Mapfre Sa · BME:MAP
Mapfre Sa — FY2020 Earnings Presentation
15 slides from Mapfre Sa's earnings presentation, Mar 12, 2021
Slide 1: Fernando Mata, Consejero - Director General Financiero (CFO)
Fernando Mata Consejero - Director General Financiero (CFO) #SomosMAPFRE 12 de marzo de 2021
Slide 2: Fortalezas financieras
FORTALEZAS FINANCIERAS Resultado Técnico Ratio Calidad Nivel de Deuda Combinado del Capital Ratio 23% de Seguros (86% Tier 1) 92,9% Ratings Fortaleza Posición de Financiera Tesorería Solvencia Fitch `A+´ 2.419 M€ 180% S&P `A+´ #SomosMAPFRE 2
Slide 3: Primas totales: 20.482 M€ ingresos consolidados
PRIMAS TOTALES 23.044 20.482M€ 20.482 -11,1% -2,2%* +1,1% -1,9% -3,3% -7% PRIMAS CRECIMIENTO EFECTO CAÍDA VIDA TIPOS DE PRIMAS EMITIDAS SUBYACENTE PEMEX AHORRO CAMBIO EMITIDAS 2019 PRIMAS IBERIA 2020 16.110 +0,6%* INGRESOS CONSOLIDADOS 25.419 M€ 4.372 -10,7% -11,1%* 2.437 2.500 -8,3% -20,3% -25,9% +
Slide 4: Desglose del beneficio: beneficio neto 527 M€
DESGLOSE DEL BENEFICIO BENEFICO AJUSTADO DEL GRUPO 2019 2020 BENEFICIO NETO BENEFICIO NETO 609 527 527 M€. -13,6% EVENTOS CATASTRÓFICOS 130 148 DETERIORO FONDO DE COMERCIO 66 132 BENEFICIO AJUSTADO 805 807 +0,2% 873 527 464 -218 -298 -294 -5% -25% -14% -8% -15% -13,6% OTROS SOCIOS RESULTADO NO VIDA
Slide 5: Primas/beneficios por unidades de negocio
PRIMAS/BENEFICIOS POR UNIDADES DE NEGOCIO PRIMAS BENEFICIO NETO SEGUROS RE 790 16.691 5.687 107 -13% INTERNACIONAL +2% INTERNACIONAL 3.581 230 LATAM LATAM REASEGURO 6.110 4.431 453 GLOBAL RISKS IBERIA 1.256 IBERIA 7.000 2 15 -21 ASISTENCIA SEGUROS REASEGURO GLOBAL ASISTENCIA 619 RISKS -28% Millones
Slide 6: Rentabilidad técnica por regiones y unidades
RENTABILIDAD TÉCNICA POR REGIONES Y UNIDADES 15,8% ROE 7,6% * -0,4 p.p. 11,3% 10,6% 10,3% 5,6% 4,4% 1% LATAM NORTE BRASIL IBERIA LATAM SUR NORTEÁMERICA EURASIA RE +0,6 p.p. +1,7 p.p. -2 p.p. +0,5 p.p. -0,4 p.p. +2,2 p.p. -2,4 p.p. *Excluyendo saneamiento Fondo de Comercio. #SomosMAPFRE 6
Slide 7: Ratio combinado grupo 94,8%
TODOS LOS RATIOS COMBINADOS DE SEGUROS POR DEBAJO DE 100% RATIO COMBINADO GRUPO 94,8% ( -2,9 p.p.) 101,2% ENTIDADES DE SEGUROS 98,9% GRUPO 92,9% ( -3,6 p.p.) 97,7% 93,3% 93,9% 90,5% 92% 87,6% BRASIL LATAM NORTE IBERIA GLOBAL RISKS LATAM SUR NORTEÁMERICA EURASIA REASEGURO -4,6 p.p. -4,2 p.p. -2,4 p.p
Slide 8: Balance del grupo
BALANCE DEL GRUPO 72.510 69.153 ACTIVOS TOTALES -4,6% DIC. 2019 DIC. 2020 FONDOS FONDOS PROPIOS A 31-03-2020 PROPIOS -3,6% 7.860M€. + 9% 8.854 8.536 527 -416 275 -675 -29 SALDO RESULTADO PLUSVALÍAS DIFERENCIAS SALDO DIVIDENDOS OTROS 31/12/2019 EJERCICIO NO REALIZADAS CONVERSIÓN 31/12/2020 Millones d
Slide 9: Inversiones y tesorería
INVERSIONES Y TESORERÍA RENTA FIJA CARTERA DE INVERSIONES 31.532M€ 44.893M€ -16,1% RENTA FIJA Y OTROS DEUDA PÚBLICA 23.396 81% España 12.761 Resto de Europa 4.401 Estados Unidos 1.524 Brasil 2.245 Latinoamérica – Resto 1.697 TESORERÍA Otros países 768 RENTA VARIABLE Y FONDOS 5% 9% DEUDA CORPORATIVA
Slide 10: Estructura de capital y solvencia
ESTRUCTURA DE CAPITAL SOLVENCIA 12.832M€ Tier 1 Tier 2 DEUDA 7.373M€ 1.196M€ SUBORDINADA (86%) (14%) 9% Ratio Endeudamiento 23% DEUDA BANCARIA 7% 2020 DEUDA Ratio PATRIMONIO SENIOR 8% 180% NETO * 76% Solvencia II *3er Trimestre #SomosMAPFRE 10
Slide 11: La acción de MAPFRE 2020
LA ACCIÓN DE MAPFRE 2020 219.341 3.079,6 17 58% 9,3% NÚMERO DE NÚMERO BENEFICIO PRECIO / VALOR PER ACCIONISTAS DE ACCIONES POR ACCIÓN EN LIBROS (millones) (céntimos de euro) #SomosMAPFRE 11
Slide 12: Accionariado y free float
Composición ACCIONARIADO FREE FLOAT Fundación 3,9% MAPFRE INSTITUCIONALES 69,8% ESPAÑOLES INSTITUCIONALES EXTRANJEROS 15,1% Otros accionistas 30,2% PARTICULARES 10,2% Incluye 0,98% en autocartera #SomosMAPFRE 12
Slide 13: Compromiso con los accionistas
COMPROMISO CON LOS ACCIONISTAS Abonados 447 M€ 447 M€ en dividendo DIVIDENDO 2016 2017 2018 2019 2020 400 M€ 447 M€ 416 M€ 12,5 céntimos por acción 13,5 céntimos por acción 8% 73% Dividendo contra Dividendo Rentabilidad Payout resultado 2020 pagado 2020 por dividendo #SomosMAPFRE 13
Slide 14: Evolución cotización
EVOLUCIÓN COTIZACIÓN 2020 MAPFRE -32,5% BANCOS ESPAÑOLES -27,3% Evolución de la acción: 31 de diciembre de 2019 - 31 de diciembre de 2020 Fuente: Bloomberg y cálculos propios. Bancos españoles IBEX 35 -15,5% CAPITALIZACIÓN BURSÁTIL STOXX INSURANCE 600 -13,5% 4.906 M€ (31-12-20) #SomosMAPFRE 14
Slide 15: Gracias
GRACIAS Fernando Mata #SomosMAPFRE Consejero - Director General Financiero (CFO)