Slide 1: Résultats annuels 2016
RESULTATS ANNUELS 2016 Mardi 28 février 2017 Guy Sidos – Président Directeur général Jean-Pierre Souchet – Directeur financier
Slide 2: Établissement d'états financiers 2015 retraités
Établissement d’états financiers 2015 « retraités » Changement de méthode comptable : Il n’existe pas, à ce jour, dans le référentiel IFRS, de norme ou interprétation traitant spécifiquement des droits d’émission de gaz à effet de serre. A compter du 1er janvier 2016, le Groupe a décidé de retenir l
Slide 3: Avertissement
Avertissement Cette présentation peut contenir des informations de nature prévisionnelle. Ces informations constituent soit des tendances, soit des objectifs, et ne sauraient être regardées comme des prévisions de résultat ou de tout autre indicateur de performance Ces informations sont soumises par
Slide 4: Faits marquants
Faits marquants Résultats de l’exercice 2016 Analyse par zone géographique Éléments de bilan et de flux de trésorerie Perspectives 2017 4/
Slide 5: Faits marquants
Faits marquants Nette progression de la rentabilité Forte amélioration de la génération de cash-flow libre à 254 millions d’euros Baisse sensible du niveau d’endettement : gearing à 36,9% et leverage à 1,99x Dividende proposé à 1,50 € par action 5/
Slide 6: Résultats de l'exercice 2016
Faits marquants Résultats de l’exercice 2016 Analyse par zone géographique Éléments de bilan et de flux de trésorerie Perspectives 2017 6/
Slide 7: Compte de résultat simplifié
Compte de résultat simplifié Variation Variation En million d’euros 2016 2015 retraité 2015 (à périmètre et taux de (publiée) change constants ) Chiffre d’affaires consolidé 2 454 2 458 2 458 -0,2% +4,1% EBITDA 458 444 448 +3,2% +8,0% EBIT 258 246 250 +5,0% +9,6% Résultat net consolidé 165 140 143 +
Slide 8: Évolution du chiffre d'affaires et de l'EBITDA par zone géographique
Évolution du chiffre d’affaires et de l’EBITDA par zone géographique Répartition CA 2016 Répartition EBITDA 2016 14% France 32% Europe Etats‐Unis 22% Asie Afrique & Moyen‐Orient 17% 15% Variation Variation Chiffre EBITDA 2015 d’affaires 2016 2015 À périmètre et 2016 retraité À périmètre et Publiée c
Slide 9: Bridge EBITDA : Groupe
Bridge EBITDA : Groupe 600 550 +36,7 M€ +49,5 M€ 500 478,9 M€ 457,7 M€ ‐25,6 M€ 450 443,7 M€ ‐25,4 M€ ‐21,2 M€ 400 350 300 250 200 EBITDA 2015 Effet Volumes Effet Prix net Coûts variables Autres EBITDA 2016 à Ecarts de change EBITDA 2016 retraité départ (inflation & change constant performance) 9/
Slide 10: Analyse par zone géographique
Faits marquants Résultats de l’exercice 2016 Analyse par zone géographique Éléments de bilan et de flux de trésorerie Perspectives 2017 10 /
Slide 11: France
Analyse par zone France Variation En millions 2015 Variation (à périmètre et 2016 2015 d’euros retraité (publiée) taux de change constants) Chiffre d’affaires 795 777 777 +2,3% +2,3% EBITDA 115 108 113 +6,1% +6,1% EBIT 59 51 54 +16,3% +16,3% Chiffre d’affaires en progression de +2,3% et EBITDA de +6
Slide 12: Europe (hors France)
Analyse par zone Europe (hors France) Variation Variation En millions d’euros 2016 2015 (publiée) (à périmètre et taux de change constants) Chiffre d’affaires 411 425 -3,2% -1,2% EBITDA 94 102 -8,0% -6,1% EBIT 59 76 -21,8% -20,1% Suisse : le chiffre d’affaires recule de -1,3% et l’EBITDA de -5,6% Ma
Slide 13: États-Unis
Analyse par zone États-Unis Variation Variation En millions d’euros 2016 2015 (publiée) (à périmètre et taux de change constants) Chiffre d’affaires 363 342 +6,2% +5,9% EBITDA 59 42 +39,1% +38,8% EBIT 33 17 +91,8% +91,3% Chiffre d’affaires en progression de +5,9% et EBITDA de +38,8% Marge en nette a
Slide 14: Asie : Turquie, Inde, Kazakhstan (1/2)
Analyse par zone Asie : Turquie, Inde, Kazakhstan (1/2) Variation Variation En millions d’euros 2016 2015 (publiée) (à périmètre et taux de change constants) Chiffre d’affaires 538 568 -5,3% +5,3% EBITDA 119 135 -11,5% -1,2% EBIT 74 85 -13,3% -3,9% Turquie : le chiffre d’affaires et l’EBITDA progres
Slide 15: Asie : Turquie, Inde, Kazakhstan (2/2)
Analyse par zone Asie : Turquie, Inde, Kazakhstan (2/2) Variation Variation En millions d’euros 2016 2015 (publiée) (à périmètre et taux de change constants) Chiffre d’affaires 538 568 -5,3% +5,3% EBITDA 119 135 -11,5% -1,2% EBIT 74 85 -13,3% -3,9% Inde : le chiffre d’affaires progresse de +7,0%. Co
Slide 16: Afrique et Moyen-Orient
Analyse par zone Afrique et Moyen-Orient Variation Variation En millions d’euros 2016 2015 (publiée) (à périmètre et taux de change constants) Chiffre d’affaires 346 346 +0,1% +10,7% EBITDA 70 56 +26,3% +36,8% EBIT 33 17 +93,5% +106,4% Égypte : Chiffre d’affaires à 117 millions d’euros (+33,7%) Volu
Slide 17: Éléments de bilan et de flux de trésorerie
Faits marquants Résultats de l’exercice 2016 Analyse par zone géographique Éléments de bilan et de flux de trésorerie Perspectives 2017 17 /
Slide 18: Situation financière Cash-Flow
Situation financière Cash-Flow Capacité d’autofinancement de 353 millions d’euros, contre 342 millions d’euros au cours de l’exercice 2015 (retraité) Progression de +8,4% à périmètre et taux de change constants Investissements industriels en net recul à 136 millions d’euros en 2016 contre 162 millio
Slide 19: Situation financière Éléments de Bilan
Situation financière Éléments de Bilan Dette nette à 912 millions d’euros au 31 décembre 2016, contre 1 018 millions d’euros au 31 décembre 2015 Capitaux propres consolidés à 2 470 millions d’euros contre 2 530 millions d’euros au 31 décembre 2015 (retraité) Taux d’endettement financier net (« geari
Slide 20: Perspectives 2017
Faits marquants Résultats de l’exercice 2016 Analyse par zone géographique Éléments de bilan et de flux de trésorerie Perspectives 2017 20 /
Slide 21: 1817 : invention du ciment artificiel
1817 : invention du ciment artificiel 21 /
Slide 22: Perspectives 2017 en France, en Europe et aux États-Unis
Perspectives 2017 en France, en Europe et aux États-Unis En France : poursuite de l’amélioration progressive de la situation macro-économique et du contexte sectoriel Premier semestre affecté par les conditions climatiques Les volumes devraient progresser légèrement Les prix devrait s’améliorer En E
Slide 23: Perspectives 2017 en Asie
Perspectives 2017 en Asie En Turquie : le marché devrait rester globalement bien orienté dans un contexte incertain Le Groupe devrait tirer profit de ses fortes positions sur le plateau anatolien et de l’efficience de son outil industriel Les prix de vente de vente devraient rester volatils dans un
Slide 24: Perspectives 2017 en Égypte et en Afrique de l'Ouest
Perspectives 2017 en Égypte et en Afrique de l’Ouest En Égypte Le contexte sectoriel devrait être bien orienté, en termes de volumes et de prix Suite à la très forte dévaluation intervenue au mois de novembre 2016, le Groupe s’attend à une baisse sensible de ses performances financières En Afrique d
Slide 25: Perspectives 2017
Perspectives 2017 Sur l’exercice 2017, le Groupe s’attend à une amélioration de ses performances : Poursuite de la croissance aux États-Unis, en France, en Inde et retour à la croissance en Europe (hors France) et au Kazakhstan …qui devrait permettre de compenser : La hausse attendue des coûts de l’
Slide 26: Résultats annuels 2016
RESULTATS ANNUELS 2016 Mardi 28 février 2017 Guy Sidos – Président Directeur général Jean-Pierre Souchet – Directeur financier