33 slides from Fresenius Se & Co. Kgaa's earnings presentation, Nov 2, 2004
Slide 1: Health Care Worldwide
Health Care Worldwide Pressekonferenz, 2. November 2004
Slide 2: Sehr gute Ausgangslage für ein erfolgreiches Jahr 2004
Sehr gute Ausgangslage für ein erfolgreiches Jahr 2004 Ausgezeichnetes Konzernergebnis durch nachhaltige operative Erfolge in unseren Märkten Fresenius Medical Care und Fresenius Kabi liegen über den Ertragszielen für 2004 Selektive Akquisitionen bei Fresenius Kabi unterstützen regionale Expan
Slide 3: Fresenius-Konzern: Starkes Umsatz- und Ergebniswachstum fortgesetzt
Fresenius-Konzern: Starkes Umsatz- und Ergebniswachstum fortgesetzt Q1-3 2004 Umsatz EBIT EAT 5.399 Mio € 628 Mio € 125 Mio € Wachstum währungs- +8% + 13 % + 26 % bereinigt Wachstum zu Ist-Kursen +3% +6% + 19 % Exzellente Geschäftsentwicklung läßt Jahresüberschuss für 2004 von rund 35 % erwarten 3 ©
Slide 4: Finanz-Kennzahlen nach Unternehmensbereichen
Finanz-Kennzahlen nach Unternehmensbereichen Fresenius Fresenius Fresenius Medical Care Kabi ProServe Umsatz 4.588 US$ 1.105 Mio € 581 Mio € Wachstum + 13 % +2% + 10 % EBIT 625 US$ 129 Mio € 3 Mio € 11 Mio € vor Wachstum + 14 % + 21 % Einmalaufwendungen Fresenius Medical Care - Hervorragendes Umsa
Slide 5: Fresenius-Konzern: Starkes Umsatzwachstum in allen Regionen
Fresenius-Konzern: Starkes Umsatzwachstum in allen Regionen Q1-3 Q1-3 Growth Umsatzverteilung 2004 2003 währungs- Mio € Mio € bereinigt Europa 2.071 1.976 5% Asien-Pazifik 7 % Afrika Nordamerika 2.620 2.638 9% 2% Asien-Pazifik 405 372 14 % Lateinamerika 4% Europa 39 % Lateinamerika 200 183 18 % Afri
Slide 6: Fresenius Kabi
¥ Fresenius Fresenius Kabi
Slide 7: Fresenius Kabi: Finanz-Kennzahlen Q1-3/2004
Fresenius Kabi: Finanz-Kennzahlen Q1-3/2004 Mio € Q1-3 2004 Q1-3 2003 Veränd. Umsatz 1.105 1.082 +2% Krankenhausgeschäft 904 865 +5% Ambulatory Care 201 217 -7% bereinigt um Desinvestitionen -3% EBITDA 190 164 + 16 % EBITDA-Marge 17,2 % 15,2 % EBIT 129 107 + 21 % EBIT-Marge 11,7 % 9,9 % 7 © Freseniu
Slide 8: Fresenius Kabi: Exzellentes Wachstum in internationalen Märkten
Fresenius Kabi: Exzellentes Wachstum in internationalen Märkten Q1-3 Q1-3 Organ. Umsatzverteilung 2004 2003 Wachs- Mio € Mio € tum Deutschland 300 321 -6 % Deutschland Europa ohne Deutschland Europa ex Deutschl. 529 510 6% 27 % 48 % Asien-Pazifik 115 104 20 % Lateinamerika 60 60 12 % RoW 101 87 17 %
Slide 9: Fresenius Kabi: Highlights
Fresenius Kabi: Highlights Erfolgreiche Geschäftsentwicklung in China – 10-Jahres-Umsatz- CAGR von 54 %; fünftgrößtes ausländisches pharmazeutisches Unternehmen in China Marktpräsenz in Australien durch Joint-Venture mit Pharmatel verstärkt Akquisitionen erweitern Produktportfolio und erschlie
Slide 10: Fresenius Kabi: Jahresziele 2004 erhöht
Fresenius Kabi: Jahresziele 2004 erhöht Umsatz-Wachstum währungsbereinigt mittlere einstellige Prozentrate EBIT-Marge > 11,5 % 10 © Fresenius AG
Slide 11: Fresenius ProServe
¥ Fresenius mee fresenius Wp 11
Slide 12: Fresenius ProServe: Finanz-Kennzahlen Q1-3/2004
Fresenius ProServe: Finanz-Kennzahlen Q1-3/2004 Mio € Q1-3 2004 Q1-3 2003 Veränd. Umsatz 581 526 + 10 % Healthcare-Geschäft 518 452 + 15 % - Service 367 361 +2 % - Projekte 151 91 + 66 % Pharmaindustrie-Geschäft 63 74 - 15 % EBITDA 23 27 - 15 % EBITDA-Marge 4,0 % 5,1 % EBIT vor Einmalaufwendungen 11
Slide 13: Fresenius ProServe: Struktur vereinfacht, auf Kerngeschäft ausgerichtet
Fresenius ProServe: Struktur vereinfacht, auf Kerngeschäft ausgerichtet Health Care-Geschäft Pharmaindustrie- Krankenhaus-Management Krankenhaus- Engineering Geschäft Wittgensteiner hospitalia hospitalia hospitalia VAMED Pharmaplan Nov 03 Kliniken activHealth care international Krankenhaus- Krankenh
Slide 14: Fresenius ProServe: Jahresziele 2004 bestätigt
Fresenius ProServe: Jahresziele 2004 bestätigt Umsatz-Wachstum ~ 10 % EBIT vor Einmalaufwendungen 15 - 20 €m Einmalaufwendungen 8 €m 14 © Fresenius AG
Slide 15: Fresenius Biotech
15 ¥ Fresenius © Fresenius AG
Slide 16: Fresenius Biotech: Erwartete Resultate 2004
Fresenius Biotech: Erwartete Resultate 2004 Q1 Q2 Q3 Q4 neu: Jan 05 HIV Brustkrebs proof of principle Abschlussbericht go/no go Phase I Studie NSCLC Bauchfellkrebs Abschlussbericht Abschlussbericht Phase I Studie Phase I/II Studie 16 © Fresenius AG
Slide 17: Ergebnisse aus dem laufenden Studienprogramm
Ergebnisse aus dem laufenden Studienprogramm Metastasierender Brustkrebs rexomun ist sicher und verträglich als i.v.-Gabe Start einer Phase II Studie als Erst- und Zweittherapie in H2 2005 aufgrund der bisherigen positiven Ergebnisse Nicht-kleinzelliges Lungenkarzinom Prüfung der Umstellung vo
Slide 18: Krebstherapie mit dem trifunktionalen Antikörper removab – Phase II Studien begonnen
Krebstherapie mit dem trifunktionalen Antikörper removab® – Phase II Studien begonnen Projekt Studienphase Status Veröffentlichung 2.11.2004 der Ergebnisse: Maligner Aszites Phase II/III gestartet H2/2006 Eierstockkrebs Phase IIa gestartet H1/2006 Maligner Pleuraerguss Phase I/II gestartet H2/2006 A
Slide 19: Fresenius – Profitables Wachstum in allen Unternehmensbereichen
Fresenius – Profitables Wachstum in allen Unternehmensbereichen Fresenius Medical Care: UltraCare™*-Potenzial in den USA ausschöpfen und internationales Geschäft weiter ausbauen Fresenius Kabi: organisch und durch Akquisitionen wachsen Fresenius ProServe: Ergebnisse im Krankenhausmanagement- G
Slide 20: Fresenius-Konzern: Jahresziele 2004 erhöht
Fresenius-Konzern: Jahresziele 2004 erhöht Umsatz-Wachstum hohe einstellige Prozentrate währungsbereinigt EAT-Wachstum ~ 35 % währungsbereinigt Investitionen ~ 300 €m Akquisitionen ~ 120 €m 20 © Fresenius AG
Slide 21: Finanzzahlen Q1-3/2004
Finanzzahlen Q1-3/2004 ¥ Fresenius
Slide 22: Fresenius-Konzern: Exzellente Finanzergebnisse in den ersten neun Monaten 2004
Fresenius-Konzern: Exzellente Finanzergebnisse in den ersten neun Monaten 2004 Starkes währungsbereinigtes Umsatzwachstum von 8 %, organisches Wachstum von 6 % Bemerkenswertes Wachstum von 19 % beim Jahresüberschuss; währungsbereinigt: 26 % Hoher Free Cashflow (nach Akquisitionen und Dividende
Slide 23: Fresenius-Konzern: Finanzzahlen – Im Plan für Gesamtjahr 2004
Fresenius-Konzern: Finanzzahlen – Im Plan für Gesamtjahr 2004 in Mio € Q1-3 Q1-3 Veränd. Veränd. 2004 2003 zu Ist- währungs- Kursen bereinigt Umsatz 5.399 5.254 +3% +8% EBITDA 857 825 +4% + 10 % EBIT-Marge um 40 Basispunkte auf 11,6 % EBIT 628 590 +6% + 13 % gestiegen Zinsergebnis - 156 - 186 + 16
Slide 24: Fresenius-Konzern: Umsatzentwicklung 1.-3. Quartal 2004
Fresenius-Konzern: Umsatzentwicklung 1.-3. Quartal 2004 Umsatzentwicklung liegt im Rahmen unserer Prognose einer hohen einstelligen Wachstumsrate Akquisitionen 2% Währungen Organisches Organisches -5% Wachstum: + 6 % Wachstum 6% Akquisitionen: + 2 % Gesamt- wachstum 3% Währungseffekt: -5 % 24
Slide 25: Fresenius-Konzern: Investitionen und Akquisitionen
Fresenius-Konzern: Investitionen und Akquisitionen Nach Investitionen / Akquisitionen Nach Regionen / Unternehmensberichen Mio € • Sachanlagen/immaterielle Nach Regionen 300 Vermögensgegenstände 283 • Akquisitionen Europa: 50 % 250 Nordamerika: 40 % RoW: 10 % 200 180 174 150 Nach Unternehmensbereich
Slide 26: Fresenius-Konzern: Cashflow-Entwicklung
Fresenius-Konzern: Cashflow-Entwicklung Nachhaltige, starke Cashflow-Entwicklung Veränderung Operativer Operativer Cashflow Working Cashflow Sachanlagen / immaterielle Capital 580 Mio € Vermögensgegenstände(netto) beträgt 10.7 % vom 58 Mio € - 157 Mio € Umsatz Cashflow Free Cashflow 522 Mio € (vor
Slide 27: Fresenius-Konzern: Solide Bilanzstruktur
Fresenius-Konzern: Solide Bilanzstruktur Aktiva Passiva Eigenkapital + Anteile 40 % 39 % anderer Ge- Langfristige sellschafter Vermögens- 65 % 67 % gegenstände Finanzver- 34% 36% bindlich- keiten Umlaufvermögen Forderungen aus 18 % Lieferungen und 17 % Sonstige Leistungen Verbindlich- 26% 25% keiten
Slide 28: Fresenius-Konzern: Finanzverbindlichkeiten und Kennzahlen
Fresenius-Konzern: Finanzverbindlichkeiten und Kennzahlen Mio € 30.09.2004 31.12.2003 Finanzverbindlichkeiten* 3.006 3.148 Netto-Finanzverbindlichkeiten 2.845 3.023 Netto-Finanzverbindlichkeiten/EBITDA 2,5 2,7 *inkl. Forderungsverkaufsprogramm der Fresenius Medical Care 28 © Fresenius AG
Slide 29: Studien-Update Brustkrebs und Bauchfellkrebs
Studien-Update Brustkrebs und Bauchfellkrebs Metastasierender Brustkrebs: Bauchfellkrebs: rexomun i.v. Phase I Studie removab® i.p. Phase I Studie Vorläufiger Status Vorläufiger Status Studiendesign Multizentrische, nicht- Multizentrische, nicht- kontrollierte, dosissteigernde kontrollierte, dosisst
Slide 30: Nicht kleinzelliges Lungenkarzinom: removab i.v. Phase I-Studie (Abschlussbericht)
Nicht kleinzelliges Lungenkarzinom: removab® i.v. Phase I-Studie (Abschlussbericht) Studiendesign Multizentrische, nicht kontrollierte, dosissteigernde Verträglich- keitsstudie 58 Patienten screened, 3-5 Patienten pro Dosis, 15 Patienten zur Feststellung der MTD 5 Studienzentren in Deutschland
Slide 31: Nicht kleinzelliges Lungenkarzinom: removab i.v. Phase I-Studie (Abschlussbericht)
Nicht kleinzelliges Lungenkarzinom: removab® i.v. Phase I-Studie (Abschlussbericht) Sicherheits-/ Kein Patient zeigte schwerwiegende, unerwünschte Wirkungen Verträglichkeits- (SAE) infolge der Medikation oder verstarb während der Studie Ergebnisse 11 Patienten zeigten insgesamt 55 medikamentenbe
Slide 32: Fresenius
Fresenius Diese Präsentation enthält zukunftsbezogene Aussagen. Die tatsächlichen Ergebnisse können erheblich von den zur Zeit erwarteten Ergebnissen abweichen, und zwar aufgrund verschie- dener Risikofaktoren und Ungewissheiten wie Veränderungen der Geschäfts-, Wirtschafts-, und Wettbewerbssituatio
Slide 33: Health Care Worldwide
Health Care Worldwide Pressekonferenz, 2. November 2004