Slide 1: Consolidated Financial Results of the UNIMOT Group for Q2 2023
Skonsolidowane wyniki finansowe Grupy UNIMOT za II kw. 2023 Consolidated Financial Results of the UNIMOT Group for Q2 2023 14 września 2023 r. / 14 September 2023
Slide 2: Agenda
1. Podsumowanie kwartału 1. Summary of the quarter 2. Wyniki finansowe Grupy UNIMOT 2. Financial results of the UNIMOT Group AGENDA 3. Wyniki finansowe po segmentach 3. Financial results by segment 4. Perspektywy na kolejne kwartały 4. Outlook for future quarters 5. Załączniki 5. Appendices 2
Slide 3: Q2 2023: Key financial and operational data
II KWARTAŁ 2023 ROK: PODSTAWOWE DANE FINANSOWE I OPERACYJNE Q2 2023: KEY FINANCIAL AND OPERATIONAL DATA Przychody ogółem EBITDA skorygowana** Zysk netto EBITDA* Total revenues Adjusted EBITDA** Net profit 3 249 mln zł 63 mln zł 82 mln zł 32 mln zł Wolumen sprzedaży ON&BIO Wolumen sprzedaży gazu LPG
Slide 4: New operational segments and business diversification
NOWE SEGMENTY DZIAŁALNOŚCI I DYWERSYFIKACJA BIZNESU NEW OPERATIONAL SEGMENTS AND BUSINESS DIVERSIFICATION Nowe biznesy Struktura EBITDA w 2 kw. 2023 r. New businesses EBITDA structure in Q2 2023 ŁĄCZNA EBITDA w 2 kw. 2023 r. => 62,8 mln zł TOTAL EBITDA in Q2 2023 => PLN 62.8 million Nowe biznesy =>
Slide 5: Market environment in Q2 2023
OTOCZENIE RYNKOWE W 2Q 2023 R. MARKET ENVIRONMENT IN Q2 2023 Notowania cen oleju napędowego [USD/T] Konsumpcja oleju napędowego i benzyny [mln m3] Quotations of diesel [USD/T] Consumption of diesel and gasoline [million m3] 8 Olej napędowy / Diesel Benzyna / Gasoline 1 400 1 200 5,78 5,84 6 5,52 5,3
Slide 6: Agenda
1. Podsumowanie kwartału 1. Summary of the quarter 2. Wyniki finansowe Grupy UNIMOT 2. Financial results of the UNIMOT Group AGENDA 3. Wyniki finansowe po segmentach 3. Financial results by segments 4. Perspektywy na kolejne kwartały 4. Outlook for future quarters 5. Załączniki 5. Appendices 6
Slide 7: Financial data
DANE FINANSOWE FINANCIAL DATA Przychody ogółem [w mln zł] Przychody ze sprzedaży (zew.) Zyskowność i marżowość [w mln zł] Total revenues [PLN million] Total revenues breakdown (outside) Profitability and margins [PLN million] -7,6% 2Q23 2Q22 1Q23/1Q22 0,3% 0,3% Pozostałe / Other 2,0% 0,3% Zysk brutt
Slide 8: EBITDA vs. adjusted EBITDA
EBITDA 8 VS. EBITDA SKORYGOWANA EBITDA VS. ADJUSTED EBITDA EBITDA (S) vs. EBITDA [mln zł] Główne różnice EBITDA (S) i EBITDA W 2Q23 [mln zł] 233,5 Primary differences between Adj. EBITDA and EBITDA 228,2 in Q2 2023 [PLN million] Serie3 EBITDA Skorygowana / Adj. EBITDA EBITDA Serie1 146,8 120,7 114,6
Slide 9: Primary reasons for higher consolidated results y/y
GŁÓWNE PRZYCZYNY WZROSTU WYNIKÓW SKONSOLIDOWANYCH R/R PRIMARY REASONS FOR HIGHER CONSOLIDATED RESULTS Y/Y 2Q23 [w mln zł / in PLN million] 19,4 82,2 EBITDA skorygowana w 2Q23: 74,3 - 30,3 Adj. EBITDA in Q2 2023: 8,3 0,1 - 5,3 62,8 mln zł 62,8 ON+BIO / Diesel+BIO 32,3 28,5 Gaz LPG / LPG 11,5 Stacje P
Slide 10: Debt and financing
ZADŁUŻENIE I FINANSOWANIE DEBT AND FINANCING Linie kredytowe na 30.06.2023 / Credit lines as at 30.06.2023 Główne banki Łączny limit kredytowy* Główne kowenanty (zależne od banku) Odnowienie Major banks Total credit lmit* Major covenants (bank-dependent) Renewal Główne linie kredytowe odnawiane coro
Slide 11: Agenda
1. Podsumowanie kwartału 1. Summary of the quarter 2. Wyniki finansowe Grupy UNIMOT 2. Financial results of the UNIMOT Group AGENDA 3. Wyniki finansowe po segmentach 3. Financial results by segments 4. Perspektywy na kolejne kwartały 4. Outlook for future quarters 5. Załączniki 5. Appendices 11
Slide 12: Diesel+BIO segment
SEGMENT ON+BIO DIESEL+BIO SEGMENT Wolumeny sprzedaży [w tys. m3] Przychody [w mln zł] EBITDA (S) [w mln zł] Sales volumes [thousand of m3] Revenues [PLN million] Adj. EBITDA [PLN million] -4,0% -20,2% -47,9% 531,2 3 035 492,0 506,1 509,9 2 805 2 897 210,0 2 689 431,8 437,1 380,0 407,1 2 239 2 079 32
Slide 13: Land premium and change of UNIMOT's costs
PREMIA LĄDOWA I ZMIANA KOSZTÓW UNIMOT LAND PREMIUM AND CHANGE OF UNIMOT’s COSTS Szacunkowa premia lądowa oleju napędowego [zł/m3] Rozkład kosztów UNIMOT vs. premia lądowa [%] Estimated land premium of diesel [PLN/m3] Distribution of UNIMOT’s costs vs. Land premium [%] 400,00 1 800 300,00 1 600 1 400
Slide 14: LPG segment
SEGMENT LPG LPG SEGMENT Wolumeny sprzedaży [w tys. ton] Przychody [w mln zł] EBITDA (S) [w mln zł] Sales volumes [thousand tonnes] Revenues [PLN million] Adj. EBITDA [PLN million] +7,2% -24,7% -52,0% 304,5 288,4 298,5 77,7 273,2 70,7 68,7 24,0 64,1 68,2 55,2 52,6 56,5 53,5 211,4 188,2 205,7 17,4 18,
Slide 15: Natural gas segment
SEGMENT GAZ ZIEMNY NATURAL GAS SEGMENT Wolumeny sprzedaży* [GWh] Przychody [w mln zł] EBITDA (S) [w mln zł] Sales volumes* [GWh] Revenues [PLN million] Adj. EBITDA [PLN million] -58,9% -60,1% 32,1% 987,9 196,9 152,5 18,2 130,0 128,1 127,7 133,4 90,5 418,3 8,7 339,6 315,0 60,9 6,6 257,0 4,2 5,1 144,2
Slide 16: Electricity segment
SEGMENT ENERGIA ELEKTRYCZNA ELECTRICITY SEGMENT Wolumeny sprzedaży* [GWh] Przychody ogółem [w mln zł] EBITDA (S) [w mln zł] Sales volumes* [GWh] Total revenues [PLN million] Adj. EBITDA [PLN million] 124,0% +14,0% 148,0% 1 277 1 138 174,8 24,2 17,1 836 117,1 8,3 729 746 102,7 105,6 4,8 668 623 606 9
Slide 17: Photovoltaics / renewable energy sources
SEGMENT FOTOWOLTAIKA / ODNAWIALNE ŹRÓDŁA ENERGII PHOTOVOLTAICS / RENEWABLE ENERGY SOURCES Wolumen zamontowany* [kWp] Przychody ogółem [w mln zł] EBITDA (S) [w mln zł] Installed volume* [kWp] Total revenues [PLN million] Adj. EBITDA [PLN million] 76,2% 413,4% 1 352 1 235 6,2 5,0 716 759 597 4,7 565 5
Slide 18: Petrol stations segment
SEGMENT STACJE PALIW PETROL STATIONS SEGMENT Sprzedaż na stacjach AVIA [w mln litrów] Liczba stacji AVIA (stacje własne i franczyza) EBITDA (S) [w mln zł] Sales at AVIA stations [million litres] Number of AVIA stations (own and franchise) Adj. EBITDA [PLN million] +27,3% 389,0% ✓40 – stacje własne (
Slide 19: Petrol stations segment – additional information
SEGMENT STACJE PALIW – DODATKOWE INFORMACJE PETROL STATIONS SEGMENT – ADDITIONAL INFORMATION Przychody segmentu* [w mln zł] Przychody segmentu [w mln zł] Średni wolumen sprzedaży [tys. l/mies. na stację] Segment’s revenues* [PLN million] Segment’s revenues [PLN million] Average sales volume [thousan
Slide 20: Bitumen
BITUMENY BITUMEN w mln zł / PLN million 2Q 2023 1Q 2023 Wyniki segmentu Bitumeny w I kwartale 2023 r. zawierają wyniki z działalności Unimot S.A. w Wolumeny sprzedaży [tys. T] zakresie handlu bitumenami, a od II kwartału 2023 r. 113,8 8,2 Sales volume [thousand tonnes] prezentowana jest działalność
Slide 21: Infrastructure and logistics
INFRASTRUKTURA I LOGISTYKA INFRASTRUCTURE AND LOGISTICS w mln zł / PLN million 2Q 2023 1Q 2023 Wyniki segmentu Infrastruktura i Logistyka w I kwartale 2023 r. zawierają jedynie dane finansowe Praca przewozowa (w mln ntkm) spółki Olavion osiągnięte w marcu 2023 r., a od 7 Tansport work (in milion ntk
Slide 22: Solid fuel
PALIWA STAŁE SOLID FUEL w mln zł / PLN million 2Q 2023 1Q 2023 Wyniki segmentu Paliwa Stałe w I i II kwartale 2023 r. zawierają wyniki osiągnięte przez UNIMOT z Wolumen sprzedaży węgla (T) prowadzonej działalności polegającej na obrocie 2 917 4 970 Coal sales volume (T) węglem Przychody ogółem / Tot
Slide 23: Agenda
1. Podsumowanie kwartału 1. Summary of the quarter 2. Wyniki finansowe Grupy UNIMOT 2. Financial results of the UNIMOT Group AGENDA 3. Wyniki finansowe po segmentach 3. Financial results by segments 4. Perspektywy na kolejne kwartały 4. Outlook for future quarters 5. Załączniki 5. Appendices 23
Slide 24: Outlook for future quarters 1/2
PERSPEKTYWY NA KOLEJNE KWARTAŁY 1/2 OUTLOOK FOR FUTURE QUARTERS 1/2 PALIWA PŁYNNE I BIOPALIWA GAZ LPG STACJE AVIA LIQUID FUELS AND BIO-FUELS LPG GAZ AVIA STATIONS Zmiana struktury dostaw paliw w związku z wprowadzonym Zwiększenie udziału w eksporcie na Ukrainę Dołączenie kolejnych stacji paliw do si
Slide 25: Outlook for future quarters 2/2
PERSPEKTYWY NA KOLEJNE KWARTAŁY 2/2 OUTLOOK FOR FUTURE QUARTERS 2/2 ENERGIA FOTOWOLTAIKA GAZ ZIEMNY ELECTRICITY PHOTOVOLTAICS NATURAL GAS Powiększenie portfela projektów do realizacji w segmencie Rozbudowa sieci dystrybucyjnej na obszarze Dalsza poprawa wyceny profilu kontraktów PV instalacji pow. 5
Slide 26: Agenda
1. Podsumowanie kwartału 1. Summary of the quarter 2. Wyniki finansowe Grupy UNIMOT 2. Financial results of the UNIMOT Group AGENDA 3. Wyniki finansowe po segmentach 3. Financial results by segments 4. Perspektywy na kolejne kwartały 4. Outlook for future quarters 5. Załączniki 5. Appendices 26
Slide 27: Balance sheet
BILANS BALANCE SHEET [w tys. zł] [w tys. zł] 30.06.23 30.06.22 30.06.23 30.06.22 [PLN thousand] [PLN thousand] Aktywa trwałe, w tym: Kapitał własny, w tym: Fixed assets, including: Equity, including: Kapitał zakładowy Rzeczowe aktywa trwałe 8 198 8 198 420 836 49 555 Share capital Tangible assets Po
Slide 28: Cash flow statement
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH CASH FLOW STATEMENT [w tys. zł] 2Q23 2Q22 [PLN thousand] Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej: Operating activity cash flows: Zysk przed opodatkowaniem 104 270 140 264 Profit before taxation Korekty o pozycje, w tym: Adjustments by items, including: Amortyza
Slide 29: Strategy for the years 2018-2023
STRATEGIA NA LATA 2018-2023 STRATEGY FOR THE YEARS 2018-2023 Cel nadrzędny: Overarching objective: Budowa wartości Grupy dla akcjonariuszy poprzez wzrost efektywności biznesu i długoterminową dywersyfikację działalności. Bezpieczeństwo finansowe działalności jako jedna z najważniejszych wartości. Bu
Slide 30: Primary financial ratios
GŁÓWNE WSKAŹNIKI FINANSOWE PRIMARY FINANCIAL RATIOS CEL 2023 2020 2021 2022 2Q23 GOAL 2023 Wskaźnik płynności bieżącej (majątek obrotowy / zobowiązania krótkoterminowe) Financial liquidity ratio 1,36 1,28 1,61 1,45 min 1,2 (current assets / short-term liabilities) Wskaźnik pokrycia odsetek (EBITDA s
Slide 31: Sales volume of fuels at AVIA stations
WOLUMEN SPRZEDAŻY PALIW NA STACJACH AVIA SALES VOLUME OF FUELS AT AVIA STATIONS [mln litrów] 25,3 25,1 [million litres] 22,9 23,0 23,1 21,3 21,5 21,4 20,5 20,0 19,9 19,5 18,8 19,1 19,0 18,0 17,7 17,8 16,7 16,3 17,0 16,7 16,7 15,1 15,1 13,6 13,0 13,0 10,7 10,5 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 01 0
Slide 32: Shareholders of UNIMOT S.A.
AKCJONARIAT UNIMOT S.A. SHAREHOLDERS OF UNIMOT S.A. Akcjonariusz Liczba akcji Udział w kapitale Liczba głosów Udział w głosach Shareholder number of shares Share in capital Number of votes Share in votes Unimot Express Sp. z o.o. 3 593 625 43,84% 3 593 625 42,04% Zemadon Limited 1 616 661 19,72% 1 9
Slide 33: Dictionary
SŁOWNICZEK / DICTIONARY Blending biopaliw – fizyczne mieszanie paliw pochodzenia kopalnego z biokomponentami pochodzącymi Bio-fuels blending – physical blending of fossil fuels with biocomponents that come from processing z przetwórstwa biomasy. Od 2017 r. bioblending jest obowiązkowym sposobem na c
Slide 34: Useful links and investor relations
Przydatne linki / Useful links RELACJE INWESTORSKIE UNIMOT S.A. ► Strategia Grupy UNIMOT gielda@unimot.pl ► Raport ESG ► Dane finansowe Niniejsza prezentacja została przygotowana przez Unimot S.A. („Spółka”) na potrzeby jej This presentation has been prepared by Unimot S.A. (“Company”) for its share