Cleanup Corporation · TSE:7955
Cleanup — Q2 FY2024 Earnings Presentation
35 slides from Cleanup's earnings presentation, Nov 16, 2023
Slide 1: 2024年3月期 第2四半期累計期間 決算説明資料
2024年3月期 第2四半期累計期間 決算説明資料 ２０２３年１１月１６日 0
Slide 2: 1. 決算概要
PY! fr 7 FYF UDB, RREIDLS5 ame 1. $20+RRAORE
Slide 3: 2024年3月期2Q累計 連結決算の概要
１． 2024年3月期2Q累計 連結決算の概要 （単位：百万円） 2023/9 2022/9 前期比 2023/9 増減額 予想比 （実績） （実績） 増減率 （当初予想） （実績-当初予想） 増減率 売上高 63,535 61,310 3.6％ 64,000 ▲464 ▲0.7％ 営業利益 1,047 1,757 ▲40.4％ 1,500 ▲452 ▲30.2％ 経常利益 1,329 2,032 ▲34.6％ 1,800 ▲470 ▲26.1％ 親会社株主 に帰属する 755 1,334 ▲43.4％ 1,100 ▲344 ▲31.3％ 四半期純利益 1株当たり 四半期純利益 20.47円
Slide 4: 連結損益の状況① 売上高・売上総利益
２．連結損益の状況① 売上高･売上総利益 （単位：億円） 700 00 【増減額（率）】 【主な増減要因】 635.3 613.1 ●システムキッチン ＋２９.８億円 600 00 売上高 ●システムバスルーム ▲２.７億円 ●洗面化粧台 ▲０.４億円 ＋22.2億円 他 500 00 414.1 431.6 ●増収による増 ＋１５.０億円 400 00 （67.6） （67.9） 売上原価 ●売上原価率アップによる増 ＋２.４億円 ＋17.4億円 300 00 ●原材料/資材値上げ ＋０.８ point 売上原価率 ●価格改定/その他 ▲０.５ point 200 00 ＋0.3％ 100
Slide 5: 連結損益の状況② 販管費・営業利益
２．連結損益の状況② 販管費･営業利益 （単位：億円） 【増減額（率）】 198.9 203.7 売上総利益 【主な増減要因】 ＋4.8億円 ●販売費 ＋５.９億円 ●物流費 ＋０.７億円 販管費 ●人件費 ＋１.９億円 181.3 193.2 ＋11.9億円 ●一般管理費 ＋３.２億円 （29.6） （30.4） ●販売費 ＋０.９ point ●物流費 △０.１ point 販管費率 ●人件費 △０.１ point ＋0.8％ ●一般管理費 ＋０.２ point （2.9） （1.6） 17.5 10.4 ●売上総利益増 ＋４.８億円 営業利益 ●販管費増 △１１.９億円 -80 0 20
Slide 6: 売上構成 部門別（連結）
３．売上構成 部門別（連結） 厨房部門 浴槽･洗面部門 その他 【2023/9】 （百万円） 140,000 128,700 その他 5.9％ 124,012 浴槽･洗面 6.4％ 7,453 5.8％ 12.3％ 120,000 7,942 部門 厨房部門 15,204 11.8％ 15,251 12.3％ 81.8％ 100,000 80,000 61,310 63,535 3,757 4,164 81.3％ 82.4％ 60,000 8,092 7,796 100,818 106,043 【 2022/9 】 40,000 その他 6.8％ 49,053 51,982 浴槽･洗面 13.
Slide 7: 連結貸借対照表の概要①
４．連結貸借対照表の概要① （単位：億円） 【増減額】 【主な増減要因】 【資産の部】 904.6 877.1 879.3 総資産 ●流動資産 ＋８.７億円 ●固定資産 ＋１６.５億円 ＋25.2億円 現金及び預金 流 518.4 受取手形、売掛金 ●現金及び預金 △１８.６億円 509.1 515.1 動 及び契約資産 ●受取手形、売掛金及び契約資産 ＋６.２億円 資 産 電子記録債権 ●電子記録債権 ＋１５.７億円 ＋3.3億円 37.9 たな卸資産 ●商品及び製品 ＋４.２億円 33.7 32.6 20.3 24.1 20.1 ＋5.3億円 その他の流動資産 310.2 311.5 32
Slide 8: 連結貸借対照表の概要②
４．連結貸借対照表の概要② （単位：億円） 【負債･純資産の部】 【増減額】 【主な増減要因】 879.3 904.6 877.1 ●買掛金 △５.５億円 263.8 287.4 流動負債 ●短期借入金 ＋１６.６億円 282.1 ＋23.5億円 ●電子記録債務 ＋８.８億円 56.9 52.0 39.8 固定負債 ●長期借入金 △５.０億円 △4.9億円 ●四半期利益 ＋７.５億円 555.2 558.6 565.2 純資産合計 ●配当金 △４.８億円 ＋6.6億円 ●有価証券評価差額金 ＋３.３億円 0 2022/9 2023/3 2023/9 7
Slide 9: 連結キャッシュ・フロー計算書の概要
５．連結キャッシュ･フロー計算書の概要 営業活動ＣＦ 投資活動ＣＦ 財務活動ＣＦ 現金及び現金同等物の中間（期末）残高 （単位：億円） 250.0 220.3 （2023/3） 203.6 △18.6 201.7 200.0 期末残高に対して 150.0 100.0 50.0 7.6 ＋16.3 5.3 △7.4 0.2 0.0 △ 14.0 △ 11.0 △10.5 △ 24.5 △ 50.0 2022/9 2023/9 8
Slide 10: 設備投資等の状況（連結）
６．設備投資等の状況（連結） 研究開発費 設備投資額 減価償却費 （億円） 【2024年3月期の主な設備投資の内容】 90.0 82.3 80.0 上半期実績 ①生産関係 9.2億円 70.0 ②営業関係 6.2億円 60.0 ③ＥＳＧ/サステナビリティ 0.3億円 50.0 ④情報関係 10.7億円 42.0 ⑤その他 2 3.9億円 37.7 40.0 32.2 30.3 下半期計画 30.0 ①生産関係 25.3億円 18.1 20.0 14.8 15.7 ②営業関係 7.3億円 11.8 11.0 10.0 5.6 6.4 ③ＥＳＧ/サステナビリティ 1.2億円 ④情報関係 16.5億
Slide 11: 主要商品の販売実績と当社シェア① システムキッチン
７．主要商品の販売実績と当社シェア① システムキッチンの販売実績 同商品需要動向と当社シェア （億円） 金額 数量 （千セット） （千セット） 需要量 当社シェア （％） 1,000 400 1,400 30.0 961 905 1,242 1,228 1,218 813 1,200 1,143 1,098 1,122 25.0 800 748 753 737 22.4 727 300 20.9 1,000 19.8 239 240 18.5 20.0 17.8 17.4 17.5 600 220 213 222 210 203 800 200 15.0 473 600 530 400 119
Slide 12: 主要商品の販売実績と当社シェア② システムバスルーム
７．主要商品の販売実績と当社シェア② システムバスルームの販売実績 同商品需要動向と当社シェア （億円） 金額 数量 （千セット） （千セット） 需要量 当社シェア （％） 160 50 1,000 10.0 122 40 800 752 752 762 8.0 117 733 733 120 113 683 101 103 104 100 29 28 27 30 600 6.0 24 24 24 24 80 3.9 3.9 20 400 3.6 3.6 355 4.0 54 3.3 3.3 12 3.4 ◆ 40 10 200 2.0 当2Ｑ累計 0 0 0 0.0 18/3 19/3 20
Slide 13: 主要商品の販売実績と当社シェア③ 洗面化粧台
７．主要商品の販売実績と当社シェア③ 洗面化粧台 同商品需要動向と当社シェア （億円） 金額 数量 （千セット） （千セット） 需要量 当社シェア （％） 60 150 2,000 10.0 1,844 1,815 1,804 1,688 1,742 1,705 50 47 47 48 47 45 45 120 1,600 8.0 44 96 97 40 91 87 87 5.7 5.6 83 81 90 1,200 5.3 6.0 5.1 4.7 4.6 4.8 30 23 784 60 800 4.0 20 ◆ 40 30 400 2.0 10 当2Ｑ累計 0 0 0 0.0 18/3 1
Slide 14: 2024年3月期 連結業績予想
８．2024年3月期 連結業績予想 （単位：百万円） 2024/3 2024/3 当初予想比 （当初予想） （修正予想） 増減率 売上高 131,000 128,700 ▲1.8％ 営業利益 4,400 3,100 ▲29.5％ 営業利益率 3.4％ 2.4％ - 経常利益 5,000 3,600 ▲28.0％ 経常利益率 3.8％ 2.8％ - 親会社株主に帰属 する当期純利益 3,300 2,300 ▲30.3％ 当期純利益率 2.5％ 1.8％ - ＊当初予想：2023年5月9日公表 ＊修正予想：2023年10月31日公表 13
Slide 15: II. 経営戦略
PY! fr 7 FYF UDB, RREIDLS5 ame Il. FERK (PRE THO 5)
Slide 16: 経営理念：クリナップグループのミッション
１．経営理念 ： クリナップグループのミッション クリナップグループは、創業以来「五心」を経営の核とし、事業活動を通じてお客様の 豊かな住まいづくりに貢献してきました。今後も「新たな暮らし価値」を創造・提案し、 企業理念「家族の笑顔を創ります」の実現に向け邁進します。 15
Slide 17: 長期ビジョン：サステナブルビジョン2030（CSV30）
２．長期ビジョン 【長期ビジョン】 クリナップ サステナブルビジョン 2030（CSV30） 『 人と暮らしの未来を拓く 』 私たちクリナップは、システムキッチンのパイオニア として、新たな食住空間の可能性を広げ、創造し、 世界中のすべての家族から選ばれ続ける企業となります。 ■重点指針 １．キッチンメーカーとして新たな事業領域に挑戦し、安定した収益基盤をつくれている ２．顧客接点の多様化、デジタル化に対応し、より身近で選ばれ続ける存在になっている ３．人財を活性化し、能力を最大限発揮できる職場づくりを実現できている ４．持続可能な社会の実現に貢献できる会社になっている 16
Slide 18: 長期ビジョン実現に向けたステップ
３．長期ビジョン実現に向けたステップ CSV30実現に向け、現在第1フェーズの中計を推進中 27中計 24中計 持続的な成長 への戦略投資 長期ビジョン 21中計 ファン化促進、 （2030年度目標） 専業力強化 重点施策の実施 21中計 連結売上高 最終年度目標 1,500 （単位：億円） 売上高 経常利益率 8 1,500億円 経常利益 1,240 1,310 連結営業利益 1,133 1,300 1,041 1,100 95億円 900 3.8％ 2.9％ 3.8％ ROE 700 2.6％ 2 (自己資本当期純利益率) 8.5％ 500 50 300 42 35 100 27 △ 10
Slide 19: 「21中計」の概要 基本方針と戦略
４．「２１中計」 の概要 ～ 基本方針と戦略 ２１中計の基本方針 クリナップグループの強みを発揮し、「持続的な成長」を実現します １．既存事業の収益力向上 ２．事業領域の拡大 ３．成長のための経営基盤強化 戦略１ 既存事業の需要開拓、低収益からの転換 ➢ 水まわり３品（キッチン、浴室、洗面）事業での安定した収益確保を目的に、主に、次の点に取り組む ①中高級品の販売力強化、システムバス販売の底上げ、リフォーム需要獲得 ②水まわり３品事業で培ったノウハウを活かした、サービス、物流分野での外販ビジネスの拡大 ③生産変革、ＣＰＳを核とした原価低減、間接業務の効率化、利益改善 戦略２ 新規事業による新た
Slide 20: 戦略１ 既存事業の需要開拓、低収益からの転換
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 戦略１ 既存事業の需要開拓、低収益からの転換 ■進捗状況 商品政策① ▶最高級システムキッチン「CENTRO」モデルチェンジ 商品政策② ▶「STEDIA」の拡販戦略が順調に進捗 リフォーム 政策 ▶「水まわり工房」の展開強化を継続 19
Slide 21: 最高級システムキッチン「CENTRO」モデルチェンジ
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 ▶最高級システムキッチン「CENTRO」モデルチェンジ 2023年6月1日 受注開始 日本初のシステムキッチン発表から50年目の節目に大幅刷新 新作ワークトップ 「バイブレーションダーク」が 2023年度グッドデザイン賞 受賞 新コンセプト「憧れを、よろこびに変える」 キッチンの性能、品質は維持しながら、インテリア性、意匠性を強化 20
Slide 22: 「STEDIA」の拡販戦略が順調に進捗
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 ▶「STEDIA」の拡販戦略が順調に進捗 2022年2月に大規模モデルチェンジ 業界比で好調をキープ、厨房部門の収益に貢献 厨房部門売上推移とSTEDIA伸長率 キッチン総合ランキング 厨房部門売上高 当社中級品システムキッチンシェア ２年連続 （億円） 1,000 2022年2月にSTEDIA 大規模モデルチェンジ （％） 25.0 No.1 800 18.3 20.0 17.4 15.0 600 15.0 490 519 437 400 10.0 200 5.0 0 0.0 上期 上期 上期 2021年度 2022年度 2023年度 ＊キッチン・バス工業会
Slide 23: 「水まわり工房」の展開強化を継続
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 ▶「水まわり工房」の展開強化を継続 2006年スタートから18年目 2013年 2023年9月末 2009年 【加盟店数】 1,000社 3,000社 約 4,000社 突破 突破 【５つの特長】 １ ２ ３ ４ ５ 地域密着型 確かな技術 提案から工事まで ご要望に応じた 最新の情報 とサービス のトータルサポート 予算、安心対応 の発信 22
Slide 24: 戦略２ 新規事業による新たな顧客の創造
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 戦略２ 新規事業による新たな顧客の創造 ■進捗状況 キッチン 1 ▶富裕層向け高級キッチン事業が新フェーズへ キッチン 2 ▶新生活提案キッチン 「HIROMA」 展開強化 海外事業 ▶海外事業の拡大に向けた取り組み 23
Slide 25: 富裕層向け高級キッチン事業が新フェーズへ
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 ▶富裕層向け高級キッチン事業が新フェーズへ 「Valcucine JP」 全国販売を開始し、全国営業体制も整備 従来は直需ルートにて限定販売 2023年より、全国販売開始 ●Valcucine社デザイン監修の日本限定ブランド 全国のクリナップ営業所にて、 ●当社工場でのライセンス生産 一貫対応体制を整備 取付 アフター プランニング 販売 設置 サービス Valcucine JP展示ブースを設置 ●東京 ●札幌 ●大阪 ●神戸 ●名古屋 ●福岡 24
Slide 26: 新生活提案キッチン「HIROMA」展開強化
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 ▶新生活提案キッチン「HIROMA」 展開強化 新しいLDKの在り方や暮らしを提案 ●老舗家具メーカー飛騨産業とのコラボレーション ●キッチンの要素を極力シンプルにし、ダイニング スタンダードタイプ テーブルと融合 2021年 展開開始 2022年～ 露出拡大 2022年後半からは、「未来キッチンプロジェクト」と連携した展開も ●10月より本格販売開始 ●11月よりオンライン販売開始 2022年 2023年 HIROMAオンラインショップ ●広島T-SITE「50のかたち」に出展 ●「リフォーム産業フェア2023」に出展 ●「リフォーム産業フェア2021」 ●
Slide 27: 海外事業の拡大に向けた取り組み
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 ▶海外事業の拡大に向けた取り組み タイ国National Furniture社との業務提携による システムキッチン 「R&C」モデルチェンジ （2023年10月～） ステンレスキャビネットを使用し、現地の生活様式に 「バーン・レ・スワン2023」バンコクでの展示ブース 合わせて開発した、現地生産モデル 日本から輸出した「CENTRO」、「STEDIA」の展示と共に、来場されたお客様 や現地メディアの注目を集めました。 26
Slide 28: 戦略3 ESG/SDGs視点での経営基盤の強化
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 戦略3 ESG／SDGs視点での経営基盤の強化 ■進捗状況 目標 ▶非財務目標とマテリアリティの追求 ESG活動１ ▶「サステナビリティレポート2023」を発行 ESG活動２ ▶「未来キッチンプロジェクト」を推進 ESG活動３ ▶「クリナップ財団」の取り組み 27
Slide 29: 非財務目標とマテリアリティの追求
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 ▶非財務目標とマテリアリティの追求 環境関連KPI 人財関連KPI 2030年度 非財務 2013年度比 女性管理職比率 男性育児休業取得率 有給休暇取得率 目標 温室効果ガス50％削減 15％ 100％ 60％ ■クリナップの重要課題（マテリアリティ）と重点取組 重要課題 課題解決に向けた重点取組 ２１中計施策との関係性 ＳＤＧｓ項目 製品・サービス等を ➢ 食と住の文化の交点領域に向け新たな ・次の各戦略の重点施策 商材やサービス・ソリューションを展開 ・既存需要の需要開拓 通じた暮らし価値 ➢ 生活者や社会に役立つ価値を提供 ・新規事業による新たな顧客
Slide 30: 「サステナビリティレポート2023」を発行
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 ▶「サステナビリティレポート2023」を発行 「サステナビリティレポート」を発行 持続可能な社会への取り組みを紹介 29
Slide 31: 「未来キッチンプロジェクト」を推進 1/2
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 ▶「未来キッチンプロジェクト」を推進 1/2 「キッチンから 心豊かな未来を創る」 「クリナップ サステナブルビジョン2030」実現に向けて 既存の概念にとらわれない新しい発想で未来を拓くために 2023年2月22日、プロジェクト始動 3つのアクションを推進 1 2 3 未来を担う子供達から 産学共同で アイデアを公募する 当社キッチンの 社会課題へ取り組む 「リサイクルプログラム」 「未来キッチン 「未来キッチンラボ」 イラストコンテスト」 30
Slide 32: 「未来キッチンプロジェクト」を推進 2/2
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 ▶「未来キッチンプロジェクト」を推進 2/2 「未来キッチンイラストコンテスト」 子どもたちと共に自由な発想やSDGsの視点で未来 のキッチンを創造したいという想いから生まれた企画 応募期間 ： 2023年6月1日(木)～10月15日(日) 結果発表 ： 2023年12月予定 応募資格 ： 日本国内在住の小学1～6年生 応募内容 ： あったらいいなと思うキッチンのイラスト／イラストの解説文 「未来キッチンイラストコンテスト」 と連携し、キッチンタウン横浜およ びキッチンタウン大阪を会場に、 「未来キッチン学習会」を開催 31
Slide 33: 「クリナップ財団」の取り組み
５．「２１中計」 戦略の進捗状況 ▶「クリナップ財団」の取り組み 11年目となる2023年度奨学生50名を決定 11年間の 累計奨学生 460名 7月5日に、奨学生50名のうち21名が在籍する福島工業高等専門学校にて授与式 ＊公益財団法人 クリナップ財団は、東日本大震災の翌年（2012年12月）に設立され、福島県の復興支援を目的として活動しています 32
Slide 34: B/S方針
６．Ｂ／Ｓ方針 財務の健全性を維持しつつ 持続的な企業価値向上に向けた成長投資と 株主還元の強化を推し進める 【現金及び預金の活用】 【負債】 ●新規事業開拓・推進への投資 ●投資機会や基盤強化に応じた ●海外事業拡大に向けた投資 借入金の活用 ●経営基盤の強化 【保有資産の見直し】 【資本】 ●投資有価証券の定期的検証 ●安定的な配当をベースに株主還元強化 ●より効率的・効果的な活用・運用の推進 ●適宜適切な自己株式取得・消却 効率的かつ効果的な資本循環 既存事業の 成長のための 事業領域の拡大 収益力向上 経営基盤強化 33
Slide 35: IRお問合せ先
IRお問合せ先 クリナップ株式会社 総務部 総務・ＩＲ課 IR担当まで ご連絡ください Tel 03-3894-4771 URL https://cleanup.jp/ お断り事項 本資料は、2024年3月期の決算（2023年4月～2023年9月）の業績に関する情報の提供を 目的としたものであり、当社が発行する有価証券への投資を勧誘することを目的としたもの ではありません。 また、本資料は、2023年11月16日現在のデータに基づいて作成されております。本資料に 記載された意見や予測等は、資料作成時点の当社の判断であり、その情報の正確性、完全 性を保証又は約束するものではなく、また、今後予告な