Tdk Corporation · TSE:6762

Tdk — Q1 FY2023/3 Earnings Presentation

24 slides from Tdk's earnings presentation, Aug 1, 2022

  1. Slide 1: 2023年3月期 第1四半期決算説明会

    2023年3月期 第1四半期決算説明会 TDK株式会社 IR・SRグループ 2022年8月1日

  2. Slide 2: 2023年3月期第1四半期連結業績概要・通期見通しについて

    ●2023年3月期 第1四半期連結業績概要 2023年3月期 通期見通しについて 専務執行役員 山西 哲司 © TDK株式会社  2022 2023年3月期第1四半期決算説明会 IR・SRグループ  2022/8/1  2

  3. Slide 3: 2023年3月期 第1四半期連結業績概要

    2023年3月期 第1四半期連結業績概要 2023年3月期 通期見通しについて 専務執行役員 山西 哲司 © TDK株式会社  2022 2023年3月期第1四半期決算説明会 IR・SRグループ  2022/8/1  3

  4. Slide 4: 2023年3月期 第1四半期決算のポイント

    2023年3月期 第1四半期決算のポイント 中国ロックダウンや地政学的リスク増大により、エレクトロニクス需要 に減速影響も、顧客・アプリケーション基盤の拡大により売上、営業利 益は堅調に推移。 ●売上高は前年同期比21.5%増、営業利益は前年同期比42.4%増 ●円安が急速に進行し業績に影響 ¬ 自動車市場では、サプライチェーン上の制約が継続し、生産台数は前期を下回る水準に留まるも、 xEV比率の増大により部品需要は堅調に推移。受動部品、センサの販売が拡大。 ¬ ICT市場では、コロナ禍で好調だったPC、タブレットの需要が減少に転じ、スマートフォンの需 要回復も見られず部品需要は低調に推移。ま

  5. Slide 5: 2023年3月期 第1四半期連結業績概要

    2023年3月期 第1四半期連結業績概要 2022年3月期 2023年3月期 前期比 第1四半期実績 第1四半期実績 （億円） 増減 増減率（%） 売上高 4,201 5,105 904 21.5 営業利益 313 446 133 42.4 営業利益率 7.5% 8.7% +1.2 pt - 税引前利益 324 439 114 35.3 当期利益 270 314 45 16.5 1株当たり利益（円） 71.12 82.87 - - 為 対ドルレート（円） 109.50 129.36 18.1%の円安 替 対ユーロレート（円） 131.90 137.95 4.6%の円安 為替変動による 売上高：

  6. Slide 6: 第1四半期各事業の状況（受動部品事業）

    第1四半期各事業の状況（受動部品事業） 売上高 （億円） 1,416 売上高 1,416億円（前年同期比16.3%増） 1,218 営業利益 246億円（前年同期比36.1%増） ● セラミックコンデンサ ¬ 前年同期比で増収増益。 ¬ 自動車市場向け、代理店向けの販売が増加。 ● アルミ・フィルムコンデンサ ¬ 前年同期比で増収増益。 ¬ 産業機器市場及び自動車市場向けの販売が増加。 22/3 23/3 ● インダクティブデバイス 営業利益（営業利益率） ¬ 前年同期比で増収増益。 （億円） 246 ¬ 自動車市場及び産業機器市場向けの販売が増加。 ● 高周波部品 181 ¬ 前年同期比で増

  7. Slide 7: 第1四半期各事業の状況（センサ応用製品事業）

    第1四半期各事業の状況（センサ応用製品事業） 売上高 390 売上高 390億円（前年同期比45.4%増） （億円） 営業利益 28億円（前年同期比―%増） 268 ● センサ ¬ 前年同期比で大幅な増収、利益は黒字転換。 ¬ 温度・圧力センサは、自動車市場向け販売が増加。 ¬ 磁気センサは、ホールセンサの販売が自動車市場向けに増加、 TMRセンサは、ICT市場向けの採用拡大等により販売が大幅に増加し、 収益も大きく拡大。 ¬ MEMSセンサは、モーションセンサ及びマイクロフォンが、顧客基盤及び 22/3 23/3 アプリケーションの拡大によりICT市場向けを中心に販売が拡大。収益も 営業利益

  8. Slide 8: 第1四半期各事業の状況（磁気応用製品事業）

    第1四半期各事業の状況（磁気応用製品事業） 売上高 売上高 551億円（前年同期比9.1%減） 606 （億円） 551 営業損失 △7億円（前年同期比―%減） ● HDDヘッド・HDDサスペンション ¬ HDDヘッドは、PC用途等HDDの生産台数低迷により減収減益。 ¬ HDDサスペンション応用製品は、減収減益。 ● マグネット ¬ 前年同期比で増収、営業損失が減少。 ¬ 自動車市場向けの販売が増加。 22/3 23/3 営業利益（損失）（営業利益率） （億円） 29 4.8% 22/3 23/3 -7 © TDK株式会社  2022 2023年3月期第1四半期決算説明会 IR・SRグルー

  9. Slide 9: 第1四半期各事業の状況（エナジー応用製品事業）

    第1四半期各事業の状況（エナジー応用製品事業） 売上高 2,601 売上高 2,601億円（前年同期比30.3%増） （億円） 営業利益 273億円（前年同期比16.9%増） 1,996 ● エナジーデバイス（二次電池） ¬ 前年同期比で増収増益。 ¬ モバイル用途（スマートフォン、タブレット、ノートPC）向けの販売数 量は減少も、サーチャージ、為替影響等により増収。 ¬ 家庭用蓄電システム向け等のパワーセル製品の販売が大幅に拡大。 22/3 23/3 ● 電源 ¬ 産業機器用電源は、堅調な設備投資需要により、前年同期比で増収増益。 営業利益（営業利益率） （億円） 273 234 11.7%

  10. Slide 10: セグメント別四半期実績

    セグメント別四半期実績 対前年同期比増減 対直前四半期増減 2022年3月期 2022年3月期 2023年3月期 （Ｃ）－（Ａ） （Ｃ）－（Ｂ） 第1四半期 第4四半期 第1四半期 （億円） （A） （B） （C） 増減 増減率(%) 増減 増減率(%) コンデンサ 471 504 576 105 22.2 72 14.2 インダクティブデバイス 421 458 493 73 17.2 35 7.7 その他受動部品 325 318 347 22 6.6 29 9.3 売 受動部品 1,218 1,280 1,416 199 16.3 136 10.6 上 センサ応用製品 268 351 390

  11. Slide 11: 営業利益増減分析

    営業利益増減分析 2022年3月期 2023年3月期 営業利益 +133億円 第1四半期 第1四半期 313億円 446億円 （単位：億円） 為替変動 （US$=Yen 129.36） 合理化 販売費及び +126 446 コストダウン 構造改革効果 一般管理費増 売上による 売価値引き +39 +3 ▲71 利益変動 +42 ▲6 313 © TDK株式会社  2022 2023年3月期第1四半期決算説明会 IR・SRグループ  2022/8/1  11

  12. Slide 12: 第2四半期の売上高増減イメージ

    第2四半期の売上高増減イメージ （億円） 2023年3月期 セグメント 2023年3月期 第2四半期予想 区分 第1四半期実績 （対1Q） 受動部品 1,416 ±0～＋3％ センサ応用製品 390 ＋3～＋6% 磁気応用製品 551 ＋12～＋15% エナジー応用製品 2,601 ＋13～＋16% その他 146 ― 合計 5,105 ＋8～＋11% 為替前提 為替レート $/Yen 129.36 120.00 為替レート EURO/Yen 137.95 130.00 © TDK株式会社  2022 2023年3月期第1四半期決算説明会 IR・SRグループ  2022/8/1  12

  13. Slide 13: 2023年3月期 連結業績及び配当金見通し

    2023年3月期 連結業績及び配当金見通し © TDK株式会社  2022 2023年3月期第1四半期決算説明会 IR・SRグループ  2022/8/1  13

  14. Slide 14: 補足資料

    補足資料 © TDK株式会社  2022 2023年3月期第1四半期決算説明会 IR・SRグループ  2022/8/1  14

  15. Slide 15: 売上高及び営業利益の四半期推移

    売上高及び営業利益の四半期推移 2022年3月期 2023年3月期 （億円） 1Q 2Q 3Q 4Q 通期 1Q 2Q 3Q 4Q 通期 コンデンサ 471 498 508 504 1,981 576 インダクティブデバイス 421 453 470 458 1,802 493 その他受動部品 325 329 322 318 1,294 347 受動部品 1,218 1,280 1,300 1,280 5,078 1,416 売 上 センサ応用製品 268 327 361 351 1,308 390 高 磁気応用製品 606 654 640 584 2,484 551 エナジー応用製品 1,99

  16. Slide 16: 2023年3月期各種費用見通し及び為替感応度

    2023年3月期各種費用見通し及び為替感応度 各種費用 (億円) 固定資産の取得 減価償却費及び償却費 研究開発費 3,500 2,913 3,000 3,000 2,500 2,124 2,000 2,000 1,900 1,736 1,734 1,770 1,653 1,500 1,403 1,250 1,270 1,152 1,175 1,066 1,000 500 0 19/3 20/3 21/3 22/3 23/3 19/3 20/3 21/3 22/3 23/3 19/3 20/3 21/3 22/3 23/3 予想 予想 予想 ＜米国基準＞ ＜IFRS＞ ＜米国基準＞ ＜IFRS

  17. Slide 17: 財政状態

    財政状態 2022年3月末 2022年6月末 増減 （億円） 資産合計 30,417 32,877 2,460 負債合計 17,379 18,352 973 親会社の所有者に帰属する持分 13,003 14,486 1,482 親会社所有者帰属持分比率 42.8% 44.1% 1.3pt 現預金・短期投資・有価証券 4,930 4,366 △ 564 有利子負債（*1） 6,798 6,970 172 ネットキャッシュ（*2） △ 1,868 △ 2,603 △ 736 2022年3月期 2023年3月期 増減 第1四半期実績 第1四半期実績 固定資産の取得 612 697 84 減価償却費

  18. Slide 18: キャッシュフロー

    キャッシュフロー 2022年3月期 2023年3月期 増減 第1四半期実績 第1四半期実績 （億円） 営業活動によるキャッシュフロー 39 △ 81 △ 120 投資活動によるキャッシュフロー △ 286 △ 292 △7 フリーキャッシュフロー (ＦＣＦ) △ 247 △ 373 △ 127 財務活動によるキャッシュフロー 72 △ 104 △ 175 為替変動による影響額 58 360 302 現金同等物残高 3,687 4,276 589 © TDK株式会社  2022 2023年3月期第1四半期決算説明会 IR・SRグループ  2022/8/1  18

  19. Slide 19: 全社 市場別四半期売上高推移

    全社 市場別四半期売上高推移 （2022年3月期1Q～2023年3月期1Q） 4,021億円 4,741億円 4,997億円 5,083億円 5,105億円 100% 5.2% 5.1% 5.0% 4.9% 5.6% その他 17.6% 16.8% 17.4% 18.3% 20.7% 80% 12.5% 12.0% 11.0% 9.7% 8.9% 産業機器 60% ICT 40% 45.8% 49.0% 50.2% 49.9% 46.1% (HDDヘッド及び サスペンション) ICT 20% 18.9% 17.1% 16.5% 17.3% 18.7% 自動車 0% 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q

  20. Slide 20: 受動部品 市場別四半期売上高推移

    受動部品 市場別四半期売上高推移 （2022年3月期1Q～2023年3月期1Q） 1,218億円 1,280億円 1,300億円 1,280億円 1,416億円 100% 12.1% 13.0% 13.2% 13.4% 13.4% 80% その他 28.4% 29.0% 29.8% 29.8% 30.0% 60% 産業機器 16.3% 17.1% 16.5% 14.2% 13.8% 40% ICT 20% 43.1% 40.8% 40.5% 42.4% 42.8% 自動車 0% 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2022年3月期 2023年3月期 (億円) 自動車 606 (億円) ICT 527

  21. Slide 21: 売上高・営業利益の長期推移

    売上高・海外売上高比率 (百万円) 営業利益・当期利益・営業利益率 (%) (百万円) (%) 2,000,000 100.0 240,000 24.0 90.5 91.4 92.1 91.1 91.1 91.8 91.9 92.1 92.2 88.7 営業利益 208,660 1,800,000 1,902,124 90.0 当期利益（損失） 200,000 20.0 1,600,000 80.0 営業利益率（％） 17.7 1,479,008 166,775 1,381,806 1,400,000 1,363,037 70.0 1,271,747 160,000 16.0 1,200,00

  22. Slide 22: ROI・ROE・ROA、配当金、従業員数

    (%) ROI・ROE・ROA (百万円) 資産合計・親会社の所有者に帰属する持分・ (%) 25 ROI 3,200,000 親会社所有者帰属持分比率 3,041,653 70.0 ROE 資産合計 ROA 19.8 2,800,000 60.0 20 親会社の所有者に帰属す る持分 2,401,433 2,400,000 15.9 46.6 47.7 50.0 51.3 52.6 43.3 1,992,480 1,943,379 42.8 15 48.0 41.8 2,000,000 44.0 43.4 40.0 11.6 1,664,333 1,905,209 1,600,000 1,4

  23. Slide 23: 将来に関する記述についての注意事項

    将来に関する記述についての注意事項 この資料には、当社または当社グループ（以下、TDKグループといいます。）に関する業績見通し、計 画、方針、経営戦略、目標、予定、認識、評価等といった、将来に関する記述があります。これらの将来に 関する記述は、TDKグループが、現在入手している情報に基づく予測、期待、想定、計画、認識、評価等を 基礎として作成しているものであり、既知または未知のリスク、不確実性、その他の要因を含んでいるもの です。従って、これらのリスク、不確実性、その他の要因による影響を受けることがあるため、TDKグルー プの将来の実績、経営成績、財務状態が、将来に関する記述に明示的または黙示

  24. Slide 24: 決算説明会の質疑応答について

    決算説明会の質疑応答を含むテキスト情報は以下のページに後日掲載いたします。 https://www.tdk.com/ja/ir/ir_events/conference/2023/1q_1.html

TDK — Q1 FY2023/3 Earnings Presentation on 6ix