Slide 1: 2013年12月期決算概要
東証1部 3064 2013年12月期決算概要 MonotaRO 株式会社 www.monotaro.com
Slide 2: 事業概要と特長・差別化戦略
事業概要と特長・差別化戦略 主な事業内容 インターネット等を利用した工場・工事用間接資材、自動車アフターマーケット商 品の通信販売 (商品点数 ： 500万点・うち12.6万点が在庫商品) 販売商品の特徴 種類は多岐にわたり、顧客にとっては価格よりも利便性が重要 従業員数 【連結】 正社員 188名 アルバイト・派遣社員 523名 主な競合 訪問工具商・金物屋・自動車部品商、インターネット通販サイト等 主な顧客層 製造業・工事業・自動車整備業等（中小企業が中心顧客） 市場規模 5～10兆円 経営戦略 ①インターネットを活用した通信販売で規模の経済を実現し、幅広い商材と 高い検索性で差別化を図る
Slide 3: WwEZAGSGRYbKAKP
WwEZAGSGRYbKAKP wits = ALC OLYT
Slide 4: 新経営体制について-1/2
新経営体制について-1/2 新たな経営体制で次の成長ステップへ 新任執行役紹介 執行役 吉野 宏樹 1973年生まれ 40歳 物流部門・カスタマーサポート部門担当 （バックグラウンド＆タスク） 業務効率化コンサルの経験を持ち、以前よりコンサルとして当社の業務改善に参加 一層の業務オペレーション効率化の推進に取り組む 執行役 甲田 哲也 1974年生まれ 39歳 管理部門担当 （バックグラウンド＆タスク） 弁護士、経営コンサルとしてのキャリアを持つ より高い信頼性と安定的経営基盤の構築に取り組む 執行役 安井 卓 1977年生まれ 36歳 コンテンツ開発・ITサービス部門担当 （バックグラウンド
Slide 5: 新経営体制について-2/2
新経営体制について-2/2 取締役会 執行役会 取締役兼代表執行役社長 鈴木 雅哉 代表執行役社長 鈴木 雅哉 取締役会長 瀬戸 欣哉 執行役 柴垣 香平 購買ソリューション部門担当 取締役 宮島 正敬 執行役 吉野 宏樹 株式会社ジャパン・カンター・リサーチ代表取締役 物流部門・カスタマーサポート部門担当 取締役 山形 康郎 執行役 甲田 哲也 弁護士 管理部門担当 取締役 喜多村 晴雄 執行役 安井 卓 公認会計士 コンテンツ開発・ＩＴサービス部門担当 取締役 岸田 雅裕 A．T．カーニー株式会社 代表取締役 取締役 David Rawlinson II W.W.Grainger,Inc.
Slide 6: 2013年12月期 【(株)MonotaRO単体】 決算の概要
2013年12月期 【(株)MonotaRO単体】 決算の概要
Slide 7: 2013年度 損益計算書サマリー
【㈱MonotaRO単体】 2013年度 損益計算書サマリー 2012年度実績 2013年度実績 金額 金額 売上高比率 売上高比率 前年比 （百万円） （百万円） 売上高 28,639 34,484 +20.4% 売上総利益 8,169 28.5% 10,403 30.2% +27.3% 販売管理費 5,256 18.4% 6,325 18.3% +20.3% 営業利益 2,913 10.2% 4,077 11.8% +40.0% 経常利益 2,928 10.2% 4,104 11.9% +40.1% 当期純利益 1,683 5.9% 2,492 7.2% +48.1% 特別利益 195百万
Slide 8: 2013年度 貸借対照表サマリー
【㈱MonotaRO単体】 2013年度 貸借対照表サマリー 2012年 2013年12月 2012年 2013年12月 12月 (百万円) 構成比 12月 (百万円) 構成比 資産の部 負債の部 現預金 2,786 4,158 28.4% 買掛金 2,153 2,666 18.2% 売掛金 2,855 3,757 25.7% 短期借入金 1,300 1,300 8.9% 棚卸資産 3,135 3,211 21.9% その他 2,065 2,787 19.0% その他 1,169 1,395 9.5% 流動負債合計 5,519 6,753 46.1% 流動資産合計 9,946 12,522 8
Slide 9: 営業利益の増減要因分析
【㈱MonotaRO単体】 営業利益の増減要因分析 12/12期 営業利益2,913百万円 需要減退の影響を受けつつも、新規顧客獲得 売上高の増加 595百万円 が順調で前年比20.4％増。４Qには既存顧客の 成長率回復があり、前年同期比25%増。 売上総利益率は通期では前年比1.7ポイント改善。 売上総利益率の改善 566百万円 ただし、年始からの円安の影響の強まり、また10月 以降商品ミックスの変化により期末に向かって低 下傾向となった。 販管費率の改善 3百万円 販管費率が0.1ポイント改善。 インターネット広告、テレビCMなど新規顧客獲 広告宣伝費 203百万円 得に積極投資、年間獲得
Slide 10: 売上高と顧客数の推移
【 ㈱MonotaRO単体】売上高と顧客数の推移 （百万円） （千口座） 40,000 1,200 1,122 35,000 1,000 30,000 売上 34,484 登録口座数 800 25,000 20,000 600 15,000 400 10,000 200 5,000 0 0 2012年12月 口座数 892,162 2013年12月 口座数 1,122,291 （純増数230,129） 10
Slide 11: 売上総利益率の推移
【 ㈱MonotaRO単体】売上総利益率の推移 35.0% 30.0% 30.2% 28.5% 27.9% 28.5% 27.5% 28.1% 25.0% 26.4% 25.0% 25.3% 20.0% 19.9% 15.0% 16.1% 14.1% 10.0% 5.0% 0.0% 11
Slide 12: 販売管理費（対売上高）の推移
【 ㈱MonotaRO単体】 販売管理費（対売上高）の推移 60% 2013年度 費目ごとの対売上比 53.7% 人件費+業務委託費 人件費 6.3％ 50% 設備賃借料 業務委託費 2.1％ 広告宣伝費+通信費 設備賃借料 1.6％ 償却費 広告宣伝費 4.2％ 40% その他 通信費 1.5％ 合計 償却費 1.0% その他 1.7％ 30% 26.9% 22.0% 22.0% 21.5% 18.3% 20% 20.2% 20.2% 20.1% 19.0% 18.4% 10% 0% 2003年 2004年 2005年 2006年 2007年 2008年 2009年 2010年 2011年
Slide 13: WwEZAGSGRYbKAKP
WwEZAGSGRYbKAKP 2014%12A Seat Bl. Beas
Slide 14: 2014年度 事業戦略-1/2
2014年度 事業戦略-1/2 ◆継続的な顧客数、商品点数、在庫点数の拡大 ・複数のチャネルを通して一層の認知と新規顧客獲得 ・取扱商品カテゴリ、在庫点数の拡大 ・使い勝手のよいウェブサイトへ一層の改善 ◆新物流センター 2014年7月本格稼働 ・在庫保有能力 30~40万点 2014年6月 13万点 2014年末 20万点 2015年末 27万点 2016年~ 30~40万点 ・出荷能力 旧センターの2倍以上 ・出荷効率 20%アップ ・新物流センター関連コスト（新オフィス関連コストも含む）の推移 設備投資額・・・（2014年）10億円 減価償却費・・・（2014年）1.1億円増加 設備賃借
Slide 15: 2014年度 事業戦略-2/2
2014年度 事業戦略-2/2 ◆海外展開 ・韓国 現地検索エンジンへの対応などマーケティング強化、商品点数拡大、 顧客・売上の拡大に注力 ・シンガポール 東南アジア市場への足掛かりとして、商品点数を拡大し、サイトサクセス・ 売上の拡大を目指す ・海外コンサル事業 米国につづき、欧州においてもMRO通販ビジネスノウハウの提供で コンサル収益の拡大を目指す ◆大企業連携の推進 ・2013年度はシステム連携先が120社に拡大、 システム連携経由の売上は前年比78%伸長。 ・2014年5月 新購買管理システムの導入 当社の膨大な商品データベースをインフラとすることで、 従来管理が行き届きにくかった少
Slide 16: 2014年計画営業利益の増減要因
【㈱MonotaRO単体】 2014年計画営業利益の増減要因 13/12期実績 営業利益4,077百万円 売上高の増加 新規顧客獲得、既存顧客への販促により前年 905百万円 比22.2%増を計画。 継続的な取扱い商品拡大の影響によるNB商品 売上総利益率の低下 354百万円 販売比率の拡大を考慮し、売上総利益率は前 年比0.9ポイントの低下を想定。 90百万円 設備投資、売上拡大の為投資計画により 販管費率の上昇 販管費率が上昇 人件費・ 移転に関わる一時コストを含めつつ、新物流センター稼 261百万円 働などオペレーションの効率化により人件費、業務委託 業務委託費率改善 比率は0.6ポイン
Slide 17: 2014年度 事業計画【MonotaRO単体】
2014年度 事業計画【MonotaRO単体】 2013/12期 実績 2014/12期 計画 （百万円） 金 額 売上比 金 額 売上比 前年比 売上高 34,484 42,140 +22.2% 売上総利益 10,403 30.2% 12,358 29.3% +18.8% 販売管理費 6,325 18.3% 7,819 18.6% +23.6% 営業利益 4,077 11.8% 4,538 10.8% +11.3% 経常利益 4,104 11.9% 4,528 10.7% +10.3% 当期純利益 2,492 7.2% 2,776 6.6% 11.4% 1-6月期 7-12月期 （百万円）
Slide 18: 2014年度 事業計画 概略
2014年度 事業計画 概略 ◆売上高 42,647百万円 前年比 23.4%増 引き続き積極的なプロモーションにより前年以上の新規顧客獲得長を計画。 足元の需要の回復により、既存顧客の前期以上の売上伸長も見込む。 韓国子会社の売上計画は5億円。 ◆売上総利益 12,422百万円 前年比 19.3%増 取扱い商品拡大の影響でNB商品の販売比率が増加し売上総利益率を押し下げる。 ◆販売管理費 8,212百万円 前年比 25.8%増 新物流センター関連コスト5.5億円（P14に詳細）、テレビCM等積極的なプロモー ションにより事業拡大への積極投資を行う。一方、新物流センター稼働により４Q 以降はオ
Slide 19: 2014年度 事業計画【連結】
2014年度 事業計画【連結】 2013/12期 実績 2014/12期 計画 （百万円） 金 額 売上比 金 額 売上比 前年比 売上高 34,556 42,647 +23.4% 売上総利益 10,410 30.1% 12,422 29.1% +19.3% 販売管理費 6,525 18.9% 8,212 19.2% +25.8% 営業利益 3,885 11.2% 4,210 9.9% +8.4% 経常利益 3,901 11.3% 4,197 9.8% +7.6% 当期純利益 2,289 6.6% 2,444 5.7% +6.8% 1-6月期 7-12月期 （百万円） 金 額 売上比 前年比
Slide 20: WwEZAGSGRYbKAKP
WwEZAGSGRYbKAKP 2013%F12A FA [ i LRAORES
Slide 21: 【連結】2013年度 損益計算書サマリー
【連結】2013年度 損益計算書サマリー 2012年度 2013年度 （百万円） 金額 売上比 金 額 売上比 前年比 売上高 28,742 34,556 +20.2% 売上総利益 8,234 28.6% 10,410 30.1% +26.4% 販売管理費 5,308 18.5% 6,525 18.9% +22.9% 営業利益 2,925 10.2% 3,885 11.2% +32.8% 経常利益 2,941 10.2% 3,901 11.3% +32.6% 当期純利益 1,689 5.9% 2,289 6.6% +35.5% 特別利益 194百万円・・・子会社（㈱K-engine）株式売却益
Slide 22: 【連結】2013年度 貸借対照表サマリー
【連結】2013年度 貸借対照表サマリー 2012年12月 2013年12月 2012年12月 2013年12月 (百万円) 構成比 (百万円) 構成比 (百万円) 構成比 (百万円) 構成比 資産の部 負債の部 現預金 2,925 26.0% 4,248 29.3% 買掛金 2,178 19.3% 2,667 18.4% 流 流 売掛金 動 動 2,868 25.5% 3,760 25.9% 負 短期借入金 1,300 11.5% 1,300 9.0% 資 棚卸資産 債 3,147 27.9% 3,242 22.4% その他 2,101 18.7% 2,820 19.4% 産 その他 1,1
Slide 23: 【連結】2013年度 キャッシュフローサマリー
【連結】2013年度 キャッシュフローサマリー 区分 2012年度 2013年度 （百万円） 営業活動によるキャッシュ・フロー 税引前当期純利益 2,940 3,860 売上債権の増減額 -548 -901 棚卸資産の増減額 -216 -119 仕入債務の増減額（(-）減少） 242 510 その他 -204 -994 計 2,212 2,354 投資活動によるキャッシュ・フロー 有形固定資産取得による支出 -38 -160 無形固定資産取得による支出 -381 -374 その他 -99 -437 計 -520 -972 財務活動によるキャッシュ・フロー 配当金の支払額 -447 -605 そ
Slide 24: WwEZAGSGRYbKAKP
WwEZAGSGRYbKAKP €/3D5 SAAN
Slide 25: 顧客属性
顧客属性 顧客の規模 顧客の業種 1001人以上 3% 1-2人 1% 101-500人 5% 501- 3-5人 1000人 5% その他 7% 21% 51-100人 6-10人 製造業 11% 30% 47% 建設業・工事 31-50人 業 11% 17% 自動車アフ ターマーケッ ト 11-30人 15% 27% 2013年売上ベース 25
Slide 26: 注文方法比率推移
注文方法比率推移 100% 90% その他 80% TEL FAX 70% WEB 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 26
Slide 27: お問合せ先
本資料には、将来の業績に関る記述が含まれています。こうした記述は、将来の業績を保 証するものではなく、リスクや不確実性を内包するものです。将来の業績は、経営環境の変 化などにより、計画数値と異なる可能性があることにご留意ください。又、本資料は情報の 提供のみを目的としており、取引の勧誘を目的としておりません。 お問合せ先 IR・広報室 Tel:06-4869-7190 Fax:06-4869-7178 Mail: pr@monotaro.com 27