Mitsubishi UFJ Financial Group, Inc. · TSE:8306
Mitsubishi UFJ Financial — Q3 FY2005 Earnings Presentation
25 slides from Mitsubishi UFJ Financial's earnings presentation, February 2006
Slide 1: IR Presentation
三菱UFJフィナンシャル・グループ IR Presentation 2006年2月 0
Slide 2: る有価証券報告書、ディスクロージャー誌、Annual Reportをご参照下さい。なお、本書における
本書には、株式会社三菱UFJフィナンシャル・グループ（以下「当社」という）およびそのグルー プ会社（以下「当グループ」という）に関連する予想、見通し、目標、計画等の将来に関する記述 が含まれています。これらは、当社が現在入手している情報に基づく、本書の作成時点における予 測等を基礎として記載されています。また、これらの記述のためには、一定の前提（仮定）を使用 しています。これらの記述または前提（仮定）は主観的なものであり、将来において不正確である ことが判明したり、将来実現しない可能性があります。このような事態の原因となりうる不確実性 やリスクは多数ありますが、これらに関する追加情報については
Slide 3: 目次
目次 業績の概要 経営統合の進捗状況 z 2005年度中間決算サマリー（P/L） 4 z 経営統合の進捗状況 14 z 2005年度中間決算サマリー（B/S） 5 z 公的資金の返済 15 z 部門別業績概要 6 z 商業銀行の円滑な統合実現 (Day1) 16 z リテール部門 7 z 財務目標 17 z 法人部門 8 z 部門別収益目標 18 z 受託財産部門 9 z システム本格統合(Day2)について 19 z 2005年度第3四半期業績サマリー（P/L） 10 z 統合シナジーの発現 20 z 2005年度第3四半期業績サマリー（B/S）11 z 2005年度業績予想 12 Appe
Slide 4: MUFG
MUFG Cr —“‘#R#RERERNRCi Csi
Slide 5: 2005年度中間決算サマリー（P/L）
2005年度中間決算サマリー（P/L） 【連結合算】 （億円） ＜連結合算P/L＞ 04上期 05上期 増減 z業務粗利益は前年同期比微増 1 業務粗利益（信託勘定償却前） 16,923 16,973 49 z 手数料収益増加の一方、資金収益・ 2 うち資金利益 9,179 8,579 ▲ 599 4,431 4,840 409 国債等関係損益は減少 3 うち役務取引等利益 4 うち国債等関係損益 974 512 ▲ 461 z営業費は前年同期比+338億円 5 うち金融派生商品損益 （4行単体合算） ▲ 422 ▲6 415 z 経費率52.1%（前年同期比+1.8ﾎﾟｲﾝﾄ） 6 営業費
Slide 6: 2005年度中間決算サマリー（B/S）
2005年度中間決算サマリー（B/S） 【連結合算】 （億円） ＜連結合算B/S＞ 05年3月末 05年9月末 増減 z貸出金は05/3末比+6,993億円 1 貸出金（銀行勘定+信託勘定） ［貸出金（銀行勘定）］ 850,031 ［838,010］ 857,024 ［853,076］ 6,993 ［15,065］ z 住宅ローン、海外貸出が増加 2 うち国内法人貸出(4行単体合算）*1 535,604 531,410 ▲ 4,194 z 国内法人貸出は、大企業貸出と 3 うち住宅ローン（4行単体合算） 182,022 184,871 2,849 要注意以下先の減少を主因に減少 4 うち海外貸
Slide 7: 部門別業績概要
部門別業績概要 【連結合算】 z 手数料収益増を主因にﾘﾃｰﾙ・法人・受託財産の対顧客3事業はいずれも増益 z トレジャリー収益は前年同期が好調であったこともあり減少 部門別業務粗利益*1 業務粗利益増減内訳*1 （億円） （億円） 20,000 19,000 顧客部門収益 17,347 17,298 18,000 ﾄﾚｼﾞｬﾘｰ･ 受託財産 法人 16,000 3,075 本部その他 2,338 +74 +352 受託財産 478 18,000 リテール 14,000 404 +262 17,347 17,298 12,000 リテール 4,656 4,395 ▲737 10,000 17,
Slide 8: リテール部門
リテール部門 【連結合算】 z業務粗利益は前年同期比+262億円の4,656億円 ～運用商品販売を中心として手数料収益が好調 （兆円） ＜ 運 用 商 品 販 売 額＞（銀行＋信託+証券） リテール連結事業本部粗利益 2.0 18,113億円 05上期 4,656億円（04上期比+262億円） 2,422億円 証券仲介 14,246億円 1.5 175億円 05年上期増減額 04年上期実績 05年上期 12,001億円 5,151億円 年金保険 実績 3,798億円 5,778億円 1.0 +168 (34%) 501 運用商品：668 株式投信 0.5 10,540億円 +81 8,203億
Slide 9: 法人部門
法人部門 【連結合算】 z業務粗利益は前年同期比+352億円の9,825億円 ～預貸金収益は減少するも海外収益・手数料収益増で増益確保 （兆円） ＜ 法 人 貸 出 金 ＞（UNBC除く） （%） 法人連結事業本部粗利益 60 海外 1.4 7.2 国内ｽﾌﾟﾚｯﾄﾞ 7.3 7.5 1.17 1.14 1.2 05上期 9,825億円（04上期比+352億円） 50 1.11 1.0 05年上期 40 0.84 05年上期増減額 04年上期実績 0.80 実績 0.8 30 0.74 +184 海外ｽﾌﾟﾚｯﾄﾞ 0.6 (18%) 1,037 海外：1,221 20 49.8 47.4 4
Slide 10: 受託財産部門
受託財産部門 【連結合算】 z業務粗利益は前年同期比+74億円の478億円 ～各業務ラインとも着実に収益を積み上げ （兆円） ＜企業年金受託残高＞ 25 受託財産連結事業本部粗利益 年金特金 20 7.6 8.9 8.7 05上期 478億円（04上期比+74億円） 15 年金信託*1 05年上期 10 05年上期増減額 04年上期実績 実績 12.9 12.6 13.1 5 +40 0 (44%) 90 投信運用・管理：130 04/9末 05/3末 05/9末 *1 投資一任勘定を含む ＜ 投 信 運 用・ 管 理 受 託 残 高 ＞ +16 （兆円） 投信管理受託 (7%) 219 年金
Slide 11: 2005年度第3四半期業績サマリー(P/L)
2005年度第3四半期業績サマリー(P/L) 【連結合算】 （億円） 04年度第3四半期 05年度第3四半期 ＜連結合算P/L＞ (04/4～12） *2 （05/4～12） *2 増減 24,864 26,191 1,327 z 連結粗利益は前年同期比+1,327億円 1 業務粗利益（信託勘定償却後） *1 うち資金利益 13,402 13,290 ▲ 112 2 • 資金利益は前年同期比▲112億円と微減 6,586 7,780 1,194 うち役務取引等利益 3 • 役務取引等利益は、運用商品販売手数料の 4 うち特定取引等利益 1,580 846 ▲ 734 増加等により同+1,194
Slide 12: 2005年度第3四半期業績サマリー(B/S)
2005年度第3四半期業績サマリー(B/S) 【連結合算】 (億円） ＜連結合算B/S＞ 05年3月末 05年12月末 増減 z 貸出金は海外貸出や住宅ローンの 1 貸出金（銀行勘定+信託勘定） 850,031 *1 871,957 21,925 増加等を主因に前年度末比+21,925 ［貸出金（銀行勘定）］ [838,010] [868,211] [30,200] 億円 2 うち住宅ローン（単体合算）*2 182,022 186,617 4,595 3 有価証券 505,941 512,567 6,625 z 預金は法人預金の減少を主因に 同▲9,644億円 4 預金 1,182,744 1
Slide 13: 2005年度業績予想
2005年度業績予想 【連結合算】 z 貸倒引当金戻入益の増加等を主因に2005年度業績予想を上方修正 z 同時に普通株式の期末配当予想額を増額修正 2005年度通期業績予想 （単位：億円） 【ご参考】MUFG予想＋旧UFJH上期 旧MTFG中間期 ＋ MUFG下期予想 通期予想（合算ベース） （05年上期） 経常利益 旧UFJH 10,650(B) 14,200 （A）+（B） 3,552 (A) （9,900）*1 (13,450) *1 旧MTFG中間期 + MUFG下期予想 通期予想（合算ベース） （05年上期） 当期利益 旧UFJH 7,600 (B) 11,700（A）+（B） 4
Slide 14: 業績の概要 経営統合の進捗状況
業績の概要 経営統合の進捗状況 13
Slide 15: 経営統合の進捗状況
経営統合の進捗状況 z 経営統合は着実に進展 経営統合以降の主なトピックス zMUFG誕生：持株会社、信託銀行、証券会社、投信会社など合併（10/1） 10月 zUFJニコス誕生、連結子会社化 z公的資金優先株返済（3,236億円） 11月 z2005年度中間決算発表（中間純利益7,117億円*1計上） 12月 z公的資金優先株返済（2,559億円） z三菱東京UFJ銀行誕生（1/1） 1月 zカブドットコム証券などグループ各社も合併 zUFJニコスとDCカードの合併基本契約締結 2月 z2005年度第3四半期業績・通期業績予想修正・増配発表 *1 旧MTFGと旧UFJの単純合算 14
Slide 16: 公的資金の返済
公的資金の返済 z 経営統合直後より公的資金優先株の返済に着手、06年度中の 完済を目指す 2005年10月5日 公的資金優先株3,236億円返済（※） 2005年12月7日 公的資金優先株1,804億円返済（※） 公的資金優先株755億円をRCCより農林中金に譲渡 （※）全株普通株式に転換（372.8千株）。なお、同時にTosTNet2を通じて自己株式の取得を実施（374.1千株） （億円） 公的資金優先株残高の推移（2005/9末は旧UFJH） 残存する公的資金（RCC保有分）優先株の明細（2006年1月末時点） 16,000 第8種 第9種 第10種 第12種 14,000 当初発行額
Slide 17: 商業銀行の円滑な統合実現（Day1）
商業銀行の円滑な統合実現（Day1） z入念なテストや事前本番稼動など、お客様本位の考えで事前準備を 徹底、三菱東京UFJ銀行は順調にスタート 国内 z 勘定系システムは大きなトラブルもなく順調な立ち上がり 市場系システム等はDay1時点で統合済み z 普通預金の入出金や振込など利用頻度の高い日常の基本サービスは、Day1時点で 新銀行のネットワークをフル活用できる基盤を整備、利便性は大きく向上 z 住宅ローンやビジネスローン等の商品性も概ねDay1時点で一本化 z 徹底した行内研修を実施、営業部店での対顧サービスも混乱なくスタート z 首都圏を中心に近接拠点を物理的に統合、「店舗内店舗」に移
Slide 18: 財務目標
財務目標 z経済環境の変化やシステム本格統合の影響を受け08年度財務目標を見直し z09年度には連結営業純益約2.5兆円、当期利益約1.1兆円を目指す （単位：億円） 05年度 08年度 09年度 08年度目標 収益予想*1 目標 目標 （05/2発表） 連結営業純益 約16,500 約24,000 約25,000 約25,000 連結経費率 約55％ 40％台半ば 40%台前半 40%台前半 連結当期利益 約11,700 約10,000 約11,000 約11,000 連結ROE - 15％程度*2 15％程度*2 17％程度 *1 旧UFJホールディングスの2005年度（4月～9月）実績を
Slide 19: 部門別収益目標
部門別収益目標 zリテール部門を中心に対顧3部門の収益向上を図る 事業ポートフォリオの変化 受託財産 トレジャリー等 5%程度 2～4％ トレジャリー等 受託財産 12％程度 法人（海外） 2％程度 +UNBC リテール 10％程度 リテール 法人（海外） 約20~25% 35％以上 +UNBC 09年度 約12％ 05年度 目標 見込* 約2.5兆円 約1.6兆円 法人（国内） 法人（国内） 40～45％程度 50～55％程度 対顧3部門の営業純益目標 05年度見込比* リテール 05年度見込比* 法人 30~35%増を目指す 受託財産 05年度見込比* 約2.5倍増を目指す 2.5倍強を目
Slide 20: システム本格統合（Day2）について
システム本格統合（Day2）について z システムの安定性・安全性に対する社会的要請の高まり等を踏まえ、システム障害 回避の観点から万全にも万全を期すべく、商銀の新システムの稼動開始は2008年前半 を目指す z 新システムへの移行リスクを極小化するため、慎重な「店群移行方式」を採用、 お客さまには順次、新システムによるサービスの提供を開始 z 信託銀行は業務毎に順次新システムに移行、07年度中にほぼ完了する予定 商業銀行システム本格統合スケジュール 2005年 2006年 2007年 2008年 ← 十分なテスト量・移行時間を確保 → 店群移行 概念設計/プロジェクト計画/基本設計/システム
Slide 21: 統合シナジーの発現
統合シナジーの発現 z 統合シナジーは09年度には略フル発現を目指す（08年度には略50％フェーズイン） z 09年度のコストシナジーは約2,200億円、一時的統合コスト*1は年平均約900億円を目指す z トップラインシナジーは09年度に約700億円を目指す 統合シナジーの実績・目標 （単位：億円） ｼｽﾃﾑ本格統合【Day2】 ﾄｯﾌﾟﾗｲﾝｼﾅｼﾞｰ 約700 子会社関連 ：約300億円 ｺｽﾄｼﾅｼﾞｰ 本部経費 ：約500～600億円 店舗統廃合 ：約100～200億円 子会社関連 ：約300億円 システム関連：約400億円 約300 本部経費 ：約600億円 商業銀行統合（06/1
Slide 22: サービス No.1 信頼度 No.1 国際性 No.1
サービス No.1 信頼度 No.1 国際性 No.1 21
Slide 23: Appendix
Appendix 22
Slide 24: 【ご参考】健全化計画の概要（1）
【ご参考】健全化計画の概要（1） (図表１－２)収益動向及び計画[2社単体合算ベース：三菱東京UFJ銀行＋三菱UFJ信託銀行] 17/3月期 17/9月期 18/3月期 19/3月期 20/3月期 21/3月期 22/3月期 17/3月期 17/9月期 18/3月期 19/3月期 20/3月期 21/3月期 22/3月期 実績 （注2） 実績 （注2） 見込（注2） 計画 計画 計画 計画 実績 （注2） 実績 （注2） 見込（注2） 計画 計画 計画 計画 (規模)<資産、負債は平残、資本勘定は末残> (億円) (経営指標) （％） 総資産 1,836,814 1,798,557 1,747
Slide 25: 【ご参考】健全化計画の概要（2）
【ご参考】健全化計画の概要（2） 経営合理化計画の概要 17/3 18/3 19/3 20/3 21/3 22/3 単位：億円 実績 見込 計画 計画 計画 計画 人件費+物件費 10,922 11,805 12,175 12,094 11,752 10,989 OHR（%） 43.76 49.61 50.69 46.77 41.17 38.42 人件費 17/3 18/3 19/3 20/3 21/3 22/3 実績 見込 計画 計画 計画 計画 人件費（億円） 3,912 4,277 4,409 4,428 4,431 4,320 従業員数（人） 38,798 38,677 37,050
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