Septeni Holdings Co., Ltd. · TSE:4293

Septeni — FY2017 Earnings Presentation

43 slides from Septeni's earnings presentation, Nov 9, 2017

  1. Slide 1: 2017年9月期 第4四半期（通期）決算説明会

    2017年９月期 第４四半期（通期）決算説明会 株式会社セプテーニ・ホールディングス www.septeni-holdings.co.jp 2017年11月９日 証券コード：４２９３ ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS RESERVED.

  2. Slide 2: 目次

    目次 １．四半期連結決算概要 ２．ネットマーケティング事業 ３．メディアコンテンツ事業 ４．2017年９月期 通期レビュー ５．2018年９月期の方針及び2Ｑ累計業績予想 ６．補足資料 - 2017年９月期より、ノンコア事業（アクセルマーク）を連結除外しており、比較対象となる 2016年９月期の連結P/Lを遡及修正し、同事業の損益を「非継続事業」に組み替えて表示しております。 - 2016年９月期より、従来の日本基準に替えてIFRSを適用しております。 - 従来の「売上高」は参考情報として任意開示とする一方、IFRSに基づく指標として「収益」を開示しており ます。ネットマーケティング事業の大半

  3. Slide 3: １．四半期連結決算概要

    １．四半期連結決算概要 ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS RESERVED. 3

  4. Slide 4: 4Q（7－9月）決算ハイライト

    ４Ｑ（7－9月）決算ハイライト 収益 3,864百万円（前年同期比9.6%増） 連 結 Non-GAAP営業利益 585百万円（前年同期比43.5%減） メディアコンテンツ事業の収益拡大により増収を確保 収益 3,595百万円（前年同期比6.2%増） ネット マーケティング Non-GAAP営業利益 1,033百万円（前年同期比22.6%減） 事業 ソーシャル・動画広告を中心に取扱高が伸長し、増収に反転 収益 355百万円（前年同期比81.8%増） メディア コンテンツ Non-GAAP営業利益 －322百万円（前年同期比154百万円減） 事業 ブランド広告市場の開拓が進み、収益拡大に貢献 ©

  5. Slide 5: 連結P/L（7－9月）

    連結P/L（7－9月） ネットマーケティング事業へのテコ入れが奏功し、収益・Non-GAAP営業利益・ 親会社帰属当期利益ともに業績予想を上回る GANMA!における広告商品の拡販が進み、前年同期比で338百万円（+9.6%）の増収 2017年9月期 ４Q 2016/9期 ４Q 2017/9期 ４Ｑ （単位：百万円） 金額 比率 前年同期比 金額 比率 業績予想 収 益 3,864 100.0% +9.6% 3,526 100.0% 3,720 売上総利益 3,352 86.7% +6.1% 3,158 89.6% ― 販売管理費 2,760 71.4% +30.0% 2,123 60.2%

  6. Slide 6: 連結業績四半期推移（事業別）

    連結業績四半期推移（事業別） 両事業ともに前年同期・前四半期を上回る収益の拡大 33.0% ,250 3,864 収益 29.4% 3,722 ,750 3,526 3,586 3,529 355 289 28.0% 196 206 営業利益率 313 ,250 （対収益） 22.7% 23.0% ,750 ,250 18.0% Non-GAAP 15.1% 営業利益 14.2% 3,595 ,750 3,434 3,521 3,385 3,283 1,036 528 11.2% 13.0% 815 ,250 585 396 750 8.0% 1,335 1,264 1,166 1,033 7

  7. Slide 7: 連結販売管理費四半期推移

    連結販売管理費四半期推移 マンガコンテンツ事業におけるプロモーションを中心に317百万円の広告宣伝費を計上 2,812 2,760 2,672 392 ,500 2,407 417 408 2,123 408 549 258 ＋59 317 ,000 398 145 249 271 248 257 110 ,500 236 ,000 1,735 1,777 1,605 1,615 1,379 500 0 16/4Q 17/1Q 17/2Q 17/3Q 17/4Q 人件費 賃借料等 広告宣伝費 その他 （単位：百万円） ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS

  8. Slide 8: ２．ネットマーケティング事業

    ２．ネットマーケティング事業 ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS RESERVED. 8

  9. Slide 9: ネットマーケティング事業 業績概況

    ネットマーケティング事業 業績概況 取扱高、収益ともに前年同期を上回る着地 ソーシャル・動画広告の伸長により収益・Non-GAAP営業利益ともに 業績予想を上回る 大型案件の出稿減の影響を受けるも、その他案件は新規も含め順調に拡大 2016/9期 ４Q 2017年9月期 ４Q （前年同期） 2017/9期 ４Ｑ （単位：百万円） 金額 比率 前年同期比 金額 比率 業績予想 収 益 3,595 100.0% +6.2% 3,385 100.0% 3,411 売上総利益 3,201 89.0% +3.4% 3,096 91.5% ― 販売管理費 2,164 60.2% +22.8% 1,763

  10. Slide 10: ネットマーケティング事業 四半期業績推移

    ネットマーケティング事業 四半期業績推移 前年同期比・前四半期比で増収、Non-GAPP営業利益率も前四半期に対し 4.6pt向上 39.4% 40.0% 35.9% 33.9% 3,000 28.7% 30.0% 24.1% 2,000 3,521 3,595 3,385 3,434 20.0% 3,283 1,000 10.0% 1,335 1,264 1,166 1,033 792 0 0.0% 16/4Q 17/1Q 17/2Q 17/3Q 17/4Q 収益 Non-GAAP営業利益 営業利益率（対収益）（単位：百万円） ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL R

  11. Slide 11: ネットマーケティング事業 対取扱高収益比率

    ネットマーケティング事業 対取扱高収益比率 低採算案件が減少し、商品ミックスが改善 取扱高に対する収益比率は前年同期比 0.9pt向上 20% 対取扱高収益比率 19.6% 19.5% 19% 18.6% 18.6% 18.6% 18% 17% 16/4Q 17/1Q 17/2Q 17/3Q 17/4Q ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS RESERVED. 11

  12. Slide 12: ネットマーケティング事業 海外収益推移

    ネットマーケティング事業 海外収益推移 17/1Qに買収した子会社の成長等が牽引し、アジア圏を中心に収益が拡大 11.6% 12.1% 0 海外収益（単位：億円） 海外収益比率 12 9.9% 0 9.7% 9.2% YonY 10 +112.7% 0 8% 0 5.8% 4.2 0 5.4% 4.0 6% 4.2% 3.5 0 3.1 3.2 4% 0 1.8 2.0 1.4 2% 0 0 0% 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2016/9期 2017/9期 ※海外収益の定義：海外顧客による日本国内への出稿案件(Out-In)、海外顧客による海外への出稿案件(Out-Out)

  13. Slide 13: ネットマーケティング事業 取扱高推移（デバイス別）

    ネットマーケティング事業 取扱高推移（デバイス別） スマホ広告取扱高、比率ともに過去最高を更新 00 79.1% 80.3% 81.3% 71.6% 76.8% 77.4% 90 スマホ広告 PC広告等 スマホ広告比率 76.1% 80% 70.7% 80 （単位：億円） 68.5% 70 66.1% 40 35 70% 54 45 42 60 42 50 58.5% 56 33 56.1% 51 40 53.6% 60% 30 54 20 50% 61 10 00 58 58 40% 90 80 150 150 70 142 140 143 30% 136 135 60 121 122 50

  14. Slide 14: ネットマーケティング事業 取扱高推移（動画広告）

    ネットマーケティング事業 取扱高推移（動画広告） 取扱高は前年同期比で+58.3%の増収 15.5% 14.5% 14.7% 動画広告取扱高（億円） ネットM事業における構成比 14% 25.0 12.2% YonY 12% +58.3％ 9.9% 10% 28.5 8% 27.4 24.7 5.5% 22.5 6% 4.8% 18.0 3.3% 4% 1.9% 10.2 9.1 2% 5.7 3.4 0.0 0% 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q ４Q 2015/9期 2016/9期 2017/9期 ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS R

  15. Slide 15: ３．メディアコンテンツ事業

    ３．メディアコンテンツ事業 ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS RESERVED. 15

  16. Slide 16: メディアコンテンツ事業 業績概況

    メディアコンテンツ事業 業績概況 マンガコンテンツ事業はGANMA!における広告商品の拡販が進み、広告収益が増加 ブランド広告主を中心とした広告主数の順調な増加が、増収に貢献 2016/9期 ４Q 2017年9月期 ４Q （前年同期） 2017/9期 ４Q （単位：百万円） 金額 比率 前年同期比 金額 比率 業績予想 収 益 355 100.0% ＋81.8% 196 100.0% 383 売上総利益 236 66.3% +106.4% 114 58.4% ― 販売管理費 558 156.9% +97.9% 282 144.1% ― Non-GAAP 営業利益 －322 －90.6% －15

  17. Slide 17: メディアコンテンツ事業 四半期業績推移

    メディアコンテンツ事業 四半期業績推移 ２QにおけるGANMA!の大型プロモーションの実施以降、継続的に成長 210 355 289 313 196 206 10 -168 -219 -294 -322 -190 -586 -390 -590 16/4Q 17/1Q 17/2Q 17/3Q 17/4Q 収益 Non-GAAP営業利益 （単位：百万円） ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS RESERVED. 17

  18. Slide 18: マンガコンテンツ事業の概況

    マンガコンテンツ事業の概況 若年層を中心に利用者が堅調に拡大し、メディア規模、アプリ収益ともに順調に推移 GANMA! の月間PVとアプリの累計DL数 アプリ収益の推移 1500 1,438 累計DL数（万） PV数（億） 1450 （GANMA!の広告収益と課金収益の合計額） 20.0 00 1400 外部の版権作品による 1350 ※2016/1Qの収益を 累計DL数（万） PV数（億） 50 一時的なPV押し上げ 47.8 895 1300 125050.0 100として指数化 00 45.6 1200 50 1150 大型プロモーション 777 00 実施によるPV増加 39.0 11

  19. Slide 19: マンガコンテンツ事業 トピックス

    マンガコンテンツ事業 トピックス 10代が今最も使っているアプリランキング TOP10（2017年6月時点） 第9位にランクイン 若年層を中心にユーザベース拡大 アプリのMAUランキング 1位 6位 2位 7位 3位 8位 4位 9位 5位 10位 13歳〜19歳の男女を対象に、iOS/Androidを合算したMAUデータを元にランキング化 データ出典：App Ape（フラー株式会社）調べ ※プリインストールアプリ、メッセージアプリ「LINE」は除く ※MAU (Monthly Active Users):月に一度でもそのアプリを起動したユーザーの数 ©SEPTENI HOLDINGS CO.

  20. Slide 20: ４．2017年9月期 通期レビュー

    ４．2017年９月期 通期レビュー ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS RESERVED. 20

  21. Slide 21: 2017年9月期 通期決算ハイライト

    2017年９月期 通期決算ハイライト 収益 14,702百万円（前期比6.1%増） 連 結 Non-GAAP営業利益 2,325百万円（前期比43.9%減） ※ 収益は６期連続で過去最高を更新 収益 13,833百万円（前期比3.2%増） ネット マーケティング Non-GAAP営業利益 4,255百万円（前期比20.2%減） 事業 大型案件の縮小がありながらも増収を確保 収益 1,163百万円（前期比93.5%増） メディア コンテンツ Non-GAAP営業利益 －1,420百万円（前期比703百万円減） 事業 TVCM含め約11億円のプロモーション投資により、収益が前期の約2倍に拡大 ※2

  22. Slide 22: 連結P/L（通期）

    連結P/L（通期） 収益・Non-GAAP営業利益・親会社帰属当期利益ともに業績予想を上回る着地 GANMA!への積極的な先行投資によりNon-GAAP営業利益は縮小するも、増収を確保 2017年9月期 通期 2016/9期 通期 ※ 2017/9期 通期 （単位：百万円） 金額 比率 前年同期比 金額 比率 業績予想 収 益 14,702 100.0% +6.1% 13,862 100.0% 14,558 売上総利益 12,989 88.4% +4.1% 12,478 90.0% ― 販売管理費 10,652 72.5% +27.6% 8,350 60.2% ― Non-GAAP 営業利益

  23. Slide 23: 事業区分別業績（通期）

    事業区分別業績（通期） 収 益 Non-GAAP営業利益 14,702 5,500 4,147 13,862 ＋93.5% 1,163 601 2,325 4,000 －20.2% 2,500 5,331 4,255 13,409 ＋3.2% 13,833 1,000 -718 -500 -703 -1,420 -467 -510 -2,000 16/通期 17/通期 16/通期 17/通期 ネットマーケティング メディアコンテンツ 調整額（全社費用等） （単位：百万円） ※セグメント間収益の消去分の記載を省略しているため、各事業収益の合計と連結収益（下線付数値）は一致しない ©SEPTENI

  24. Slide 24: ネットマーケティング事業 通期レビュー

    ネットマーケティング事業 通期レビュー 収益 Non-GAAP営業利益 金額（百万円） 前期比 金額（百万円） 前期比 利益率 前期比 13,833 ＋3.2% 4,255 -20.2% 30.8% -9.0pt グローバル（収益：億円） スマホ広告（取扱高：億円） 動画広告（取扱高：億円） 構成比（対収益） 10.7% YonY 構成比（対取扱高） 90.0% 構成比（対取扱高） 14.2% 79.5%100 600 ＋6.9％ YonY 10.0% 73.8% 80.0% YonY +76.2% 500 80 70.0% 2.4倍 8.0% 60.0% 6.3% 400 60 50.0%

  25. Slide 25: メディアコンテンツ事業 通期レビュー

    メディアコンテンツ事業 通期レビュー 収益 Non-GAAP営業利益 金額（百万円） 前期比 金額（百万円） 前期比 利益率 前期比 1,163 ＋93.5% －1,420 －703 - - GANMA! の月間PVとアプリの累計DL数 アプリ収益 39.0 450 （GANMA!の広告収益と課金収益の合計額） 累計DL数（万） 900 40 PV（億） 400 ※2016年９月期の収益を 800 100として指数化 YonY 35 350 700 DL約2.3倍 30 300 YonY PV約2.9倍 600 500 250 25 約 4.5 倍 445 13.5 895 20020 400

  26. Slide 26: 2017年9月期 配当方針

    2017年9月期 配当方針 業績の拡大に応じた適切な利益配分を基本としながら、配当の継続性・安定性にも配慮 親会社の所有者に帰属する当期利益に対する配当性向15％程度を目安に実施 2001年上場来減配は無く、2017年9月期 期末配当金は前期同額を予定 18.4% 19.0% 1株当たり配当金(円) 配当性向 3.0 18.0% 16.5% 17.0% 2.5 15.1% 16.0% 2.0 14.7% 14.6% 15.0% 1.5 3.2 3.2 14.0% 2.8 13.0% 1.0 1.8 1.4 12.0% 0.5 11.0% 0.0 10.0% 13/9期 14/9期 15/9期

  27. Slide 27: ５．2018年9月期の方針及び2Q累計業績予想

    ５．2018年９月期の方針及び ２Ｑ累計業績予想 ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS RESERVED. 27

  28. Slide 28: 2018年9月期の方針

    2018年９月期の方針 海外を含めたネットマーケティング事業の着実な収益性向上 マンガコンテンツ事業でのメディア規模拡大を目指し、投資を継続 ネットマーケティング事業 メディアコンテンツ事業 「収益性向上と市場シェア拡大」 「メディア規模の拡大」 × - 動画広告及び自社メディアの販売注力 による国内市場での成長 - 効果的な先行投資の実行による ユーザベースの拡大 - 顧客ミックス・商品ミックスの改善に よる収益性向上 - ブランド広告市場の開拓強化 - アジア圏を中心とした市場開拓強化 経営基盤「継続的な人材投資による競争力の強化」 - 2017年10月より人事制度改定による人材育成と競争

  29. Slide 29: 人材育成方針と人材育成への外部評価

    【参考】人材育成方針と人材育成への外部評価 「当事者意識が高く起業家精神溢れる人材」に積極投資することで 企業価値向上、持続的成長の実現へ 社員一人ひとりのパフォーマンス最大化を目的として、蓄積した膨大な人材データのもと マシンラーニングを軸とした人材育成エンジンを独自に開発・運用に成果 「働きがいのある会社（日本版）」ランキング (実施：Great Place to Work® Institute Japan) ベストカンパニーに選出 ＜６年連続＞ 「第６回 日本HRチャレンジ大賞」 「第２回 HRテクノロジー大賞」 (後援：厚生労働省、株式会社東洋経済新報社等） (後援：経済産業省、株式会

  30. Slide 30: 人事制度改定 概要（2017年10月改定）

    【参考】人事制度改定 概要（2017年10月改定） 持続的成長の源泉となる人材育成への投資を積極実行、中長期的な競争力強化 より多くの優秀な人材を採用し、早期戦力化、業績貢献につなげていくことを目的として、 2017年10月より人事制度を改定 取組み事例 概要 実施時期 2012年より 採用・育成の構造化 定量情報と統計技術を活用した採用・育成 研究・開発 現行年収を固定給与に置き換え、加えて新たに業績に 連動した賞与を支給（個人の賞与額は人事考課に応じて決定） NEW 給与水準の 従前 固定給与 賞与 2017年10月〜 引き上げ 業績連動賞与 2017年10月 固定給与 以降 フレックスタ

  31. Slide 31: 2Q累計（10－3月）連結業績予想

    ２Q累計（10－3月）連結業績予想 ネットマーケティング事業はトップラインの堅調な成長により増収 メディアコンテンツ事業は広告収益を中心に大幅な増収 マーケティング投資を継続的に実行しながらも事業単体での営業損失幅は縮小 中長期的な競争力強化を目指した人材育成への投資実行により販売管理費の増額を見込む 前年同期にアクセルマーク(株)の株式売却に伴う、非継続事業からの当期利益を計上した反動により 親会社の所有者に帰属する当期利益は大幅な減益を見込む 2017年９月期 2018年９月期 （単位：百万円） 予想成長率 ２Q累計実績 ２Q累計予想 収 益 7,309 8,000 ＋9.5％ Non-G

  32. Slide 32: 事業区分別の2Q累計業績予想

    事業区分別の２Ｑ累計（10-３月）業績予想 収 益 Non-GAAP営業利益 2017/9期 2018/9期 2017/9期 2018/9期 前年同期比 前年同期比 （単位：百万円） ２Q累計実績 ２Q累計予想 ２Q累計実績 ２Q累計予想 ネット マーケティング 6,955 7,370 ＋6.0％ 3,037 2,650 －12.8％ メディア コンテンツ 495 800 ＋61.6% －754 －570 ＋184 消去・全社 －141 －170 －29 －940 －1,080 －140 連 結 7,309 8,000 ＋9.5% 1,343 1,000 －25.5% - 従来より各セグメント

  33. Slide 33: 中期経営方針（2017年9月期～）

    中期経営方針（2017年９月期～） 業績目標 Non-GAAP営業利益：100億円 基本方針 広告事業をグローバルに伸ばす 強いメディアをつくる スマホの次に投資する ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS RESERVED. 33

  34. Slide 34: 中期経営方針 各事業のスタンス

    中期経営方針（2017年９月期～） 各事業のスタンス 広告事業をグローバルに伸ばす 【スマホ広告市場についての環境認識】 国内市場は徐々に成熟化へ向かう一方、 ネット グローバルではエコシステムが充実し高成長が続く マーケティング 【国内市場】 事業 スマホ・ソーシャル領域で築いたポジショニングの強化により シェア拡大と収益性向上を目指す 【海外市場】 オーガニックな事業成長とM＆Aの両輪で次の成長ドライバーに 強いメディアをつくる メディア コンテンツ GANMA!を自社メディアとしてグループ収益の柱に育成 事業 自社メディアの規模拡大により、ネットマーケティング事業との セグメント間シナジ

  35. Slide 35: 本日はありがとうございました。お問い合わせ先

    本日はありがとうございました。 お問い合わせ先 株式会社セプテーニ・ホールディングス www.septeni-holdings.co.jp 経営企画部 ＩＲ課 TEL：03-6857-7258 E-mail： ir@septeni-holdings.co.jp このプレゼンテーション資料に記載された弊社の将来に関する意見や予測及び計画は、2017年11月９日現在の弊社の判断であ り、その正確性を保証するものではありません。 世界情勢の変動に関わるリスクやその他様々な不確定要因により、実際の業績が記載の予測と大きく異なる可能性があります。 ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. A

  36. Slide 36: ６．補足資料

    ６．補足資料 ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS RESERVED. 36

  37. Slide 37: 会社概要

    会社概要 2017年９月30日現在 会 社 名 株式会社セプテーニ・ホールディングス 代 表 者 代表取締役 グループ社長執行役員 佐藤 光紀 所 在 地 東京都新宿区西新宿8-17-1 住友不動産新宿グランドタワー 証 券 コ ー ド ４２９３（JASDAQ） 事 業 内 容 インターネット事業を中心に事業展開する企業グループを統括する持株会社 設 立 日 1990年10月29日 資 本 金 2,113百万円 ※ 発行済株式数 138,819,000株（うち自己株式10,724,155株） 連結従業員数 1,306名（従業員）うち1,083名（正社員） ※役員報酬BIP（Board Ince

  38. Slide 38: 事業区分別 主要グループ会社

    事業区分別 主要グループ会社 純粋持株会社 ㈱セプテーニ・ホールディングス 2017年11月９日現在 ネットマーケティング事業 アジア太平洋地域における ㈱セプテーニ インターネット広告 Septeni Asia Pacific Pte. Ltd. インターネット広告事業 北米地域における ＭＡＮＧＯ㈱ SEMオペレーション Septeni America, Inc. インターネット 広告事業 スマートフォン 欧州地域における ㈱ハイスコア マーケティング支援事業 Septeni Europe Co.,Ltd インターネット 広告事業 中国における ㈱セプテーニ・オリジナル ウェブサービスの企

  39. Slide 39: ネットマーケティング事業 ビジネスモデル

    ネットマーケティング事業 ビジネスモデル インターネットを活用した包括的なマーケティング支援サービスを企業向けに展開。 スマートフォン向けを中心としたインターネット広告の販売をはじめ、 自社サービスとしてクラウド型CRMサービスやアフィリエイトネットワーク等 マーケティングプラットフォームの運営を手がける。 ネットマーケティング事業 インターネット 広告枠の メディア 広告の 仕入れ 配信・表示 広告代理販売 ・キャンペーン設計 生活者 広告販売 ユーザー 顧客企業 ・コンサルティング ・広告運用 キャンペーンの実施 ・クリエイティブ制作 運用・効果の計測 etc 自社サービス サービス 提供

  40. Slide 40: メディアコンテンツ事業 ビジネスモデル

    メディアコンテンツ事業 ビジネスモデル 「マンガコンテンツ事業」では、自社ＩＰ（知的財産）の企画・開発を目的に マンガ家の育成・支援を手がけるとともに、専属作家によるオリジナル作品を中心に構成された マンガアプリ「GANMA!」を自社メディアとして運営。 その他に、社内ベンチャーから生まれた新規事業として、 「採用」「社会貢献」「医療」に関するプラットフォーム型の事業等を展開。 メディアコンテンツ事業 マンガ家 マンガコンテンツ事業 育成 マンガ家マネジメント 生活者 作品提供 配信・展開 ユーザー マンガアプリ「GANMA!」 広告販売 採用プラットフォーム事業 情報登録 企業・団体 求職者

  41. Slide 41: 連結BS

    連結BS 2017年9月期 2016年9月期 増減 主な変動 （単位：百万円） 期末 期末 流動資産合計 26,272 26,268 +4 のれん+1,670 非流動資産合計 6,656 3,712 +2,944 持分法で会計処理の投資+1,332 資産合計 32,929 29,981 +2,948 流動負債合計 13,387 14,191 △805 その他の金融負債+3,364 非流動負債合計 4,319 744 +3,575 負債合計 17,705 14,935 +2,770 自己株式取得＋1,206 支配喪失を伴う子会社に対する 資本合計 15,224 15,046 ＋178 所有者持分

  42. Slide 42: 連結CF

    連結CF 2017年9月期 2016年9月期 主な内訳 （単位：百万円） 通期 通期 継続事業からの税引前当期利益＋２,448 営業活動による キャッシュ・フロー △808 法人所得税の支払い△２,682 3,209 運転資本△495 投資活動による 有価証券の取得及び売却+403 キャッシュ・フロー △1,706 支配獲得を伴う子会社株式の取得△1,374 △109 配当金の支払い△415 財務活動による キャッシュ・フロー 2,457 自己株式取得△1,206 801 長期借入れによるネットの資金流入＋4,792 現金及び現金同等物に 係る換算差額 95 △114 現金及び現金同等物の 増

  43. Slide 43: 連結従業員数推移

    連結従業員数推移 （単位：人） 1,329 1,306 1,203 97 93 1200 1,163 68 88 68 90 1012 60 58 1000 88 58 800 600 1,164 1,145 1,015 1,055 400 866 200 0 16/4Q 17/1Q 17/2Q 17/3Q 17/4Q ネットマーケティング事業 メディアコンテンツ事業 持株会社 ※ノンコア事業（アクセルマーク）従業員数は16/4Qより遡及修正し記載 ©SEPTENI HOLDINGS CO.,LTD. ALL RIGHTS RESERVED. 43

Septeni Holdings — FY2017 Earnings Presentation on 6ix