Slide 1: Presentazione Risultati 9M 2018
Presentazione Risultati 9M 2018 7 Novembre 2018
Slide 2: Disclaimer
DISCLAIMER Questa presentazione è stata predisposta da Banco BPM S.p.A. (“Banco BPM”); ai fini del presente disclaimer, il termine “presentazione” comprende il presente documento, qualsiasi presentazione orale, ogni domanda e risposta o materiale oggetto di discussione a seguito della distribuzione
Slide 3: Note esplicative
NOTE ESPLICATIVE • Si segnala che, a partire dal 1° gennaio 2018, hanno trovato applicazione i nuovi principi contabili IFRS 9 sugli “Strumenti finanziari”, per questo motivo, i risultati economici e patrimoniali del primo semestre 2018 sono redatti in compliance con i nuovi principi contabili IFRS
Slide 4: Agenda
Agenda 1. Key Highlights 4 2. Analisi Dati Economici 12 3. Analisi Funding e Liquidità 22 4. Impieghi e Focus su Qualità del Credito 30 5. Capitale 38 Allegati 40 Agenda - Presentazione Risultati 9M 2018 4
Slide 5: Trend deteriorati: importante derisking
TREND DETERIORATI: IMPORTANTE DERISKING € mld – Deteriorati totali lordi 30,5 30,0 Impatto -1,1 3,0 -2,4 -3,5 riclassificazioni IFRS 9 1,7 25,4 +0,6mld -2,8 0,3 -4,9 (+2,2%) 1 17,6 -1,1mld 18,5 (-4,0%) 1 1,3 -3,0 18,5 15,8 Sofferenze rimanenenti -1,7mld oggetto di (-8,6%) 1 ulteriore 10,1 Di cui: de
Slide 6: Accelerazione del derisking dalla fusione: sintesi
ACCELERAZIONE DEL DERISKING DALLA FUSIONE: SINTESI Dalla data effettiva di fusione (01/01/2017), si registra una riduzione significativa del GBV dei crediti deteriorati (-€11,5mld) non solo grazie alle vendite ma anche a un miglioramento del workout (incassi, ritorni in bonis e cancellazioni), che h
Slide 7: Progetto ACE: aggiornamento sul derisking in corso
PROGETTO ACE: AGGIORNAMENTO SUL DERISKING IN CORSO 1 STATUS Portafoglio NPL i. I tre consorzi selezionati ad inizio agosto stanno Composto da secured, effettuando una dettagliata due diligence su un unsecured e leasing portafoglio pre-identificato composto da circa 40.000 documenti – un investimento
Slide 8: Robusta posizione di capitale
ROBUSTA POSIZIONE DI CAPITALE Buffer rispetto ai requisiti SREP 2018 elevato e in aumento CET 1 ratio Phased-in CET 1 ratio Fully Loaded 13,2% 12,9% 10,8% 11,2% 8.875% +406pb +434pb SREP Phased-in 2018 30/06/2018 30/09/2018 30/06/2018 30/09/2018 Nel 3T 2018, il Gruppo ha rafforzato la posizione di c
Slide 9: Risultati dello stress test EBA
RISULTATI DELLO STRESS TEST EBA Solida redditività e resilienza del capitale confermata anche dai risultati dello Stress Test Stress Test Scenario Base Stress Test Scenario Avverso 15,7% 8,5% 14,3% 6,7% CET 1 Phased-in CET 1 Fully Loaded CET 1 Phased-in CET 1 Fully Loaded I risultati ottenuti da Ban
Slide 10: Conto economico 9M 2018: dati stated
CONTO ECONOMICO 9M 2018: DATI “STATED” 9M 2018 9M 2017 € mln (IFRS9) (IAS 39) MARGINE DI INTERESSE 1.738 1.585 TOTALE RICAVI 3.751 €1, 3.371 +6.0% ONERI OPERATIVI -2.068 -2.203 -4.5% RISULTATO GESTIONE OPERATIVA 1.683 1.168 -2,3% RETTIFICHE SU CREDITI -954 -988 -13.9% RISULTATO LORDO IMPOSTE 779 62
Slide 11: Conto economico 9M 2018 adjusted
CONTO ECONOMICO 9M 2018 “ADJUSTED” Dati al netto degli effetti IFRS9 e degli elementi non ricorrenti € mln 9M 2018 9M 2017 1 MARGINE DI INTERESSE 1.577 1.557 TOTALE RICAVI 3.276 €1, 3.354 +6.0% ONERI OPERATIVI -2.056 -2.177 -4.5% RISULTATO GESTIONE OPERATIVA 1,220 1,177 -2,3% RETTIFICHE SU CREDITI -
Slide 12: Agenda: Analisi dati economici
Agenda 1. Key Highlights 4 2. Analisi Dati Economici 12 3. Analisi Funding e Liquidità 22 4. Impieghi e Qualità del Credito 30 5. Capitale 38 Allegati 40 Agenda - Presentazione Risultati 9M 2018 12
Slide 13: Margine di interesse
MARGINE DI INTERESSE Crescita dei volumi e riduzione del costo del funding supportano la crescita nel 3T Confronto A/A Confronto T/T € mln € mln 1.585 +9,7% 1.738 585 -4,7% 558 58 186 67 32 1.527 1.552 +1,4% +1,7% 518 526 9M 17 (IAS 39) 9M 18 (IFRS 9) 2T 18 3T 18 Margine di interesse Altro Margine d
Slide 14: Spread a clientela
SPREAD A CLIENTELA Confronto trimestrale T/T A/A % 2,06 2,03 -3pb 2,24 2,20 2,16 2,11 2,04 2,08 1,96 -8pb -20pb 1,55 1,55 1,55 1,54 1,54 1,53 1,47 -6pb -8pb 1,52 +2pb +12pb -0,61 -0,57 -0,54 -0,51 -0,49 -0,69 -0,65 -0,51 Spread progressivo 1T 17 2T 17 3T 17 4T 17 1T 18 2T 18 3T 18 Mark up Spread da
Slide 15: Commissioni nette
COMMISSIONI NETTE Confronto A/A Confronto T/T € mln 1.478 1.379 € mln -6,7% 451 +0,1% 451 724 703 vs. -8,9% in giu-18 230 241 754 676 221 210 9M 17 (IAS 39) 9M 18 (IFRS 9) 2T 18 (IFRS 9) 3T 18 (IFRS 9) Gestione e consulenza Altro Gestione e consulenza Altro Nei 9M 2018 le commissioni di gestione e c
Slide 16: Risultato netto finanziario
RISULTATO NETTO FINANZIARIO Confronto A/A Confronto T/T € mln € mln 113 +€43mln 156 80 -€33mln 47 9M 17 (IAS 39) 9M 18 (IFRS 9) 2T 18 (IFRS 9) 3T 18 (IFRS 9) Il Risultato netto finanziario si attesta a €156mln nei 9M 18 (+€43mln a/a), principalmente grazie ai maggiori realizzi da cessione di titoli
Slide 17: Oneri operativi
( ONERI OPERATIVI Confronto A/A Confronto T/T € mln € mln 2.203 -6,1% 2.068 689 -1,8% 677 35 7 8 21 -1,9% 2.168 -5,6% 2.047 682 669 2T 18 (IFRS 9) 3T 18 (IFRS 9) 9M 17 (IAS 39) 9M 18 (IFRS 9) Oneri operativi Altro Oneri operativi Altro 1 € mln 9M 17 9M 18 € mln 2T 18 3T 18 ALTRO 35 21 ALTRO 7 8 di c
Slide 18: Oneri operativi migliori dei target di piano strategico
ONERI OPERATIVI¹ MIGLIORI DEI TARGET DI PIANO STRATEGICO € mln -12% 3.500 3.086 2.944 2.858 3.000 2.818 2.723 Annualizzati ai 2.500 fini di un confronto 2.000 omogeneo 1.500 1.000 500 0 2015 2016 2017 2018 2018A Target pro-forma Pro-forma annualizzato annualised del Piano Strategic Plan Strategico 2
Slide 19: Spese del personale
SPESE DEL PERSONALE Confronto A/A Confronto T/T € mln € mln 1.364 -3,9% 1.311 437 -1,3% 431 9M 17 (IAS 39) 9M 18 (IFRS 9) 2T 18 (IFRS 9) 3T 18 (IFRS 9) Spese del personale -3,9% a/a, principalmente grazie alla riduzione dell’organico Spese del personale in flessione anche nel trimestre: €431mln (-1,
Slide 20: Altre spese amministrative
ALTRE SPESE AMMINISTRATIVE Confronto A/A Confronto T/T € mln 668 -8,5% 611 € mln 203 -3,4% 196 15 10 2 652 -8,0% 600 5 -4,9% 201 191 2T 18 (IFRS 9) 3T 18 (IFRS 9) 9M 17 (IAS 39) 9M 18 (IFRS 9) Altre spese amm.ve One off Altre spese amm.ve One off Le altre spese amministrative flettono dell’ 8,5% a/a
Slide 21: Rettifiche nette su crediti
RETTIFICHE NETTE SU CREDITI RETTIFICHE NETTE SU CREDITI Costo del credito 2 € mln In pb, annualizzato, calcolato su crediti netti a 953,9 Impatto clientela IFRS 91 Evoluzione 160,8 (compensato a trimestrale (IFRS 9) 154 margine di -19,7% 119 interesse) 360 99 987,8 Impatto 267 793,0 transazione Exod
Slide 22: Agenda: Analisi funding e liquidità
Agenda 1. Key Highlights 4 2. Analisi Dati Economici 12 3. Analisi Funding e Liquidità 22 4. Impieghi e Qualità del Credito 30 5. Capitale 38 Allegati 40 Agenda - Presentazione Risultati 9M 2018 22
Slide 23: Raccolta diretta
RACCOLTA DIRETTA Buona crescita dei depositi “core” e declino delle forme di raccolta più onerose Raccolta Diretta1 (senza PCT) € mld -1,0% In % vs. In % vs. CHANGE 01/01/18 30/06/18 -0,9% CC e deposit i a vist a 5,0% 1,2% 103,6 103,5 102,6 Depositi vincolat i -35,4% -13,6% 4,0 3,9 3,6 Obbligazioni
Slide 24: Obbligazioni: scadenze più che gestibili
OBBLIGAZIONI: SCADENZE PIU’ CHE GESTIBILI Il Gruppo manterrà una struttura di funding robusta e un profilo ALM equilibrato, continuando al contempo ad ottimizzare e il costo del funding e a crescere nel Risparmio Gestito Scadenze Retail Scadenze istituzionali € mld € mld 1,3 2,4 0,6 1,7 0,4 0,4 0,7
Slide 25: Robusta posizione di liquidità
ROBUSTA POSIZIONE DI LIQUIDITA’ € mld – Dati interni gestionali, al netto degli haircut Salite a €17,4mld al Utilizzo attività stanziabili 05/11/18 Titoli liquidi liberi al 30/09/2018 52,2 49,9 45,2 18,6 14,1 15,9 7,9 12,2 14,3 21,4 21,4 21,4 31/12/2017 30/06/2018 30/09/2018 Attività Excess Attività
Slide 26: Portafoglio titoli
PORTAFOGLIO TITOLI Prudente diversificazione con solidi livelli di liquidità e supporto al Margine di Interesse € mld Ulteriori dettagli nella slide successiva Var. vs. Var. vs. Var. in Analisi del portafoglio titoli 01/01/18 3T 31/12/17 31/12/17 30/09/18 30/06/18 01/01/18 Valore Valore Valore IAS 3
Slide 27: Portafoglio titoli: in calo la componente HTCS
PORTAFOGLIO TITOLI: IN CALO LA COMPONENTE HTCS E FORTE RIDUZIONE DELLA SENSITIVITY AGLI SPREAD 1pb spread sensitivity in riduzione da €3,5mln nel 2T 2018 a €2mln a Settembre 2018 Classificazione dei titoli di Stato Italiani: Riduzione significativa dei titoli di Stato HTCS nel 3T, cresce il peso dei
Slide 28: Raccolta indiretta
RACCOLTA INDIRETTA Ottima performance dei Fondi e Sicav Impatto significativo dalla performance dei mercati soprattutto sul Risparmio Amministrato Risparmio gestito € mld Buona ripresa della performance del Risparmio gestito nel trimestre, con una crescita di €0,6mld 59,9 58,4 59,0 Buona crescita di
Slide 29: Raccolta core: in crescita nonostante la turbolenza
RACCOLTA «CORE»: IN CRESCITA NONOSTANTE LA TURBOLENZA SUI MERCATI € mld 30/09/2018 30/06/2018 01/01/2018 PF Var. YTD Var. 3T CC & Depositi a vista 78,1 77,2 74,4 3,7 0,9 Risparmio Gestito 59,0 58,4 59,9 -0,8 0,6 Risparmio Amministrato 1 29,0 29,4 31,0 -2,0 -0,4 TOTALE RACCOLTA "CORE" 166,1 165,1 165
Slide 30: Agenda: Impieghi a clientela e qualità del credito
Agenda 1. Key Highlights 4 2. Analisi Dati Economici 12 3. Analisi Funding e Liquidità 22 4. Impieghi a Clientela e Qualità del Credito 30 5. Capitale 38 Allegati 40 Agenda - Presentazione Risultati 9M 2018 30
Slide 31: Impieghi a clientela
IMPIEGHI A CLIENTELA Soddisfacente aumento dei crediti in bonis, con ottima performance delle nuove erogazioni nel 3T 18 (€5,5mld) Crediti netti vs clientela1 VARIAZONI € mld Var % vs Var % vs +0,7% 30/09/18 30/06/18 01/01/18 01/01/18 30/06/18 +0,1% Crediti in bonis 97,7 97,2 94,5 3,4% 0,5% 2 106,1
Slide 32: Ottimo trend di riduzione dello stock di deteriorati
OTTIMO TREND DI RIDUZIONE DELLO STOCK DI DETERIORATI Crediti deteriorati netti sono diminuiti di oltre €8mld rispetto al punto di partenza di Piano Strategico: Sofferenze nette diminuite di oltre la metà Crediti deteriorati netti PRE IFRS 9 FTA 1 €17,7mld -€8,6mld Var. vs. Var. vs. Var. vs. €0,3mld
Slide 33: Confermati livelli di copertura conservativi
CONFERMATI LIVELLI DI COPERTURA CONSERVATIVI Livelli di copertura rafforzati principalmente grazie alla IFRS 9 FTA Coperture deteriorati Include impatto Coverage Coverage IFRS 9 FTA Secured Unsecured MEMO Var. vs. Var. vs. Sofferenze 57,3% 81,2% 69.0% incl. 30/09/2018 30/06/2018 31/12/2017 31/12/17
Slide 34: Sofferenze: analisi di dettaglio
SOFFERENZE: ANALISI DI DETTAGLIO Sofferenze: evoluzione e composizione Composizione collateral € mld -36,2% YTD Unsecured Fair Value dei collateral: €8,8mld 15,8 Secured Other 11% RRE 10,0 10,1 Land 31% 12% 3,2 (32%) (32%) 6,6 I RE 0,6 3,5 (18%) 22% 6,8 CRE (68%) (68%) 2,9 24% (82%) (82%) GBV GBV Re
Slide 35: Una efficace attività di workout sulle sofferenze
UNA EFFICACE ATTIVITA’ DI WORKOUT SULLE SOFFERENZE Delta GBV da Workout Sofferenze Costo riduzione organica (cancellazioni e recuperi) del GBV Sofferenze La riduzione del GBV da attività di € mln – YTD € mln – YTD workout interna è significativamente 2.153 2.153 454 più alta se confrontata allo +51,
Slide 36: Performance dei recuperi su sofferenze
PERFORMANCE DEI RECUPERI SU SOFFERENZE Recovery rate su GBV medio Incassi escludendo le cessioni di portafogli +70 pb +150 pb Performance % quasi duplicata 5,0% in meno di due 4,3% anni 2,8% 2,5% 2015 2016 2017 9M 2018 annualizzato Il 2017 ha rappresentato un «cambio di paradigma» se confrontato con
Slide 37: Inadempienze probabili: analisi di dettaglio
INADEMPIENZE PROBABILI: ANALISI DI DETTAGLIO Composizione Analisi Inadempienze probabili Inadempienze probabili nette € mld -13,1% 31/12/17 YTD1 Unsecured 30/09/18 (IAS 39) % Var. 9,5 Secured 8,3 Inad. probabili nette 5,5 6,5 -14,8% Impatto riclassifiche 2,9 2,8 di cui Ristrutturate 2,4 2,8 -14,7% (
Slide 38: Agenda: Capitale
Agenda 1. Key Highlights 4 2. Analisi Dati Economici 12 3. Analisi Funding e Liquidità 22 4. Impieghi e Qualità del Credito 30 5. Capitale 38 Allegati 40 Agenda - Presentazione Risultati 9M 2018 38
Slide 39: CET1 ratio: evoluzione
CET1 RATIO: EVOLUZIONE CET 1 ratio pari a 13,2% Phased-in e a 11.2% Fully Loaded 11,9% 10,8% +52bps -16bps 11,2% CET 1 FL 31/12/2017 30/06/2018 Azioni di Capital Rilustato 3T – 30/09/2018 Management variazione riserve Include impatto HTCS lorde e altri IFRS 9 FTA VENDITA CUSTODIAN impatti1 RWA FL: R
Slide 40: Agenda: Allegati
Agenda Allegati Agenda - Presentazione Risultati 9M 2018 40
Slide 41: Overview progetti strategici
ALLEGATI OVERVIEW PROGETTI STRATEGICI PRINCIPALI PROGETTI STRATEGICI TESI A MIGLIORARE ULTERIORMENTE IL PROFILO DI RISCHIO, LA POSIZIONE DI CAPITALE E L’OTTIMIZZAZIONE DEI COSTI COMPLETATI IN CANTIERE REVISIONE • Riorg. Risparmio gestito e Bancassurance • Lancio della nuova linea di business nel FAB
Slide 42: Banco BPM: significativi progressi nel derisking
ALLEGATI BANCO BPM: SIGNIFICATIVI PROGRESSI NEL DERISKING Aggiornato al 30/09/2018, prima dell’ACE Project € mld 30,01 24,1% 25,4 21,1% 18,5 15,9% 11,5 VALORI 9,6 ~11,5% LORDI 8,4 -3.1bn vs. 2016 18,5 15,8 -8.4bn vs. 2016 ~ 13 10,1 Bad Loans UTP&Past Due Gross NPL Bad Loans UTP&Past Due Bad Loans UT
Slide 43: Uno dei più ambiziosi piani di derisking
ALLEGATI BANCO BPM: SIGNIFICATIVI PROGRESSI NEL DERISKING BANCO BPM: UNO DEI PIU’ AMBIZIOSI PIANI DI DERISKING¹ √ RIDUZIONE CREDITI DETERIORATI LORDI (2017-2020): -€17mld (da €30mld a €13mld) √ PIANO DI CESSIONE SOFFERENZE: €13mld (rivisto al rialzo da €8mld) DERISKING 9M 2018: ASPETTI PRINCIPALI √
Slide 44: Stato patrimoniale riclassificato al 30/09/2018
ALLEGATI STATO PATRIMONIALE RICLASSIFICATO* AL 30/09/2018 A B C MEMO Var. A/C Var. A/B Attività riclassificate (€ mln) 01/01/2018 31/12/2017 30/09/2018 30/06/2018 Valore % Valore % riesposto (IAS39) Cassa e disponibilità liquide 807 796 977 977 -170 -17,4% 10 1,3% Finanziamenti valutati al CA 111.45
Slide 45: Stato patrimoniale riclassificato al 01/01/2018 (IFRS 9) vs. 31/12/2017
ALLEGATI STATO PATRIMONIALE RICLASSIFICATO AL 01/01/2018 (IFRS 9) VS. 31/12/2017 (IAS 39) € mln Stato patrimoniale consolidato riclassificato FTA IFRS 9 Riconciliazione tra i dati al 31 Dicembre 2017 e quelli rideterminati al 1° gennaio 2018 per la FTA dei Principi contabili IFRS 9 e IFRS 15 Impatti
Slide 46: Impatto finale IFRS 9 FTA
ALLEGATI IMPATTO FINALE IFRS 9 FTA: UNA OPPORTUNITA’ PER ACCELERARE IL DERISKING E RAFFORZARE LA REDDITIVITA’ FUTURA Impatto IFRS 9 First Time Application (FTA): -€1.406mln pre-tasse (€1.057mln post-tasse), principalmente dovuto all’applicazione del nuovo impairment model come di seguito dettagliato
Slide 47: Principali voci di conto economico: confronto escluso IFRS 9
ALLEGATI PRINCIPALI VOCI DI CONTO ECONOMICO : CONFRONTO ESCLUSO IFRS 9 +1.3% adjusted (principalmente €32mln di TLTRO2 maturati nel 2016 e contabilizzati nel 1S 17)1 €m A B C 9M 2018 9M 2018 9M 2017 Memo: Delta B/C PPA 9M 2018 vs STATED pre-IFRS9 IAS 39 % Change 9M 2017 MARGINE DI INTERESSE 1.738 1.
Slide 48: Sovraperformate le sinergie di costo del piano strategico
ALLEGATI SOVRAPERFORMATE LE SINERGIE DI COSTO DEL PIANO STRATEGICO Superati i target quantitativi del Piano Strategico e le previsioni in termini di ammontare e tempistiche Sinergie di costo a €400m Evoluzione organico Fondo di Solidarietà -2.601 +21% vs Piano Strategico 371 -2.361 25.001 -240 -1.85
Slide 49: Conto economico riclassificato: analisi trimestrale
ALLEGATI Include PPA linea per linea CONTO ECONOMICO RICLASSIFICATO: ANALISI TRIMESTRALE I valori 2018 sono solo parzialmente confrontabili con quelli 2017 per effetto dell’applicazione del principio contabile IFRS9. 3T 2018 2T 2018 1T 2018 4T 2017 3T 2017 2T 2017 1T 2017 Conto economico riclassific
Slide 50: Conto economico riclassificato: analisi trimestrale
ALLEGATI Esclude le PPA linea per linea CONTO ECONOMICO RICLASSIFICATO: ANALISI TRIMESTRALE I valori 2018 sono solo parzialmente confrontabili con quelli 2017 per effetto dell’applicazione del principio contabile IFRS9. 3T 2018 2T 2018 1T 2018 4T 2017 3T 2017 2T 2017 1T 2017 Conto economico riclassi
Slide 51: Conto economico riclassificato 9M 2018: impatti IFRS 9 e PPA
ALLEGATI CONTO ECONOMICO RICLASSIFICATO 9M 2018: IMPATTI IFRS 9 E PPA A B C (B+C) A-(B+C) D A-(B+C+D) 9M 2018 di cui IFRS 9 9M 2018 di cui 9M 2018 Conto economico riclassificato pre-FRS9 e senza PPA PPA Altri impatti (in € milioni) Stated pre-IFRS 9 PPA linea per linea Sofferenze riclassificazione M
Slide 52: Conto economico riclassificato Q3 2018: impatti IFRS 9 e PPA
ALLEGATI CONTO ECONOMICO RICLASSIFICATO Q3 2018: IMPATTI IFRS 9 E PPA A B C (B+C) A-(B+C) D A-(B+C+D) 3T 2018 di cui IFRS 9 3T 2018 di cui Q3 2018 Conto economico riclassificato pre-IFRS9 e senza PPA PPA Altri impatti (in € milioni) Stated Pre-IFRS9 PPA linea per linea Sofferenze riclassificazione M
Slide 53: Elementi di riclassificazione IFRS9 nei 9M 2018
ALLEGATI ELEMENTI DI RICLASSIFICAZIONE IFRS9 NEI 9M 2018 1T 18 2T 18 3T 18 Impatto a Margine di Interesse Impatto a Margine di Interesse Impatto a Margine di Interesse € mln +66m +63m +32m 595 +40 585 +20 558 529 +45 +38 522 +29 526 (6) +18 (18) (5) +27 +24 +12 NII Accrual Time value PPA Bad NII (IF
Slide 54: Conto economico riclassificato 9M 2018: elementi non ricorrenti
ALLEGATI CONTO ECONOMICO RICLASSIFICATO 9M 2018: ELEMENTI NON RICORRENTI I valori “adjusted” qui esposti non includono gli elementi non ricorrenti, pur continuando ad includere gli effetti della riclassifica IFRS9 e le PPA linea per linea. Conto economico riclassificato 9M 2018 9M 2018 One- off Elem
Slide 55: Conto economico riclassificato Q3 2018: elementi non ricorrenti
ALLEGATI CONTO ECONOMICO RICLASSIFICATO Q3 2018: ELEMENTI NON RICORRENTI I valori “adjusted” qui esposti non includono gli elementi non ricorrenti, pur continuando ad includere gli effetti della riclassifica IFRS9 e le PPA linea per linea. Conto economico riclassificato 3T 2018 3T 2018 One- off Elem
Slide 56: Alta qualità delle attività stanziabili
ALLEGATI ALTA QUALITA’ DELLE ATTIVITA’ STANZIABILI Elevate attività stanziabili libere, quasi interamente composte da titoli governativi (93% del totale) Composizione Attività Stanziabili Composizione attività stanziabili al 30/09/2018 disponibili al 30/09/2018 Altro (Abaco, etc.) Altro 19,8% Retain
Slide 57: Analisi crediti a clientela
ALLEGATI ANALISI CREDITI A CLIENTELA Gruppo bancario orientato al Retail e alle PMI, con un network concentrato nel Nord Italia Composizione dei crediti netti per Composizione dei crediti netti per segmento di clientela al 30/09/2018 area geografica al 30/09/2018 Altro Resto del mondo Large Corporat
Slide 58: Analisi crediti a clientela in bonis
ALLEGATI ANALISI CREDITI A CLIENTELA IN BONIS Composizione crediti in bonis Composizione crediti in bonis per prodotto al 30/09/2018 per prodotto al 30/06/2018 Exodus Senior Exodus Senior Notes Notes Leasing 1,7% Leasing PCT PCT 1,7% 1,2% 1,2% 7,3% 6,3% Carte e prestiti Carte e prestiti personali pe
Slide 59: Qualità del credito
ALLEGATI QUALITA’ DEL CREDITO € mln 30/09/2018 (IFRS 9) Esposizione lorda Rettifiche di valore Coverage Esposizione netta Sofferenze 10.079 6.553 65,0% 3.526 Inadempienze probabili 8.293 2.790 33,6% 5.504 Past Due 113 20 17,7% 93 Deteriorati 18.485 9.363 50,6% 9.123 Bonis 98.071 379 0,4% 97.692 Tota
Slide 60: Posizione patrimoniale in dettaglio (stated)
ALLEGATI POSIZIONE PATRIMONIALE IN DETTAGLIO (STATED) POSIZIONE PATRIMONIALE COMPOSIZIONE PHASED IN(€/mln e %) 30/09/2018 30/06/2018 31/03/2018 30/09/2018 30/06/2018 31/03/2018 RWA(€/mld) CET 1 Capital 8.652 8.701 8.917 CREDI T & COUNTERPARTY T1 Capital 8.787 8.835 9.245 57,0 58,7 58,4 RISK Total Ca
Slide 61: CET1 ratio: analisi dei buffer
ALLEGATI CET1 RATIO: ANALISI DEI BUFFER 30/09/2018 30/06/2018 31/12/2017 Phased-in Phased-in Phased-in Minimum requirement 4,500% 4,500% 4,500% Capital Conserv ation Buffer 1,875% 1,875% 1,250% Pillar 2 requirement 2,500% 2,500% 2,400% O-SI I Buffer 0,000% 0,000% n.a. 2018 SREP 8,875% 8,875% 8,150%
Slide 62: Contatti per investitori e analisti finanziari
CONTATTI PER INVESTITORI E ANALISTI FINANZIARI INVESTOR RELATIONS Roberto Peronaglio +39-02-7700.2574 Tom Lucassen +39-045-867.5537 Arne Riscassi +39-02-7700.2008 Silvia Leoni +39-045-867.5613 Andrea Agosti +39-02-7700.7848 Registered Offices: Piazza Meda 4, I-20121 Milan, Italy Corporate Offices: P