Almacenes Exito Sa · BVC:EXITO
Almacenes Exito Sa — Grupo Éxito — Investor Presentation (2021)
52 slides from Almacenes Exito Sa's investor presentation, 2021
Slide 1: GRUPO ÉXITO Presentación Corporativa 2020
GRUPO ÉXITO Presentación Corporativa 2020 “The Issuers Recognition -IR granted by the Colombian Stock Exchange is not a certification about the quality of the securities listed at the BVC nor the solvency of the issuer”.
Slide 2: Declaración
Declaración Nota: Los resultados consolidados del 4T19 y 2019 incluyeron el segmento de Brasil (Companhia Brasileira de Distribuição – CBD, Ségisor S.A. y Wilkes Partipações S.A., vendidas en Noviembre 27 de 2019 y Via Varejo S.A., vendida en junio de 2019) y los resultados trimestrales y anuales de
Slide 3: Contenido
Contenido • Estructura de propiedad, Administradores, Junta Directiva Resultados y estructura accionaria 2018 5 • Visión de Grupo Éxito y Estrategia 2021-23 10 • Hechos destacados Colombia 24 • Hechos destacados Operacionales internacionales 40 • Anexos y Resultados financieros 2020 43 3
Slide 4: Grupo Éxito: Una historia de Innovación
Grupo Éxito: Una historia de Innovación Grupo Éxito es la plataforma líder de retail de alimentos en Colombia y en Uruguay y tiene una presencia relevante en el noreste de Argentina. La gran capacidad de innovación de la Compañía, le ha permitido transformarse y adaptarse rápidamente a las nuevas te
Slide 5: Estructura de propiedad, Administradores, Junta Directiva y estructura accionaria
Estructura de propiedad, Administradores, Junta Directiva y estructura accionaria 5
Slide 6: Estructura de Propiedad
Estructura de Propiedad Estructura de propiedad internacional consolida la mejor plataforma retail de LATAM 41,2 % 96.57% 100% 100% 62.5%* * Grupo Éxito consolida a Grupo Disco desde Enero 1 de 2015 6 Información a Diciembre 31 de 2020.
Slide 7: Alta Dirección
Alta Dirección Alta dirección con experiencia en retail de alimentos Carlos Mario Giraldo Jacky Yanovich Ruy Souza Juan Lucas Vega Guillaume Seneclauze Presidente Presidente Operativo VP Financiero VP Inmobiliario VP Omnicanal Director General Tijeras Jean Christophe Asistente Director Luis E. Cardo
Slide 8: Junta Directiva
Junta Directiva Luis Fernando Alarcón Felipe Ayerbe M Ana María Ibáñez Miembros Independientes Miembro desde 11 de Junio de 2015 11 de Octubre de 2010 20 de marzo de 2014 Ronaldo Iabrudi Peter Paul Christophe José Rafael Russowsky Philippe Alarcon dos Santos Estermann Hidalgo Miembros Patrimoniales
Slide 9: Estructura accionaria
Estructura accionaria Estructura accionaria a dic 31 de 2019 Estructura accionaria a dic 31 de 2020 0,09% ADRS 0,09% ADRS 0,69% Fondos de Pensiones Col 0,35% Fondos de Pensiones Col 0,79% Fondos internacionales 0,67% Fondos Internacionales 1,86% Otros 2,32% Otros 96,57% Sendas Distribuidora 96,57% S
Slide 10: Visión y estrategia 2021-23
Visión y estrategia 2021-23 10
Slide 11: Grupo Éxito - Pilares Estratégicos de Inversión
Grupo Éxito - Pilares Estratégicos de Inversión Ecosistema integral, Plataforma líder en incluyendo negocios Pioneros en innovación Plataforma potente con retail de alimentos en complementarios relevantes con nuevos modelos y capacidad omnicanal y Colombia y Uruguay y estrategias de marcas propias d
Slide 12: Historial de integraciones exitosas
Historial de integraciones exitosas Adquisición de Puntos Colombia Alianza con En 70ta aniversario de Éxito Adquisición inició una nueva fase: de Control en Transformación Digital alianza con Exito vendió su participación Bancolombia en GPA a Casino Group Adquisición de Se convierte en el mayor Gana
Slide 13: Grupo Éxito, líder absoluto del retail de alimentos en Colombia y Uruguay
Grupo Éxito, líder absoluto del retail de alimentos en Colombia y Uruguay Liderazgo en el mercado, con una adecuada cobertura de clientes y mercados 1 1 #1 Retailer de alimentos en Colombia y Uruguay $15.7 billones $1.3 billones – 8.1% margen #1 E-commerce de alimentos 629 alm en la región Ingresos
Slide 14: Completa cobertura de clientes y mercados
Completa cobertura de clientes y mercados Marcas y formatos adaptados a todos los segmentos de la población 6 Premium 5 4 Medio 3 2 Bajo costo 1 14
Slide 15: Ecosistema Grupo Éxito
Ecosistema Grupo Éxito Liderando las ventas retail a través de la innovación y la integración de las unidades de negocio en un ecosistema global con fuertes sinergias #1 coalición de lealtad en Colombia con más de #1 operador 105 marcas aliadas de centros comerciales Líder absoluto del en Colombia m
Slide 16: Pilares estratégicos Grupo Éxito
Pilares estratégicos Grupo Éxito Liderando la transformación con foco en el cliente y las tendencias del retail Omnicliente Nuestros empleados 4. Monetización activos-tráfico 5. Sostenibilidad y valor 1. Innovación 2. Omnicanal 3. Transformación digital & mejores prácticas compartido ▪ Modelos & For
Slide 17: Valor sostenible compartido
Valor sostenible compartido Estrategia Gen Cero Mi Planeta ▪ Liderando la lucha contra la desnutrición ▪ Reducción del 35% de nuestra huella de carbono para infantil. Embajador del ODS # 2 2023 ▪ Más de 120 mil niños menores de cinco ▪ Más de 20 K Toneladas de reciclaje en la operación del años reci
Slide 18: Hechos financieros y operacionales destacados consolidados en 2020
Hechos financieros y operacionales destacados consolidados (1) en 2020 Sólida ejecución del retail, exitosa estrategia omnicanal e innovación, impulsaron los resultados (1) Hechos destacados Ventas mismos metros Utilidad Neta Ventas Omnicanal +7.2% (exc. TC y EC) +4.0x 2.6x (a nivel consolidado) en
Slide 19: Resultados Operacionales Consolidados 4T/2020
Resultados Operacionales Consolidados 4T/2020 Un EBITDA anual estable beneficiado por una fuerte contribución del retail en millones de pesos colombianos 4Q20 4Q19 % Var FY20 FY19 % Var EBITDA (2) Ventas Netas 4.173.671 4.079.945 2,3% 15.141.244 14.503.846 4,4% Otros Ingresos Operacionales 171.342 2
Slide 20: Resultado Neto del Grupo 2020
Resultado Neto del Grupo 2020 La Utilidad Neta aumentó 4 veces gracias al mejor desempeño del retail y a una estructura más liviana Hechos destacados: • Variaciones positivas en el sólido resultado en Uruguay, el desempeño retail en Colombia y una estructura financiera más liviana. • Variaciones neg
Slide 21: Conclusiones 4T/2020
Conclusiones 4T/2020 Consolidado ▪ Utilidad Neta aumentó 4 veces gracias a los sólidos resultados del retail en Colombia y Uruguay y a una estructura financiera más liviana. ▪ Nivel EBITDA y la generación de caja condujeron a niveles de caja más altos y a una estructura financiera saludable. ▪ Enfoq
Slide 22: Resultados 2020 Obtenidos versus Esperados
Resultados 2020 Obtenidos versus Esperados Guía 2020 Guía 2020 Post-Covid Resultado 2020 Expansión Retail: 20 a 24 tiendas (6 a 7 WOW y La inversión en retail se desplaza hacia el 17 tiendas (2 WOW, 1 FM, 4 Surtimayorista, 7 Superinter y 3 Éxito Express) + FreshMarket y de 8 a 10 Surtimayorista) omn
Slide 23: Perspectivas 2021
Perspectivas 2021 Consolidado ▪ Mejora de resultado neto producto de un mejor desempeño operacional y la estabilidad de las líneas no operativas. ▪ Inversión consolidada de entre USD110 y USD130 M (priorizando las conversiones de las tiendas Wow y Fresh Market y el fortalecimiento de las plataformas
Slide 24: Hechos destacados de las operaciones colombianas e internacionales
Hechos destacados de las operaciones colombianas e internacionales 24
Slide 25: Palancas de crecimiento en Colombia: Tiendas retail
Palancas de crecimiento en Colombia: Tiendas retail Marcas Formatos Hipers, Supermercados & Supermercados & Cash & Carry Bajo costo Conveniencia Conveniencia Propuesta de Value for Money Lo mejor en productos frescos y B2B y B2C Donde comprar cuesta menos Valor High quality customer service premium
Slide 26: Palancas de crecimiento en Colombia: Innovación
Palancas de crecimiento en Colombia: Innovación É x i t o Wo w : I n n o v a c i ó n e n H i p e r m e rc a d o s Marca Propia 11 tiendas +30% 20.7% /total de las ventas de la +20% Alimentos +15% marca Taeq La major fusion de los mundos Sales La única marca saludable ofrecida por un digital y físico
Slide 27: Éxito Wow
Éxito Wow Area de productos frescos Zona Co-working Mundo de las mascotas Universo Digital y de gamming Zona de dermo-cosmética Integración Omnicanal 27
Slide 28: Carulla Fresh y Smart Market
Carulla Fresh y Smart Market Reconocimiento de sonrisa 28
Slide 29: Surtimayorista
Surtimayorista 29
Slide 30: Palancas de crecimiento en Colombia: Omnicanal
Palancas de crecimiento en Colombia: Omnicanal No hay otro operador en Latinoamérica con tanta penetración Omnicanal como Grupo Éxito en Colombia Ventas totales Pedidos Hechos destacados en Participación en las ventas $1,46 Bn (2.7x) 8.5 M (1.8x) 2020 12.4% (vs. 4.5% in 2019) 49% ventas alimentos 3.
Slide 31: Palancas de crecimiento en Colombia: Omnicanal
Palancas de crecimiento en Colombia: Omnicanal E-commerce Click & Collect ✓ Presencia digital 1 millón pedidos inigualable en Colombia ✓ 1.9x en visitas ✓ Servicio disponible en 430 tiendas (vs. ✓ Unidad rentable con 254 en 2019) margen EBITDA positivo ✓ 5.6x crecimiento en ventas ✓ 164 M de visitas
Slide 32: Transformation Digital
Transformation Digital Soluciones digitales enfocadas en las necesidades del cliente para mejorar el crecimiento y la experiencia Apps Plataforma Carulla SmartMarket: el primer La nueva versión de la app Éxito mejoró las laboratorio inteligente de retail en de Pagos Colombia tendencias históricas In
Slide 33: Actividades de monetización de tráfico en 2020
Actividades de monetización de tráfico en 2020 Adaptando las estrategias de otras unidades de negocio para maximizar la creación de valor Puntos Colombia Una alianza ganadora entre el retailer y el banco, más grandes de Colombia Lanzamiento del Marketplace 13.4 M clientes 4.7 M clientes Integrado co
Slide 34: Monetización de activos: Negocio Inmobiliario
Monetización de activos: Negocio Inmobiliario Viva Malls mantuvo la rentabilidad y la alta ocupación mientras apoyaba a los locatarios en 2020 Negocio Inmobiliario Hechos destacados Iniciativas de innovación Reinventando los centros comerciales con una experiencia híbrida on / off Diferenciación ▪ M
Slide 35: Monetización del tráfico: Negocios complementarios
Monetización del tráfico: Negocios complementarios Crean valor para los clientes y contribuyen al crecimiento de la Compañía Un sólido portafolio ~20% - 30% del ROI de ~ 30% Alianzas con socios Fortalecen la oferta de otros servicios Colombia (incl Neg. Inmobiliario de primera categoría de retail Re
Slide 36: Resultados Operacionales: Colombia 4T/2020
Resultados Operacionales: Colombia 4T/2020 Desempeño anual impulsado por un sólido negocio retail y eficiencias operacionales en millones de pesos colombianos 4Q20 4Q19 % Var FY20 FY19 % Var EBITDA (1) Ventas Netas 3.330.661 3.106.881 7,2% 11.642.685 11.029.843 5,6% 106,251 -137,424 1.007.467 976.29
Slide 37: Resultados de Innovación y Omnicanalidad
Resultados de Innovación y Omnicanalidad 75% del crecimiento de las ventas proviene de las iniciativas Omnicanal y de Innovación La contribución a las ventas netas totales en Colombia de las tiendas WOW y FreshMarket alcanzó el 17.4% en 2020 Nota: Ventas netas expresadas en miles de millones de COP
Slide 38: Ventas Netas y Ventas Mismos Metros 4T/2020 Colombia
Ventas Netas (1) y Ventas Mismos Metros (1) (VMM) 4T/2020 Colombia Los mejores resultados de ventas netas de los últimos 4 años impulsados por la omnicanalidad y la innovación 4T20 12M20 SM & B2B & SM & B2B & SI (2) Otros (3) SI (2) Otros (3) Variaciones VMM 8,8% 10,0% 10,2% 5,9% -7,7% 6,0% 5,5% 13,
Slide 39: Desempeño de Ventas Netas y VMM por segmento en 2020
Desempeño de Ventas Netas (1) y VMM (1) por segmento en 2020 Mejor desempeño en todas las marcas por la innovación y la ejecución comercial Éxito: ▪ 11 tiendas Éxito WOW con 12,4 p.p. de crecimiento de ventas por encima de las demás de la marca ▪ Fuerte desempeño de los eventos comerciales y de la o
Slide 40: Operaciones Internacionales
Operaciones Internacionales Un portafolio diversificado en la región Uruguay Argentina Éxito es el #1 con presencia en el mercado de más alta gama de América Portafolio inmobiliario diversificado y una plataforma retail resiliente Latina ◼ Líder absoluto del mercado con 43% de cuota de mercado ◼ EBI
Slide 41: Resultados Operacionales: Uruguay 4T/2020
Resultados Operacionales: Uruguay 4T/2020 El crecimiento de la rentabilidad trimestral (+175 pb) favoreció el nivel anual más alto impulsado por la innovación en millones de pesos colombianos 4Q20 4Q19 % Var FY20 FY19 % Var Ventas Netas 686.492 699.028 (1,8%) 2.654.336 2.554.885 3,9% Otros Ingresos
Slide 42: Resultados Operacionales: Argentina 4T/2020
Resultados Operacionales: Argentina 4T/2020 El aumento de la rentabilidad trimestral (+393 pb), contribuyó a los resultados anuales a pesar del desafiante ambiente macro en millones de pesos colombianos 4Q20 4Q19 % Var FY20 FY19 % Var Ventas Netas 157.045 276.875 (43,3%) 847.060 925.062 (8,4%) Otros
Slide 43: Anexos: Resultados Financieros 2020
Anexos: Resultados Financieros 2020 43
Slide 44: Resultados financieros consolidados 4T/2020
Resultados financieros consolidados 4T/2020 Cifras consolidadas en millones de pesos colombianos 4Q20 4Q19 % Var FY20 FY19 % Var Ventas Netas 4.173.671 4.079.945 2,3% 15.141.244 14.503.846 4,4% Otros Ingresos Operacionales 171.342 244.583 (29,9%) 594.595 789.237 (24,7%) Total Ingresos Operacionales
Slide 45: Estado de Resultados e inversiones por país 4T/2020
Estado de Resultados e inversiones por país 4T/2020 Estado de Resultados Colombia Uruguay Argentina Consol en millones de pesos colombianos FY20 FY20 FY20 FY20 Ventas netas 11.642.685 2.654.336 847.061 15.141.244 Otros Ingresos Operacionales 539.587 28.325 27.152 594.595 Total Ingresos Operacionales
Slide 46: Balance General Consolidado
Balance General Consolidado en millones de pesos colombianos Dec 2019 Dec 2020 Var % en millones de pesos colombianos Dec 2019 Dec 2020 Var % ACTIVOS 15.861.015 15.649.999 (1,3%) PASIVOS 7.416.173 8.245.726 11,2% Activo corriente 5.356.665 5.290.949 (1,2%) Pasivo corriente 5.906.214 6.422.972 8,7% C
Slide 47: Flujo de caja consolidado
Flujo de caja consolidado en millones de pesos colombianos Dec 2020 Dec 2019 Var % Ganancia 329.902 922.676 (64,2% ) Total ajustes para conciliar la ganacia (pérdida) 1.046.607 2.321.985 (54,9%) Flujos de efectivo neto (utilizados en) actividades de operación 621.752 (462.317) N/A Flujos de efectivo
Slide 48: Deuda por país y vencimiento 2020
Deuda por país y vencimiento 2020 Deuda neta por país 31 Dic de 2020 Holding (2) Colombia Uruguay Argentina Consolidado (millones de pesos) Deuda de corto plazo 729.300 753.749 427.282 17.141 1.198.172 Deuda de largo plazo 325.864 344.873 - 0 - 344.873 Total deuda bruta (1) 1.055.164 1.098.622 427.2
Slide 49: Estado de Resultados a nivel Holding 4T/2020
Estado de Resultados a nivel Holding 4T/2020 en millones de pesos colombianos 4Q20 4Q19 % Var FY20 FY19 % Var Ventas Netas 3.329.904 3.109.562 7,1% 11.649.896 11.044.128 5,5% Otros Ingresos Operacionales 97.578 146.491 (33,4%) 312.443 440.143 (29,0%) Total Ingresos Operacionales 3.427.482 3.256.053
Slide 50: Balance General a nivel Holding
Balance General a nivel Holding(1) en millones de pesos colombianos Dec 2019 Dec 2020 Var % en millones de pesos colombianos Dec 2019 Dec 2020 Var % ACTIVOS 13.519.213 13.468.080 (0,4% ) PASIVOS 6.322.685 7.264.217 14,9% Activo corriente 4.448.466 4.309.539 (3,1% ) Pasivo corriente 4.847.078 5.310.8
Slide 51: Almacenes y área de ventas 2020
Almacenes y área de ventas 2020 Número de Área de ventas 2 Marca por país tiendas (m ) Colombia Éxito 241 619.954 Carulla 95 85.129 Surtimax 74 34.271 Super Inter 69 65.557 Surtimayorista 34 33.621 Total Colombia 513 838.532 Uruguay Devoto 59 40.127 Disco 30 35.252 Geant 2 16.411 Total Uruguay 91 91
Slide 52: María Fernanda Moreno R. Directora de Relación con Inversionistas
María Fernanda Moreno R. Directora de Relación con Inversionistas +574 6049696 Ext 306560 maria.morenorodriguez@grupo-Éxito.com Cr 48 No. 32B Sur – 139, Av. Las Vegas Envigado, Colombia www.grupoÉxito.com.co Éxitoinvestor.relations@grupo-Éxito.com •“The Issuers Recognition -IR granted by the Colombi