Tatry Mountain Resorts As · BSSE:1TMR001E

Tatry Mountain Resorts As — Investor Presentation (July 2019)

45 slides from Tatry Mountain Resorts As's investor presentation, July 2019

  1. Slide 1: Prezentácia pre investorov, Júl 2019

    Prezentácia pre investorov Júl 2019

  2. Slide 2: Sme tu, aby sme urobili revolúciu v turistickom ruchu v strednej Európe

    Sme tu, aby sme urobili revolúciu v turistickom ruchu v strednej Európe!

  3. Slide 3: Kde sme začali a kam smerujeme (naša stratégia)

    Kde sme začali a kam smerujeme (naša stratégia)

  4. Slide 4: Potenciál

    Potenciál  Bohatá história  Jedinečná príroda

  5. Slide 5: Výzvy

    Výzvy  Infraštruktúra z roku 2005

  6. Slide 6: Kto sme dnes

    Kto sme dnes  Líder v zimnom a letnom turistickom ruchu v regióne, s najmodernejšou infraštruktúrou

  7. Slide 7: Horské strediská – Vysoké Tatry

    Horské strediská – Vysoké Tatry  Vysoké Tatry (SK) Tatranská Lomnica – Starý Smokovec – Štrbské Pleso  Najnižšie veľhory na svete s vyrovnanou návštevnosťou v zimnej a letnej sezóne  24 km lyžiarskych zjazdoviek  20 lanoviek a vlekov  Max. prepravná kapacita viac ako 21 385 osôb/hodinu  Grand

  8. Slide 8: Horské strediská – Jasná, Nízke Tatry

    Horské strediská – Jasná, Nízke Tatry  Jasná Nízke Tatry (SK) Chopok sever – Chopok juh  Najväčšie lyžiarske stredisko na Slovensku  50 km lyžiarskych zjazdoviek  27 lanoviek a vlekov  Max. prepravná kapacita viac ako 31 784 osôb/hodinu  Grand Hotel Jasná, Hotel Pošta, Hotel Tri Studničky, Cha

  9. Slide 9: Horské strediská – Poľsko a Česko

    Horské strediská – Poľsko a Česko  Szczyrk mountain resort (PL)  Najväčšie lyžiarske stredisko v Poľsku  97% podiel  Zrealizované investície 56m€  40 km lyžiarskych zjazdoviek  13 lanoviek a vlekov  Max. prepravná kapacita: 22 tis. osôb/hod.  Ještěd (CZ)  Najdostupnejšie stredne veľké mests

  10. Slide 10: Horské strediská – rakúske Alpy

    Horské strediská – rakúske Alpy  Mölltaler Gletscher (AT)  Alpské lyžiarske stredisko v jedinej ľadovcovej oblasti Korutánska  17,4 km zjazdoviek a takmer 7 km freeridových terénov  9 lanoviek a vlekov  Max. prepravná kapacita 15 610 osôb/hod  90% tratí zasnežuje 45 snežných diel  Najvyšší bo

  11. Slide 11: Zábavné parky - Slovensko

    Zábavné parky - Slovensko  Aquapark Tatralandia (SK)  Najväčší celoročný aquapark v regióne  14 (10 celoročných) bazénov s termálnou, morskou aj čírou vodou  26 toboganov a šmýkačiek (6 celoročných) a 300 iných atrakcií  Ubytovanie v Holiday Village Tatralandia  Bešeňová (SK)  Termálne srdce

  12. Slide 12: Zábavné parky - Poľsko

    Zábavné parky - Poľsko  Legendia - Sliezsky zábavný park/ Śląskie Wesołe Miasteczko (PL)  Mestský park s najdlhšou históriou v Poľsku  Lokalita: Park Śląski (Sliezsky park) pri Chorzówe, PL  Zrealizované investície 38m€  Rozloha: 26 ha  50 atrakcií

  13. Slide 13: Hotely

    Hotely  Portfólio 12 populárnych vlastných/ manažovaných hotelov s viac ako 2000 lôžkami  Vysoké Tatry  Grandhotel****, Starý Smokovec  Grandhotel Praha****, Tatranská Lomnica  Hotel FIS***, Štrbské pleso  Nízke Tatry  Hotel Grand Jasná****  Chalets Jasná Collection****  Tri Studničky Hotel

  14. Slide 14: Golf – najnovší a najrýchlejšie sa rozvíjajúci segment

    Golf – najnovší a najrýchlejšie sa rozvíjajúci segment  Golf & Ski Resort Ostravice (CZ)  Golfový holiday rezort v srdci českých Beskýd  Par 72 majstrovské ihrisko navrhnuté Chrisom Johnsonom  Osvetlený areál bežeckého lyžovania  Green Inn Hotel  Zmluva o prenájme a manažovaní na 20 rokov  Pr

  15. Slide 15: Golf – najnovší a najrýchlejšie sa rozvíjajúci segment

    Golf – najnovší a najrýchlejšie sa rozvíjajúci segment  Golf Resort Kaskáda (CZ)  Luxusný rezort 9 km od Brna s kompletným zázemím pre pobyt, kongres a golf  27 jamkové majstrovské ihrisko navrhnuté britským architektom Jonathanom Gauntom  4* hotel, reštaurácia s terasou a výhľadom na ihrisko, k

  16. Slide 16: Realitné projekty

    Realitné projekty  Development a predaj rekreačných nehnuteľností  Holiday Village Tatralandia  Chalets Jasná Collection – výstavba, predaj, prevádzka  Hotel Pošta – výstavba, predaj, prevádzka  Prenájom hotelov a ubytovacích zariadení  Hotel Liptov  Hotel Ski & Fun Záhradky  Chata Kosodrevi

  17. Slide 17: Prehľad našich aktivít

    Prehľad našich aktivít  HORSKÉ STREDISKÁ Výnosy podľa segmentov*  Vysoké Tatry (SK)  Skiareál Ještěd (CZ)  Jasná Nízke Tatry  Mölltaler Gletscher** (SK) (AT) Horské  Szczyrk Mountain  Ankogel** (AT) Realitné strediská Resort (PL) projekty 42% 3%  ZÁBAVNÉ PARKY  Aquapark Tatralandia (SK)  L

  18. Slide 18: Náš potenciál

    Náš potenciál  Horské strediská, ktoré sú prírodným Lyžiari podľa krajín monopolom 16 000 40% 12 000 30% Tisíce  64 mil. obyvateľov na tradičných trhoch 8 000 20% TMR 4 000 10% • Dlhoročná tradícia návštevníkov z regiónu strednej a východnej Európy 0 0%  Potenciál na nových trhoch a v rusky Počet

  19. Slide 19: Naša stratégia postavená na troch pilieroch

    Naša stratégia postavená na troch pilieroch CAPEX AKVIZÍCIE KVALITA • Takmer 350 mil. EUR počas • Aquapark Tatralandia • Lepšie zážitky pre posledných 12 rokov • Špindlerův Mlýn, ČR (9,5%) návštevníkov vďaka synergiám • Nové moderné lanovky a • Szczyrk Mountain Resort, PL • Nositeľ trendov v turisti

  20. Slide 20: Rast aktív prostredníctvom kapitálových investícií

    Rast aktív prostredníctvom kapitálových investícií  Preinvestovaných cca 350 mil. EUR za Hmotný majetok posledných 12 rokov 400 000 € 300 000 €  Tatry tisíce 200 000 €  CAPEX 256 mil. EUR do rozvoja tatranských stredísk a aquaparku do konca 2018 100 000 €  Szczyrk 0€ 2010 2011 2012 2013 2014 201

  21. Slide 21: Investície 350 mil. EUR za posledných 12 rokov

    Investície 350 mil. EUR za posledných 12 rokov Funitel Jasná Nízke Tatry Rotunda, Jasná Nízke Tatry 15 miestna gondola, Kosodrevina Chopok, Jasná Nízke Tatry 15 miestna Gondola, Vysoké Tatry

  22. Slide 22: Investície 350 mil. EUR za posledných 12 rokov

    Investície 350 mil. EUR za posledných 12 rokov Gondola, Vysoké Tatry Tropical Paradise Tatralandia Funitel Jasná Tropical Nízke Paradise, Tatry Tatralandia Legendia

  23. Slide 23: Investície 350 mil. EUR za posledných 12 rokov

    Investície 350 mil. EUR za posledných 12 rokov Hotel Pošta, Jasná Grand Hotel Praha, Tatranská Lomnica Chalets, Jasná Grand Hotel Starý Smokovec

  24. Slide 24: GOPASS – nástroj manažovania rastu výnosov

    GOPASS – nástroj manažovania rastu výnosov  Personalizovaná vernostná zákaznícka karta a skipas v jednom – GOPASS je pre nás nástrojom manažovania rastu výnosov prostredníctvom budovania vzťahov so zákazníkmi  1,17 milliónov* držiteľov karty Gopass  25,7 mil. EUR (21%) celkových tržieb cez GOPASS

  25. Slide 25: Kvalita predaja a marketingu – digitálny vernostný program GOPASS

    Kvalita predaja a marketingu – unikátny digitálny vernostný program GOPASS Nástroj direct marketingu Nástroj pre Vernostný zavedenie program Flexi cien Zákaznícka Predajný karta a kanál skipas Elektronická peňaženka

  26. Slide 26: Čo sme dosiahli a ako (prehľad prevádzkovej výkonnosti)

    Čo sme dosiahli a ako (prehľad prevádzkovej výkonnosti)

  27. Slide 27: Náš rast

    Náš rast Piliere nášho rastu SALES A CAPEX AKVIZÍCIE SYNERGIE MARKETING SALES A CAPEX AKVIZÍCIE SYNERGIE MARKETING RAST KPIs nárast návštevnosti a priemernej tržby na zákazníka RAST TRŽIEB A PREVÁDZKOVEJ ZISKOVOSTI kumulovaný rast výnosov za kumulovaný rast EBITDA za posledných 5 rokov 104% posledný

  28. Slide 28: Stabilný rast kľúčových ukazovateľov výkonnosti

    Stabilný rast kľúčových ukazovateľov výkonnosti KPIs Horských stredísk Vývoj za posledných 5 rokov: 3 000 000 18 € 16 € 2 500 000  68% nárast* návštevnosti Horských stredísk 14 € 2 000 000 12 € 10 € 1 500 000 8€  23% nárast* priemernej tržby návštevníkov 1 000 000 6€ Horských stredísk 4€ 500 000 2

  29. Slide 29: Stabilný rast kľúčových ukazovateľov výkonnosti

    Stabilný rast kľúčových ukazovateľov výkonnosti Priemerná tržba na návštevníka vybraných subsegmentov Vývoj za posledných 5 rokov: 5,00 € 4,00 €  36% nárast* priemernej tržby na návštevníka 3,00 € Reštauračných zariadení 2,00 € 1,00 € 0,00 €  60% nárast* priemernej tržby na návštevníka 2013/14 201

  30. Slide 30: Ako sme na tom s číslami (prehľad finančnej výkonnosti)

    Ako sme na tom s číslami (prehľad finančnej výkonnosti)

  31. Slide 31: Rastové trendy potvrdzujú správnosť našej stratégie

    Rastové trendy potvrdzujú správnosť našej stratégie Kľúčové prevádzkové výsledky 120 000 € 40% Plán 108 249 105 000 100 000 € 35% 32% 32% 80 000 € 30% tisíce 60 000 € 25% 40 000 € 33 500 20% 34 166 20 000 € 15% 0€ 10% 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18p 2017/18 Výnosy EBITDA EBITDA marža

  32. Slide 32: Prevádzkové výsledky podľa segmentov

    Prevádzkové výsledky podľa segmentov Vývoj výnosov segmentov za posledných 5 rokov  105% nárast* výnosov Horských stredísk na 45,4 mil. 120 000 € EUR CAGR +15% 100 000 €  61% nárast* výnosov Zábavných parkov na 12,3 mil. EUR 80 000 € tisíce  136% nárast* výnosov Reštauračných zariadení na 60 000

  33. Slide 33: Prevádzkové výsledky podľa segmentov

    Prevádzkové výsledky podľa segmentov Vývoj EBITDA segmentov za posledných 5  113% nárast* EBITDA Horských stredísk na 18,8 mil. rokov EUR 40 000 € 35 000 € CAGR +15%  24% nárast* EBITDA Zábavných parkov na 4,5 mil. 30 000 € EUR 25 000 € tisíce  63% nárast* EBITDA Reštauračných zariadení na 3,2 20

  34. Slide 34: Finančná pozícia

    Finančná pozícia* Finančná pozícia Skupiny za posledných 5 rokov 600 000 € 80% 500 000 € 75% 400 000 € tisíce 300 000 € 70% 200 000 € 65% 100 000 € 0€ 60% 31.10.2014 31.10.2015 31.10.2016 31.10.2017 31.10.2018 Majetok celkom Hmotný majetok Dlh Dlh/kapitál  Majetok  Zadlženie  Celkový majetok 521,

  35. Slide 35: Kam ďalej smerujeme (výhľad a budúci rast)

    Kam ďalej smerujeme (výhľad a budúci rast)

  36. Slide 36: Strednodobé strategické ciele

    Strednodobé strategické ciele • Manažment horských • Investície do rozvoja stredísk, golfových českých a poľských rezortov a zábavných prevádzok parkov • Doplnkové investície vo • Akvizície horských Vysokých a Nízkych stredísk a zábavných Tatrách parkov v Česku, Poľsku a • Rozvoj segmentu golf Rakús

  37. Slide 37: Ďakujeme za pozornosť!

    x ~ Bike AT. * ¥ ee 1 Dakujeme za pozornost! A Yee % « P <A . Sy 4

  38. Slide 38: Apendix

    Apendix  Celková finančná a trhová výkonnosť  Akcionárska štruktúra  Hlavné prevádzkové výsledky  Konsolidovaný výkaz ziskov a strát  Finančná pozícia  Ekonomický rast Slovenska

  39. Slide 39: Celková finančná a trhová výkonnosť

    Celková finančná a trhová výkonnosť Výkonnosť akcií TMR na BSSE Kľúčové FR FR FR FR FR kons. dáta v 2017/18 2016/17 2015/16 2014/15 2013/14 mEUR 30 € Výnosy 108,2 95,9 81,2 70,9 56,3 EBITDA 34,2 31,5 25,1 24,4 18,4 28 € Čistý zisk 3,1 7,0 2,7 -0,8 0,7 EBITDA marža 31,6% 32,9% 30,9% 34,4% 32.7% 26 €

  40. Slide 40: Akcionárska štruktúra

    Akcionárska štruktúra  TMR je kótované na 3 burzách – Bratislava, Praha, Varšava 8,8% 23,5% Drobní investori <5% 9,5% C.I. CAPITAL INDUSTRIES LIMITED FOREST HILL COMPANY, s.r.o Nikroc Investments Limited 9,9% KEY DEE LIMITED TINSEL ENTERPISES LIMITED RMSM1 LIMITED 19,5% 13,4% 15,4% * k 31/10/2018

  41. Slide 41: Hlavné prevádzkové výsledky podľa segmentov

    Hlavné prevádzkové výsledky podľa segmentov Hlavné prevádzkové výsledky Výnosy EBITDA 1H 1H FY FY 1H 1H FY FY v €'000 2018/19 2017/18 2017/18 2016/17 2018/19 2017/18 2017/18 2016/17 Horské strediská 37 028 35 898 45 361 36 214 18 675 18 919 18 842 15 410 Zábavné parky 3 033 3 333 12 342 12 473 382 4

  42. Slide 42: Konsolidovaný výkaz ziskov a strát

    Konsolidovaný výkaz ziskov a strát Vybrané konsolidované výsledky (IFRS) Pre polrok končiaci 30. apríla Pre rok končiaci 31. októbra v €'000 1H 2018/19 1H 2017/18 FR 2017/18 FR 2016/17 (neauditované) (neauditované) (auditované) (auditované) Tržby 68 320 65 425 108 020 95 683 Ostatné prevádzkové výno

  43. Slide 43: Finančná pozícia

    Finančná pozícia Finančná pozícia v €'000 30. apríl 31. október 2018/19 2017/18 2017/18 2016/17 (neauditované) (neauditované) (auditované) (auditované) Majetok celkom 503 162 454 223 521 684 438 341 Dlhodobý majetok 409 578 379 236 395 924 353 497 Hmotný majetok 384 051 358 963 372 556 333 718 Iný d

  44. Slide 44: Ekonomický rast hlavných trhov TMR

    Ekonomický rast hlavných trhov TMR 8 Rast HDP hlavných trhov TMR vs. EÚ 6 Prognóza IMF 4 2 0 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 -2 -4 -6 Czech Republic Poland Slovak Republic European Union IMF, 2018

  45. Slide 45: Výhrada

    Výhrada  Tento materiál je určený výlučne na informačné a propagačné účely. Jeho cieľom je informovať o obchodnej stratégii spoločnosti Tatry mountain resorts, a.s., so sídlom Demänovská Dolina 72, Liptovský Mikuláš 031 01, IČO: 31 560 636, zapísanej v Obchodnom registri Krajského súdu v Žiline, Se

Tatry Mountain Resorts — Investor Presentation (July 2019) on 6ix