Financiera Independencia Sab De Cv · BMV:FINDEP
Financiera Independencia Sab De Cv — Q1 2023 Earnings Presentation
18 slides from Financiera Independencia Sab De Cv's earnings presentation, July 2023
Slide 1: Presentación 1T23
Presentación 1T23 Julio 2023
Slide 2: Declaraciones
Declaraciones El siguiente material contiene cierta información de Financiera Independencia, S.A.B. de C.V., SOFOM, E.N.R. (la “Sociedad” o “FISA”) y sus subsidiarias (colectivamente, “Financiera Independencia” o “Findep”). La información aquí contenida se encuentra resumida de fuentes públicamente
Slide 3: Situación Actual
Situación Actual Nuestra estrategia y ejecución han dado consistentes mejoras en utilidad * Incluye en el ejercicio un efecto de $450 del Crédito Mercantil de Finsol Mx. ** Incluye en el 4T un efecto de $133 del Crédito Mercantil de Finsol Brasil. 2
Slide 4: Situación Actual
Situación Actual Nuestra estrategia y ejecución han dado consistentes mejoras en utilidad Utilidad Neta excluyendo eventos extraordinarios sin impacto en efectivo (millones de pesos) 2.7x * Excluyendo el castigo de crédito mercantil de Finsol México por MXN 448m en 2020, y MXN 311 m en reservas prud
Slide 5: Situación Actual
Situación Actual Beneficiándonos de eficiencias operativas Principales rubros del estado de resultados 2016 1T23 anualizado % de cartera promedio % de cartera promedio 4
Slide 6: Situación Actual
Situación Actual Balance General Fortalecido 1T23 vs. Millones de Pesos 2016 2022 1T23 2016 Activos Totales 12,155 11,686 11,120 -9% Activos Tangibles 10,568 10,677 10,111 -4% Cartera Total 7,448 8,560 8,053 8% Cartera Total (FISA+AEF+AFI) 5,476 8,560 8,053 47% Deuda Neta* 6,825 4,587 3,826 -44% Cap
Slide 7: Principales puntos durante el roadshow en julio 2017…
Principales puntos durante el roadshow en julio 2017… 1 Modelo de ● Estable y rentable a través de las etapas del ciclo económico. Negocio ● Conocimiento del segmento y del negocio a través de la Único experiencia obtenida con millones de créditos originados. 2 Balance ● Continúa la inversión en ana
Slide 8: Modelo de Negocio Único
1 Modelo de Negocio Único Rentabilidad consistente y baja volatilidad a través de crisis Rentabilidad Consistente y Mejora en Calidad* 2017 Roadshow… ● Hablamos sobre la consistencia en rentabilidad y baja volatilidad del riesgo del portafolio aún en períodos de crisis. …resultado ● Nuestro portafol
Slide 9: Modelo de Negocio Único
1 Modelo de Negocio Único Durante la pandemia FISA y AEF mostraron la menor volatilidad y mayor velocidad de recuperación. Máximo incremento en ICV de 1T20 a pico, y meses para regresar a niveles pre-pandemia Máximo Crecimiento en ICV 29% 52% 277% 242% 124% 73% 68% Meses desde 1T20 a Pico 6 7 8 12 1
Slide 10: Balance entre riesgo y crecimiento
2 Balance entre riesgo y crecimiento Enfoque en crédito individual sin garantía para simplificar la estructura corporativa ● Los créditos individuales sin garantía pueden lograr eficiencias a través de la transformación digital. ● Alineada con nuestra experiencia. Las fuertes habilidades en Análisis d
Slide 11: Balance entre riesgo y crecimiento
2 Balance entre riesgo y crecimiento Acciones tomadas para apoyar la confianza de los accionistas ● Mensaje claro de compromiso a largo plazo con los acreedores Fortaleza en el Balance General por parte de los accionistas. (No dividendos desde 2010) ● Mejor posición para navegar un mercado desafiante.
Slide 12: Crecimiento en EUA
3 Crecimiento en EUA AFI ha crecido 2017 Roadshow… Cartera AFI (EUA), USDm ● Gran mercado hispano desatendido (62m) en los 3.2x 179m Estados Unidos, siendo California el mercado más grande. ● Modelo de negocio probado listo para el crecimiento. ● Oportunidades en eficiencia basadas en escala. …result
Slide 13: Crecimiento en EUA
3 Crecimiento en EUA Antes y ahora 2016 2022 ● Modelo de negocio centrado en ● Modelo de negocio híbrido apoyado sucursales, con la mayoría de por canales digitales y operaciones en actividades desarrolladas cara a cara. México. ● Mayor mercado habilitado por canales ● Micro-mercado limitado a la su
Slide 14: Crecimiento en EUA
3 Crecimiento en EUA Aumento en el apalancamiento operativo ha generado una eficiencia significativa Gastos de Administración y Personal / Cartera Promedio AFI 13
Slide 15: Crecimiento en EUA
3 Crecimiento en EUA Esperamos que la mayoría de nuestra cartera esté domiciliada en EUA en un corto plazo Composición Portafolio FINDEP 14
Slide 16: Eficiencia a través de tecnología
4 Eficiencia a través de tecnología La tecnología nos ha permitido hacer más con menos 2017 Roadshow… Cartera por Empleado (Miles de MXN) ● Migración de la plataforma de TI a la nube. 2.3x ● Desarrollo de herramientas móviles para permitir la eficiencia del personal de Servicio al Cliente. ● Herramien
Slide 17: Generación de Efectivo
Generación de Efectivo Una característica única de nuestro modelo de negocio ● Cobranza trimestral (principal, intereses y accesorios) ronda el 25% de la cartera total. ● Podemos decidir desapalancarnos al reducir originación y contraer el portafolio, tal como lo demostramos entre marzo y septiembre
Slide 18: Conclusiones
Conclusiones Tenemos tiempo y opciones suficientes para refinanciar nuestro bono 2024… Situación Actual 2024 Opciones Refinanciamiento A pesar de que la reciente incertidumbre relacionada a la estabilidad financiera de otras financieras no bancarias en México ha presionado el desempeño de nuestro bono… ●
Financiera Independencia — Q1 2023 Earnings Presentation on 6ix