Terilogy Holdings Corporation · TSE:5133
Terilogy — Q2 FY2010 Earnings Presentation
33 slides from Terilogy's earnings presentation, Nov 12, 2009
Slide 1: 2010年3月期 第2四半期 決算説明会資料
2010年3月期 第2四半期 決算説明会資料 2009年11月12日 2009年11月12日 E E 株式会社テリロジー E http://www.terilogy.com http://www.terilogy.com 証券コード：3356
Slide 2: 目次
2010年3月期 第2四半期決算説明資料 目 次 1. 2010年3月期 第2四半期 決算の概要と通期事業の見通し z第2四半期累計期間 決算概要 z事業別セグメント構成推移 z事業別セグメントの概況 z貸借対照表 ～ご参考資料～ zキャッシュフローの状況 ～ご参考資料～ z2010年3月期 通期業績の予想数値 z2010年3月期 事業別セグメント構成推移の予想数値 2. 今後の事業展望について zテリロジーが目指す「ビジネス マーケット トレンド」 z中期経営計画（3ヵ年計画）の目標数値 3. A prescription to the success of Terilogy. ～近い将来
Slide 3: 決算の概要と通期事業の見通し
2010年3月期 2010年3月期 第2四半期 第2四半期 決算の概要と通期事業の見通し 取締役副社長 阿部 昭彦
Slide 4: 第2四半期累計期間 決算概要
2010年3月期 第2四半期 決算の概要 第2四半期累計期間 決算概要 （単位：百万円） 当第2四半期実績 当第2四半期 前年同期 前期比 （単位：百万円） （’09/4-9累計） 5/15発表業績予想 （’08/4-9） 増減額 増減率 売 上 高 1,034 1,300 1,441 △406 △28.2% 売 上 総 利 益 337 － 461 △124 △26.9% 販 売 管 理 費 503 － 545 △42 △7.8% 営 業 利 益 △165 △30 △84 △81 － 経 常 利 益 △152 △30 △80 △71 － 四半期純利益 △153 △33 △83 △70 － 変
Slide 5: 事業別セグメント構成推移
2010年3月期 第2四半期 決算の概要 事業別セグメント構成推移 159百万円（15.4％） プロダクトセールス事業 （通信事業者/ 通信事業者/サービスプロバイダ向け） 532百万円（51.4％） 157百万円（16.9％） サポート＆サービス事業 プロダクトセールス事業 （エンタープライズ向け） 168百万円（16.2％） インテグレーションサービス事業 当第2四半期 前年同期 前期比 （単位：百万円） （’09/4-9累計） （’08/4-9） 増減額 増減率 通信事業者/ サービスプロバイダ部門 159 473 △314 △66.4% プロダクトセールス事業 エンタープライズ ネッ
Slide 6: 事業別セグメントの概況
2010年3月期 第2四半期 決算の概要 事業別セグメントの概況 事業セグメント zブロードバンドサービス市場向けPPPoEクライアント製品は、電力系ブロードサー ビスプロバイダなどから予定通り受注・売上。通信事業者では同市場の一巡化 プロダクトセールス事業 により受注・売上が減少。 通信事業者/サービスプロバイダ部門 zアプリケーションパフォーマンスマネジメント製品は、顧客向けサービス需要の拡 大のより、国内証券会社から受注を獲得。しかし、モバイル系サービス事業者の 次世代高速通信サービス（LTE）構築の遅れにより、受注・売上時期が延びる。 z製造業を中心に一般企業のIT設備投資等は、前期
Slide 7: 貸借対照表（第2四半期累計期間）
2010年3月期 第2四半期 決算の概要 ご参考資料 貸借対照表（第2四半期累計期間） ■資産の部 ■負債の部 当第2四半期 前事業年度 当第2四半期 前事業年度 （単位：百万円） 増減額 （単位：百万円） 増減額 （’09/9月末） （’09/3月末） （’09/4-9累計） （’09/3月末） 流動資産 2,276 2,324 △48 流動負債 1,277 1,271 5 現金及び預金 1,536 1,305 231 買掛金 141 263 △121 受取手形及び売掛金 286 565 △279 短期借入金 580 500 80 その他流動資産 453 453 △0.3 その他流動負債
Slide 8: キャッシュ・フローの状況
2010年3月期 第2四半期 決算の概要 ご参考資料 キャッシュ・フローの状況（第2四半期累計期間） 前年同期 当第2四半期 （単位：百万円） 増減額 （’08/4-9累計） （’09/4-9累計） 営業活動によるキャッシュ・フロー 130 68 △62 投資活動によるキャッシュ・フロー △6 △20 △13 財務活動によるキャッシュ・フロー △95 75 171 現金及び現金同等物の増減額 28 123 95 現金及び現金同等物の期首残高 737 970 232 現金及び現金同等物の四半期末残高 765 1,094 328 フリーキャッシュ・フロー 123 47 △75 主な要因 主な要因
Slide 9: 通期業績の予想数値
2010年3月期 通期事業の見通し 通期業績の予想数値 2010年3月期通期事業予想 2009年3月期 前期比（10/29修正） （単位：百万円） 10/29修正 5/15発表 通期事業実績 増減額 増減率 売 上 高 3,000 3,000 3,005 △5 △0.2% 売 上 総 利 益 1,040 1,040 998 42 4.2% （利益率） （34.7%） （34.7%） （33.2%） 販 売 管 理 費 940 940 974 △34 △3.5% 営 業 利 益 50 100 24 26 107.7% （利益率） （1.7%） （3.3%） （0.8%） 経 常 利 益 46
Slide 10: 事業別セグメント構成推移の予想数値
2010年3月期 通期事業の見通し 事業別セグメント構成推移の予想数値 1,080百万円（36.0％） 1050百万円（35.0％） サポート＆サービス事業 プロダクトセールス事業 （通信事業者/ 通信事業者/サービスプロバイダ向け） 520百万円（17.3％） 350百万円（11.7％） インテグレーションサービス事業 プロダクトセールス事業（エンタープライズ向け） 2010年3月期 2009年3月期 前期比 （単位：百万円） 通期事業予想 通期事業実績 増減額 増減率 通信事業者/ サービスプロバイダ部門 1,050 1,025 25 2.4％ プロダクトセールス事業 エンタープライズ
Slide 11: 今後の事業展望について
2010年3月期 今後の事業展望について
Slide 12: 第2四半期までの当社を取り巻く事業環境
今後の事業展望について 第2四半期までの当社を取り巻く事業環境 調査会社によると、2009年度の国内IT市場は、8月時点の国内景気動向を受け、 前年比7.7％減のマイナス成長「11兆8,488億円」と大幅に縮小と予想。 国内IT市場予測（前年比成長率） 5.0% 3.6% 2008年度の国内IT市場 ● 12兆8,350億円※3 3.0% （前年比プラス3.6 （前年比プラス3.6％） ％） 2013年の国内IT市場は 1.0% 12兆6,265億円※2と予測 -1.0% -3.0% -5.0% ● -5.1% 12兆1,770億円※1（09/4発表） 09/4発表） -●-09/4発表 -
Slide 13: テリロジーが目指す「ビジネス マーケット トレンド」
今後の事業展望について テリロジーが目指す「ビジネス マーケット トレンド」 IT業界のトレンド テリロジーのビジネスフォーカス 次世代携帯の高速通信サービス 次世代携帯の高速通信サービス 次世代携帯サービスのセキュリティ認証 次世代携帯サービスのセキュリティ認証 （WiMAX、フェムトセル、LTE） （WiMAX、フェムトセル、LTE） 一般企業の 一般企業の MVNOビジネスのインフラ構築事業 MVNOビジネスのインフラ構築事業 オリジナル通信サービスへの参入 オリジナル通信サービスへの参入 （MVNO：仮想移動体サービス事業者） （MVNO：仮想移動体サービス事業者） クラウド
Slide 14: UQ WiMAX認証技術の採用
テリロジーが目指す「ビジネス マーケット トレンド」 当社の認証技術を採用したモバイルWiMAXサービスがスタート UQコミュニケーションズが7月1日からサービス開始 オンラインゲーム インターネットサイト 動画サイト 提供する技術 UQ WiMAXの認証システムは、 UQ WiMAX 安心・安全なユーザ認証 （AAA認証※） テリロジーのユーザ認証技術が UQコミュニケーションズ 採用されています。 （KDDI） パフォーマンスの管理 WiMAX USB 携帯電話 スマートフォン UQコミュニケーションズの「UQWiMAX」は、データ通信カードをノートパソコンに差し込み、簡単な設定で、 「
Slide 15: 次世代携帯電話サービスのトレンド
テリロジーが目指す「ビジネス マーケット トレンド」 次世代携帯電話サービスのトレンド 携帯電話４社が５年間で 次世代高速通信 ３G携帯 WiMAX 総額約１兆円を投資 「LTE※」 （現在） （2009年7月1日サービス開始） （3.9G/Super 3G） 日経 2009/5/4 速度は最大約4倍 （３G携帯との比較） モバイルサービス事業者 モバイルサービス事業者 モバイルサービス事業者 通信速度が速くなることで、 NTTドコモ UQコミュニケーションズ NTTドコモ パフォーマンスの管理が重要。 au（KDDI） （KDDI） au（KDDI） SoftBankモバイル SoftBa
Slide 16: 一般企業のオリジナル通信サービスへの参入
テリロジーが目指す「ビジネス マーケット トレンド」 一般企業のオリジナル通信サービスへの参入 MVNO※とは携帯電話会社のネットワーク網を借り、高速モバイルサービスのみを 提供する新しいタイプのサービス事業者。異業種分野が参入している。 他サービスと組合せた MVNO事業参入企業 独自の料金体系 MVNO構築・運用ソリューション IPアドレス管理 ユーザ認証システム 独自ブランドの デザイン携帯 MVNO通信インフラ提供事業者 端末管理システム NTTドコモ ウィルコム 会員限定の 独自なコンテンツ SoftBankモバイル セキュリティ対策 KDDI イー・モバイル ※ MVNO（Mob
Slide 17: 日本ユニシスのクラウド型データセンタの障害分析システムを受注
テリロジーが目指す「ビジネス マーケット トレンド」 日本ユニシスのクラウド型データセンタの障害分析システムを受注 日本ユニシスは、2008年10月より仮想化技術を採用したクラウド型データセンタによる、 ICTホスティングサービスを展開。 同サービスは、利用者の要望に合わせてリソースや機能を柔軟に組み合わせた環境をスピー ディーに提供する。また、運用サービスやサポートサービスを充実させることにより、24時間 365日にわたり高品質なサービスを提供している。 仮想化で複雑になる運用管理をサービス視点で最適化 仮想化環境の障害分析ツール「eG Enterprise Suite」 － 製品特徴 －
Slide 18: クラウド型データセンタサービスの障害分析
テリロジーが目指す「ビジネス マーケット トレンド」 クラウド型データセンタサービスの障害分析 データセンタ サービス提供事業者 国内SaaSビジネス市場は ・ソフトウェア（SaaS） ・日本ユニシス 2013年度に3,116億円 ・アプリケーション（AaaS） ・NTTコミュニケーションズ ＳａａＳ・ＰａａＳサービス市場の ・ハードウェア（HaaS） ・NTTデータ 平均成長率は、 ・ストレージなど ・KDDI 2009年度～2013年度までの ・日立情報システムズなど 5年間で16.9％増と予測。 仮想化技術の導入により、 システム運用管理が複雑化 コスト削減 仮想化技術 提供する技術
Slide 19: クラウド時代のデータセンタ運用ビジネス支援ソリューション
テリロジーが目指す「ビジネス マーケット トレンド」 クラウド時代のデータセンタ運用ビジネス支援ソリューション 運用コストの ITインフラの エネルギーコストの 最適化 最適化 最適化 可視化 運用サービスの可視化 サービスを支える 消費電力の可視化 運用管理者/利用者の視点 大規模ITインフラの可視化 データセンタ内設備/ITインフラ （判断・ 障害分析/対応を自動化 障害分析/対応を自動化 負荷状況を把握 自動化 システム停止時間を最小化 サービス停止時間を最小化 省電力環境を構築 改善） サービスの安定稼動、 ITインフラの安定稼動、 冷却コストやシステムの 効率的な運用を提案 効率的
Slide 20: テレビ会議システムによる情報伝達の加速
テリロジーが目指す「ビジネス マーケット トレンド」 テレビ会議システムによる情報伝達の加速と会議の質の向上 ～ ISDN回線から、広帯域なIPネットワークのテレビ会議システムへ ～ ISDN回線/ インターネットまたは Web会議システム業者 NGN次世代ネットワーク New York 東京 Los Angeles TANDBERG社のテレビ会議システムは、高解像度（HD） 技術のより、高品質な映像と音声で臨場感ある双方向 コミュニケーションを実現します。 コストの削減、二酸化炭素の排出削減はもちろん、離れていても円滑なコミュニケーションが可能。 ビジネス上の意思決定の速度が飛躍的に向上し
Slide 21: 国内市場でのAnagran社ビジネス再スタート
テリロジーが目指す「ビジネス マーケット トレンド」 国内市場でのAnagran社ビジネス再スタート！ z海外市場で評価導入が加速 z 米国防総省（DARPA）国防ネットワークプロジェクトで採用 z 米国最大手某ソフトウエアベンダが全社規模で導入評価 ¾ワイヤレスWi-Fi企業内ネットワークのパフォーマンス最適化 z 韓国空軍戦略ネットワークプロジェクトで納入 z アジア地区通信事業者での導入評価 zフロー制御による通信サービス最適化ニーズ z ビデオ会議システム活用時のネットワークレスポンス改善 z ブロードバンド加入ユーザ間の使用帯域の公平性 Copyright (C) 2009 Ter
Slide 22: 中期経営計画（新3ヵ年計画）の目標数値
中期経営計画（新3ヵ年計画）の目標数値 売上の規模を拡大するのではなく、収益性に注力。 収益性に注力 2011年度には営業利益率10％を目指す！ （単位：百万円） 売上高 営業利益 営業利益率 経常利益 経常利益率 2009年度目標 3,000 50 1.7％ 46 1.5％ 2010年度目標 4,000 300 7.5％ 300 7.5％ 2011年度目標 5,000 500 10.0％ 500 10.0％ （単位：百万円） （単位：百万円） 売上高 2011年度 7,000 営業利益 売上高：50億円 700 6,000 経常利益 2010年度 営業利益：5億円 600 2009年度 売
Slide 23: A prescription to the success of Terilogy.
A prescription to the success of Terilogy. ～近い将来のバトルフィールドに向けて～ ～近い将来のバトルフィールドに向けて～ 取締役事業本部長 宮村 信男
Slide 24: ブロードバンドサービスのトレンド
A prescription to the success of Terilogy. ブロードバンドサービスのトレンド ブロードバンドユーザー モバイルブロードバンドのドライバー Broadband subs (million) 1,800 分岐点 1,600 Wireless 1,400 Wired 1,200 1,000 800 600 400 モバイルオペレータの課題 200 激増するトラフィック、増えない売上と 0 設備投資の負担 2007 2008 2009 2010 2011 2012 収益モデルの改善が急務 Source: Informa Telecom & M
Slide 25: フラットレートのサービスからカフェテリア形式へ
A prescription to the success of Terilogy. フラットレートのサービスからカフェテリア形式へ All You Can Eat Style Menu Style •月額固定のサービス費用 •きめ細かいサービスメニュー •ヘビーユーザーもライトユーザーも •ユーザーが自分で好きなメニューを選択 同じ価格体系 •従量課金 •P2Pなどのトラフィックによる帯域の圧迫 •ターボボタン •ユーザーセグメントごと、ロケーション ベースの最適化された広告 Copyright (C) 2009 Terilogy Co., Ltd. All rights reserved
Slide 26: ALL IP Mobile Network
A prescription to the success of Terilogy. ALL IP Mobile Network ALL IP Mobile Network ３G無線 ３G MSC/VLR GMSC NodeB SGSN GGSN RNC AS RACF MME HSS PCRF LTE 3GPP AAA Server P-CSCP S-CSCP I-CSCP Wifi MRFC Un trusted IP Access ePDG MRFP MGCF WiMAX Trusted Infoneticsの調査では、 IP Access 2013年に$1Bの市場 IM-MGW Ac
Slide 27: Control Planeテクノロジーの集約
A prescription to the success of Terilogy. Control Planeテクノロジーの集約 Policy and Charging Rules Function Copyright (C) 2009 Terilogy Co., Ltd. All rights reserved 27
Slide 28: 社内プロセス改善の一例
社内プロセス改善の一例
Slide 29: 品質管理への取り組み
社内プロセス改善の一例 品質管理への取り組み レベルの高いサービスを提供する ケアレスミスをなくす Copyright (C) 2009 Terilogy Co., Ltd. All rights reserved 29
Slide 30: CRM導入によるケース管理
社内プロセス改善の一例 CRM導入によるケース管理 Copyright (C) 2009 Terilogy Co., Ltd. All rights reserved 30
Slide 31: 障害対応の迅速化によるサービス品質の向上
社内プロセス改善の一例 障害対応の迅速化によるサービス品質の向上 Copyright (C) 2009 Terilogy Co., Ltd. All rights reserved 31
Slide 32: IRに関するお問い合わせ先
IRに関するお問い合わせ先 経営企画本部 広報宣伝・IR担当 齋藤 TEL:03-3237-3291 FAX:03-3237-3293 E-mail：ir@terilogy.com Copyright (C) 2009 Terilogy Co., Ltd. All rights reserved 32
Slide 33: 免責事項
[免責事項] [免責事項] z本資料は、業績の進捗状況の参考となる情報提供のみを目的としたものであり、 投資等の最終決定は投資家ご自身の判断でなさるようお願いします。 z本資料はできる限り細心の注意をもって作成されておりますが、その完全性について テリロジーは責任を負うものではありません。 zまた、本資料を判断材料とした投資の結果等に対する責任は負いかねますので ご了承ください。 z本資料中の予想または計画は、本資料の発表日現在において入手可能な情報に 基づき作成したものであり、実際の業績は経済情勢等今後様々な要因によって予 想または計画数値と異なる場合があります。 Copyright (C)