R. Stahl Aktiengesellschaft · XETR:RSL2
R. Stahl Aktiengesellschaft — R. Stahl — Shareholder Meeting (2015)
40 slides from R. Stahl Aktiengesellschaft's shareholder meeting presentation, 2015
Slide 1: Safety, Never Compromised – Hauptversammlung 2015
R. STAHL AG SAFETY, NEVER COMPROMISED Hauptversammlung 2015
Slide 2: Das Jahr 2014 im Rückblick
Das Jahr 2014 im Rückblick € 335 Mio. € 309 Mio. Auftragseingang Umsatz € 18 Mio. EBIT
Slide 3: Auftrag im Golf von Mexiko
1. € 1,4 Mio. Auftrag im Golf von Mexiko Auftragswert 3
Slide 4: Dividendenentwicklung
Dividendenentwicklung 41 % 38 % 52 % 1,00 1,00 0,80 2012 2013 2014
Slide 5: Unsere Strategie
Unsere Strategie Systemgeschäft Innovation Internationale Ausbau Fertigung Vertrieb Übersee
Slide 6: R. STAHL ist ein Global Player
R. STAHL ist ein Global Player führend in der IECEx-Technologie führend im Systemgeschäft 6
Slide 7: Perfektes Zusammenspiel der STAHL-Organisation
Perfektes Zusammenspiel der STAHL-Organisation Projektteil Projektteil EPC/Italien EPC/UK Projektteil EPC/USA Beeinflussung der technischen Spezifikation Projekt Wheatstone
Slide 8: Wachstum in Asien und Amerika
Wachstum in Asien und Amerika Amerika: + 20 % Auftragseingang
Slide 9: Wachstum in Asien und Amerika
Wachstum in Asien und Amerika Asien/Pazifik: + 48 % Auftragseingang
Slide 10: Wachstum durch Innovation
Wachstum durch Innovation
Slide 11: Wachstum durch Innovation
Wachstum durch Innovation Ih i] =|
Slide 12: Wertschöpfung durch Systemgeschäft
Wertschöpfung durch Systemgeschäft + ++ +++ ++++
Slide 13: Übernahmeversuch Weidmüller: Aktionäre entscheiden sich für R. STAHL
Übernahmeversuch Weidmüller 83 % der Aktionäre entscheiden sich für R. STAHL 83 % der Aktionäre entscheiden sich für R. STAHL
Slide 14: R. STAHL - Ein erfolgreiches Geschäftsmodell
R. STAHL - Ein erfolgreiches Geschäftsmodell Innovationskraft Technologie Lösungskompetenz Qualität
Slide 15: Auftragseingang
+ 10,2 % Auftragseingang AuftragseingangAsien/Pazifik Auftragseingang im Konzern 71,6 inin Mio. Mio.€€ + 7,1 % + 13,0 % + 14,7 % 88,4 + 6,8 % 51,3 83,750,5 48,3 82,5 80,6 34,0 34,1 32,5 32,8 2007 Q1 2008 2009 Q2 2010 2011 Q3 2012 2013 Q4 2014
Slide 16: Umsatz
+ 1,4 % Umsatz Umsatz imAmerika Konzern 52,8 in Mio. € 50,6 45,5% + 3,6 + 3,5 % + 4,0 % 78,9 80,6 81,4 - 6,2 % 32,8 67,6 30,3 22,6 18,1 14,4 2007 Q1 2008 2009 Q2 2010 2011 Q3 2012 2013 Q4 2014 16
Slide 17: Umsatz in Öl & Gas
51% Umsatz in Öl & Gas 21 % langläufige Projektaufträge am Umsatz 17
Slide 18: Mitarbeiter weltweit
1.942 Mitarbeiter weltweit Mitarbeiteranzahl 2014 + 0,9 % 1.000 + 12,8 % 601 + 6,1 % + 1,5 % 156 185 Produktion Forschung & Vertrieb Verwaltung Entwicklung 18
Slide 19: Forschungs- & Entwicklungsquote, Patente
7% Forschungs- & Entwicklungsquote 50 Patente insgesamt 19
Slide 20: Investitionssumme in Köln
€ 11,5 Mio. Investitionssumme in Köln + 35 % Investitionssumme von 40 Mio. € Abschreibung Umsatz- von 1,2 Mio. € zusätzlicher wachstum Mietaufwand davon 12 Mio. € 2,3 Mio. € p.a. Leasingverhältnis 20
Slide 21: Umsatz und EBIT 2014
€€- 6,6 18 Mio. Mio. EBIT-Differenz EBITzum Vorjahr 10 Umsatz und EBIT 2014 80,6 81,4 80 - 4,1 78,9 Expansionsprogramm 67,6 7,5 8 60 - 0,9 Investition in F&E 5,9 5,3 6 40 - 0,6 Brasilien 4 20 1,8 Wechselkurseffekte + 1,1 2 Einflussfaktoren auf Direkte Kosten des 0 - 2,1 Übernahmeversuchs 0 das EBIT
Slide 22: Free Cashflow
€ -15,5 Mio. Free Cashflow Operativer Cashflow + 21,8 Working Capital - 18,7 Investitionen -18,6 Free Cashflow -15,5 Dividendenzahlung -5,8 Rückkauf eigener Aktien -5,6
Slide 23: Eigenkapitalquote
27 % 39 % Eigenkapitalquote Eigenkapitalquote ohne Einfluss aus Pensionen 23
Slide 24: Gesprächstermine mit potenziellen Investoren
35 Gesprächstermine mit potenziellen Investoren + langfristiger Anlagehorizont + nachhaltiges Geschäftsmodell + geografische Nähe + kongruente Dividendenerwartung
Slide 25: Verkauf der eigenen Aktien
Verkauf der eigenen Aktien 45 40 € 13 Mio. ergebnisneutraler Gewinn 35 30 25 20 € 24 Mio. Liquiditätszufluss 15 2010 2011 2012 2013 2014
Slide 26: Vorratsbeschlüsse 2015
Vorratsbeschlüsse 2015 TOP 7: TOP 8: Genehmigtes Kapital Eigene Aktien → Kapitalerhöhung → Stabilisierung des bei Akquisitionen Börsenkurses
Slide 27: EBIT HMI Systems
rd. € 1 Mio. Steuerersparnis 4,4 EBIT HMI Systems 4,0 3,7 in Mio. € 3,2 2,4 2,1 2,1 1,7 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 27
Slide 28: Ausblick
Ausblick
Slide 29: Entwicklung Rohölpreis
Entwicklung Rohölpreis in USD Capex -25 % 120 110 100 90 80 Capex -20 % 70 Capex -10 % 60 50 40 Juni 2014 Mai 2015
Slide 30: Fokus auf Chemie & Pharmazie
Krise als Chance sehen Fokus auf Chemie & Pharmazie Kundenspezifische, technisch wegweisende Lösungen inkl. Beratungs- und Serviceleistungen
Slide 31: Erwarteter Auftragseingang, Umsatz und EBIT 2015
€ 320-330 Mio. erwarteter Auftragseingang und Umsatz 2015 € 16-20 Mio. erwartetes EBIT 2015 31
Slide 32: Mittelfristziele – Ausgangslage
Mittelfristziele Ausgangslage
Slide 33: Mittelfristziele – Rahmenbedingungen
Mittelfristziele Rahmenbedingungen
Slide 34: R. STAHL – Eine Erfolgsgeschichte
R. STAHL – Eine Erfolgsgeschichte € 164 Mio. / € 1 Mio. € 309 Mio. / € 15 Mio. Umsatz / EBT Umsatz / EBT Fokussierung auf den Explosionsschutz Börsengang Weltmarktführer im IECEx-Geschäft Weltmarktführer im Systemgeschäft
Slide 35: R. STAHL Aktienkurs 2005 bis 2015
R. STAHL – Eine Erfolgsgeschichte R. STAHL AKTIENKURS 2005 bis 2015 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Slide 36: Hans-Volker Stahl
Hans-Volker Stahl
Slide 37: Mit R. STAHL in die Zukunft...
MIT R. STAHL IN DIE ZUKUNFT...
Slide 38: Disclaimer
Disclaimer This presentation was prepared by R. STAHL AG and is solely for information purposes. It may not be reproduced, distributed or published without the prior consent of R. STAHL AG. This presentation contains forward-looking statements. Such forward-looking statements are based on certain as
Slide 39: Back up
Back up
Slide 40: Fortbildung Aufsichtsräte 2014/2015
Fortbildung Aufsichtsräte 2014/2015 Aufsichtsratsmitglied Seminar Ort Veranstalter Datum Dannenbauer, Heike 3. Frankfurter Aufsichtsratstag Frankfurt AdAR 25.09.2014 Konferenz "Vergütung für Vorstände und Frankfurt Deutsches 04.11.2014 Aufsichtsräte" Aktieninstitut Erker, Klaus Expertenrunde "Die AG