Almarai Company · TADAWUL:2280

Almarai — FY2017 Earnings Presentation

28 slides from Almarai's earnings presentation, 2018

1. Slide 1: شركة المراعي النتائج السنوية 2017

   ‫شركة المراعي‬ ‫النتائج السنوية ‪2017 -‬‬

2. Slide 2: إخلاء مسؤولية

   ‫إخالء مسؤولية‬ ‫ُ‬ ‫تم إعداد هذا العرض من قبل شركة المراعي على اعتباره منتجا إعالميا لها‪ ،‬من أجل توفير معلومات وبيانات عن نتائجها المالية‪ ،‬كما أنه قد أعد‬ ‫بشكل موجز ومختصر وال يحتوي على كافة المعلومات والبيانات الجوهرية التي تخص شركة المراعي‪.‬‬ ‫علما بأن المعلومات والبيانات التي تم ذكرها في ه

3. Slide 3: البيئة الاقتصادية

   ‫البيئة األقتصادية‬

4. Slide 4: نظرة على البيئة الاقتصادية والصناعية 2017

   ‫نظرة على البيئة األقتصادية و الصناعية‬ ‫‪2017‬‬ ‫النصف الثاني‬ ‫النصف األول‬ ‫استمرار التوسع في القنوات غير التقليدية مثل (الخدمات‬ ‫•‬ ‫إصالحات متعددة وتغيرات في االقتصاد الكلي‬ ‫•‬ ‫الغذائية و إكتساب) (نموذج التوزيع الريفي في مصر)‬ ‫انخفاض رغبة المستهلك وبطء نمو السوق‪ ،‬وخاصة في‬ ‫•‬ ‫تم فرض ضري

5. Slide 5: المراعي ترفع حصتها السوقية رغم تراجع سوق الأغذية السعودي

   ‫المراعي ترفع حصتها السوقية على الرغم من تراجع سوق األغذية‬ ‫السعودي‬ ‫تراجع سوق الغذاء السعودي بنسبة ‪.%3.0‬‬ ‫•‬ ‫قطاع األلبان ‪ -‬كل من اللبن والحليب الطازج‬ ‫•‬ ‫في انخفاض‬ ‫المنتجات األختيارية في انخفاض متسارع‬ ‫•‬ ‫(العصائر‪ ،‬الجبن السائل‪ ،‬القشطة‪ ،‬شرائح‬ ‫الجبن)‬ ‫‪Source: Nielsen Company

6. Slide 6: الحصة السوقية - المملكة العربية السعودية

   ‫الحصة السوقية ‪ -‬المملكة العربية السعودية‬ ‫اللبن‬ ‫حليب‬ ‫العصائر‬ ‫الفطائر‬ ‫‪71.8‬‬ ‫‪65.1‬‬ ‫‪67.2‬‬ ‫طويل‬ ‫‪69.8‬‬ ‫االجل‬ ‫‪47.0‬‬ ‫‪47.0‬‬ ‫‪17.3‬‬ ‫‪19.4‬‬ ‫‪MAT NOV 16‬‬ ‫‪MAT NOV 17‬‬ ‫‪MAT NOV 16‬‬ ‫‪MAT NOV 17‬‬ ‫‪MAT NOV 16‬‬ ‫‪MAT NOV 17‬‬ ‫‪MAT NOV 16‬‬ ‫‪MAT NOV 17‬‬ ‫الحليب‬ ‫الخ

7. Slide 7: تطورات الأعمال

   ‫تطورات األعمال‬

8. Slide 8: الأحداث الرئيسية في عام 2017م

   ‫األحداث الرئيسية في عام‪2017‬م‬ ‫بلغت التدفقات النقديه الحره للشركة حوالي ‪ 1.3‬مليار لاير بعد دورة استثمار مدتها ‪ 10‬سنوات‬ ‫•‬ ‫قويا في قطاع الدواجن التي نتج عنها الوصول الى نقطة التعادل على اساس سنوي بقيمة ‪ 6.0‬مليون لاير‬ ‫ً‬ ‫ً‬ ‫تحوال‬ ‫وقد حققنا‬ ‫•‬ ‫ً‬ ‫تقريبا‬ ‫وفي ظل انخفاض نمو السوق ف

9. Slide 9: الأحداث الرئيسية في عام 2017م

   ‫األحداث الرئيسية في عام‪2017‬م‬ ‫‪4.0‬‬ ‫‪1.0%‬صافي المبيعات‬ ‫الدخل التشغيلي‬ ‫‪0.3%‬‬ ‫‪1.0‬‬ ‫‪15.0%‬‬ ‫‪3.8‬‬ ‫‪0.0%‬‬ ‫‪13.2%‬‬ ‫‪0.8‬‬ ‫‪10.0%‬‬ ‫‪SAR in Billion‬‬ ‫‪-1.0%‬‬ ‫‪SAR in Billion‬‬ ‫‪3.6‬‬ ‫‪Y 2017‬‬ ‫‪3.9%‬‬ ‫‪0.6‬‬ ‫‪5.0%‬‬ ‫‪Y 2017‬‬ ‫‪-2.0%‬‬ ‫‪3.1%‬‬ ‫‪3.4‬‬ ‫‪Y 2016‬‬ ‫‪Y 20

10. Slide 10: incl oll

    Sa incl oll Almarai —~__-—.—————

11. Slide 11: تحليل المبيعات حسب المنتج

    ‫تحليل المبيعات حسب المنتج‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫الدواجن‬ ‫المخابز‬ ‫‪1‬‬ ‫‪1 07‬‬ ‫المبيعات ‪% 10‬‬ ‫‪% 13‬‬ ‫االخرى‬ ‫الجبن والزبدة‬ ‫‪1‬‬ ‫‪17‬‬ ‫‪%1‬‬ ‫‪% 13‬‬ ‫‪13,936‬‬ ‫العصائر‬ ‫ليو‬ ‫‪1 01‬‬ ‫األلبان‬ ‫‪% 11‬‬ ‫الطازجة‬ ‫األلبان طويلة‬ ‫‪7‬‬ ‫االجل‬ ‫‪% 1‬‬ ‫‪1‬‬ ‫‪% 11‬‬ ‫شركة المراعي‬ ‫عرض

12. Slide 12: تحليل المبيعات حسب المنتج

    ‫تحليل المبيعات حسب المنتج‬ ‫معدل النمو‬ ‫مجموع ‪%‬‬ ‫صافي المبيعات بمبل مليون لاير سعودي‬ ‫في ‪ 2016‬و ‪2017‬‬ ‫معدل النمو‬ ‫‪14,339‬‬ ‫‪13,936‬‬ ‫األلبان الطازجة‬ ‫)‪(229‬‬ ‫)‪(2%‬‬ ‫المخابز‬ ‫)‪(74‬‬ ‫)‪(1%‬‬ ‫‪41%‬‬ ‫‪41%‬‬ ‫الجبن والزبدة‬ ‫‪68‬‬ ‫)‪0%‬‬ ‫العصائر‬ ‫)‪(276‬‬ ‫)‪(2%‬‬ ‫‪13%‬‬ ‫‪13

13. Slide 13: تحليل المبيعات وفقاً للمنطقة والدولة

    ‫ً‬ ‫وفقا للمنطقة والدولة‬ ‫تحليل المبيعات‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫البحرين‬ ‫‪301‬‬ ‫اخرى‬ ‫قطر‬ ‫مصر‬ ‫‪%2‬‬ ‫‪27‬‬ ‫عمان‬ ‫‪727‬‬ ‫‪7‬‬ ‫‪%2‬‬ ‫‪7 2‬‬ ‫‪%‬‬ ‫االردن ‪% 7‬‬ ‫‪%‬‬ ‫الكويت‬ ‫‪2 2‬‬ ‫‪%2‬‬ ‫االمارات‬ ‫‪%‬‬ ‫‪1‬‬ ‫‪% 10‬‬ ‫‪14,339‬‬ ‫ليو‬ ‫السعوديه‬ ‫‪3 %‬‬ ‫شركة المراعي‬ ‫عرض النتائج السن

14. Slide 14: تحليل المبيعات وفقاً للمنطقة والدولة

    ‫للمنطقة والدولة‬ ‫ً‬ ‫وفقا‬ ‫تحليل المبيعات‬ ‫‪Gro w th 2 017‬‬ ‫‪% o f To ta l‬‬ ‫معدل النمو في‬ ‫نسبة معدل‬ ‫صافي المبيعات بمبل مليون لاير سعودي‬ ‫‪016‬و ‪v 2‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪Gro‬‬ ‫‪w th‬‬ ‫النمو‬ ‫السعوديه‬ ‫‪243‬‬ ‫‪2%‬‬ ‫‪14,339‬‬ ‫‪13,936‬‬ ‫االمارات‬ ‫‪27‬‬ ‫‪0%‬‬ ‫عمان‬ ‫‪15‬‬ ‫‪0%‬‬

15. Slide 15: منتجاتنا الجديدة خلال عام 2017

    ‫منتجاتنا الجديدة خالل عام ‪2017‬‬ ‫الربع االول‬ ‫الربع الثاني‬ ‫الربع الرابع‬ ‫الربع الثالث‬ ‫شركة المراعي‬ ‫عرض النتائج السنوية لعام ‪2017‬م‬ ‫‪15‬‬

16. Slide 16: incl oll

    Sa incl oll Almarai —~_ GLa culpisGoll

17. Slide 17: الأداء التشغيلي

    ‫االداء التشغيلي‬ ‫الربح العائد‬ ‫اجمالي الربح‬ ‫الدخل التشغيلي‬ ‫للمساهمين‬ ‫المبيعات ‪%‬‬ ‫‪38.5%‬‬ ‫‪40.1%‬‬ ‫‪17.6%‬‬ ‫‪18.5%‬‬ ‫‪15.0%‬‬ ‫‪15.7%‬‬ ‫مليون لاير‬ ‫مليون لاير‬ ‫مليون لاير‬ ‫‪5,584‬‬ ‫‪2,518‬‬ ‫‪2,583‬‬ ‫‪5,522‬‬ ‫‪+61‬‬ ‫‪+66‬‬ ‫‪2,148‬‬ ‫‪2,182‬‬ ‫‪+1.1%‬‬ ‫‪+2.6%‬‬ ‫‪+35‬‬ ‫‪+1.

18. Slide 18: قائمة الدخل

    ‫قائمة الدخل‬ ‫ال رب ع ال راب ع‬ ‫ال سنه كام له‬ ‫م ليون لاير‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫ال تغيير‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫ال تغيير‬ ‫صاف ي ال مبيعات‬ ‫‪3,509‬‬ ‫‪3,419‬‬ ‫)‪(2.6%‬‬ ‫‪14,339‬‬ ‫‪13,936‬‬ ‫)‪(2.8%‬‬ ‫تكلفة المبيعات‬ ‫)‪(2,120‬‬ ‫)‪(2,083‬‬ ‫)‪(1.7%‬‬ ‫)‪(8,816‬‬ ‫)‪(8,352‬‬ ‫)‪(5.3%‬‬ ‫اج مال ي

19. Slide 19: تقرير القطاعات

    ‫تقرير القطاعات‬ ‫م ليون لاير‬ ‫األل بان وال عصير‬ ‫ال مخابز‬ ‫ال دواج ن‬ ‫اخ رى‬ ‫ال موحدة‬ ‫م نذ بداي ة ال عام ‪2017‬‬ ‫صافي المبيعات‬ ‫‪10,510‬‬ ‫‪1,807‬‬ ‫‪1,464‬‬ ‫‪154‬‬ ‫‪13,936‬‬ ‫االستهالك‬ ‫)‪(1,222‬‬ ‫)‪(228‬‬ ‫)‪(309‬‬ ‫)‪(161‬‬ ‫)‪(1,920‬‬ ‫الربح العائد للمساهمين‬ ‫‪2,049‬‬ ‫‪293‬‬ ‫)‪(

20. Slide 20: تحليل الربح قطاعياً - نتائج عام 2017م

    ‫نتائج عام ‪2017‬م‬ ‫ً‬ ‫قطاعيا‬ ‫تحليل الربح‬ ‫ربح السهم األساسي‬ ‫‪2.10‬‬ ‫‪2.13‬‬ ‫‪2,500‬‬ ‫‪2,148‬‬ ‫)‪(224‬‬ ‫‪48‬‬ ‫‪2,182‬‬ ‫‪265‬‬ ‫‪2,000‬‬ ‫)‪(40‬‬ ‫ليو‬ ‫‪1,500‬‬ ‫‪1,000‬‬ ‫ا‬ ‫الع ائر‬ ‫االلبا‬ ‫الم با‬ ‫الد ا ن‬ ‫اخر‬ ‫ا‬ ‫صافي نمو المبيعات‬ ‫)‪(4.1%‬‬ ‫)‪(3.9%‬‬ ‫‪9.9%‬‬ ‫)‪(6.4%‬‬ ‫

21. Slide 21: التدفقات النقدية المستخدمة في الأنشطة الاستثمارية

    ‫التدفقات النقدية المستخدمة في األنشطة األستثمارية‬ ‫انخفضت بما يتماشى مع الخطة الخمسية المعدلة‬ ‫ً‬ ‫شهرا ‪2017‬م ‪ 2.8‬مليار لاير‪.‬‬ ‫‪ ‬بلغت االستثمارات الرأسمالية خالل اإلثني عشر‬ ‫بلغت المصاريف الرأسمالية لرفع قدرات اإلنتاج في المزارع ومرافق التصنيع ‪1.7‬مليار لاير‪.‬‬ ‫•‬ ‫بلغت مصاريف اإلحال

22. Slide 22: التدفقات النقدية

    ‫التدفقات النقدية‬ ‫‪565‬‬ ‫)‪(3,312‬‬ ‫التدفق النقدي الحر = ‪ 1.3‬مليار لاير (‪ 1.8‬مليار لاير في ‪)2016‬‬ ‫‪4,614‬‬ ‫فروق مدفوعات‬ ‫تكاليف تمويل‬ ‫)‪(718‬‬ ‫األستثمارات‬ ‫)‪(78‬‬ ‫‪1,636‬‬ ‫الرأسمالية واالصول‬ ‫التو يعات النقدية‬ ‫‪564‬‬ ‫اخرى‬ ‫الحيوية‬ ‫التدفقات النقدية التشغيلية‬ ‫النقد في‬ ‫ال

23. Slide 23: dui) culalsivl

    dui) culalsivl Almarai

24. Slide 24: صافي الدين

    ‫صافي الدين‬ ‫‪12,000‬‬ ‫‪350%‬‬ ‫‪3.1x‬‬ ‫‪3.0x‬‬ ‫‪2.8x‬‬ ‫‪2.8x‬‬ ‫‪2.8x‬‬ ‫‪300%‬‬ ‫‪10,000‬‬ ‫‪2.7x‬‬ ‫‪2.7x‬‬ ‫‪2.7x‬‬ ‫‪2.2x‬‬ ‫‪250%‬‬ ‫‪8,000‬‬ ‫‪200%‬‬ ‫‪6,000‬‬ ‫ليو‬ ‫‪150%‬‬ ‫‪4,000‬‬ ‫‪98%‬‬ ‫‪101%‬‬ ‫‪74%‬‬ ‫‪75%‬‬ ‫‪75%‬‬ ‫‪74%‬‬ ‫‪81%‬‬ ‫‪81%‬‬ ‫‪100%‬‬ ‫‪73%‬‬ ‫‪2,000‬‬ ‫‪50%‬‬ ‫‪4

25. Slide 25: الأداء الربعي - صافي الدخل

    ‫األداء الربعي – صافي الدخل‬ ‫‪2017 versus 2016‬‬ ‫‪800‬‬ ‫‪CAGR‬‬ ‫)متوسط النمو السنوي المركب)‬ ‫‪Q3 = 0.4%‬‬ ‫‪Q2 = 2.4%‬‬ ‫‪700‬‬ ‫‪658‬‬ ‫‪674‬‬ ‫‪664 667‬‬ ‫‪#‬‬ ‫)‪Q4 = (1.6%‬‬ ‫‪#‬‬ ‫‪595‬‬ ‫‪655‬‬ ‫‪600‬‬ ‫‪629‬‬ ‫‪530‬‬ ‫‪539‬‬ ‫‪536‬‬ ‫‪513‬‬ ‫‪500‬‬ ‫‪484‬‬ ‫‪#‬‬ ‫‪476‬‬ ‫‪450‬‬ ‫‪489‬‬ ‫

26. Slide 26: تطور هوامش ربح التشغيل والربح قبل الاستهلاك

    ‫والفوائد والزكاة‬ ‫تطور هوامش ربح التشغيل والربح قبل االستهال‬ ‫اإليرادات وربح التشغيل والربح قبل االستهالك والفوائد والزكاة‬ ‫‪ % 10.‬و ‪ % 6.‬بدون استحواذات‬ ‫السنوي المركب ‪ 2010‬م‪ 2017 :‬م‬ ‫المتوس‬ ‫‪28.1%‬‬ ‫‪27.2%‬‬ ‫‪25.6%‬‬ ‫‪25.9%‬‬ ‫‪24.2%‬‬ ‫‪25.3%‬‬ ‫‪24.4%‬‬ ‫‪23.9%‬‬ ‫‪24.2%‬‬ ‫‪14,

27. Slide 27: شركة المراعي - الأداء السهمي والمساهمون

    ‫‪0%‬‬ ‫‪150%‬‬ ‫‪100%‬‬ ‫‪350%‬‬ ‫‪300%‬‬ ‫‪250%‬‬ ‫‪200%‬‬ ‫‪50%‬‬ ‫‪450%‬‬ ‫‪400%‬‬ ‫شركة المراعي‬ ‫‪Jun-05‬‬ ‫)‬ ‫‪Sep-05‬‬ ‫‪Dec-05‬‬ ‫كرر الربح‬ ‫‪Mar-06‬‬ ‫سعو ي)‬ ‫سعو ي)‬ ‫‪Jun-06‬‬ ‫يسمبر‬ ‫‪Sep-06‬‬ ‫ائد التو يع النقدي‬ ‫‪Dec-06‬‬ ‫‪Mar-07‬‬ ‫األسهم الم درة ( ليو )‬ ‫‪Jun-07‬‬ ‫القيمة الس

28. Slide 28: Thank you

    ‫للتواصل مع اداراة عالقات المستثمرين‬: investor.relations@almarai.com “We will encourage our major corporations to expand across borders and take their rightful place in global markets” QR Code for Almarai IR App. www.almarai.com Thank you

Almarai Company — FY2017 Earnings Presentation on 6ix