Coca-Cola Bottlers Japan Holdings Inc. · TSE:2579
Coca-Cola Bottlers Japan — Coca-Cola West — FY2010 Earnings Presentation
54 slides from Coca-Cola Bottlers Japan's earnings presentation, Feb 7, 2011
Slide 1: 2010年12月期 決算説明会
2010年12月期 決算説明会 2011年2月7日 コカ・コーラ ウエスト株式会社 （2579） ［連絡先］ ＩＲ室 TEL 092-641-8590 FAX 092-632-4304 ［URL］ http://www.ccwest.co.jp/ ［E-mail］ masayuki-haraki@ccwest.co.jp
Slide 2: 本日の内容
本日の内容 Ⅰ．2010年12月期 決算概要 Ⅱ．2011年 事業計画 【参考】 手売りマーケットシェアの推移 ブランド別・チャネル別 構成比 チャネル別・パッケージ別 販売数量 2010年第４四半期（10～12月）の決算状況 業績の推移／経営指標の推移 日本のコカ・コーラシステム／コカ・コーラ関連企業 1
Slide 3: 本日のサマリー
本日のサマリー ¾販売数量 ： ベンディングでのVPMアップ策や、チェーンストアでの売場 活性化策の効果が現れたこと、また最盛期の第３四半期に 好天に恵まれたこともあり、販売数量は前年を上回った。 ［通期］ 対計画※1 △1.3％、 対前年＋0.3％ 2010年 決算概要 ¾決 算 ： 販売数量が増加したことに加え、業務の効率化や構造改革に よるコスト削減が進んだことにより、対計画・前年とも増益と なった。 ［通期］ 営業利益 120億円 （対計画※2 ＋12億円、対前年＋97億円） 2011年～2013年中期経営計画の初年度となる今年は、今期の業績計画の 達成に加え、将来の成長に向け、磐石な
Slide 4: Ⅰ．2010年12月期 決算概要
Ⅰ．2010年12月期 決算概要 3
Slide 5: 2010年 「営業の変革」・「ＳＣＭの変革」 取組みの成果
2010年 「営業の変革」・「ＳＣＭの変革」 取組みの成果 営業の変革 営業の変革 ＳＣＭの変革 ＳＣＭの変革 ■トレードマーケティングの進化 ■調達/製造/物流/需給 ・チャネル別にOBPPCを基本とした営業活動 ・独自調達や容器軽量化・ラベル薄肉化 を展開。 ・酸性アセプライン設備の導入 2010年 ■営業体制の進化 ・インラインブロー導入による自社製造開始 取り組み ・販売機能会社3社を事業別に再編。 ・エリア需給の徹底 ・チェーンストア部門はお得意先軸の営業体 ・日本コカ・コーラ社との新製品導入会議の 制とした。またＭＤ業務を完全分離。 開催、経営トップの会議への参加 ・非都市部の卸物
Slide 6: 2010年12月期決算（1－12月） － 販売数量
2010年12月期決算（1－12月） － 販売数量 ■下期以降、売上好調を維持し、通期の販売数量は対前年でプラスとなった。 2010年 計画比※1 前年比※2 （単位：千ケース、％ ） 実績 増減 増減率 増減 増減率 販 売 数 量 180,176 △2,324 △1.3 +465 +0.3 ※１ 販売数量計画は2010年2月5日発表の数値。 ※２ 販売数量の換算値に変更があり、前年に遡って訂正しています。 販売数量 月別の推移 （前年比） （％ ） +8.9 8 +3.4 +3.4 +3.5 4 +2.9 △0.7 △0.8 0 △2.3 △1.8 △2.9 △4 △6.6 △7.1 △8
Slide 7: 2010年12月期決算（1－12月） － ブランド別 販売数量
2010年12月期決算（1－12月） － ブランド別 販売数量 2010年 計画比 前年比※ （単位：千ケース、％ ） 実績 増減 増減率 増減 増減率 コカ・コーラ 13,742 +737 +5.7 +879 +6.8 コカ・コーラゼロ 6,135 +407 +7.1 +731 +13.5 ビ ファンタ ッ 8,560 △621 △6.8 △494 △5.5 ジョージア 38,297 △2,943 △7.1 △2,535 △6.2 グ ６ 爽健美茶 12,285 △1,125 △8.4 △1,085 △8.1 アクエリアス 20,774 +2,608 +14.4 +2,753 +15.3 小
Slide 8: 2010年12月期決算（1－12月） － チャネル別 販売数量
2010年12月期決算（1－12月） － チャネル別 販売数量 2010年 計画比 前年比※1 （単位：千ケース、％ ） 実績 増減 増減率 増減 増減率 スーパーマーケット ※2 49,040 +590 +1.2 +1,418 +3.0 コンビニエンスストア 19,451 +91 +0.5 +612 +3.2 チェーンストア 計 68,491 +681 +1.0 +2,030 +3.1 ベンディング 57,825 △1,827 △3.1 △2,499 △4.1 リテール 12,988 +468 +3.7 △476 △3.5 ※1 販売数量の換算値に変更があり、 前年に遡って訂正しています。
Slide 9: チャネル別の状況 － スーパーマーケットにおける小容量ＰＥＴの販売状況
チャネル別の状況 － スーパーマーケットにおける小容量ＰＥＴの販売状況 ■スーパーマーケットで、クーラー・ラックの設置が計画以上に進み、 即時消費パッケージ商品の販売が拡大 → 収益性改善に貢献 「クーラー」・「ラック」 投入台数 クーラー ラック 2,300 台 8,560 台 スーパーマーケットでの小容量ＰＥＴボトル（～500ｍｌ） 販売数量 （前年比） +15% 小容量PET +11.1% +10% トータル +5% +3.0% +0.9% +5.0% +0% △4.6% △2.0% △5% △3.6% △7.8% △10% 2010年Q1 Q2 Q3 Q4 ※ドラッグストア/ディスカウ
Slide 10: チャネル別の状況 － 業態別自動販売機の販売状況
チャネル別の状況 － 業態別自動販売機の販売状況 ■自動販売機ＶＰＭは下期以降、回復傾向にある。アウトドアでは急回復しており、 ５月以降実施したＶＰＭアップ策が奏功している。また職域（工場）でも、通期で ほぼ前年並みまで回復している。 自動販売機 ＶＰＭ 前年比 前年比 （％) 業態 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 累計 職域（オフィス等） △8.8 △8.9 △5.6 △11.4 △6.9 △5.7 △2.8 ＋4.0 ＋1.5 △6.3 ＋1.8 △0.5 △3.7 職域（工場 等） △7.3 △2.6 ＋1.9 △4.8 △2.6 △2.2
Slide 11: 2010年12月期決算（1-12月）
2010年12月期決算（1-12月） （単位：千ケース、百万円、 ％） 2010年 計画比 2009年 前年比 ※1 計画 実績 増減 増減率 実績※2 増減 増減率 販売数量 180,176 182,500 △2,324 △1.3 179,711 +465 +0.3 売上高 375,764 376,900 △1,135 △0.3 369,698 +6,065 +1.6 売上総利益 172,456 174,300 △1,843 △1.1 163,457 +8,998 +5.5 営業利益 12,003 10,800 +1,203 +11.1 2,242 +9,760 +435.2 経常利益 12
Slide 12: 営業利益増加の要因（計画との比較）
2010年12月期決算（1-12月） － 営業利益増加の要因（計画との比較） コカ・コーラ事業 （+9） 健康食品 （単位：億円） 事業 ＋3 その他 コスト削減 ＋16 営業部門の 貢献利益 取引納価の ＳＣＭ要因 △9 改善 △1 120 ＋3 （+12） 108 ■効率化・構造改革等によるコスト削減 ・協賛契約内容の見直し/ 販促資材単価減少 等 ＋４ ・販売機器関連の外部委託 契約内容の見直し 等 ＋３ ■その他 ・その他費用の増減 ＋９ 計画※ 2010年 実績 ※ 計画は2010年10月29日発表の数値。 11
Slide 13: 営業利益増加の要因（前年との比較）
2010年12月期決算（1-12月） － 営業利益増加の要因（前年との比較） 「営業の変革」と「ＳＣＭの変革」に徹底的に取り組み、 構造改革、業務の効率化が進んだ結果、利益が拡大。 健康食品 （単位：億円） コカ・コーラ事業 （+87） 事業 ＋11 その他 人員配置・ コスト削減 ■効率化・構造改革等によるＳＣＭ効果 人事制度変更 による間接部門 ＋26 ・在庫圧縮による輸送費削減 ＋11 の人件費の減 ・在庫圧縮等による商品廃棄の減 ＋８ ■その他 ＋10 ・資材価格低減等による原価減 ＋27 ・前年の期首仕入商品在庫の影響 ＋６ ・他ボトラー販売の増 ＋４ ■効率化・構造改革等による コ
Slide 14: Ⅱ．2011年 事業計画
HW. 2011 Seats 13
Slide 15: 2011年の位置付け
2011年の位置付け 当社は2011年から2020年までの10年間の 『長期経営構想2020』を策定。 長期経営構想の初年度にあたる2011年は、 当社が将来成長し続けるために、磐石な経営基盤 を築く、重要な第一歩となる。 将来の成長を見据え、今期は基盤づくりに取り組む。 14
Slide 16: 2011年 経営方針
2011年 経営方針 “営業の変革”と”ＳＣＭの変革”を 高度に進化させ、 利益・販売数量・シェア目標を必ず達成する。 今期の経営目標の達成と 将来の成長基盤および利益基盤づくりを同時に実行する 15
Slide 17: 通期（１-１２月） 販売数量計画／業績予想
通期（１-１２月） 販売数量計画／業績予想 （単位：千ケース、百万円、 ％） 2011年 計画 上期 対前年 下期 対前年 通期 対前年 計画 増減 増減率 計画 増減 増減率 計画 増減 増減率 販売数 量※ 86,296 +2,994 +3.6 99,765 △903 △0.9 186,061 +2,091 +1.1 売 上 高 192,800 +23,617 +14.0 215,200 +8,618 +4.2 408,000 +32,235 +8.6 営 業 利 益 4,900 +3,619 +282.7 11,100 +378 +3.5 16,000 +3,996 +33.3 経 常
Slide 18: 営業の変革 ～成長戦略・効率化戦略・構造戦略～
営業の変革 ～営業における「成長戦略」・「効率化戦略」・「構造戦略」～ 成長戦略 効率化戦略 z チャネル別 ＯＢＰＰＣ戦略 z 組織営業能力の開発 z Ｍ＆Ａ、業務提携 z ＩＴインフラ整備 z ＨＯＲＥＣＡ※の開拓 z 関西エリアに集中投資 構造戦略 z エリア・事業特性を適合させた営業・販売体制の確立 （都市型・準都市型・非都市型への対応） ※ HORECA: Hotel, Restaurant, Cafe 17
Slide 19: 2011年 チャネル戦略 － チェーンストア
成長戦略 2011年 チャネル戦略 － チェーンストア 業態別ＯＢＰＰＣ戦略の徹底 ・パッケージ×価格の多様化により、業態別（スーパー/ディスカウンター）に 品揃えの差別化を図る。 →大型PETボトルの容量・価格の多様化 →小型パッケージのマルチ販売 クーラー、ラックの投入による売場の獲得と小型パッケージの販売増加 クーラー ： 6,800台 投入 （対前年＋4,500台） ラック ： 15,000台 投入 （対前年＋6,440台） 取扱い品種数の拡大／コア８ブランドの配荷拡大 ・季節に応じたプロモーションの展開 ・新規カテゴリーへの本格参入 18
Slide 20: 2011年 チャネル戦略 － ベンディング
成長戦略 2011年 チャネル戦略 － ベンディング 業態別ＯＢＰＰＣ戦略の徹底 ・業態別に季節に応じて、お客さまのニーズに合わせた品揃えと価格を 提供することで、“お客さまにとって魅力ある自動販売機づくり”を徹底する。 業 態 特 徴 自動販売機づくり （品揃え・価格） ・職域（オフィス） ・持ち歩き可能なパッケージの品揃え強化 １ 付加価値ニーズが大きい ・交通 ・ジョージアの品揃え強化 ・職域（工場） ・大規模小売店 ２ 価格弾力性が高い ・アップサイジング（増量） ・学校 ・アウトドア ・競合併設 ・350缶の100円販売 ３ 低価格ロケーション ・競合低売価 ・ジョージア170g缶の
Slide 21: 業態別のＯＢＰＰＣによる具体的な自動販売機づくり
成長戦略 2011年 チャネル戦略 － ベンディング 業態別のＯＢＰＰＣによる具体的な自動販売機づくり ２．職域（工場）／大規模小売店／ ２．職域（工場）／大規模小売店／ １．職域（オフィス）／交通 １．職域（オフィス）／交通 ３．競合併設／競合低売価 ３．競合併設／競合低売価 学校／アウトドア 学校／アウトドア 炭酸 ジョージア コカ・コーラ/アクエリアス ジョージア 炭酸 ジョージア 500ml 280ml 280ml 410ml 500ml @ ¥120 +30%ml @ ¥120 350ml @¥100 170ml @ ¥100 @ ¥150 @ ¥120 @ ¥130 @ ¥150
Slide 22: 自動販売機オペレーターのＭ＆Ａ、業務提携
成長戦略 2011年 チャネル戦略 － ベンディング 自動販売機オペレーターのＭ＆Ａ、業務提携 革新的なテクノロジーを活用した自動販売機の導入 ・お客さまニーズ、お得意さまニーズに適合した自動販売機の導入により、 自動販売機ＶＰＭアップと優良ロケーションの獲得を目指す。 →ソーラーパネル、ＬＥＤ照明、電子マネー等の新技術搭載 →３Ｄ-ＶＩＳ自動販売機 →バラエティラック ３Ｄ-ＶＩＳ自動販売機 バラエティラック 21
Slide 23: 2011年 チャネル戦略 － リテール・フードサービス
成長戦略 2011年 チャネル戦略 － リテール・フードサービス 業態別ＯＢＰＰＣ戦略の徹底 ・業態に応じたＭＤ活動の展開 【リテール・フードの成長機会】 ＨＯＲＥＣＡ※マーケットの新規開拓 ・“ＨＯＲＥＣＡプロジェクト”の発足 （福岡・大阪で始動） →ポテンシャル市場の調査 ポテンシャル 386 →効率的な受注・配送モデルの構築に向けた検討 千軒 ・ＨＯＲＥＣＡ用クーラー投入（3,300台）によるＲＴＤ商品の 販売強化 63千軒 ＨＯＲＥＣＡ用 クーラー ・ＨＯＲＥＣＡ専用商品の導入 テリトリー内 当社 軒数 取引軒数 ※ HORECA: Hotel, Restaurant, Cafe 取扱
Slide 24: 組織営業能力の開発／ＩＴインフラの整備
効率化戦略 組織営業能力の開発／ＩＴインフラの整備 組織営業能力の開発 Ｐ 業態別ＢＰＰＣ ・全チャネルへのＲＥＤ※１サイクルの導入と 展開プランの策定 レポートに基づいた評価・ ＰｉｃＯＳ ※ の店頭実行 指導によるスキルアップ セールスフォースによる 社員に対するコミッション・インセンティブの 連動による市場実行力の向上 Ａ 2 Ｄ ※1 ＲＥＤ ：日々マーケットで正しい実行がなされているかどうかをチェックするしくみ。 ピクチャー・オブ・サクセス※2の実現具合を、実際の市場で確認し、レポートする。 ※2 ＰｉｃＯＳ：ピクチャー・オブ・サクセス。 店頭調査による活動結果の 売場のあるべき姿を
Slide 25: 2011年 ブランド戦略
2011年 ブランド戦略 重点活動 新商品/リニューアル コミュニケーション コカ・コーラ Coke & Meals キャンペーン 「ハピネスマシーン」キャンペーン （ハッピー缶自動販売機プロモーション） →若年層ターゲット 「Coke & Meals」キャンペーン →家庭内需要の掘り起こし 250ｍｌ缶 （3/14～） Coke Zero & Snacks コカ・コーラゼロ キャンペーン 「Coke Zero ＆ Snacks」 ・ 「Coke & Meals」キャンペーン →家庭内需要の掘り起こし ハピネスマシーン 2ｌＰＥＴ（3/28～） 日本の果実 ファンタ ロックバンドFANTAを活
Slide 26: 2011年 ブランド戦略
2011年 ブランド戦略 重点活動 新商品/リニューアル コミュニケーション エメラルドマウンテンシリーズ 微糖セグメント・ボトル缶の強化 ジョージア 全国プロモーション （３月～） 新キャンペーン 甘党宣言 「男ですいません。」 キャラメル コーヒー 「ジョージアベースボール」 うれしい甘さ のマイルド を活用したコミュニケーション カフェオレ ビタミンガード アクエリアス ブルー アクエリアス →“水分補給”の機能訴求の強化 アクエリアス ビタミンガード →リニューアル →新キャンペーン“欲バリチャージ” “爽食”プログラム 爽健美茶 フルリニューアル ｢旬｣キャンペーン →新フォーミュラ
Slide 27: 2011年 ブランド戦略
2011年 ブランド戦略 重点活動 新商品/リニューアル コミュニケーション 店頭サンプリング 綾鷹 新パッケージデザイン 「急須でいれたような味わい」 の伝達 →サンプリング実施（店頭・街頭） い・ろ・は・す 新パッケージデザイン 環境配慮を訴求 →“しぼれる”ボトル 26
Slide 28: 通期（１-１２月） 販売数量計画
通期（１-１２月） 販売数量計画 2011年計画 前年比 前年比 前年比 （単位：千ケース、％ ） 上期 下期 増減 増減率 増減 増減率 合計 増減 増減率 販 売 数 量 86,296 +2,994 +3.6 99,765 △903 △ 0.9 186,061 +2,091 +1.1 ブランド別販売計画 チャネル別販売計画 （単位：千ケース、％ ） （単位：千ケース、％ ） 2011年 前年比 2011年 前年比※２ 計画 増減 増減率 計画 増減 増減率 コカ・コーラ 14,121 +379 +2.8 スーパーマーケット ※1 49,400 +360 +0.7 コカ・コーラゼロ 6,66
Slide 29: ＳＣＭの変革
ＳＣＭの変革 ■お客さま起点のサプライチェーンモデルの再構築 ・サプライチェーンとディマンドチェーンが連携し、同期化するビジネスモデルの構築により、 「安定供給」・「資産効率の向上」・「ローコストサプライ」を実現する。 →「ビジネスモデル変革統括部」を新設し、部門横断的なプロジェクトを始動。 →コカ・コーラシステムのグローバルな成功事例を有効活用。 一気通貫化・同期化 二次 日本コカ・コーラ社 当社 お得意さま お客さま ｻﾌﾟﾗｲﾔｰ サプライヤー 計画 計画 計画 納入 調達 生産 納入 調達 生産 納入 調達 販売 購入 2010年の取組み 拠点（営業所） 拠点（営業所） お得意さま 調
Slide 30: 2011年 ＳＣＭの施策
2011年 ＳＣＭの施策 調達 ・容器の軽量化 ・生産ラインへのインラインブロー形成機の導入（炭酸ＰＥＴライン） 製造 ・生産ラインの更新 ・生産ラインの歩留まり向上、連続生産の拡大 ・「ＤＣ※1スルー型物流ネットワーク」の構築 ＤＣスルー型物流ネットワーク →2012年のＤＣ本格稼動に向け、システムの開発・導入準備 工場隣接 （全ＤＣの稼動完了：2013年） 倉庫 物流 ・自動配送計画システムの導入 →ＤＣの稼動に合わせた営業拠点の自動配送計画システムの ＤＣ※1 開発・導入準備 TC TC TC TC※2 安定供給 安定供給 資産効率の向上 資産効率の向上 ※1 DC：Distributi
Slide 31: 2011年 投資計画
2011年 投資計画 ■将来の利益基盤づくりに向け、積極的に投資を行う。 →（営業関連） 自動販売機、クーラー 他 →（SCM関連） 生産ライン 他 （単位：百万円） 2010年 2011年 計画 実績 計画 対前年増減 土地 16 875 +858 建物・構築物 1,632 3,902 +2,269 機械及び装置 4,704 9,755 +5,050 販売機器 7,604 10,887 +3,282 その他 2,567 4,911 +2,343 合計 16,524 30,330 +13,805 30
Slide 32: 通期計画（1-12月） － 営業利益 達成のシナリオ
通期計画（1-12月） － 営業利益 達成のシナリオ （前年との比較） コカ・コーラ事業では、積極的な投資に伴い減価償却費が増加するものの、 「営業の変革」と「ＳＣＭの変革」を進化させ、前期と比べて増益を確保する。 （単位：億円） コカ・コーラ事業 （+2） 健康食品 資材価格 人件費の減 事業 の上昇等 減価償却費 ＋38 ＳＣＭ効果 △10 ＋9 の増加 販売数量の ＋20 △12 その他の 拡大 コスト増 △9 160 ＋4 （+40） システム関連費用 △７ 他 120 前年 実績 2011年 計画 31
Slide 33: 健康食品事業 業績予想
健康食品事業 業績予想 ■キューサイ社の2011年12月期の連結業績予想は、 対前年で増収増益。 ■当社の2011年12月期の連結業績へのキューサイ社の 貢献は１～12月の12ヶ月間。（前年の貢献は３ヶ月間） →キューサイ社は決算期を12月に変更。（前年までは10月期決算） →当社の連結業績への貢献は、売上高369億円（対前年＋286億円）、 営業利益50億円（対前年＋38億円）。 32
Slide 34: 長期経営構想のステップアップ
長期経営構想のステップアップ 長期経営構想 2020 成長目標（2020年） 成長目標（2020年） 売上高 売上高 ：： 5,100億円 5,100億円 営業利益 営業利益：： 350億円 350億円 第3ステップ 第3ステップ（2017～2020年） （2017～2020年） 夢の実現と躍進の4年 第2ステップ 第2ステップ（2014～2016年） （2014～2016年） 成長を実感する3年 成長戦略 効率化戦略 z コカ・コーラビジネスの拡大 z 効率化と生産性の向上 第1ステップ（（2011～2013年） 第1ステップ 2011～2013年） z 新しい領域への挑戦 革新と成長の 革
Slide 35: ［参 考］
［参 考］ 34
Slide 36: 手売りマーケットシェアの推移（自動販売機除く）
手売りマーケットシェアの推移 （自動販売機除く） （単位： ％、ポイント ） 100％ その他 39.8% 39.4% 40.8% 40.7% 39.0% D社 5.3% △0.2 6.0% +0.3 +0.3 7.5% +2.2 C社 6.4% 6.9% +1.2 6.7% △0.1 7.0% +0.3 7.1% +0.6 7.0% +0.4 7.1% +0.4 B社 8.7% △0.1 8.4% △0.2 7.9% △0.8 6.9% △1.1 8.1% △0.6 A社 16.7% ＋0.5 17.0% ＋0.0 △0.2 16.6% ＋0.3 15.8% ＋0.4 16.5% ＣＣＷ 2
Slide 37: 2010年第4四半期 決算 － ブランド別・チャネル別構成比
2010年第4四半期 決算（10-12月） － ブランド別・チャネル別構成比 2009年 2010年 100％ その他 33％ 35％ 37％ 36％ 46％ ブランド アクエリアス 48％ 7％ 6％ 6％ 6％ 爽健美茶 7％ 8％ 6％ 7％ 7％ 7％ ジョージア 7％ 6％ ファンタ 39％ 40％ 37％ 26％ 38％ 25％ コカ・コーラゼロ 4％ 4％ 3％ 4％ 4％ 4％ 3％ 3％ 2％ 3％ 3％ 3％ コカ・コーラ 7％ 7％ 6％ 7％ 7％ 6％ 販売数量 売上高 売上総利益 販売数量 売上高 売上総利益 100％ 4％ 1％ 1％ 15％ 5％ 6％ 9％ 6
Slide 38: 2010年12月期 決算 － ブランド別・チャネル別構成比
2010年12月期 決算（１-12月） － ブランド別・チャネル別構成比 2009年 2010年 100％ その他 33％ 33％ 35％ 36％ 45％ 44％ ブランド アクエリアス 9％ 8％ 爽健美茶 10％ 9％ 8％ 8％ 10％ 12％ 7％ 7％ ジョージア 7％ 7％ ファンタ 35％ 36％ 33％ 21％ 32％ 23％ コカ・コーラゼロ 5％ 5％ 5％ 5％ 5％ 5％ 3％ 3％ 3％ 3％ 3％ 3％ コカ・コーラ 7％ 7％ 7％ 8％ 8％ 7％ 販売数量 売上高 売上総利益 販売数量 売上高 売上総利益 100％ 5％ 1％ 13％ 6％ 8％ 6％ 4％
Slide 39: 2010年第4四半期 決算 － ブランド別 販売数量
2010年第4四半期 決算（10－12月） － ブランド別 販売数量 （単位：千ケース、％ ） 2010年 計画比 前年比※ 第4四半期 増減 増減率 増減 増減率 コカ・コーラ 3,043 +195 +6.8 +216 +7.6 コカ・コーラゼロ 1,287 +88 +7.3 +216 +20.2 ビ ファンタ ッ 1,658 △141 △7.8 △76 △4.4 ジョージア 10,512 △616 △5.5 △256 △2.4 グ ６ 爽健美茶 2,601 △368 △12.4 △252 △8.8 アクエリアス 3,051 +40 +1.3 +8 +0.3 小 計 22,152 △803
Slide 40: 2010年第4四半期 決算 － チャネル別 販売数量
2010年第4四半期 決算（10－12月） － チャネル別 販売数量 （単位：千ケース、％ ） 2010年 計画比 前年比※1 第4四半期 増減 増減率 増減 増減率 スーパーマーケット※2 10,015 +99 +1.0 +409 +4.3 コンビニエンスストア 4,672 △235 △4.8 △6 △0.1 チェーンストア 計 14,687 △136 △0.9 +403 +2.8 ベンディング 13,345 △1,271 △8.7 △775 △5.5 リテール 3,077 +86 +2.9 △20 △0.6 フードサービス 4,752 +308 +6.9 +435 +10.1 その他 6,
Slide 41: 2010年第4四半期 決算 － パッケージ別 販売数量
2010年第4四半期 決算（10-12月） － パッケージ別 販売数量 （単位：千ケース、％） 2010年 計画比 前年比※ 第4四半期 増減 増減率 増減 増減率 ボトル 553 +9 +1.7 +41 +8.1 小型（1,000ml 以下） 9,225 △98 △1.1 +451 +5.1 PET 大型（1,001ml 以上） 7,110 +25 +0.4 +199 +2.9 計 16,335 △73 △0.4 +650 +4.1 缶（ボトル缶含む） 13,709 △683 △4.7 △351 △2.5 その他 1,847 +420 +29.4 +103 +5.9 シロップ、パウダー 9,
Slide 42: 2010年12月期 決算 － パッケージ別 販売数量
2010年12月期 決算（１-12月） － パッケージ別 販売数量 （単位：千ケース、％） 2010年 計画比 前年比※ 実績 増減 増減率 増減 増減率 ボトル 2,107 +74 +3.6 +83 +4.1 小型（1,000ml 以下） 41,519 +846 +2.1 +2,506 +6.4 PET 大型（1,001ml 以上） 35,123 +949 +2.8 +1,420 +4.2 計 76,642 +1,795 +2.4 +3,926 +5.4 缶（ボトル缶含む） 54,934 △3,608 △6.2 △3,849 △6.5 その他 8,785 +2,559 +41.1 +1,01
Slide 43: 2010年第4四半期 決算 － チャネル別・パッケージ別販売数量
2010年第4四半期 決算（10－12月） － チャネル別・パッケージ別販売数量 （単位：千ケース、％） ■チェーンストア 2010年 計画比 前年比※ 第4四半期 増減 増減率 増減 増減率 大型PET （1.5～2.0L） 6,597 +92 +1.4 +251 +4.0 小型PET （～1.0L） 4,467 △292 △6.1 +166 +3.9 缶 3,318 △44 △1.3 △65 △1.9 その他 305 +108 +54.7 +51 +20.3 合 計 14,687 △136 △0.9 +403 +2.8 （単位：千ケース、％） ■ベンディング 2010年 計画比 前年比※
Slide 44: 2010年12月期 決算 － チャネル別・パッケージ別販売数量
2010年12月期 決算（１－12月） － チャネル別・パッケージ別販売数量 （単位：千ケース、％） ■チェーンストア 2010年 計画比 前年比※ 実績 増減 増減率 増減 増減率 大型PET （1.5～2.0L） 32,500 +820 +2.6 +1,634 +5.3 小型PET （～1.0L） 20,499 △91 △0.4 +1,193 +6.2 缶 14,055 △448 △3.1 △869 △5.8 その他 1,437 +400 +38.6 +73 +5.4 合 計 68,491 +681 +1.0 +2,030 +3.1 （単位：千ケース、％） ■ベンディング 2010年 計画
Slide 45: 2010年第4四半期 決算（10-12月）
2010年第4四半期 決算（10-12月） （単位：千ケース、百万円、 ％） 2010年 計画比 2009年 前年比 第4四半期 計画 ※1 第4四半期 実績 増減 増減率 実績※2 増減 増減率 販売数量 42,171 42,800 △629 △1.5 41,460 +712 +1.7 売上高 94,484 95,600 △1,115 △1.2 85,476 +9,008 +10.5 売上総利益 45,410 47,200 △1,789 △3.8 38,264 +7,146 +18.7 営業利益 2,741 1,500 +1,241 +82.7 673 +2,067 +307.1 経常利益
Slide 46: 2010年12月決算 － 増減要因（計画との比較）
2010年12月決算（1-12月） － 増減要因（計画との比較） 2010年 （単位：億円） 計画※ 実績 増減 主な増減要因 増減額 ・販売数量減少の影響 等 △13.2 売上高 3,769 3,757 △11 ・健康食品事業 +2.2 ・販売数量減少の影響 △15.1 売上総利益 1,743 1,724 △18 ・健康食品事業 +1.7 販管費の増減 ・販促費・広告宣伝費の減 +10.1 ・販売手数料の減 +2.3 営業利益 108 120 +12 ・減価償却費の減 +1.2 ・販売機器関連費用の減 +3.2 ・業務委託費の減 +3.7 ・健康食品事業 +1.5 経常利益 115 126
Slide 47: 2010年12月期決算 － 増減要因（前年との比較）
2010年12月期決算（1-12月） － 増減要因（前年との比較） 2010年 （単位：億円） 前年 増減 実績 主な増減要因 増減額 ・販売数量増加の影響 △62.4 ・他ボトラー販売 +1.6 売上高 3,696 3,757 +60 ・子会社取得による影響（ウエックス社） +37.9 ・健康食品事業 +83.8 ・他ボトラー販売 +3.6 売上総利益 1,634 1,724 +89 ・子会社取得による影響（ウエックス社） +18.1 ・健康食品事業 +68.4 販管費の増減 ・人件費の減 +11.0 ・輸送費の減 +9.1 ・販促費・広告宣伝費の減 +14.6 ・販売手数料の増 △6.5
Slide 48: 2011年12月期 － パッケージ別 販売計画
2011年12月期（1-12月） － パッケージ別 販売計画 （単位：千ケース、％） 2011年 前年比※ 計画 増減 増減率 ボトル 2,008 △99 △4.7 小型（1,000ml 以下） 45,243 +3,724 +9.0 PET 大型（1,001ml 以上） 33,752 △1,371 △3.9 計 78,995 +2,353 +3.1 缶（ボトル缶含む） 54,694 △240 △0.4 その他 13,309 +659 +5.2 シロップ、パウダー 37,055 △582 △1.5 合 計 186,061 +2,091 +1.1 ※ 販売体制変更の影響等により前年に遡って訂正。
Slide 49: 業績の推移
業績の推移 （単位： 百万円） 2011年 1998年 1999年 2000年 2001年 2002年 2003年 2004年 2005年 2006年 2007年 2008年 2009年 2010年 計画 売上高 117,991 164,731 207,827 226,111 247,737 240,825 253,248 245,874 327,821 409,521 395,556 369,698 375,764 408,000 営業利益 12,533 15,160 17,449 16,634 16,704 19,638 16,860 11,830 12,321 16,056 10,521
Slide 50: 経営指標の推移
経営指標の推移 ＜営業利益／営業利益率＞ ＜純資産／自己資本比率＞ （％） （％） （百万円） （百万円） 100 10 純資産（百万円） 16,056 営業利益（百万円） 300,000 自己資本比率（％） 営業利益率（％） 15,000 250,463 254,025 12,321 8 250,000 12,003 234,521 222,816 226,267 90 10,521 82.1 84.4 6 200,000 80.5 10,000 80 150,000 3.2 4 3.8 3.9 100,000 5,000 70 2.7 2,242 2 65.3 50,000 68.2 0.
Slide 51: 日本のコカ・コーラシステム － 出資関係
日本のコカ・コーラシステム － 出資関係 出資 （ ） は持株比率 （2010年12月現在） ⑤ ＴＣＣＣ／ＣＣＪＣと ボトラー各社の共同出資会社 コカ・コーラ （4.1％） コカ・コーラ ウエスト㈱ ビジネスサービス㈱ （15.0％） （CCBSC) （ＣＣＷ） ① ㈱コカ・コーラ ⑥ （25.0％） 東京研究 ザ コカ・コーラ （100％） 開発センター カンパニー （CCTR&D） 南九州コカ・コーラ （TCCC） ④ ボトリング㈱ コカ・コーラ カスタマー ② マーケティング㈱ コカ・コーラ （CCCMC） （21.5％） セントラルジャパン㈱ 日本 コカ・コーラ㈱ ⑦ （CCCJ）
Slide 52: コカ・コーラ関連企業とその役割
コカ・コーラ関連企業とその役割 ①コカ・コーラウエスト株式会社 (CCW社) ⑤コカ・コーラ ボトラー社 (CCBC) 2006年7月にコカ･コーラウエストジャパン株式会社（CCWJ）と近 日本には、12のボトラー社があり各担当地域別に製品の製造 畿コカ･コーラボトリング株式会社の経営統合により、日本最大のボ および販売を行う。 トラー「コカ・コーラウエストホールディングス株式会社（CCWH）」が誕 生。 2007年3月には、南九州コカ・コーラボトリング株式会社と資 本業務提携を行う。 2009年1月1日に、CCWHとCCWJ、近畿社、 ⑥コカ・コーラ ビジネスサービス株式会社 (CCBSC)
Slide 53: 用語の解説
用語の解説 用語 解説 チャネル ・ベンディング 自動販売機を通じてお客さまに商品を届けるビジネスのこと（小売業） ・チェーンストア スーパーマーケットにおけるビジネスのこと（卸売業） ・コンビニエンスストア／ＣＶＳ コンビニエンスチェーン店の手売りマーケットにおけるビジネスのこと ・リテール 一般食料品店、酒屋などの手売りマーケットにおけるビジネスのこと ・フードサービス 外食マーケットにおいて、シロップ販売を行うビジネスのこと ベンディング関係 ・レギュラー方式設置自販機 お得意さまが管理されている､当社無償貸与の自販機（当社がお得意様へ卸売した商品を販売） ・フルサービス方式設置自販機
Slide 54: 将来見通しに関する注意事項
将来見通しに関する注意事項 この資料に掲載しております当社の計画および業績の見通し、戦略な どは、発表日時点において把握できる情報から得られた当社の経営 者の判断に基づいています。あくまでも将来の予測であり、下記に掲 げております様々なリスクや不確定要素により、実際の業績と大きく異 なる可能性がございますことを、予めご承知おきくださいますようお願 い申し上げます。 ・市場における価格競争の激化 ・事業環境をとりまく経済動向の変動 ・資本市場における相場の大幅な変動 ・上記以外の様々な不確定要素 53