Slide 1: 2006年度決算説明会
: Planning Departmen t DN: cn=Planning Department, c=JP, l=Shibuya-ku, st=Tokyo, o=GMO Hosting and Security Inc, ou=Planning, email=ir@gmo-hs.com : : 2007.02.19 12:21:25 +09'00 ' 2 0 0 6 年 度 決 算 説 明 会 2007年2月19日 ＧＭＯホスティング＆セキュリティ株式会社 (東証マザーズ 3788) http://www.gmo-hs.com/ Copyright (C) 2006 GMO HOSTING
Slide 2: 当資料取扱上のご注意
当資料取扱上のご注意 本資料に記載された内容は、2007年2月19日現在に おいて、一般的に認識されている経済・社会等の情勢並 びに当社が合理的と判断した一定の前提に基づいて作 成されておりますが、経営環境の変化等の事由により、 予告なしに変更される可能性があります。
Slide 3: アジェンダ
アジェンダ １． 結論と要約 ２． 財務ハイライト ３． 事業展開 3-1 ホスティングサービス事業 3-2 セキュリティサービス事業 ４． 業績予想
Slide 4: 1.結論と要約
1.結論と要約 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 １．結論と要約 東証：3788 Copyright (C) 2006 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 4
Slide 5: 結論と要約 2006年度総括
結論と要約 2006年度総括 1.結論と要約 07年度以降に向けてサービス開発・基盤と体制作りに取り組んだ1年 2.財務ハイライト ■ 全社 -制度信用銘柄及び貸借銘柄選定（6/16） 3.事業展開 -株式の分割（7/1） 4.業績予想 -ISMS(情報セキュリティマネジメントシステム）の国際規格取得（11/16） ■ ホスティングサービス事業 -株式会社アイアイティーヴィーのホスティング事業の営業譲受（6/1～） -地方での説明会の実施・アンテナショップ展開などによるパートナーとの連携強化 -子会社と米国Megafactory，Inc．との合併（10/1） ■ セキュリティサービス事業 -C
Slide 6: 2.財務ハイライト
1.結論と要約 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 2．財務ハイライト 東証：3788 Copyright (C) 2006 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 6
Slide 7: 財務ハイライト 2006年度決算（連結PL）
財務ハイライト 2006年度決算（連結PL） 1.結論と要約 増収増益を確保 売上高は26％増、経常利益は48％増（前年比） 2.財務ハイライト （単位百万円、単位未満切捨て） ● 変動要因（対前年差） 3.事業展開 2005年 2006年 前年比 12月期 12月期 (％) 【売上高】 ホスティング売上 +878 4.業績予想 ● 売上高 4,558 5,744 26.0 セキュリティ売上 +317 その他売上 △9 売上原価 1,708 2,117 24.0 【販管費】 ● 売上総利益 2,850 3,627 27.3 役員報酬・固定給与 +197 広告宣伝費 +51 販売費及び一般管理費
Slide 8: 財務ハイライト 2006年度決算（連結BS・CF計算書）
財務ハイライト 2006年度決算（連結BS・CF計算書） 1.結論と要約 ストック型ビジネスによる、良好なｷｬｯｼｭﾌﾛｰが事業拡大の源泉 （単位百万円、単位未満切捨て） 2.財務ハイライト 2005年 2006年 構成比(％) ● 変動要因（対前年差） 12月期 12月期 3.事業展開 【流動資産】 流動資産 3,659 3,447 59.5 現金預金 △556 売掛金 +151 4.業績予想 固定資産 662 2,344 40.5 前払費用 +182 資産合計 【固定資産】 4,322 5,792 100.0 工具器具備品 +147 のれんなど +1,003 流動負債 1,547 2,23
Slide 9: 財務ハイライト 2006年度セグメント情報
財務ハイライト 2006年度セグメント情報 1.結論と要約 堅調な成長のホスティングサービス事業、大幅伸張のセキュリティサービス事業 （単位百万円、単位未満切捨て） 2.財務ハイライト 【セグメント別売上高】 3.事業展開 2005年 2006年 前年比(％) 12月期 12月期 4.業績予想 ● ホスティングサービス事業 4,257 5,136 20.6 ● セキュリティサービス事業 266 583 119.3 ● その他サービス事業 34 24 △27.6 ● 連結合計 4,558 5,744 26.0 【セグメント別営業利益】 2005年 2006年 前年比(％) 12月期 12月期 ●
Slide 10: ホスティングサービス事業契約数
財務ハイライト ホスティングサービス事業契約数 1.結論と要約 社会インフラとしての、ストック型ビジネスの地位を確立 2.財務ハイライト ● 契約件数は、堅調に増加 （単位：件） 3.事業展開 160,000 GMOインターネット(株）からの移転 約３万７千件 4.業績予想 138,981 140,000 131,363 120,000 お名前.com吸収合併 約２万件 ＠ＹＭＣ株式取得 約６千件 100,000 80,000 56,640 60,000 46,336 41,372 40,000 32,106 21,600 東証：3788 20,000 8,108 200 750 2,460
Slide 11: ホスティングサービス事業・高価格帯商品の推移
財務ハイライト ホスティングサービス事業・高価格帯商品の推移 1.結論と要約 高価格帯商品が好調 2.財務ハイライト 100% 3.事業展開 90% 4.業績予想 19% 20% 21% 22% 23% 25% 26% 29% 80% 専用(売上) その他売上 70% 60% 50% 2005年1Q 2005年2Q 2005年3Q 2005年4Q 2006年1Q 2006年2Q 2006年3Q 2006年4Q 東証：3788 シェアの順調な拡大＋営業利益率向上＋高価格帯商品の好調 「スケールメリットの顕在化」＆「ブランド価値の向上」 Copyright (C) 2006 GMO HOSTING
Slide 12: ホスティングサービス事業・パートナー件数推移
財務ハイライト ホスティングサービス事業・パートナー件数推移 1.結論と要約 パートナー契約件数の増大＝販売チャネルの拡大 2.財務ハイライト ● 販売パートナー契約の推移 3.事業展開 4.業績予想 5,083 5,000 4,670 4,238 4,000 3,866 3,000 2,758 東証：3788 2,000 2004.12 2005.6 2005.12 2006.6 2006.12 Copyright (C) 2006 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 12
Slide 13: セキュリティサービス事業・SSL証明書
財務ハイライト セキュリティサービス事業・SSL証明書 1.結論と要約 国内事業は順調に伸張、海外マーケットのプラスオン効果を見込む 2.財務ハイライト ●ジオトラストＳＳＬサーバ証明書有効発行枚数 （枚） 3.事業展開 16,000 4.業績予想 13,849 14,000 12,598 12,000 11,273 10,147 10,000 8,592 8,000 7,493 6,261 6,000 4,896 4,000 3,702 2,978 2,250 2,000 1,489 東証：3788 466 857 37 112 0 第1Q 第2Q 第3Q 第4Q 第1Q 第2Q 第3Q 第
Slide 14: セキュリティサービス事業・シェアの推移
財務ハイライト セキュリティサービス事業・シェアの推移 1.結論と要約 市場参入後4年弱で26%のシェアを達成 2.財務ハイライト 市場占有率：21%（2005.12） → 26%（2006.12） 3.事業展開 Ve r iSign Ge oTr u st Com odo En tr u st.n e t Oth e r 100% 4.業績予想 90% 80% 70% 60% 50% 40% 市場シェア 30% 20% 1% 2003.3 → 8% 2004.3 → 16% 2005.3 26% 2006.12 10% 東証：3788 0% 3月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 月
Slide 15: 3.事業展開 3-1 ホスティングサービス事業
1.結論と要約 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 3．事業展開 3-1 ホスティングサービス事業 東証：3788 Copyright (C) 2006 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 15
Slide 16: ホスティングサービス事業 市場の成長性①
ホスティングサービス事業 市場の成長性① 1.結論と要約 大きな潜在市場 2.財務ハイライト ● ホスティングサービス市場の潜在規模 （ビジネスユーザー向け） ● 2007年までのホスティングサービス市場の伸び率 （万件） 3.事業展開 100 契約件数 ■ 企業数 4.業績予想 ■ ホスティング 90.8 市場規模 2010年まで年平均 90 14%で継続的に 成長予測 *4 80 78.9 *1) 平成16年現在。国税庁 市場成長余地 会社標本調査結果より *2) 中小企業庁調査資料より *3) マルチメディア振興会資料 70 68.2 より自社推定 *4) IDC 5/2006, U.S
Slide 17: ホスティングサービス事業 市場の成長性②
ホスティングサービス事業 市場の成長性② 1.結論と要約 アウトソーシングの加速は、大きな市場機会 2.財務ハイライト お客様 当社 3.事業展開 ● 2007年問題による技術者不足 ● ビジネス革新のIT化提案 ● 複雑化し、技術革新への対応は困難 ● 既存システムからのマイグレーション 4.業績予想 ● 投資・維持のためのコスト増大 ● 運用・保守領域の拡大 ● 経営者やユーザー部門主導のITガバナンス システム部門の 広いニーズに対応できる アウトソーシング化加速 当社のソリューション 東証：3788 当社サービスのニーズ向上 Copyright (C) 2006 GMO HOSTING
Slide 18: ホスティングサービス事業 営業展開
ホスティングサービス事業 営業展開 1.結論と要約 GMO-HSの位置づけとシェア向上のための戦略 高 2.財務ハイライト 3.事業展開 現状のGMO-HS主な顧客層： GMO-HS ITリテラシー 「ある程度のITインフラを構築できる中小企業」 4.業績予想 「IT化を進める中堅・大手企業」 低 SaaSなどの高価格帯サービスの本格展開 ＋ GMO-HS 既存サービスの対象を潜在層まで拡大 シェアを垂直的に拡大 東証：3788 インターネットソリューションをワンストップで提供できる、 総合的サービス事業者へ Copyright (C) 2006 GMO HOSTING & SECURITY,
Slide 19: 2007年度上半期新サービス①
ホスティングサービス事業 2007年度上半期新サービス① 1.結論と要約 プラットホーム提供からアプリケーション（高付加価値）提供へ 2.財務ハイライト ■ Exchange Hosted Service 3.事業展開 4.業績予想 急成長中のグループウェア市場向けサービス ・Outlookを使用した高いユーザビリティ ・スマートフォンと連動可能な高い汎用性 ・ITリテラシーの低い企業でも導入可能な高いコス トパフォーマンスと万全のサポート体制 4月初旬サービス開始予定 ・中規模以上の法人の圧倒的支持を目指す。 東証：3788 Copyright (C) 2006 GMO HOSTING &
Slide 20: 2007年度上半期新サービス②
ホスティングサービス事業 2007年度上半期新サービス② 1.結論と要約 プラットホーム提供からアプリケーション（高付加価値）提供へ 2.財務ハイライト ■ カスタマイズ可能なアプリケーションホスティング 3.事業展開 4.業績予想 急成長が予想されるSaaS対応の新サービス ・有力SIer、株式会社シーイーシーとの提携でCRMツールを展開 月サービス開始予定 4 ・オープンソースの利点を活かして、「導入時のコンサル」→「カスタマ イズして導入」→「アフターサポート」の流れでサービス提供。最高の ユーザビリティをストック型ビジネスで実現する ・大手法人がメイン顧客のシーイーシー、中小企業や教育
Slide 21: 2007年度上半期新サービス③
ホスティングサービス事業 2007年度上半期新サービス③ 1.結論と要約 ホスティング市場の深耕策 2.財務ハイライト ■ WEBサイト制作支援 3.事業展開 【WEB制作サービス】 4.業績予想 ・Global Web株式会社（仮称）設立（2007年3月1日 資本金3,000万円）。 韓国Global Webにも出資し、WEBサイト制作支援事業を開始 ・従来の当社提供ベネフィット「サーバーを設置・運用する」から、さらに初期段階 の「ホームページが簡単に持てる」というベネフィットを提供することで、潜在層 の取り込みを狙う ・廉価でデザイン性が高い仕様のため、導入初期段階の既存顧客にも訴求 する
Slide 22: 2007年度上半期新サービス③（続き）
ホスティングサービス事業 2007年度上半期新サービス③（続き） 1.結論と要約 ホスティング市場の深耕策 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 【電子カタログ】 ・カタログ・雑誌などをインターネット上で閲覧可能なサービス。 ・アナログデータに匹敵する扱いの容易さと、検索やリンクから映像や 音楽までの多彩なコンテンツと融合可能な高い拡張性能で、有望視 されている。 ・WEB制作サービスやネットビジネスに高いシナジーが期待できる。 ＜サービス内容＞ -紙データを持つ企業への提供 -ユーザビリティの低いPDFの強力な代替サービス 東証：3788 -企業のPR支援（電子媒体資料作成・メール
Slide 23: 3.事業展開 3-2 セキュリティサービス事業
1.結論と要約 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 3．事業展開 3-2 セキュリティサービス事業 東証：3788 Copyright (C) 2006 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 23
Slide 24: セキュリティサービス事業 市場の成長性（国内）
セキュリティサービス事業 市場の成長性（国内） 1.結論と要約 国内だけでも、多くの成長余地・成長機会が存在 2.財務ハイライト 3.事業展開 2010年まで、セキュリティ市場は年平均21%の成長が見込まれている （出典：富士キメラ総研） 4.業績予想 ＋ 日本企業 世界全体 サイバー犯罪は物理的な犯罪よりも脅威である： YES 69% YES 58% サイバー犯罪への十分な防護対策を取っている： YES 15% YES 59% 日本IBM調査 2006.5 東証：3788 ・セキュリティ市場には、大きな成長余力が存在する。また、日本企業の セキュリティ意識は高いため、今後も継続したセキュリテ
Slide 25: セキュリティサービス事業 市場の成長性（国外）
セキュリティサービス事業 市場の成長性（国外） 1.結論と要約 国外においても、大きな市場拡大機会 2.財務ハイライト フィッシング詐欺のサイトが世界規模で急増中 3.事業展開 4.業績予想 37,444 37,439 前年同期比 ： 808.6% （2006.11） 24,565 19,660 14,191 11,121 11,976 10,047 9,715 9,103 9,666 7,197 4,367 4,630 東証：3788 10 11 12 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 2005 2006 出典：Anti-Phishing Working Group (http
Slide 26: セキュリティサービス事業 今年度の取り組み①
セキュリティサービス事業 今年度の取り組み① 1.結論と要約 電子認証の新たなスタンダード制定へ 2.財務ハイライト ■ Extended Validation Certificate（EV証明書） 3.事業展開 既存のサーバ証明書 4.業績予想 ・企業認証SSL証明書(OV)･･･企業の実在性を認証して発行する証明書 ・クイック認証SSL証明書(DV)･･･ドメインの所有者を認証して発行する証明書 各認証局によってまちまちな認証基準に統一規格 ＝ 急増するフィッシング対策へ認証基準の厳格化 EV証明書の誕生 ･･･申請者、事業、ドメイン等、申請内容の検証を厳格に規定 ※今後はDV、OV、EV
Slide 27: セキュリティサービス事業 今年度の取り組み②
セキュリティサービス事業 今年度の取り組み② 1.結論と要約 non-IPサービスの開始 2.財務ハイライト ホスティング事業者における 従来のSSL 3.事業展開 独自ドメインSSLの割合 ・IPアドレスを取得しなければ、通信不可 4.業績予想 ・ほとんどのホスティングユーザーは利用できない 独自ドメインSSL ・ターゲットとなりうる顧客層は限定的（約21%） 利用可能 21％ 独自ドメインSSL 利用不可 NonIP SSLサービス 79％ ・NonIP SSLシステムを通過させて独自ドメインでSSL通信 ・すべてのユーザーがターゲット ※自社調べ ・市場とシェア双方の拡大が見込める ・共
Slide 28: まとめ グローバル展開
まとめ グローバル展開 1.結論と要約 ボーダレスなトータルサービスを提供するサーバー事業者が目標 2.財務ハイライト ● ローカル企業からグローバル企業へ 3.事業展開 ・ 世界規模での営業拠点確保 4.業績予想 ・ 為替リスク/カントリーリスク低減 ・ 規模の経済性の更なる向上 ■ ホスティング事業 ■ セキュリティ事業 売上 ■ セキュリティ事業（海外） 海外市場 東証：3788 国内市場 今後の成長イメージ Copyright (C) 2006 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 28
Slide 29: 4.業績予想
1.結論と要約 2.財務ハイライト 3.事業展開 4.業績予想 4．業績予想 東証：3788 Copyright (C) 2006 GMO HOSTING & SECURITY, Inc. All Rights Reserved 29
Slide 30: 業績予想 2007年通期決算予想値（連結）
業績予想 2007年通期決算予想値（連結） 1.結論と要約 先行投資およびのれん償却の早期計上 2.財務ハイライト （単位百万円、単位未満切捨て） 2005年 2006年 2007年 3.事業展開 前年比(％) 12月期 12月期 12月期(予測) 4.業績予想 ● 売上高 4,558 5,744 8,252 43.6 ● 営業利益 1,017 1,353 1,441 6.5 ● 経常利益 969 1,438 1,451 0.9 ● 当期純利益 592 847 721 △14.9 ● 1株当り当期純利益 5,159 円 7,356 円 ● 配当性向 35% 35% ● ROE 29.5% 27
Slide 31: 業績予想 2007年通期決算予想値②
業績予想 2007年通期決算予想値② 1.結論と要約 セグメント別予想値 2.財務ハイライト 【セグメント別売上高】 （単位百万円、単位未満切捨て） 2005年 2006年 2007年 3.事業展開 前年比(％) 12月期 12月期 12月期(予測) 4.業績予想 ● ホスティングサービス事業 4,257 5,136 5,779 12.5 ● セキュリティサービス事業 266 583 1,104 89.4 ● その他サービス事業 34 24 1,369 - ● 連結合計 4,558 5,744 8,252 43.7 【セグメント別営業利益】 （単位百万円、単位未満切捨て） 2005年 2006
Slide 32: 業績予想 各種変動要因と中期の見通し
業績予想 各種変動要因と中期の見通し 1.結論と要約 利益圧迫要因は、償却費などの主として短期的なもの 2.財務ハイライト 短期的に利益圧迫 3.事業展開 ホスティングサービス事業 4.業績予想 -Exchangeの「開発費等の投資額の償却」「導入時における高い固定費率」 セキュリティサービス事業 -のれんなどの各種償却費の計上 -ｸﾞﾛｰﾊﾞﾙｻｲﾝブランド展開開始による、一時的な固定比率の上昇 中期的には高い利益率の実現 ホスティングサービス事業 -Exchangeの継続展開 -SaaS市場の本格的な成長 -専用サーバーの利益率向上 東証：3788 セキュリティサービス事業 -ｸﾞﾛｰﾊﾞ
Slide 33: 本日のまとめ
本日のまとめ 1.結論と要約 本日のお持ち帰りポイント 2.財務ハイライト 2006年度は・・・ 3.事業展開 -07年度以降の成長のための積極投資を実施しつつ、増収・増益を実現 4.業績予想 -グローバル展開体制の基盤確立による、国際的な競争力確保 -高付加価値商材の開発と展開体制の構築 2007年度以降は・・・ -過年度の積極投資の結果、償却費が短期的に上昇 -潜在顧客に訴求する商材の展開で、市場の裾野の拡大を図る -昨年度に展開体制を整えた高付加価値商材の本格展開を実施 -自社ブランド:ｸﾞﾛｰﾊﾞﾙｻｲﾝを世界規模で本格的に展開 →これらの商材・サービスの伸張とともに、利益は大幅に向上
Slide 34: ありがとうございました
ありがとうございました 当資料に関するお問合せ先 ＧＭＯホスティング＆セキュリティ株式会社 ＩＲ担当 経営企画室 TEL 03-6415-6100 Email ir＿@gmo-hs.com または http：//www.gmo-hs.com /より 「お問合せ」フォームをご利用ください。