Tdk Corporation · TSE:6762

Tdk — Q3 FY2023/3 Earnings Presentation

24 slides from Tdk's earnings presentation, Jan 31, 2023

  1. Slide 1: 2023年3月期 第3四半期決算説明会

    2023年3月期 第3四半期決算説明会 TDK株式会社 IR・SRグループ 2023年1月31日

  2. Slide 2: 第3四半期連結業績概要・通期見通しについて

    ●2023年3月期 第3四半期連結業績概要 2023年3月期 通期見通しについて 専務執行役員 山西 哲司 © TDK株式会社  2023 2023年3月期第3四半期決算説明会 IR・SRグループ  2023/1/31  2

  3. Slide 3: 2023年3月期 第3四半期連結業績概要

    2023年3月期 第3四半期連結業績概要 2023年3月期 通期見通しについて 専務執行役員 山西 哲司 © TDK株式会社  2023 2023年3月期第3四半期決算説明会 IR・SRグループ  2023/1/31  3

  4. Slide 4: 2023年3月期 第3四半期決算のポイント

    2023年3月期 第3四半期決算のポイント 最終需要の低迷が継続する中で、自動車向けを中心としたEX需要に支え られ、前年同期比で増収増益を確保。 ●売上高は前年同期比17.5%増、営業利益は前年同期比14.5%増 ●円安が加速し業績に大きく影響 ●9か月累計ベースで売上高、営業利益は過去最高を更新 ¬ ICT市場では、PC、タブレット、データセンター向けの需要の低迷が継続し、HDD関連部品の 販売が大幅に減少。スマートフォンの生産が大きく減速も、新モデル向け二次電池、センサの 販売が拡大。 ¬ 自動車生産は緩やかに回復し、xEV化の進展による部品搭載点数の増加もあり需要は堅調に推 移。受動部

  5. Slide 5: 2023年3月期 第3四半期（9か月）連結業績概要

    2023年3月期 第3四半期（9か月）連結業績概要 2022年3月期 2023年3月期 前年同期比 第3四半期累計実績 第3四半期累計実績 増減 増減率（%） （億円） (2021.4.1～2021.12.31) (2022.4.1～2022.12.31) 売上高 13,939 17,090 3,151 22.6 営業利益 1,413 1,887 474 33.5 営業利益率 10.1% 11.0% +0.9pt - 税引前利益 1,461 1,881 420 28.7 当期利益 1,173 1,369 196 16.7 1株当たり利益（円） 309.41 361.06 - - 為 対ドルレー

  6. Slide 6: 2023年3月期 第3四半期（四半期）連結業績概要

    2023年3月期 第3四半期（四半期）連結業績概要 2022年3月期 2023年3月期 前年同期比 第3四半期実績 第3四半期実績 （億円） 増減 増減率（%） 売上高 4,997 5,870 873 17.5 営業利益 597 684 87 14.5 営業利益率 11.9% 11.6% -0.3pt - 税引前利益 613 682 69 11.3 当期利益 484 499 15 3.2 1株当たり利益（円） 127.70 131.64 - - 為 対ドルレート（円） 113.67 141.75 24.7%の円安 替 対ユーロレート（円） 130.06 144.26 10.9%の円安 為替変動

  7. Slide 7: 第3四半期各事業の状況（受動部品事業）

    第3四半期各事業の状況（受動部品事業） 売上高 売上高 1,446億円（前年同期比11.2%増） （億円） 1,446 営業利益 260億円（前年同期比15.5%増） 1,300 ● セラミックコンデンサ ¬ 前年同期比で増収増益。 ¬ 自動車市場、主にxEV向け販売が増加。 ● アルミ・フィルムコンデンサ ¬ 前年同期比で増収増益。 ¬ 自動車市場及び産業機器市場向けフィルムコンデンサの販売が増加。 22/3 23/3 ● インダクティブデバイス 営業利益（営業利益率） ¬ 前年同期比で増収増益。 （億円） 260 ¬ 自動車市場向け及び産業機器市場向けの販売が増加。 225 ● 高周波部品

  8. Slide 8: 第3四半期各事業の状況（センサ応用製品事業）

    第3四半期各事業の状況（センサ応用製品事業） 売上高 売上高 456億円（前年同期比26.3%増） （億円） 456 営業利益 56億円（前年同期比77.0%増） 361 ● センサ ¬ 前年同期比で大幅な増収増益、営業利益率は2桁台を達成。 ¬ 温度・圧力センサは、自動車市場向け販売が増加。 ¬ 磁気センサは、ホールセンサの販売が自動車市場向けに加えてICT 市場向けで増加、TMRセンサの販売は、ICT市場向けの採用拡大 22/3 23/3 等により販売が大幅に増加し、収益も大きく拡大。 営業利益（営業利益率） （億円） 56 ¬ MEMSセンサは、 アプリケーションの拡大の進展で販売増。

  9. Slide 9: 第3四半期各事業の状況（磁気応用製品事業）

    第3四半期各事業の状況（磁気応用製品事業） 売上高 売上高 475億円（前年同期比25.8%減） （億円） 営業損失 △139億円（前年同期比―%減） 640 475 ● HDDヘッド・サスペンション ¬ HDDヘッド及びHDDサスペンションは、PC用途及びデータセ ンター向け需要が急速に低迷し大幅な減収減益。 ● マグネット ¬ 前年同期比で増収減益。 22/3 23/3 営業利益（損失） （営業利益率） （億円） 36 5.6% 22/3 23/3 -139 © TDK株式会社  2023 2023年3月期第3四半期決算説明会 IR・SRグループ  2023/1/31  9

  10. Slide 10: 第3四半期各事業の状況（エナジー応用製品事業）

    第3四半期各事業の状況（エナジー応用製品事業） 売上高 3,314 売上高 3,314億円（前年同期比29.4%増） （億円） 営業利益 598億円（前年同期比53.4%増） 2,561 ● エナジーデバイス（二次電池） ¬ 前年同期比で増収増益。 ¬ モバイル用途（スマートフォン、タブレット、ノートPC）向け生産台数 は低迷も、新モデル向け小型二次電池の販売が拡大。 ¬ 家庭用蓄電システムを中心とした中型二次電池の販売が拡大。 22/3 23/3 ● 電源 営業利益（営業利益率） ¬ 産業機器用電源は前年同期比で増収増益。 （億円） 598 390 18.0% 15.2% 22/3 23/3

  11. Slide 11: セグメント別四半期実績

    セグメント別四半期実績 対前年同期比増減 対直前四半期増減 2022年3月期 2023年3月期 2023年3月期 （Ｃ）－（Ａ） （Ｃ）－（Ｂ） 第3四半期 第2四半期 第3四半期 （億円） （A） （B） （C） 増減 増減率(%) 増減 増減率(%) コンデンサ 508 629 615 107 21.1 △ 14 △ 2.2 インダクティブデバイス 470 528 501 30 6.5 △ 27 △ 5.2 その他受動部品 322 370 331 9 2.7 △ 39 △ 10.6 売 受動部品合計 1,300 1,527 1,446 146 11.2 △ 80 △ 5.3 上 センサ応用

  12. Slide 12: 営業利益増減分析

    営業利益増減分析 2022年3月期 2023年3月期 営業利益 +87億円 第3四半期 第3四半期 597億円 684億円 販売費及び （単位：億円） 一般管理費減 構造改革費用 売上による 為替変動 合理化 ▲10 +107 （US$=Yen 684 利益変動 コストダウン 構造改革効果 ▲286 113.67→141.75） 597 +32 +4 +240 © TDK株式会社  2023 2023年3月期第3四半期決算説明会 IR・SRグループ  2023/1/31  12

  13. Slide 13: 2023年3月期 連結業績及び配当金見通し

    2023年3月期 連結業績及び配当金見通し 2023年3月期 2023年3月期 2023年3月期 業績予想対前期比 2022年3月期 業績予想 業績予想 業績予想 通期実績 増減 増減率(%) （億円） （2022年8月発表） （2022年11月発表） （2023年1月発表） 売上高 19,021 22,000 22,200 21,700 2679 14.1 営業利益 1,668 1,850 2,000 1,850 182 10.9 営業利益率 8.8% 8.4% 9.0% 8.5% - - 税引前利益 1,725 1,900 2,000 1,850 125 7.3 当期利益 1,313 1,

  14. Slide 14: 補足資料

    補足資料 © TDK株式会社  2023 2023年3月期第3四半期決算説明会 IR・SRグループ  2023/1/31  14

  15. Slide 15: 売上高及び営業利益の四半期推移

    売上高及び営業利益の四半期推移 2022年3月期 2023年3月期 （億円） 1Q 2Q 3Q 4Q 通期 1Q 2Q 3Q 4Q 通期 コンデンサ 471 498 508 504 1,981 576 629 615 インダクティブデバイス 421 453 470 458 1,802 493 528 501 その他受動部品 325 329 322 318 1,294 347 370 331 受動部品 1,218 1,280 1,300 1,280 5,078 1,416 1,527 1,446 売 上 センサ応用製品 268 327 361 351 1,308 390 459 456 高 磁気

  16. Slide 16: 2023年3月期各種費用見通し及び為替感応度

    2023年3月期各種費用見通し及び為替感応度 各種費用 (億円) 固定資産の取得 減価償却費及び償却費 研究開発費 3,500 2,913 3,000 3,000 2,500 2,124 2,100 2,000 1,736 1,734 1,770 1,800 1,653 1,500 1,403 1,250 1,270 1,152 1,175 1,066 1,000 500 0 19/3 20/3 21/3 22/3 23/3 19/3 20/3 21/3 22/3 23/3 19/3 20/3 21/3 22/3 23/3 予想 予想 予想 ＜米国基準＞ ＜IFRS＞ ＜米国基準＞ ＜IFRS

  17. Slide 17: 財政状態

    財政状態 対9月末比 2022年3月末 2022年9月末 2022年12月末 （億円） 増減 資産合計 30,417 33,893 31,737 △ 2,156 負債合計 17,379 18,377 17,110 △ 1,267 親会社の所有者に帰属する持分 13,003 15,476 14,578 △ 899 親会社所有者帰属持分比率 42.8% 45.7% 45.9% +0.2pt 現預金・短期投資・有価証券 4,930 4,732 4,869 137 有利子負債（*1） 6,798 7,413 7,460 47 ネットキャッシュ（*2） △ 1,868 △ 2,682 △ 2,592 9

  18. Slide 18: キャッシュフロー

    キャッシュフロー 2022年3月期 2023年3月期 増減 第3四半期累計実績 第3四半期累計実績 （億円） 営業活動によるキャッシュフロー 845 1,842 997 投資活動によるキャッシュフロー △ 1,985 △ 1,775 211 フリーキャッシュフロー (ＦＣＦ) △ 1,140 67 1,208 財務活動によるキャッシュフロー 1,200 208 △ 992 為替変動による影響額 214 84 △ 131 現金同等物残高 4,078 4,752 674 2022年3月期 2023年3月期 増減 第3四半期累計実績 第3四半期累計実績 （億円） 固定資産の取得 2,108 2,20

  19. Slide 19: 全社 市場別四半期売上高推移

    全社 市場別四半期売上高推移 （2022年3月期1Q～2023年3月期3Q） 4,201億円 4,741億円 4,997億円 5,083億円 5,105億円 6,115億円 5,870億円 100% その他 5.2% 5.1% 5.0% 4.9% 5.6% 4.8% 4.8% 17.6% 16.8% 17.4% 18.3% 20.7% 18.5% 19.6% 80% 産業機器 12.5% 12.0% 11.0% 9.7% 8.9% 7.1% 6.0% 60% ICT (HDDヘッド及び 40% 45.8% 49.0% 50.2% 49.9% 46.1% 51.3% 51.0% サスペンション)

  20. Slide 20: 受動部品 市場別四半期売上高推移

    受動部品 市場別四半期売上高推移 （2022年3月期1Q～2023年3月期3Q） 1,218億円 1,280億円 1,300億円 1,280億円 1,416億円 1,527億円 1,446億円 100% 12.1% 13.0% 13.2% 13.4% 13.4% 13.0% 12.1% 80% その他 28.4% 29.0% 29.8% 29.8% 30.0% 30.0% 30.1% 60% 産業機器 16.3% 17.1% 16.5% 14.2% 13.8% 13.8% 12.5% 40% ICT 43.1% 42.4% 42.8% 43.2% 45.4% 自動車 20% 40.8% 40.

  21. Slide 21: 売上高・営業利益・研究開発費の推移

    売上高・海外売上高比率 (百万円) 営業利益・当期利益・営業利益率 (%) (百万円) (%) 2,000,000 100.0 240,000 24.0 90.5 91.4 92.1 91.1 91.1 91.8 91.9 92.1 92.2 88.7 営業利益 208,660 1,800,000 1,902,124 90.0 当期利益（損失） 200,000 20.0 1,600,000 80.0 営業利益率（％） 17.7 1,479,008 166,775 1,381,806 1,400,000 1,363,037 70.0 1,271,747 160,000 16.0 1,200,00

  22. Slide 22: ROI・ROE・ROA、配当金・配当性向

    (%) ROI・ROE・ROA (百万円) 資産合計・親会社の所有者に帰属する持分・ (%) 25 ROI 3,200,000 親会社所有者帰属持分比率 3,041,653 70.0 ROE 資産合計 ROA 19.8 2,800,000 60.0 20 親会社の所有者に帰属す る持分 2,401,433 2,400,000 15.9 46.6 47.7 50.0 51.3 52.6 43.3 1,992,480 1,943,379 42.8 15 48.0 41.8 2,000,000 44.0 43.4 40.0 11.6 1,664,333 1,905,209 1,600,000 1,4

  23. Slide 23: 将来に関する記述についての注意事項

    将来に関する記述についての注意事項 この資料には、当社または当社グループ（以下、TDKグループといいます。）に関する業績見通し、計 画、方針、経営戦略、目標、予定、認識、評価等といった、将来に関する記述があります。これらの将来に 関する記述は、TDKグループが、現在入手している情報に基づく予測、期待、想定、計画、認識、評価等を 基礎として作成しているものであり、既知または未知のリスク、不確実性、その他の要因を含んでいるもの です。従って、これらのリスク、不確実性、その他の要因による影響を受けることがあるため、TDKグルー プの将来の実績、経営成績、財務状態が、将来に関する記述に明示的または黙示

  24. Slide 24: 質疑応答のテキスト情報について

    決算説明会の質疑応答を含むテキスト情報は、以下のページに後日掲載いたします。 https://www.tdk.com/ja/ir/ir_events/conference/2023/3q_1.html

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