Sopra Steria Group Sa · EURONEXT:SOP
Sopra Steria Group Sa — FY2024 Earnings Presentation
46 slides from Sopra Steria Group Sa's earnings presentation, Feb 27, 2025
Slide 1: Présentation des résultats annuels 2024
Présentation des *Le monde est tel que nous le façonnons résultats annuels 2024 Paris, le 27 Février 2025
Slide 2: Avertissement
Avertissement Cette présentation contient des informations de nature prévisionnelle auxquelles sont associés des risques et des incertitudes concernant la croissance et les résultats financiers du Groupe dans le futur. Le Groupe rappelle que les signatures des contrats de licence, qui représentent s
Slide 3: Sommaire
Sommaire 01 02 03 04 05 Eléments Situation Résultats Perspectives Annexes marquants opérationnelle financiers et objectifs 2024 par pôle 2024 3 Présentation des résultats annuels 2024 – 27/02/2025
Slide 4: Eléments marquants 2024
Eléments marquants 2024 Cyril Malargé, Directeur Général 4
Slide 5: Résultats en hausse significative malgré un marché attentiste
Résultats en hausse significative malgré un marché attentiste « Croissance « Taux de marge « Flux net de organique à peu opérationnelle trésorerie disponible près stable » d’activité d’au moins autour de 350 M€ » 9,7 % » -0,5 % 9,8 % 432,1M€ Résultat opérationnel d’activité : 564,7 M€, +3,0 % vs. 20
Slide 6: Une performance opérationnelle record en 2024
Une performance opérationnelle record en 2024 ROA (%) FCF(1) (M€) ROCE(2) avant impôt (%) % du CA 7,5 % 6,7 % 9,8% 432 21,5% 9,4% 390 8,9% 18,7% 8,1% 16,9% 16,5% 287 246 14,1% 7,0% 204 2020 2021 2022 2023 2024 2020 2021 2022 2023 2024 2020 2021 2022 2023 2024 (1) FCF : Free Cash Flow (flut net de tr
Slide 7: Amélioration du retour cash pour l’actionnaire
Amélioration du retour cash pour l’actionnaire FCF yield Share Buy Back Dividendes au titre au 31/12/2024(1) 150 M€ de l’exercice 2024 12,3 % 858k 4,65 € actions(2) par action Soit 4,3 % du Soit 38,1 % du capital RNPG (1) Capitalisation boursière au 31/12/2024 : 3 511,3 M€ (2) Actions achetées entre
Slide 8: Succès commerciaux significatifs en 2024
Succès commerciaux significatifs en 2024 8 Présentation des résultats annuels 2024 – 27/02/2025
Slide 9: Accélérations sur la trajectoire de transformation
Accélérations sur la trajectoire de transformation • Clarification du positionnement stratégique avec la cession réussie de Sopra Banking Software • Nomination d’un directeur des opérations groupe pour structurer et conduire l’évolution du modèle opérationnel • Passage d’une logique de services à un
Slide 10: Positionnement renforcé
Positionnement renforcé 26% 22% 20% 85% 9% 6% Secteur Aéronautique & Spatial, Services financiers et Services numériques Conseil Solutions public Défense & Sécurité assurance 68% CA Groupe Focalisation sur le conseil et les services numériques CS Group => Aéronautique & Spatial, Défense & Sécurité e
Slide 11: Accélération sur les technologies NextGen
Accélération sur les technologies NextGen Certifications Références Innovation +32 % • Leader “Cyber resiliency services” • Leader “End to End Cloud Infra Services” Un écosystème de 500 start-ups 40 partenariats • ServiceNow 18 prises de participation • SAP dont 3 en 2024 • Best in Class in “AI Serv
Slide 12: L’IA au cœur de nos priorités et de nos métiers
L’IA au cœur de nos priorités et de nos métiers L’IA chez Sopra Steria L’IA chez nos clients L’IA dans nos offres Formation « AI pour tous Etudes Sopra Steria Next Relevant AI maintenant » • « 4 archétypes pour un levier de performance » AI Factory Plateforme de développement • « De l’exploration à
Slide 13: Confirmation de la trajectoire de durabilité
Confirmation de la trajectoire de durabilité Trajectoire Net Zero(1) : réduction des émissions de Gaz à Effet de Serre • -52,7 % base 2019 pour les scopes 1 & 2 A List pour la 8ème • -23,9 % base 2019 pour le scope 3 année consécutive Féminisation • Part des femmes dans les 3% à plus haute En 2017 r
Slide 14: Situation opérationnelle par pôle
Situation opérationnelle par pôle Cyril Malargé, Directeur Général 14
Slide 15: Performance opérationnelle par pôle
Performance opérationnelle par pôle 15 Présentation des résultats annuels 2024 – 27/02/2025
Slide 16: France
France Croissance organique au 4ème trimestre -2,0 % Taux de marge opérationnelle d’activité à • Hors aéronautique, croissance à peu près stable 9,0 % (+ 0,5 %) • Hausse d’environ 2 points du taux de marge CS Group Dynamiques sectorielles • Impact de la baisse d’activité dans le secteur aéronautique
Slide 17: Royaume-Uni
Royaume-Uni Forte croissance dans le secteur privé, Maintien d’un taux de marge opérationnelle contraction dans le secteur public d’activité à un niveau élevé : 12,1 % • En hausse de 1,1 point par rapport à 2023 T4 en contraction de 9,4 % • Base de comparaison SSCL élevée : +25,2 % au T4 2023 • Arri
Slide 18: Spécificités trimestrielles au Royaume-Uni en 2024 & 2025
Spécificités trimestrielles au Royaume-Uni en 2024 & 2025 Chiffre d’affaires décomposé par trimestre T3 2024 T4 2024 T1 2025e T2 2025e T3 2025e T4 2025e • Décalage NS&I • Décalage NS&I • Fin du contrat UKVI • Fin du contrat UKVI • Nouveaux contrats • Base de comparaison • Base de comparaison • Nouve
Slide 19: Europe
Europe Scandinavie, Espagne et Italie : entre Hausse du taux de marge opérationnelle +8 % et +10 % d’activité de 0,4 point vs 2023 Autre pays entre -3 % et -5 % • Impact positif de la Scandinavie, de l’Espagne, du Benelux et de l’Italie 19 Présentation des résultats annuels 2024 – 27/02/2025
Slide 20: Solutions
Solutions Activités dédiées aux ressources Taux de marge opérationnelle d’activité de humaines +3,6 % 12,5 % Activités dédiées à l’immobilier -1,7 % • Hors variations de périmètre (réallocation d’activité en provenance de SBS, post cession), taux de marge en progression de 1,6 point 20 Présentation
Slide 21: Résultats financiers 2024
Résultats financiers 2024 Etienne du Vignaux, Directeur Financier 21
Slide 22: Compte de résultat
Compte de résultat 22 Présentation des résultats annuels 2024 – 27/02/2025
Slide 23: Autres produits et charges opérationnels
Autres produits et charges opérationnels Dont +11,1 M€ liés à la cession des titres 74Software 23 Présentation des résultats annuels 2024 – 27/02/2025
Slide 24: Impôt
Impôt Taux normatif hors éléments non récurrents ~26 % Taux d’imposition attendu à ~ 27 % en 2025, dont environ + 1pt de contribution exceptionnelle en France 24 Présentation des résultats annuels 2024 – 27/02/2025
Slide 25: Evolution du flux net de trésorerie disponible (FCF)
Evolution du flux net de trésorerie disponible (FCF) Free Cash Flow EBITDA BFR Impôts, Investissements, Free Cash Flow 2023 publié réorganisations loyers, 2024 intérêts, autres 25 Présentation des résultats annuels 2024 – 27/02/2025
Slide 26: Dette financière nette
Dette financière nette M€ 382,2 Dette financière Free Cash Flow Variations de Dividendes Rachat d'actions Variations Dette financière nette périmètre et propres de change nette au 31/12/2023 investissements au 31/12/2024 financiers 26 Présentation des résultats annuels 2024 – 27/02/2025
Slide 27: Solide structure bilantielle
Solide structure bilantielle Bilan simplifié Actif économique (M€) 31/12/24 Gearing Levier 135,9 M€ 19 % 0,6x 3 055,0 Gearing Levier 3 655,2 31/12/23 167,8 M€ 49 % 1,5x Capitaux propres Retraites - avantages postérieurs à l'emploi Dette Retraites – Dette Provisions pour risques et charges financière
Slide 28: Un financement diversifié et disponible
Un financement diversifié et disponible Montant disponible non tiré 1,3 Md€ soit 66 % des autorisations(1) Maturités • Emprunts obligataires : échéances juillet 2026 et juillet 2027 • Emprunt amortissable : 224 M€ jusqu’en 2028 • Emprunts in fine : 187 M€ échéances 2027 et 2028 • Crédit renouvelable
Slide 29: Perspectives et objectifs
Perspectives et objectifs Cyril Malargé, Directeur Général 29
Slide 30: Le projet 2028
Le projet 2028 L’Europe Mix métier Positionnement à plus forte valeur ajoutée Un leader européen des services du numérique Une alternative crédible en Europe 4 Secteurs stratégiques Conseil ≥12% face aux acteurs mondialisés du CA Secteur Public Le choix d’une logique d’offres à valeur ajoutée élevée
Slide 31: Objectifs 2026 - 2028
Objectifs 2026 - 2028 10 % à 11 % Croissance organique Taux de marge 2 à5 annuelle post 2025 opérationnelle % % Croissance externe Flux net de trésorerie disponible (% du CA) 5 %à 7 % ~ Md€ ROCE avant impôt ~20 % 31 Présentation des résultats annuels 2024 – 27/02/2025
Slide 32: Contexte 2025
Contexte 2025 • La technologie, un puissant levier de transformation pour les organisations • Incertitude encore élevée dans plusieurs pays européens, particulièrement en France • Un calendrier défavorable au 1er trimestre (-1 jour) • Bases de comparaison élevées au Royaume-Uni et dans l’aéronautiqu
Slide 33: Objectifs 2025
Taux de croissance organique du Taux de marge opérationnelle Flux net de trésorerie chiffre d’affaires d’activité disponible (en % du CA) (en % du CA) Entre Entre Entre -2,5 % et +0,5 % 9,3 % et 9,8 % 5 % et 7 % dont un point bas au T1 : intégrant un effet dilutif lié à -5 % à -6 % la hausse des cha
Slide 34: Sopra Steria
sopra Ss steria
Slide 35: Annexes
O5. Annexes
Slide 36: Sopra Steria, un leader européen de la transformation numérique
Sopra Steria, un leader européen de la transformation numérique Répartition du chiffre d’affaires au 31 décembre 2024 Top 10 des acteurs œuvrant en Europe(1) 5,8 Md€ Chiffre d’affaires Europe 36% 2024 >50 000 Collaborateurs Présent dans près de 30 pays Approche de bout-en- bout (1) PAC - IT Services
Slide 37: Détail de l’évolution du chiffre d’affaires consolidé
Détail de l’évolution du chiffre d’affaires consolidé 37
Slide 38: Retraitements liés à l’application de la norme IFRS 5
Retraitements liés à l’application de la norme IFRS 5 38
Slide 39: Bénéfice par action
Bénéfice par action 2024 2025 publié M€) (me) (M€) Résultat net part du Groupe (M€) 251,0 183,7 Nombre moyen pondéré d'actions en circulation hors autocontréle 20,14 20,22 Résultat de base par action (€) 12,46 9,08 Nombre d'actions potentielles théorique 20,33 20,55 Résultat dilué par action (€) 12,
Slide 40: Évolution détaillée de la dette financière nette
Évolution détaillée de la dette financière nette 40
Slide 41: Bilan économique
Bilan économique 31/12/2024 51/12/2025 5ui2/2028 (me) retraité* publié (Me) (Me) Ecarts d'acquisition 2 348,2 2 586,2 2 6689 Actifs incorporels affectés 174,3 232,1 124,8 Autres immobilisations 345,2 307,9 304,35 Droits d'utilisation des biens pris en location 384,4 457,1 457,1 Titres de participati
Slide 42: Evolution des effectifs
Evolution des effectifs NB : Corporate Sustainability Reporting Directive (CSRD) 42
Slide 43: Variation des taux de change
Variation des taux de change 43
Slide 44: Un actionnaire de référence garant du projet
Un actionnaire de référence garant du projet Détail de l’actionnariat au 31 décembre 2024 Famille Famille One Equity Managers Treasury Pasquier Odin Partners shares 53,2% 22,1% 22,3% 2,2% 0,2% Fondateurs & Sopra Participations Auto détention Public Management GMT gérées pour le compte de salariés 2,
Slide 45: Au rendez-vous des objectifs climatiques
Au rendez-vous des objectifs climatiques Objectifs validatés Résultats 2024 Trajectoire de réduction CO2 (évolution vs 2019) (d’ici 2030) Scopes 1&2 Scopes 1 & 2 - 52,7 % 100 80 Scope 60 3 vs 2019 40 Scope 3 20 2030 Réduire l’impact 2040 Compenser les émissions non environnemental évitées - 23,9 % 0
Slide 46: Indicateurs alternatifs de performance
Indicateurs alternatifs de performance • Chiffre d’affaires retraité : chiffre d’affaires de l’année précédente retraité de façon à l’exprimer sur la base du périmètre et des taux de change de l’année en cours. • Croissance organique du chiffre d’affaires : croissance de l’activité entre le chiffre