Shinmaywa Industries,ltd. · TSE:7224
Shinmaywa Industries,ltd — FY2021 Earnings Presentation
21 slides from Shinmaywa Industries,ltd's earnings presentation, May 19, 2022
Slide 1: 2022年3月期 決算説明資料
202223 AHA RG 20224757198 ShinMaywa Pett VISION WITH INSIGHT
Slide 2: 連結決算サマリー
連結決算サマリー ※ 当資料に掲載されている内容のうち数値は表示単位未満を切り捨て、比率は四捨五入して表示して います。 ※ 当資料において「1Q」は3カ月累計期間、「2Q」は6カ月累計期間、「3Q」は9カ月累計期間、 「通期」は12カ月累計期間を示しています。
Slide 3: 2022年3月期決算 サマリー
2022年3月期決算 サマリー （単位：百万円） 2021.3期 2022.3期 増減（増減率） 前期比 実績 2月公表 実績 前期比 2月公表比 産機・環境システム、パー 売上高 209,226 215,000 216,823 ＋7,597 （＋3.6%） ＋1,823 （＋0.8%） キングシステム、特装車セ ＋90 ＋1,569 グメントで増加し、全体で 営業利益 も増収 10,479 9,000 10,569 （＋0.9%） （＋17.4%） ＋639 ＋2,421 経常利益 11,182 9,400 11,821 （＋5.7%） （＋25.8%） 営業利益は前期より改善し、
Slide 4: 2022年3月期決算 セグメント別
2022年3月期決算 セグメント別 （単位：億円） 売上高 営業利益 セグメント 2021.3期 2022.3期 増減 2021.3期 2022.3期 増減 航空機 259 191 △68 △8 △8 △0 特装車 947 971 ＋24 67 53 △13 産機・環境システム 371 463 ＋91 29 48 ＋18 パーキングシステム 352 380 ＋28 32 30 △1 その他 160 160 △0 14 9 △4 調整額 － － － △30 △28 ＋2 合計 2,092 2,168 ＋75 104 105 ＋0 © 2022 ShinMaywa Industries, Ltd.
Slide 5: セグメント別 増減分析（前期比）
セグメント別 増減分析（前期比） （単位：億円） ＋28 △0 2,168 航空機 ＋91 • ボーイング社向け製品の減収 売 2,092 △68 産機・環境システム 上 • 全ての分野（流体・メカトロニクス・環境） ＋24 で増収 高 パーキングシステム • 機械式駐車設備、航空旅客搭乗橋、いずれも 21.3期 航空機 特装車 産機・環境 パーキング その他 22.3期 システム システム 増収 （単位：億円） ＋18 △1 △4 特装車 104 △0 △13 ＋2 105 • 鋼材価格の高騰等による減益 営 産機・環境システム 業 • 増収による増益 利 益 21.3期 航空機 特装車 産
Slide 6: 2023年3月期 通期業績予想 サマリー
2023年3月期 通期業績予想 サマリー （単位：百万円） 2022.3期 2023.3期 増減（増減率） 前期比 （実績） （予想） 売上高は特装車を除く全ての 売上高 ＋8,176（＋3.8%） 216,823 225,000 セグメントで増加を見込み、 全体でも増収となる見通し 営業利益 10,569 9,000 △1,569（△14.9%） 利益は、鋼材価格の高止まり 経常利益 11,821 9,200 △2,621（△22.2%） 等による特装車セグメントの 親会社株主に帰属する 大幅減益を見込み、全体でも 当期純利益 6,907 6,000 △907（△13.1%） 減益と
Slide 7: 事業環境（報告セグメント）
事業環境（報告セグメント） セグメント 予想 事業環境（見通し） 民需関連においては、コロナ禍による旅客需要の減少に伴い、機体の需要低迷が継続して 航空機 ☂ ☁ おり、中大型機市場の回復は2023年度以降となる見通し。一方防衛省向けは、US-2型救 難飛行艇（9号機）の受注に伴い作業量が増加し、操業度は改善する見込み。 2021年下期に顕在化した主要部品調達遅れ等に伴う生産活動の停滞は、今期も一定期間継 特装車 ☂→☁ 続する見込み。加えて鋼材価格等も上昇傾向が続き、足元の収益性は悪化している。今期 から価格改定対策を実施するも、前期末時点で10カ月を超える旧価格の受注残高（セグメ ント全体
Slide 8: 2023年3月期 通期業績予想 セグメント別
2023年3月期 通期業績予想 セグメント別 （単位：億円） 売上高 営業利益 セグメント 2022.3期 2023.3期 2022.3期 2023.3期 増減 増減 （実績） （予想） （実績） （予想） 航空機 191 225 ＋33 △8 0 ＋8 特装車 971 930 △41 53 26 △27 産機・環境システム 463 520 ＋56 48 49 ＋0 パーキングシステム 380 405 ＋24 30 33 ＋2 その他 160 170 ＋9 9 11 ＋1 調整額 － － － △28 △29 △0 合計 2,168 2,250 ＋81 105 90 △15 © 2022 Shi
Slide 9: 航空機セグメント
航空機セグメント 21.3期 22.3期 23.3期 2022.3期実績（前期比） 1Q 2Q 3Q 通期 1Q 2Q 3Q 通期 通期 売上高 （予想） 防衛省向け：輸送機向けコンポーネントの減少 （単位：億円） 民 需 関 連 ：「777/777X」「787」生産機数減少 259 225 営業利益 売 216 191 • 「777/777X」「787」生産機数は減少するも、為替が円安 上 132 153 に推移した結果、前期並みの水準に 高 101 58 40 2023.3期業績予想（前期比） 売上高 防衛省向け：輸送機向けコンポーネントの増加を見込む 民 需 関 連 ：「77
Slide 10: 特装車セグメント
特装車セグメント 21.3期 22.3期 23.3期 2022.3期実績（前期比） 1Q 2Q 3Q 通期 1Q 2Q 3Q 通期 通期 売上高 （予想） • 林業用機械等の増加 （単位：億円） • M&A効果による増収 947 971 930 営業利益 売 719 682 • 鋼材価格の高騰等による減益 上 483 高 436 211 230 2023.3期業績予想（前期比） 売上高 • 主要部品調達遅れ等に伴う減収を見込む 営業利益 （単位：億円） • 減収および鋼材価格等の高止まりによる減益を見込む 67 営 53 51 業 46 受注残高の推移 利 31 35 26
Slide 11: 産機・環境システムセグメント
産機・環境システムセグメント 21.3期 22.3期 23.3期 2022.3期実績（前期比） 1Q 2Q 3Q 通期 1Q 2Q 3Q 通期 通期 売上高 （予想） 流 体 製 品 ：民需増加、およびM&A効果による増収 （単位：億円） メカトロニクス製品：自動電線処理機、真空製品の増加 520 463 環 境 関 連 事 業 ：プラント案件の増加 売 371 営業利益 上 277 • 増収による増益 高 140 221 163 64 72 2023.3期業績予想（前期比） 売上高 流 体 製 品：前期に実施したM&A効果による増収を （単位：億円） 見込む（前期は3QからPLに
Slide 12: パーキングシステムセグメント
パーキングシステムセグメント 21.3期 22.3期 23.3期 2022.3期実績（前期比） 1Q 2Q 3Q 通期 1Q 2Q 3Q 通期 通期 売上高 （予想） 機械式駐車設備：新設案件の増加 （単位：億円） 航空旅客搭乗橋：国内で増加 380 405 営業利益 売 352 • （鋼材価格高騰に伴う）工事損失引当金計上による減益 上 243 275 高 154 178 86 2023.3期業績予想（前期比） 72 売上高 機械式駐車設備：連結子会社の増収を見込む 航空旅客搭乗橋：海外で増加を見込む （単位：億円） 営業利益 32 33 30 • 増収による増益を見込む 営
Slide 13: 補足資料
補足資料
Slide 14: 会社概要
会社概要 商号 新明和工業株式会社 本社 兵庫県宝塚市新明和町1-1 設立 1949年11月5日 資本金 15,981,967,991円 代表者 取締役社長 五十川 龍之 （いそがわ たつゆき） 従業員数 連結 5,783名 単体2,932名 （2022年3月末現在） 連結子会社 31社 © 2022 ShinMaywa Industries, Ltd. 13
Slide 15: セグメント別 売上高 構成比（2022.3期）
セグメント別 売上高 構成比（2022.3期） パーキングシステム その他 航空機 7% 9% 18% 売上高合計 特装車 産機・環境システム 216,823百万円 45% 21% © 2022 ShinMaywa Industries, Ltd. 14
Slide 16: 業績の推移
業績の推移 （単位：億円） 2013.3期 2014.3期 2015.3期 2016.3期 2017.3期 2018.3期 2019.3期 2020.3期 2021.3期 2022.3期 売上高 1,509 1,740 1,931 2,039 2,012 2,073 2,172 2,272 2,092 2,168 営業利益 58 108 136 152 130 105 107 128 104 105 営業利益率（％） 3.9 6.2 7.1 7.5 6.5 5.1 4.9 5.6 5.0 4.9 経常利益 64 114 143 155 132 107 104 123 111 118 親会社株主
Slide 17: 業績の推移 セグメント別
業績の推移 セグメント別 （単位：百万円） セグメント 項目 2013.3期 2014.3期 2015.3期 2016.3期 2017.3期 2018.3期 2019.3期 2020.3期 2021.3期 2022.3期 売上高 26,123 34,067 41,143 47,262 39,028 40,699 43,635 38,950 25,957 19,137 航空機 営業利益 1,360 4,665 5,263 6,546 2,000 1,368 649 1,551 △808 △875 営業利益率（%） 5.2 13.7 12.8 13.9 5.1 3.4 1.5 4.0 △3.1 △
Slide 18: 連結貸借対照表/連結キャッシュ・フロー計算書
連結貸借対照表/連結キャッシュ・フロー計算書 連結貸借対照表 連結キャッシュ・フロー計算書 （単位：百万円） （単位：百万円） 2021.3期末 2022.3期末 増減 2021.3期 2022.3期 増減 現預金 23,045 26,600 ＋3,555 営業活動による △2,121 キャッシュ・フロー 18,120 15,998 売上債権 73,747 70,945 △2,802 投資活動による 棚卸資産 43,307 46,925 ＋3,617 キャッシュ・フロー △9,133 △7,221 ＋1,911 有形・無形固定資産 41,730 45,306 ＋3,576 フリー・ キ
Slide 19: 1株当たり配当金と連結配当性向の推移
1株当たり配当金と連結配当性向の推移 76.9 目標とする連結配当性向： 58.9 45 40～50％ 記念配当 45.5 46.1 40.0 31.0 16.1 45 42 42 42 15.2 13.6 15.0 38 8.8 23 10 12 14 14 14 13.3期 14.3期 15.3期 16.3期 17.3期 18.3期 19.3期 20.3期 21.3期 22.3期 23.3期 （※） （予想） 前中期経営計画 中期経営計画 （CFG2020） （[SG-2023]） 1株当たり年間配当金（円） 連結配当性向（％） ※ 定時株主総会での決議をもって正式決定となります。 © 2
Slide 20: 設備投資額/減価償却費/研究開発費
設備投資額/減価償却費/研究開発費 設備投資額 ※ 上段：無形固定資産 下段：有形固定資産 減価償却費 ※ 上段：無形固定資産 下段：有形固定資産 研究開発費 （単位：億円） （単位：億円） （単位：億円） 92 93 7 14 57 55 56 47 7 7 7 5 84 79 27 49 23 22 48 48 42 21.3期 22.3期 23.3期 21.3期 22.3期 23.3期 21.3期 22.3期 23.3期 （予想） （予想） （予想） © 2022 ShinMaywa Industries, Ltd. 19
Slide 21: Disclaimer
Disclaimer 本資料は、新明和工業株式会社（以下「当社」といいます。）またはそのグループ会社（以下「当社グループ」といいます。）に関連する見 通し、方針、経営戦略、目標、予定、事実の認識・評価などといった、将来に関する記述をはじめとする過去の事実以外の情報（以下「将来 情報」といいます。）を含む場合があり、また当社の経営陣は将来情報に関する発言を行うことがあります。これらの将来情報の記載は、当 社が入手した情報に基づく、本資料の日付（またはそこに別途明記された日付）時点における当社の予測を基礎として記載されているに過ぎ ません。また、見通し・目標等を策定するためには、過去の事実以外に、