Pkp Cargo Spolka Akcyjna · GPW:PKP

Pkp Cargo Spolka Akcyjna — PKP Cargo — 9M 2017 Earnings Presentation

23 slides from Pkp Cargo Spolka Akcyjna's earnings presentation, Feb 5, 2018

1. Slide 1: GRUPA PKP CARGO 9M 2017

   GRUPA PKP CARGO 9M 2017 1 © Copyright PKP CARGO S.A.

2. Slide 2: Agenda

   AGENDA ‖ Podsumowanie wyników kwartalnych ‖ Kluczowe osiągnięcia 9M 2017 ‖ Wyniki handlowe ‖ Wyniki finansowe ‖ Perspektywa 2 © Copyright PKP CARGO S.A.

3. Slide 3: Wyniki Grupy PKP CARGO za 9M 2017 – dyscyplina kosztowa przy rosnących przychodach

   Wyniki Grupy PKP CARGO za 9M 2017* – dyscyplina kosztowa przy rosnących przychodach ✓ ✓ ✓ UDZIAŁ W RYNKU EBITDA NAKŁADY INWESTYCYJNE (CAPEX) 9M 52,0% 531 mln zł 332 mln zł wg pracy przewozowej (+0,6 p.p. r/r) + 54% r/r -22% r/r rentowność 15,4% Q3 50,9% 199 mln zł 131 mln zł +29% r/r wg pracy przewo

4. Slide 4: Agenda

   AGENDA ‖ Podsumowanie wyników kwartalnych ‖ Kluczowe osiągnięcia 9M 2017 ‖ Wyniki handlowe ‖ Wyniki finansowe ‖ Perspektywa 4 © Copyright PKP CARGO S.A.

5. Slide 5: Wyzwania w obszarze operacyjnym – odpowiedź na rosnące potrzeby rynku

   Wyzwania w obszarze operacyjnym – odpowiedź na rosnące potrzeby rynku ► Priorytet dla pociągów towarowych STABILIZACJA SYTUACJI TABOROWEJ ► Wznowienie działalności Punktu Utrzymania Taboru w Jaśle 9M 2017 ► Uruchomienie nowoczesnej linii technologicznej w Karsznicach ► Dalsza optymalizacja logistyki

6. Slide 6: Agenda

   AGENDA ‖ Podsumowanie wyników kwartalnych ‖ Kluczowe osiągnięcia 9M 2017 ‖ Wyniki handlowe ‖ Wyniki finansowe ‖ Perspektywa 6 © Copyright PKP CARGO S.A.

7. Slide 7: Wzmocnienie pozycji lidera Grupy PKP CARGO

   Pozycji Grupy PKP CARGO – wzmocnienie pozycji lidera Udziały Grupy PKP CARGO w rynku polskim Udziały Grupy PKP CARGO w rynku polskim dane za 9m 2017 r. wg pracy przewozowej dane za 9m 2017 r. wg masy towarowej +0,63 +1,15 p.p. p.p. 51,39% 52,02% 43,87% 45,02% 9M 2016 9M 2017 9M 2016 9M 2017 Udziały

8. Slide 8: Pozytywne zmiany na głównych rynkach – dywersyfikacja przewozów (9M)

   Pozytywne zmiany na głównych rynkach – dywersyfikacja przewozów Intermodal Kruszywa i materiały budowlane Metale i rudy praca przewozowa, mld tkm praca przewozowa, mld tkm praca przewozowa, mld tkm +30% +16% +34% 4,24 3,27 2,99 2,58 2,35 1,75 9M 2016 9M 2017 9M 2016 9M 2017 9M 2016 9M 2017 Paliwa pł

9. Slide 9: Pozytywne zmiany na głównych rynkach – dywersyfikacja przewozów (Q3)

   Pozytywne zmiany na głównych rynkach – dywersyfikacja przewozów Intermodal Kruszywa i materiały budowlane Metale i rudy praca przewozowa, mld tkm praca przewozowa, mld tkm praca przewozowa, mld tkm +26% +9% +36% 1,88 1,48 0,86 0,94 0,83 0,61 Q3 2016 Q3 2017 Q3 2016 Q3 2017 Q3 2016 Q3 2017 Paliwa pły

10. Slide 10: Węgiel kamienny – mniejsze wydobycie węgla

    Węgiel kamienny – mniejsze wydobycie węgla Kluczowe wydarzenia w 9M 2017 r. Węgiel kamienny praca przewozowa, mld tkm ► Zmniejszenie wydobycia węgla kamiennego o 3,1 mln ton (-6,0% r/r) oraz w tym AWT: w tym AWT: jego sprzedaży (-9,0% r/r), przy spadku zapasów o 1,2 mln ton (-36,4% r/r) 0,31 0,16 ►

11. Slide 11: Przewozy Grupy PKP CARGO przez polskie porty

    Przewozy Grupy PKP CARGO przez polskie porty – rosnące znaczenie transpotu intermodalnego Przewozy przez polskie porty Udział przewozów przez polskie porty mln ton w przewozach Grupy PKP CARGO, 9M 2017 r. wg masy towarowej -6% 42% 10,26 9,69 +11% Średnia ogółem 6,60 7,30 27% 5,62 4,12 21% 3,67 3,80

12. Slide 12: Intermodal – dynamiczny wzrost perspektywicznego rynku

    Intermodal – dynamiczny wzrost perspektywicznego rynku Kluczowe wydarzenia w 9M 2017 r. Intermodal praca przewozowa, mld tkm ► Dynamiczny rozwój Nowego Jedwabnego Szlaku. Wzrost przewozów drogą lądową z/do Chin o 88% r/r wg masy kontenerów w tym AWT: w tym AWT: 0,14 0,10 ► Udział przewozów drogą ląd

13. Slide 13: Kruszywa i materiały budowlane – znaczący wzrost na trudnym rynku

    Kruszywa i materiały budowlane – znaczący wzrost na trudnym rynku Kluczowe wydarzenia w 9M 2017 r. Kruszywa i materiały budowlane ► Podniesienie ze 107 mld zł do 135 mld zł limitu finansowego Programu Budowy Dróg praca przewozowa, mld tkm w tym AWT: Krajowych na lata 2014-2020 (z perspektywą do 2025

14. Slide 14: Metale i rudy – sprzyjająca koniunktura gospodarcza

    Metale i rudy – sprzyjająca koniunktura gospodarcza Kluczowe wydarzenia w 9M 2017 r. Metale i rudy praca przewozowa, mld tkm ► Zwiększenie produkcji stali: w Polsce o 18,9% r/r (7,8 mln ton), w UE o 4,1% r/r (126,4 mln ton), na świecie o w tym AWT: w tym AWT: 5,6% r/r (1 267 mln ton) 0,05 0,05 ► Zwi

15. Slide 15: Agenda

    AGENDA ‖ Podsumowanie wyników kwartalnych ‖ Kluczowe osiągnięcia 9M 2017 ‖ Wyniki handlowe ‖ Wyniki finansowe ‖ Perspektywa 15© Copyright PKP CARGO S.A.

16. Slide 16: Budowanie wartości Grupy – solidne wyniki finansowe

    Budowanie wartości Grupy* – solidne wyniki finansowe Przychody operacyjne Koszty operacyjne mln zł mln zł 7,7% 3 460 1,6% 3 214 3 303 3 358 9,4% 4,9% 1 091 1 193 1 136 1 083 9M 2016 9M 2017 Q3 2016 Q3 2017 9M 2016 9M 2017 Q3 2016 Q3 2017 EBITDA Wynik netto mln zł mln zł 54% 531 29% +169 +38 346 52 3

17. Slide 17: Konsekwentna dyscyplina kosztowa – poprawa wskaźników

    Konsekwentna dyscyplina kosztowa* – poprawa wskaźników EBITDA na zatrudnionego Wynagrodzenia Energia i paliwo Dostęp do infrastruktury (tys. zł/zatrudnionego) (zł/tys. tkm) (zł/tys. tkm) (zł/tys. tkm) -2% 22,8 55% -2% 40,5 -11% -3% +6% 14,7 0,3% 35,9 19,9 19,2 23,5 23,0 9M 2016 9M 2017 9M 2016 9M 20

18. Slide 18: Rosnące przepływy z działalności operacyjnej – bezpieczna struktura finansowania

    Rosnące przepływy z działalności operacyjnej – bezpieczna struktura finansowania Dostępne źródła finansowania Struktura zadłużenia stan na 30.09.2017 mln zł mln zł Gotówka* 31.12.2016 30.09.2017 Zadłużenie 111 EBI BGK Długoterminowe 1 416 1 206 647 1 141 282 Krótkoterminowe 376 382 mln zł PEKAO SA Z

19. Slide 19: Nakłady inwestycyjne 9M 2017

    Nakłady inwestycyjne 9M 2017 – dopasowanie do potrzeb rynku Grupa Grupa Zmiana Nakłady inwestycyjne PKP CARGO PKP CARGO Zmiana r/r % r/r mln zł 9M 2016 9M 2017 Naprawy okresowe taboru 185 258 73 40% 10 5 -5 -56% Teleinformatyzacja 1% Struktura 5% Budownictwo inwestycyjne 16 8 8 93% 78% 9M 2017 332 m

20. Slide 20: Agenda

    AGENDA ‖ Podsumowanie wyników kwartalnych ‖ Kluczowe osiągnięcia 9M 2017 ‖ Wyniki handlowe ‖ Wyniki finansowe ‖ Perspektywa 20© Copyright PKP CARGO S.A.

21. Slide 21: Perspektywa: kluczowe obszary handlowe – potencjał do wzrostu przewozów

    Perspektywa: kluczowe obszary handlowe – potencjał do wzrostu przewozów Rozwój polskich portów Rozbudowa sieci terminali Rozwój współpracy na kierunku Nowego Jedwabnego Szlaku Intermodal Powrót do koncepcji bezpieczeństwa energetycznego opartego na węglu kamiennym Węgiel Zamknięcie kopalń Paskov i Ł

22. Slide 22: Sesja pytań i odpowiedzi

    Sesja pytań i odpowiedzi © Copyright PKP CARGO S.A.

23. Slide 23: Kontakt z Zespołem Relacji Inwestorskich

    W celu uzyskania dodatkowych informacji o PKP CARGO prosimy o kontakt z Zespołem Relacji Inwestorskich: PKP CARGO S.A. Zespół ds. Relacji Inwestorskich ul, Grójecka 17 02-021 Warszawa Telefon: +48 22 391-47-09 Faks: +48 22 474-29-53 e-mail: relacje.inwestorskie@pkp-cargo.eu 23© Copyright PKP CARGO S

PKP Cargo — 9M 2017 Earnings Presentation on 6ix