Dai Nippon Printing Co., Ltd. · TSE:7912

Dai Nippon Printing — H1 FY2024 Earnings Presentation

15 slides from Dai Nippon Printing's earnings presentation, Nov 13, 2024

  1. Slide 1: 2024年度第2四半期（中間期）決算概要 説明資料

    2024年度（2025年3月期） 第2四半期（中間期）決算概要 説明資料 2024年11月13日 大日本印刷株式会社 Ⓒ2024 Dai Nippon Printing Co., Ltd. All Rights Reserved.

  2. Slide 2: 1. 2024年度（2025年3月期）中間期決算概要

    1. 2024年度（2025年3月期）中間期決算概要 1

  3. Slide 3: 2024年度中間期決算概要

    【2024年度中間期決算概要】 (単位：億円) 2023年度 2024年度 増減率 2024年度 進捗率 中間期 中間期 （差） 業績予想 概況 売上高 6,937 7,083 +2.1% 14,550 48.7% ✓ 注力事業領域を中心とした新しい価値の 創出を加速し、売上高は前年から増加 営業利益 275 381 +38.6% 800 47.7% 経常利益 374 500 +33.5% 1,000 50.0% ✓ デジタルインターフェース関連を中心と 親会社株主に帰属する した注力事業の拡大や、再構築事業の収益 中間純利益 762 897 +17.7% 900 99.7% 改善が寄与し、営

  4. Slide 4: 営業利益増減要因

    【2024年度中間期決算概要】営業利益増減要因 (単位：億円) 概況 ✓ 車載向けバッテリーパウチがＥＶ需要停滞 その他※ の影響を受けるも、太陽電池関連部材や 為替影響 デジタルインターフェース関連が増加 注力事業 基盤/ 原材料/ 増減 再構築 労務費等の 事業増減 上昇影響 ✓ 写真プリント用部材やＩＣカードが堅調に 推移した一方で、ＢＰＯが前年大型案件の 反動により減少 ✓ 包装関連は需要が好調だったことに加え、 価格転嫁の推進や固定費の圧縮が寄与 2023年度 2024年度 中間期 中間期 (1ドル=140円) (1ドル=154円) ※ 退職給付費用の減少(+77)、メタルマスク新ラ

  5. Slide 5: 注力事業・基盤事業の概況

    【2024年度中間期決算概要】注力事業・基盤事業の概況 (単位：億円) 2023年度 2024年度 中間期 中間期 概況 (矢印は売上高の前年比) イメージング 写真プリント用部材が欧米・アジア市場などを中心に セグメント コミュニケーション関連 好調に推移 売上高 3,505 3,466 スマート キャッシュレス化の進展によりデュアルインターフェイスカード※が伸長も、 コミュニケーション 情報セキュア関連 部門 ＢＰＯは前年の大型案件により減少 セグメント 営業利益 85 126 コンテンツ・XR 日本発コンテンツ市場の活況を背景に、米国・サンフランシスコに コミュニケーション関連 「東京ア

  6. Slide 6: セグメント別業績 スマートコミュニケーション部門

    【2024年度中間期決算概要】セグメント別業績 (単位：億円) スマートコミュニケーション部門 売上高（左） 営業利益（右） 3,478 3,505 3,466 概況 ✓ 情報セキュア関連は、ICカードが好調に推移 業績推移 するもＢＰＯが前年大型案件の反動により減少 126 94 85 2022年度 2023年度 2024年度 ✓ イメージングコミュニケーション関連は 中間期 中間期 中間期 写真プリント用部材が好調に推移したほか、 国内の写真関連サービスが増加 注力事業 その他 増減 原材料・ 為替 営業利益 基盤/再構築 労務費等の 事業 増減 上昇影響 影響 ✓ 雑誌や商業印刷等の紙媒

  7. Slide 7: セグメント別業績 ライフ＆ヘルスケア部門

    【2024年度中間期決算概要】セグメント別業績 (単位：億円) ライフ＆ヘルスケア部門 売上高（左） 営業利益（右） 2,317 2,429 2,171 概況 ✓ ＩＴ向けバッテリーパウチがスマートフォンやタブレット 業績推移 端末などの新機種への採用拡大によって伸長した 90 ものの、車載向けがＥＶ需要停滞の影響を受け減少 51 28 2022年度 2023年度 2024年度 中間期 中間期 中間期 ✓ 包装関連はスナックや日用品関連の需要が好調 だったことに加え、価格転嫁の推進や固定費の圧縮が その他 寄与 為替 原材料・ 影響 労務費等の 営業利益 基盤/再構築 上昇影響 増減要因 注力

  8. Slide 8: セグメント別業績 エレクトロニクス部門

    【2024年度中間期決算概要】セグメント別業績 (単位：億円) エレクトロニクス部門 売上高（左） 営業利益（右） 1,197 1,126 1,044 概況 ✓ 光学フィルムはテレビ用パネルの大型化を背景に 業績推移 堅調に推移 257 250 278 2022年度 2023年度 2024年度 ✓ 有機ＥＬディスプレイ製造用メタルマスクは、 中間期 中間期 中間期 スマートフォンへの採用比率拡大に伴い 計画通り伸長 その他 注力事業 原材料・ 為替 増減 労務費等の 影響 上昇影響 営業利益 ✓ 半導体製造用フォトマスクは、半導体市場の回復 増減要因 を受け堅調に推移 2023年度 2024年

  9. Slide 9: 2024年度業績予想

    2024年度業績予想 (単位：億円) 通期業績予想は変更なし 2023年度 2024年度 増減率 2023年度 2024年度 増減率 参考： 【全社】 実績 業績予想 （差） 【セグメント別】 実績 業績予想 （差） 中期経営計画 売上高 14,248 14,550 +2.1％ スマート 売上高 7,194 7,200 +0.1％ 7,230 コミュニ 営業利益 754 800 +6.0％ ケーション 営業利益 261 300 +14.7％ 290 営業利益率 5.3% 5.5% +0.2％ 売上高 4,723 5,000 +5.9％ 5,240 ライフ＆ ヘルスケア 経常利益 987 1,0

  10. Slide 10: 2. 中期経営計画 進捗状況

    2. 中期経営計画 進捗状況 9

  11. Slide 11: 中期経営計画の進捗状況：注力事業領域等への投資

    中期経営計画の進捗状況：注力事業領域等への投資 成長投資・基盤構築投資 3,900億円以上（2023～27年度の5年間） 2023～27年度 2023～24年度 ▽中期経営計画での主な投資 中間期累計 3,900億円 投資 投資概要 年度 23年 シミックCMO社の子会社化 注力事業領域 及び 2,600億円 23年 福岡県・黒崎工場に大型メタルマスクの生産ラインを新設 以上 成長投資 1.5か年 24年 福島県・泉崎工場に太陽電池用封止材の生産能力を増強 計画進捗率 30.0％ 24年 広島県・三原西工場に光学フィルムの新ラインを増設 基盤構築投資 基盤投資 その他 （設備更新等も含む） 1

  12. Slide 12: 事業構造改革の取り組み

    事業構造改革の取り組み 中計で発表した骨子 主な構造改革施策  出版印刷部門の組織再編（DNP出版プロダクツ） スマート 紙メディア事業の コミュニケーション 合理化  商業印刷部門の関東製造拠点閉鎖・再編  固定費の最適化 低付加価値製品の  包装関連事業 製造拠点閉鎖（中部エリア） ライフ& 見直しと拠点の再編 ヘルスケア 包装関連事業の拠点再編  固定費の最適化 11

  13. Slide 13: 出版印刷事業の構造改革の取り組み

    出版印刷事業の構造改革の取り組み デジタルメディアの普及、消費者ニーズの変化に起因する紙メディアのさらなる縮小に対応するため、 生産の合理化をさらに進めるとともに、出版印刷部門の営業・製版・製造機能を統合した構造改革・組織再編を実施し、 今後も出版文化の継続的な発展に貢献してまいります 紙の出版印刷市場 出版印刷部門の組織再編 40,000 書籍出回り・雑誌推定発行金額の合計 市場（億円） ㈱DNP書籍ファクトリーを事業承継会社として、 30,000 営業(出版)・製版・製造を一体化した㈱DNP出版プロダクツに再編 20,000 出版イノベーション事業部 10,000 営業(出版) honto

  14. Slide 14: 中期経営計画の進捗状況：キャッシュ・アロケーション

    中期経営計画の進捗状況：キャッシュ・アロケーション 2023～27年度*の5年間 創出したキャッシュを事業のさらなる成長と株主還元に向けて適切に配分 キャッシュの創出 キャッシュ・アロケーション戦略 (単位：億円) (単位：億円) 7,500億円以上のキャッシュを創出 ■成長投資・基盤構築投資 3,900 計画通り 4,400 事業投資 以上 計画通り 進捗率 31% 進捗率 30% 成長投資・基盤構築投資 3,900億円以上 営業C/Fの創出 1,170 ※ 1,372 843 内、注力事業領域への投資 4,400億円以上 725 2,600億円以上 ～ ～ ～ ～ 2023年度 2024年

  15. Slide 15: 免責事項

    免責事項 本資料における業績予想及び中期的な経営目標等、将来予想に関する記述は、現時点で入手可能な 情報に基づき当社が判断した見通しであり、潜在的なリスクや不確実性が含まれています。 そのため、実際の業績は、様々な要因の変化により、これらの将来予想とは異なることがあることを ご承知おきください。

Dai Nippon Printing — H1 FY2024 Earnings Presentation on 6ix