Deutsche Pfandbriefbank AG · XETR:PBB
Deutsche Pfandbriefbank — Shareholder Meeting (May 2022)
16 slides from Deutsche Pfandbriefbank's shareholder meeting presentation, May 19, 2022
Slide 1: Rede des Vorstands, Ordentliche Hauptversammlung 19. Mai 2022
Rede des Vorstands Ordentliche Hauptversammlung 19. Mai 2022 Andreas Arndt Vorsitzender des Vorstands
Slide 2: Einleitung
Einleitung pbb war im Jahr 2021 überaus erfolgreich – Vorstand und Aufsichtsrat schlagen höchste Dividende seit Börsengang vor Geschäftsumfeld im Jahr 2021 weiter von COVID-19-Pandemie beeinflusst – deutliche Anzeichen wirtschaftlicher Erholung im Jahresverlauf pbb legt deutlich zu – Vorsteuerer
Slide 3: Deutlicher Anstieg des Neugeschäfts
Geschäftsjahr 2021 I Neugeschäft Deutlicher Anstieg des Neugeschäfts – pbb mit risikokonservativem Ansatz gut positioniert Neugeschäftsvolumen REF (Zusagen, einschl. Prolongationen >1 Jahr, in Mrd. €) 9,0 7,3 3,3 Q4 3,0 1,9 Q3 1,6 1,6 Q2 1,1 Q1 2,1 1,6 2020 2021 HV – 19. Mai 2022 2
Slide 4: Refinanzierungsvolumen annähernd verdoppelt – erste grüne Anleihe
Geschäftsjahr 2021 I Refinanzierung Refinanzierungsvolumen im Berichtsjahr annähernd verdoppelt – erste grüne Anleihe der pbb Neue langfristige Refinanzierung (ohne Privateinlagengeschäft; in Mrd. €) 2020: 3,6 Mrd. € 2021: 5,1 Mrd. € Privatplatzierungen Benchmark Emissionen 3,2 0,4 1,8 1,9 1,8 0,1 2
Slide 5: Zins- und Provisionsergebnis steigt erneut leicht an
Geschäftsjahr 2021 I Ertragslage Zins- und Provisionsergebnis steigt erneut leicht an – Trend hält seit dem Jahr 2017 an Zins- und Provisionsergebnis (in Mio. €, IFRS) 502 482 127 Q4 126 124 Q3 126 126 Q2 117 Q1 113 125 2020 2021 HV – 19. Mai 2022 4
Slide 6: Risikovorsorgeergebnis deutlich weniger durch COVID-19 belastet
Geschäftsjahr 2021 I Ertragslage Risikovorsorgeergebnis deutlich weniger durch COVID-19-Pandemie belastet – Management Overlay kompensiert Auflösung modellbasierter Vorsorge Risikovorsorgeergebnis (in Mio. €, IFRS) -81 -126 2020 2021 HV – 19. Mai 2022 5
Slide 7: Verwaltungsaufwendungen leicht über Vorjahresniveau
Geschäftsjahr 2021 I Ertragslage Verwaltungsaufwendungen leicht über dem Vorjahresniveau – Cost-Income-Ratio sinkt weiter Verwaltungsaufwendungen (in Mio. €, IFRS) 42% 40% CIR 219 204 68 Q4 59 Q3 48 49 Q2 49 51 Q1 48 51 2020 2021 HV – 19. Mai 2022 6
Slide 8: Dividendenvorschlag: 1,18 € je Aktie
Geschäftsjahr 2021 I Dividendenvorschlag Vorstand und Aufsichtsrat schlagen Dividende von 1,18 € je Aktie vor – Verdopplung der Dividende unter Beibehaltung der Ausschüttungsquote von 75% Vorsteuerergebnis steigt um 60 % auf 242 Mio. € - nach Steuern und Berücksichtigung des Kupons für das zusätzl
Slide 9: Solide Kapitalausstattung – Kapitalquoten verbessert
Geschäftsjahr 2021 I Kapitalisierung pbb verfügt unverändert über eine solide Kapitalausstattung – Kapitalquoten haben sich verbessert Risikogewichtete Aktiva (Basel III, in Mrd. €, IFRS) 17,7 16,8 12/20 12/21 Basel III: Eigenkapital und Kapitalquoten (IFRS; 12/21 inklusive geprüftem Jahresergebnis)
Slide 10: Strategische Initiativen: Überblick
Strategische Initiativen I Überblick Wir wollen die Ertragsbasis der pbb nachhaltig steigern – organisches Wachstum, Green Finance und Digitalisierung als Treiber Geschäftsmodell 1 2 3 Organisches “Green” Digitalisierung Wachstum Finance Geschäftsbasis Expertise in der gewerblichen Immobilienfinanzi
Slide 11: Strategische Initiativen: Organisches Wachstum
Strategische Initiativen I Organisches Wachstum Drei Teilinitiativen zielen auf Wachstum aus eigener Kraft – neue Produkte erweitern das Angebot konservativ in Richtung nachrangige Finanzierungen 1 Neue Produkte Organisches Wachstum Ausbau des US-Geschäfts Kredite mit niedrigem Beleihungsauslauf HV
Slide 12: Strategische Initiativen: Green Finance
Strategische Initiativen I Green Finance Banken spielen eine wichtige Rolle als Transformationsfinanzierer – das Kreditportfolio der pbb soll insgesamt deutlich grüner werden 2 Grüne Kredite Green Finance Grüne Development- Finanzierungen Transformationskredite HV – 19. Mai 2022 11
Slide 13: Strategische Initiativen: Digitalisierung
Strategische Initiativen I Digitalisierung Digitalisierung macht die pbb schneller und effizienter – wir wollen unseren Vorsprung halten 3 Kundenportal Digitalisierung Infrastruktur Plattformgeschäft HV – 19. Mai 2022 12
Slide 14: Ausblick Guidance 2022
Ausblick I Guidance 2022 Geschäftsjahr 2022 ist ein investives Jahr für die pbb – Vorsteuerergebnis zwischen 200 Mio. € und 220 Mio. € angestrebt Anstieg des Neugeschäft in der gewerblichen Immobilienfinanzierung auf 9,5 Mrd. € bis 10,5 Mrd. € geplant – Margendruck wegen Wettbewerbssituation bei P
Slide 15: Ausblick Ergebnis 1. Quartal 2022
Ausblick I Ergebnis 1. Quartal 2022 Guter Start in das neue Geschäftsjahr – Vorsteuerergebnis erreicht 42 Mio. € Operative Erträge im 1. Quartal leicht höher – gestützt von stabilem Zins- und Provisionsergebnis Höhere Aufwendungen für insbesondere modellbasierte Risikovorsorge sowie Bankenabgabe
Slide 16: Zusammenfassung
Zusammenfassung pbb im Jahr 2021 sehr erfolgreich – strategische Maßnahmen zur weiteren nachhaltigen Stärkung der Ertragsbasis geplant Jahr 2021 war mit einem Vorsteuerergebnis von 242 Mio. € überaus erfolgreich für die pbb - Erfolg soll sich mit einer Dividende von 1,18 € je Aktie für die Aktionä
Deutsche Pfandbriefbank — Shareholder Meeting (May 2022) on 6ix