
Slide 18: ビジョン：グローバル展開
財務ハイライト ビジョン：グローバル展開 1.結論と要約 ボーダレスなトータルサービスを提供するサーバー事業者が目標 2.財務ハイライト ● ローカル企業からグローバル企業へ ・ 世界規模での営業拠点確保 3.事業展開 ・ カントリーリスク低減 ・ 規模の経済性の更なる向上 4.業績予想 ・ 日本発グローバルIT企業としてのブランド確立 ● 目標 ・ ホスティング事業：2007年～2010年で、平均年率20%の成長性維持 ・ セキュリティ事業： 2007年～2010年で、毎年50%ずつの売上成長 ・ 海外事業：今後数年で売上高構成比30%まで向上 ■ ホスティング事業 ■ セキュリティ事業 ■
Slide 19: 3-1 ホスティングサービス事業
1.結論と要約 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 3．事業展開 3-1 ホスティングサービス事業 東証：3788 Copyright (C) 2007 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 19
Slide 20: ホスティングサービス事業 市場の成長性①
ホスティングサービス事業 市場の成長性① 1.結論と要約 大きな潜在市場 2.財務ハイライト ● ホスティングサービス市場の潜在規模 ● 2010年までの 3.事業展開 （ビジネスユーザー向け） ホスティングサービス市場規模 4.業績予想 ■ 企業数 2010年まで年平 1500 ■ ホスティング 均14%で継続的に （億円） 市場規模 成長予測 *4 市場成長 1000 余地 *1) 平成16年現在。国税庁 会社標本調査結果より *2) 中小企業庁調査資料より 日本 米国 *3) マルチメディア振興会資料 より自社推定 企業数 257万 *1 505万 *2 *4) IDC 5/2006,
Slide 21: ホスティングサービス事業 市場の成長性②
ホスティングサービス事業 市場の成長性② 1.結論と要約 アウトソーシングの加速は、大きな市場機会 2.財務ハイライト お客様 当社 3.事業展開 ● 2007年問題による技術者不足 ● ビジネス革新のIT化提案 ● 複雑化し、技術革新への対応は困難 ● 既存システムからのマイグレーション 4.業績予想 ● 投資・維持のためのコスト増大 ● 運用・保守領域の拡大 ● 経営者やユーザー部門主導のITガバナンス システム部門の 広いニーズに対応できる アウトソーシング化加速 当社のソリューション 東証：3788 当社サービスのニーズ向上 Copyright (C) 2007 GMO HOSTING
Slide 22: ホスティングサービス事業 営業展開
ホスティングサービス事業 営業展開 1.結論と要約 GMO-HSの位置づけとシェア向上のための戦略 2.財務ハイライト GMO-HSの主要顧客層＝ITリテラシーが中程度の中小～大手企業 3.事業展開 高 課題： 4.業績予想 -今後、SaaSなどの、より高付加価値なサービス市場の ITリテラシー 急成長が見込まれ、対応が急務となる GMO-HS -件数ベースで多いニーズ「WEBサイトを安く作りたい」 低 などへの対応ができていなかった ITリテラシーの高位層・低位層を取り込み、シェアを垂直的に拡大 「メッセージングサービス」、 「SaaS対応の新サービス」展開開始 東証：3788 ＋ GMO-
Slide 23: ホスティングサービス事業 2007年度上半期新サービス
ホスティングサービス事業 2007年度上半期新サービス 1.結論と要約 プラットホーム提供からアプリケーション（高付加価値）提供へ 2.財務ハイライト ■ Exchange Hosted Service 3.事業展開 急成長中のメッセージングサービス市場向けサービス 4月2日サービス開始 4.業績予想 ・急速に普及しつつあるスマートフォンと連動可能な高い汎用性 ・安心して導入可能な高いコストパフォーマンスと万全のサポート体制 ■ カスタマイズ可能なアプリケーションホスティング 急成長が予想されるSaaS対応の新サービス 4月25日サービス開始 ・有力SIer、株式会社シーイーシーとの提携でCR
Slide 24: 3-2 セキュリティサービス事業
1.結論と要約 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 3．事業展開 3-2 セキュリティサービス事業 東証：3788 Copyright (C) 2007 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 24
Slide 25: セキュリティサービス事業 市場の成長性（国内）
セキュリティサービス事業 市場の成長性（国内） 1.結論と要約 国内だけでも、多くの成長余地・成長機会が存在 2.財務ハイライト 3.事業展開 2010年まで、セキュリティ市場は年平均21%の成長が見込まれている （出典：富士キメラ総研） 4.業績予想 ＋ 日本企業 世界全体 サイバー犯罪は物理的な犯罪よりも脅威である： YES 69% YES 58% サイバー犯罪への十分な防護対策を取っている： YES 15% YES 59% 日本IBM調査 2006.5 東証：3788 ・セキュリティ市場には、大きな成長余力が存在する。また、日本企業の セキュリティ意識は高いため、今後も継続したセキュリテ
Slide 26: セキュリティサービス事業 市場の成長性（海外）
セキュリティサービス事業 市場の成長性（海外） 1.結論と要約 国外においても、大きな市場拡大機会 2.財務ハイライト 3.事業展開 フィッシング詐欺のサイトが世界規模で増加傾向 4.業績予想 37,444 37,439 前年同期比 ： 396.4% （2007.12） 28,531 24,565 19,660 14,191 11,121 11,976 9,715 9,103 9,666 10,047 7,197 4,367 4,630 東証：3788 10 11 12 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 2005 2006 出典：Anti-Phishing Working
Slide 27: セキュリティサービス事業 海外展開（展開体制）
セキュリティサービス事業 海外展開（展開体制） 1.結論と要約 GMO-HSグループ・セキュリティ事業会社まとめ 2.財務ハイライト グローバルサイン株式会社（日本） ※ 旧 日本ジオトラスト株式会社 3.事業展開 ・ 2003年4月設立、2007年5月末社名変更（予定） ・ 2003年参入の後発ながら、国内2位となる27%のシェア 4.業績予想 ・ グローバルサインが発行する証明書のほか、米国ベリサインのワールド ワイドリセラーとなり（2007年7月 予定）、全世界でベリサイン商材を扱 うことが可能 ・ 出資比率：GMO-HS 88.2% GlobalSign Ltd.社（英国） ※ 旧 C
Slide 28: セキュリティサービス事業 海外展開（展開市場）
セキュリティサービス事業 海外展開（展開市場） 1.結論と要約 GMO-HSが展開する市場 2.財務ハイライト ＜サーバ証明書発行枚数 地域別シェア＞ ＜サーバ証明書発行枚数 地域別成長率＞ 3.事業展開 その他 30% 5% アジア 4.業績予想 11% 20% 欧州 北アメリカ 24% 60% 10% 0% 中 東 欧 州 オ セ ア ニ ア 中 米 ア ジ ア 南 ア メ リ カ ア フ リ カ 北 ア メ リ カ 東証：3788 ・ 欧州と社名統一 ・ 市場規模、市場成長率ともに高い市場での展開 →高い成長性の実現体制構築 Copyright (C) 2007 GMO HOSTING
Slide 29: セキュリティサービス事業 今年度の取り組み
セキュリティサービス事業 今年度の取り組み 1.結論と要約 新たなサービスで、世界中でのシェア確立を目指す 2.財務ハイライト ■ Extended Validation Certificate（EV証明書） ・DV(*1)、OV(*2)、EVの証明書 3.事業展開 ラインナップを、ユーザの用途に 4.業績予想 応じて販売 ・グローバルサインは3商材を販売す る唯一のブランドとなる ■ non-IPサービス 独自ドメインSSL 利用可能 ・ 従来のSSL通信は、IPアドレスを取得しなければ 21％ 通信不可 ・ したがって、これまで既存のマーケットは、ホス 独自ドメインSSL ティング事業者の
Slide 30: 4.業績予想
1.結論と要約 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 4．業績予想 東証：3788 Copyright (C) 2007 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 30
Slide 31: 業績予想 2007年決算予想（連結）中間期
業績予想 2007年決算予想（連結） 1.結論と要約 中間期予想数値を上方修正 2.財務ハイライト 【中間期予想】 （単位百万円、単位未満切捨て） 3.事業展開 2005年 2006年 2007年6月期 前年比(％) 6月期 6月期 (予想・期首/今回) 4.業績予想 ● 売上高 2,147 2,688 3,281 3,400 26.5 ● 営業利益 537 688 444 550 △ 20.1 ● 経常利益 529 692 449 520 △ 24.9 ● 中間純利益 339 412 209 250 △ 39.3 ・ ホスティング事業における、計画通りの進捗 ・ セキュリティ事業における、海
Slide 32: 業績予想 2007年決算予想（連結）通期
業績予想 2007年決算予想（連結） 1.結論と要約 通期予想数値は、据え置き 2.財務ハイライト 【通期予想】 （単位百万円、単位未満切捨て） 3.事業展開 2005年 2006年 2007年 前年比(％) 12月期 12月期 12月期(予想) 4.業績予想 ● 売上高 4,558 5,744 8,252 43.6 ● 営業利益 1,017 1,353 1,441 6.5 ● 経常利益 969 1,438 1,451 0.9 ● 当期純利益 592 847 721 △14.9 ・ セキュリティ事業において、社名変更を実施したこと ・ 欧州での事業もまだ立ち上げ時期にあたる 東証：3788 ・
Slide 33: 業績予想 2007年決算予想（セグメント別）
業績予想 2007年決算予想（セグメント別） 1.結論と要約 1Qにおける好調で、各事業共に順調に進捗 2.財務ハイライト 【セグメント別売上高】 （単位百万円、単位未満切捨て） 2006年 2007年 2007年 前年比(％) 3.事業展開 12月期 3月期 12月期(予測) 4.業績予想 ● ホスティングサービス事業 5,136 1,385 5,779 12.5 ● セキュリティサービス事業 583 288 1,104 89.4 ● その他サービス事業 24 △0 1,369 - ● 連結合計 5,744 1,675 8,252 43.7 【セグメント別営業利益】 （単位百万円、単位未満切
Slide 34: 各種変動要因と中期の見通し
業績予想 各種変動要因と中期の見通し 1.結論と要約 利益圧迫要因は、償却費などの主として短期的なもの 2.財務ハイライト 短期的に利益圧迫 3.事業展開 ホスティングサービス事業 -新サービスの「開発費等の投資額の償却」「導入時における高い固定費率」 4.業績予想 セキュリティサービス事業 -のれんなどの各種償却費の計上 -世界展開の本格開始や新ブランドへの投資などによる、一時的な固定比率の上昇 その他 -経営効率向上のための社内システム開発費の計上 中期的には高い利益率の実現 ホスティングサービス事業 -Exchangeの継続展開 -SaaS市場の本格的な成長 -専用サーバーの利益率向上
Slide 35: 業績予想 利益率の推移
業績予想 利益率の推移 1.結論と要約 今年度における利益率のイメージ 2.財務ハイライト 【営業利益率の推移】 30% 3.事業展開 2007年度第1四半期 4.業績予想 20% 10% 東証：3788 0% 2006上期 2006下期 2007 1Q 2007上期 2007下期 （予想） （予想） ※ 折れ線はのれん償却費を控除した場合 Copyright (C) 2007 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 35
Slide 36: ありがとうございました
ありがとうございました 当資料に関するお問合せ先 GMOホスティング&セキュリティ株式会社 経営企画室 ＩＲ担当 TEL 03-6415-6100 Email ir_@gmo-hs.com または http：//www.gmo-hs.com /より 「お問合せ」フォームをご利用ください。