Sintokogio,ltd. · TSE:6339

Sintokogio,ltd — FY2023 Earnings Presentation

39 slides from Sintokogio,ltd's earnings presentation, May 29, 2023

  1. Slide 1: 2023年3月期 決算説明会

    1/39 www.sinto.com （証券コード：６３３９） ２０２３年３月期 決算説明会 （２０２２年４月 ～ ２０２３年３月） ２０２３年５月２９日 新東工業株式会社 www.sinto.co.jp

  2. Slide 2: Ⅰ.2023年3月期の実績 Ⅱ.中期経営計画の進捗状況 Ⅲ.成長投資と株主還元

    2/39 Ⅰ.２０２３年３月期の実績 Ⅱ.中期経営計画の進捗状況 Ⅲ.成長投資と株主還元 SINTOKOGIO, LTD.

  3. Slide 3: 受注高・売上高の推移

    Ⅰ-１. 受注高・売上高の推移 3/39 （単位：億円） 1,141 1,121 1,100 1,081 1,073 1,063 1,042 1,027 1,000 967 992 938 932937 942 950 908 891 884 843830 833 852 825 744 744 682 533 受売 注上 高高 '10/3 '11/3 '12/3 '13/3 '14/3 '15/3 '16/3 '17/3 '18/3 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 実績 SINTOKOGIO, LTD.

  4. Slide 4: 営業利益・営業利益率の推移

    Ⅰ-２. 営業利益・営業利益率の推移 4/39 （単位：億円） 6.0% 営業利益率 6.1% 5.6% 5.1% 5.1% 4.5% 4.6% 4.6% 4.3% 3.6% 57.1 55.8 49.6 2.1% 2.6% 48.8 47.9 47.3 2.1% 1.7% 42.0 38.1 38.3 33.7 26.0 22.4 営 17.1 11.5 業 利 益 '10/3 '11/3 '12/3 '13/3 '14/3 '15/3 '16/3 '17/3 '18/3 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 実績 SINTOKOGIO, LTD.

  5. Slide 5: 営業利益 差異要因

    Ⅰ-２. 営業利益 差異要因 5/39 計画との比較 対前年同期実績との比較 （単位：億円） １.６億円ダウン ３.７億円ダウン 購入品費・外注費、 26.0 24.0 エネルギー価格UP 22.4 (2.6%) ▲６．３ 為替 22.4 (2.3%) ▲２．５ 及び棚卸差額等による (2.1%) １１．６ 影響他 原価率上昇 ▲１１．４ ２．３ (2.1%) 機械・部品・ 原価率 ▲２．９ 消耗品 悪化 販管費等 売上増加 １．2 増加 為替 ２．６ 影響 機械・部品 売上減少 販管費等 減少 ’23/3 ’23/3 ’22/3 ’23/3 計画 実績 実績 実績 SINTOKOGIO, L

  6. Slide 6: 海外所在地別 売上高

    Ⅰ-３. 海外所在地別 売上高 6/39 海外所在地別 売上高の推移 （単位：億円） 458 420 70 373 372 88 ’23/3 海外所在地別売上比率の内訳 60 57 285 132 134 108 47 103 15% 18% 92 174 ２０２３年３月期 通期実績 153 154 155 114 29% 38% 49 55 81 44 31 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 北米 欧州 アジア 南米 SINTOKOGIO, LTD.

  7. Slide 7: 海外納入地域別 売上高

    Ⅰ-４. 海外納入地域別 売上高 7/39 海外納入地域別売上高推移 （単位：億円） 海外売上比率 43.6% 46.6% 41.0% 38.9% 40.5% 479 495 421 103 118 401 83 78 321 91 95 69 71 73 59 232 219 217 205 163 46 51 43 68 27 ‘19/3 ‘20/3 ‘21/3 ‘22/3 ’23/3 南米 アジア 欧州 北米 SINTOKOGIO, LTD.

  8. Slide 8: 受注高・受注残高

    Ⅰ-５. 受注高・受注残高 8/39 受注高＆受注残高の推移 （単位：億円） 受注残高（事業別）内訳 （単位：億円） 受注残高 521 443 406 405 ’22/3 ’23/3 346 1,121 1,141 1,073 表面処理 ６０ ８４ 967 884 鋳造 ２５９ ２７６ 474 419 483 414 環境 ４４ ５２ 337 特機 ５８ ６６ 342 381 375 307 324 搬送 ２０ ４１ 130 112 111 合計 ４４３ ５２１ 118 100 110 59 59 93 86 61 64 61 64 82 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23

  9. Slide 9: セグメント別の状況(まとめ)

    Ⅰ-６．セグメント別の状況 （まとめ） 9/39 （単位：百万円） ‘22/3 実績 ‘23/3 実績 増減額 増減率 売上高 99,247 106,381 7,133 7.2% 全体 営業利益 2,606 2,242 ▲364 ▲14.0% 営業利益率 2.6% 2.1% ▲0.5% － ‘22/3 実績 ‘23/3 実績 増減額 増減率 売上高 41,306 46,012 4,705 11.4% 表面処理事業 営業利益 2,658 2,893 234 8.8% 営業利益率 6.4% 6.3% ▲0.1% － 売上高 34,041 36,426 2,384 7.0% 鋳造事業 営業利益 ▲1

  10. Slide 10: 表面処理事業

    10/39 【表面処理事業】 特記事項 今期の取り組み  インフラ・建機業界向けが  付加価値につなげるシステム商品の提案 堅調に推移  原材料・燃料費に見合う価格の適正化  継続的な原材料の高騰、販売量の減少  受託加工のサービス領域拡充 により営業利益率低迷 売上高の推移 （単位：億円） 営業利益の推移 （単位：億円） 機械・部品 営業利益率 238 250 252 8.5% 9.4% 8.9% 8.7% 223225 221 204 203 207 6.6% 6.5% 191 8.1% 172168 7.4% 7.9% 4.1% 消耗品 営業利益率 6.3% 6.0% 23 2

  11. Slide 11: 鋳造事業

    11/39 【鋳造事業】 特記事項 今期の取り組み  海外拠点との連携・協力により海外案件  ＳＩＮＴＯ ＳＭＡＲＴ ＦＯＵＮＤＲＹ®による が順調に推移 安定操業・カーボンニュートラルの提案  人件費アップ等によるコスト増  工事期間短縮により収益力改善 売上高の推移 （単位：億円） 営業利益の推移 （単位：億円） 364 営業利益率 357 357 338 340 3.3% 3.4% 2.9% ▲0.1% 255 ▲0.2% 11 12 ▲4.2% 9 ▲ 0.1▲ 0.8 ▲ 10 '18/3 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 '18/3 '19/3 '

  12. Slide 12: 鋳造事業 営業利益 対前年同期実績との比較

    12/39 【鋳造事業】 営業利益 対前年同期実績との比較 （単位：億円） ０.７億円ダウン 要因 販管費等  売上高増加と原価低減による 原価低減 増加 収益改善 １．５ ▲６．４ 売上増加  欧州・北米等の賃上げによる人件費 ４．２ アップ ▲0.1 ▲0.8 (▲0.1%) (▲0.2%) ’22/3 ’23/3 実績 実績 SINTOKOGIO, LTD. ※グラフ内の数字は内部消去前の数字を示します

  13. Slide 13: 環境事業

    13/39 【環境事業】 特記事項 今期の取り組み  採算性の高い大型案件の減少  火災対策集塵システムの拡販による  原材料の価格高騰と大型モータ、 収益率向上 インバータ等の長納期化  菌やウイルスを減少させる機能を付加 した新商品の拡販 売上高の推移 （単位：億円） 営業利益の推移 （単位：億円） 121 営業利益率 110 113 111 108 107 12.9% 11.0% 10.5% 9.8% 8.3% 14.3 7.1% 12.1 12.7 11.1 9.0 7.5 '18/3 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 '18/3 '19/3 '20/

  14. Slide 14: 搬送事業

    14/39 【搬送事業】 特記事項 今期の取り組み  設備投資計画の再開により物流・工作  運転手不足に対する省力化システムの 機械向けが好調 提案  営業利益は前期好採算案件  安全性・省エネ・低コストの特徴を備え （物流向け搬送システム）の反動で減少 た新ローラーコンベアの拡販 売上高の推移 （単位：億円） 営業利益の推移 （単位：億円） 営業利益率 16.3% 67 68 61 63 60 61 10.0% 7.9% 7.3% 8.6% 3.7% 10.4 4.9 5.3 6.0 2.4 4.8 '18/3 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 '18/3

  15. Slide 15: 特機事業

    15/39 【特機事業】 特記事項 今期の取り組み  車載向け二次電池市場に対して新商  ＥＶ・電池分野への取り組み拡大 品の高圧ロールプレスが好調に推移  自動化・デジタル化に向けた  セラミックス分野における需要回復傾向 システム提案  新規事業分野の先行投資の影響 売上高の推移 （単位：億円） 営業利益の推移 （単位：億円） 営業利益率 3.7% 88 92 87 ▲3.3%▲2.0% ▲5.0% 74 76 ▲7.2% ▲13.6% 60 2.7 ▲ 1.8 ▲ 2.8 ▲ 3.8 ▲ 8.2 ▲ 6.2 '18/3 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3

  16. Slide 16: 2023年3月期 経営成績ハイライト

    16/39 Ⅰ-７. 2023年３月期 経営成績ハイライト 売上は計画を達成も原価率上昇により営業利益は未達成 受注高・受注残高はコロナ禍から回復の兆しがあり増加 - 売上高 106,381百万円 （対前年同期比 7.2％増） - 営業利益 2,242百万円 （対前年同期比 14.0％減） - 経常利益 3,951百万円 （対前年同期比 11.8％減） - 当期利益 6,187百万円 （対前年同期比118.2％増） - 受注高 114,164百万円 （対前年同期比 6.4％増） - 受注残高 52,172百万円 （対前年同期比 17.5％増） SINTOKOGIO, LTD.

  17. Slide 17: 2024年3月期 計画

    Ⅰ-８-８. ２０２４年３月期 計画 17/39 売上高の推移 （単位：億円） 1,100 1,150 1,042 1,027 992 1,063 942 950 825 '16/3 '17/3 '18/3 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 '24/3 営業利益率 営業利益の推移 （単位：億円） 6.1% 5.1% 5.1% 5.2% 4.6% 4.6% 2.1% 2.6% 2.1% 57 48 47 55 47 26 22 60 17 '16/3 '17/3 '18/3 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 '24/3 計画 SINTOKOGI

  18. Slide 18: Ⅱ.中期経営計画の進捗状況

    18/39 Ⅰ.２０２３年３月期の実績 Ⅱ.中期経営計画の進捗状況 Ⅲ.成長投資と株主還元 SINTOKOGIO, LTD.

  19. Slide 19: 中期経営計画 “Plus”

    Ⅱ. 中期経営計画 “Plus” 19/39 環境にPlusになる事を 次の世代にPlusになる事を 社会にPlusになる事を お客様に 新たな価値をPlus 私たち自身に新たな技能・技術をPlus SINTOKOGIO, LTD.

  20. Slide 20: 中期経営計画で目指す姿

    Ⅱ. 中期経営計画で目指す姿 20/39 サステナビリティ社会実現へ 事業の方向性 デジタル活用でサポートを進化 既存事業のレベルアップ 新市場・新分野で事業拡大へ 精力的な成長投資による お客様に選ばれ続ける お客様数 30,000 → 32,500へ ■営業利益率 ■ＥＢＩＴＤＡ ８％以上 ５.２％ １００億円以上 SINTOKOGIO, LTD.

  21. Slide 21: 中期経営計画の進捗①

    Ⅱ-１. 中期経営計画の進捗① 21/39 ■営業利益率 ■ＥＢＩＴＤＡ 100.0 57.4 53.4 50.7 5.2% 営業利益率 2.1% 2.6% 2.1% '21/3 '22/3 '23/3 '24/3 計画 ※ 来期は5.2％を計画しますが、少しでも８％に 近づけるべく、業績向上に取り組みます。 SINTOKOGIO, LTD.

  22. Slide 22: 中期経営計画の進捗①

    Ⅱ-１. 中期経営計画の進捗① 22/39 ■新規お客様数 ■新商品売上比率 Plus ２，５００ ３０％ １０％ 機械 消耗品 Plus ２,２２１ 30% 32,500 4.7% 10.1% 10% 30,000 2.3% 0.5% '21/3 '22/3 '23/3 '24/3 '21/3 '22/3 '23/3 '24/3 （目標） （目標） ■市場のシフト ■成約カバー率 （新市場比率） Plus ４ポイント Plus ５ポイント 48.4% 47.6% 68.0% 43.4% 64.0% 63.3% '21/3 '22/3 '23/3 '24/3 '21/3 '22/3 '23/3

  23. Slide 23: 安定的な収益確保へサポート売上増加

    Ⅱ-３. 安定的な収益確保へサポート売上増加 23/39 サポート売上比率 ＋３.２pt ※ お客さま数の増加 ＋ デジタルとリアルの融合により収益の安定基盤を構築 部品＋消耗品 売上推移 ＋３．２ｐｔ （単位：億円） 部品＋消耗品の売上比率 （％） お客さま数＋２，２２１ 46.8% 47.6% 50.0% 42.3% 43.8% 44.5% 42.0% 531 482 456 472 440 399 386 190 242 海 166 186 199 143 147 外 274 292 270 272 289 256 239 国 内 '17/3 '18/3 '19/3 '20/3 '21/

  24. Slide 24: 事業の方向性 <鋳造分野>

    Ⅱ-５.事業の方向性 ＜鋳造分野＞ 24/39 地域に役立つ鋳物工場 ◆街に活力を与え、働く人の幸せと地球が喜ぶ鋳造工場  社会課題解決に向けた提案 • 気候変動、資源の枯渇 • ＤＸの進展、ＥＶ・自動運転 • 少子高齢化、安心・安全・快適 ◆もっといい鋳物づくりを 【デジタル技術活用】 鋳物工場の不良ゼロを目指して SINTO SMART FOUNDRY ® SINTOKOGIO, LTD.

  25. Slide 25: 事業の方向性 <表面処理分野>

    25/39 Ⅱ-４.事業の方向性＜表面処理分野＞ 表面処理の市場拡大 ＥＶ・ 次世代自動車 伸ばしたい市場 航空宇宙 装置売上業界別比率 レーザーピーニング 異種材接合 伸びてる市場 電子 インフラ （鉄骨） SINTOKOGIO, LTD. 25

  26. Slide 26: 事業の方向性 <表面処理分野> 軽量化への貢献

    26/39 Ⅱ-４.事業の方向性＜表面処理分野＞ ＥＶ・航空宇宙で益々重要となる軽量化に貢献 ピーニング技術（表面改質） 表面に力を加えることで ※ レーザーピーニング受託加工の 金属製品の耐久性を高める 合弁会社設立(4月） 【新東ＬＳＰレーザーピーニング社】 ピーニング加工プロセスの領域拡大 対象部品に投射材を打ち付けているイメージ SINTOKOGIO, LTD.

  27. Slide 27: 異種材接合技術を確立、共同開発へ

    27/39 Ⅱ-４.事業の方向性＜表面処理分野＞ 異種材接合技術を確立、お客様との共同開発へ 接合部 ＥＶ・次世代自動車 複数の自動車関連会社と共同開発を開始 ＥＶ分野の新たな領域を開拓 SINTOKOGIO, LTD.

  28. Slide 28: 事業の方向性 <3D技術>

    28/39 Ⅱ-４.事業の方向性＜３Ｄ技術＞ ３Ｄプリンタでものづくりの変革を強力にサポート ３Ｄプリンタ技術を導入してマルチマテリアル化へ対応 ３Ｄプリンタ技術のポートフォリオの拡充 成形工程 後工程 鉄鋳物（中子） LAEMPE 樹脂 金属 Exentis SOLIZEとの セラミックス ３DCERAM 協業による表面処理 量産 非量産 （試作） SINTOKOGIO, LTD.

  29. Slide 29: 3Dセラミックス製品(動画)

    29/39 別画面の動画をご覧ください。 ウェハステージ部品 静電チャック（アルミナ） ３Ｄのセラミックス製品 汎用フィルタ（アルミナ） 歯冠（ジルコニア） 粉砕用ミル（ジルコニア） SINTOKOGIO, LTD. Movie

  30. Slide 30: 量産型の3D製品(動画)

    30/39 別画面の動画をご覧ください。 量産型の３Ｄ製品 手術用鉗子 歯科用セラミックス 太陽光吸収体 錠剤（タブレット） SINTOKOGIO, LTD. Movie

  31. Slide 31: 6軸力覚センサで自動化の進化を加速

    31/39 Ⅱ-４.事業の方向性＜デジタルー自動化＞ ６軸力覚センサで自動化の進化を加速へ ☑ 製造現場の人手不足対応 ☑ 生産性の向上 力 × 触覚 別画面の動画をご覧ください。 ６軸力覚センサ 熟練者の精密作業（人間の力加減）をロボットが再現 成長が期待されるロボット関連事業の拡大へ SINTOKOGIO, LTD. Movie

  32. Slide 32: 事業領域拡大の方向性

    Ⅱ-４.事業の方向性 32/39 ■素材に形をいのちを -事業領域拡大の方向性- 形づくり 表面づくり 素材 検査・評価 デジタル技術 社会課題に挑みお客様と共に歩みつづける SINTOKOGIO, LTD.

  33. Slide 33: サステナビリティ社会実現へ

    Ⅱ-５.サステナビリティ社会実現へ 33/39 ＜環境への取組み＞ 新東工業グループ ＧＨＧ排出量削減計画 –創立100周年 2034年度- Scope1・2 ＧＨＧ排出量削減目標 ※ 年平均3%削減を目指します （ton) 85,469 当社グループ全体 ２４％削減 ３２％削減 73,720 63,141 56,100 49,600 43,549 35,793 34,123 33,100 29,300 新東 新東 工業 工業 ※ Scope3は2030年に 56,100t以上の削減を 30,171 27,348 目指します 23,000 20,300 ２０１３※ ２０１５※ ２０２１ ２０２

  34. Slide 34: Ⅲ.成長投資と利益還元

    34/39 Ⅰ.２０２３年３月期の実績 Ⅱ.中期経営計画の進捗状況 Ⅲ.成長投資と利益還元 SINTOKOGIO, LTD.

  35. Slide 35: キャッシュフローの効率的活用

    35/39 ■キャッシュフローの効率的活用 事業活動による 【成長投資】 収益拡大 ・設備投資 ・研究・開発投資 ・Ｍ＆Ａ 他 キャッシュの創出 【利益還元】 ［配当 他］ 社会課題解決による企業価値向上 SINTOKOGIO, LTD.

  36. Slide 36: 政策保有株式に関する方針

    36/39 政策保有株式に関する方針  企業価値を向上させるための中期的な視点に立ち、政策保有株式を保有  長期的な視点：成長のためにインフレ傾向の中でも常に投資できる財源  短期的な視点：配当による収益を得ることで、非常時のためのフリーキャッシュフローの確保  既存事業の規模拡大、新規事業参入のための買収＆資本参加  株式保有先についても、シナジー効果を発揮する取り組みを模索 保有金額および銘柄数の推移 （百万円） 銘柄数 50,000 107 105 110 103 103 98 100 40,000 103 102 102 100 90 30,000 25,874 92 23,

  37. Slide 37: 設備投資

    37/39 【設備投資】 設備投資と減価償却費の推移（単位：億円） ’24/3 主な設備投資計画 （単位：億円） 設備投資 減価償却費 日本 ２０ 30 32 30 29 29 30 表面事業 一宮GD 27 26 26 27 日本 65 ６ 搬送事業 本社建物建設 55 ブラジル ３ 新工場建設 34 35 32 30 32 29 26 24 Ｍ＆Ａ 交渉中 '15/3 '16/3 '17/3 '18/3 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 '24/3 計画 SINTOKOGIO, LTD.

  38. Slide 38: 利益還元:配当

    38/39 【利益還元：配当】 配当金（年間）：１株につき３６円 安定配当 ＋ 業績連動 １株当たりの配当金と当期純利益の推移 純利益（億円） 58 50 52 60 54 61 36 41 33 23 28 28 26 27 33 28 5 28 6 36 26 21 22 24 24 13 14 16 16 18 7 10 10 12 12 13 13 14 '05/3 '07/3 '09/3 '11/3 '13/3 '15/3 '17/3 '19/3 '21/3 '23/3 〔配当性向〕 （%） 10.6 13.2 12.1 15.2 26.2 95.7 28.2 22.9 13.4 2

  39. Slide 39: 注意事項

    39/39 注意事項 ： 本プレゼンテーションおよび質疑応答の回答には、将来に関する見通し、期待、計画あるいは戦略が含まれています。この将来予測に基づく記載や発言は、為替変動、製品に対する 需要変動、各種商品の開発・生産能力、関係会社の業績およびその他のリスクや不確定要素を含みます。本プレゼンテーションおよび質疑応答の際の回答に含まれる全ての将来的 予測に基づく記載や発言は、プレゼンテーションの日に入手可能な情報に基づいており、弊社は法令に定めのある場合を除き、このような将来予測に基づく記載は発言を更新する 義務を負いません。また、この記載や発言は、将来の実績を保証するものではなく、実際の結果

Sintokogio — FY2023 Earnings Presentation on 6ix