21 slides from China Minsheng Banking Corp., Ltd. Class A's earnings presentation, March 2020
Slide 1: 中国民生银行股份有限公司2019年全年业绩发布
中国民生银行股份有限公司 2019年全年业绩发布 2020年3月
Slide 2: 免责声明
免责声明 本演示片包含预测性声明，当中涉及风险和不明朗因素。这些声 明一般以预测性词汇表达，诸如认为、预期、预计、估计、计 划、预测、目标、可能、将会或其他相类似的用词，用以表达预 期或可能在未来采取的行动或这些行动所带来的结果。阁下不应 过分依赖这些只在本演示片适用的预测性声明。这些预测性声明 是根据我们本身的资料及其他我们认为可靠的资料来源做出的。 我们的实际业绩可能与这些预测性声明有重大差异，因而可能导 致我们的股价产生波动。 1
Slide 3: 议程
议程 I 概况 II 经营情况 III 前景展望 2
Slide 4: 总体经营情况
总体经营情况 2019年全年，我行积极应对内外部经营环境的调整变化，深入推进“民营企业的银行、科技金融的银行、综合 服务的银行”三大战略定位落地，经营效益稳步提升，业务结构持续优化，科技和业务创新步伐加快，金融风 险防控力度不断增强，资产质量保持总体稳定，各项业务经营实现稳健发展 1 经营效益显著改善，盈利能力不断提升 经营效率持续提升：营业收入1,777.45亿元，同比增长15.30%；归属于母公司股东的净利润 538.19亿元，同比增长6.94%； 净息差（重述）2.11%，同比提升0.24个百分点；成本收入比 27.14%1，同比下降3.44个百分点 股东回报保持稳定：平均总资产
Slide 5: 盈利水平持续提升，股东回报基本稳定
盈利水平持续提升，股东回报基本稳定 归属于母公司股东的净利润 加权平均净资产收益率 （百万元人民币） 60,000 53,819 20.0% 50,327 50,000 12.94% 12.40% 40,000 30,000 10.0% 20,000 10,000 0 0.0% 2018年 2019年 2018年 2019年 基本每股收益 平均总资产收益率 （人民币元） 1.50 1.0% 0.85% 0.87% 1.22 1.20 1.14 0.90 0.5% 0.60 0.30 0.00 0.0% 2018年 2019年 2018年 2019年 资料来源: 公司年报 4
Slide 6: 收入水平稳定增长，运营效率实现提升
收入水平稳定增长，运营效率实现提升 营业收入 净息差1 （百万元人民币） 200,000 2.40% 2.11% 177,745 2.00% 1.87% 1.60% 160,000 154,161 1.20% 0.80% 0.40% 0.00% 120,000 2018年 2019年 成本收入比2 80,000 40.0% 30.58% 30.0% 27.14% 40,000 20.0% 10.0% 0 0.0% 2018年 2019年 2018年 2019年 资料来源: 公司年报 注: 1 净息差重述口径 2 成本收入比 = （营运支出及其他营运支出-税金及附加）/ 营业收入 5
Slide 7: 主动调整业务规模，经营结构持续优化
主动调整业务规模，经营结构持续优化 总资产及总负债规模 发放贷款和垫款及吸收存款规模 （百万元人民币） （百万元人民币） 8,000,000 4,000,000 3,487,601 3,604,088 6,681,841 7,000,000 5,994,822 5,563,821 6,151,012 3,056,746 3,167,292 6,000,000 3,000,000 5,000,000 4,000,000 2,000,000 3,000,000 2,000,000 1,000,000 1,000,000 0 0 2018年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日
Slide 8: 风险管理不断加强，资产质量基本稳定
风险管理不断加强，资产质量基本稳定 提升全面风险管理能力 不良贷款率 2.0% 1.76% 1.56% 1.5% 1.0% 积极建立全面风险管理体系，提升风险管理水平 0.5% 0.0% 全力强化洗钱风险管理体系，为业务发展和改革 2018年12月31日 2019年12月31日 转型保驾护航 拨备覆盖率 进一步健全内部控制体系，完善内部控制委员会 运行机制 200.0% 155.50% 134.05% 修订审计、风险、内控合规管理部门协同管理办 100.0% 法，有效推进审计、风险、内控合规管理部门间 协同机制常态化运行 0.0% 2018年12月31日 2019年12月31日
Slide 9: 资本保持充足，流动性水平不断提升
资本保持充足，流动性水平不断提升 核心一级资本充足率1 一级资本充足率1 资本充足率1 10.0% 8.93% 8.89% 12.0% 15.0% 13.17% 10.28% 9.16% 11.75% 8.0% 10.0% 12.0% 8.0% 6.0% 9.0% 6.0% 4.0% 6.0% 4.0% 2.0% 2.0% 3.0% 0.0% 0.0% 0.0% 2018年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日 2019年12月31日 总权益对总资产比率 杠杆率2 流动性比例1,3 10.0% 8.0% 75.0% 6.87
Slide 10: 议程
议程 I 概况 II 经营情况 III 前景展望 9
Slide 11: 做大做强业务，持续提升专业化能力
做大做强业务，持续提升专业化能力 我行积极主动应对市场和监管环境的新变化、新挑战，抓住我行业务发展新旧动能转换的关键时间窗口， 坚持改革转型和业务发展两手抓，以转型促发展，扎实推进民企战略，强化客群分层经营，坚持优质负债立行， 优化资产业务结构，加快产品创新升级，推动业务模式从粗放型向资本节约型转变，持续做大做强业务 对公贷款总额1 境内有余额对公存款客户数1 （百万元人民币） （千户） 2,400,000 1,400 1,297.4 2,071,935 1,167.9 1,822,835 1,200 1,800,000 1,000 800 1,200,000 600 600,000 400
Slide 12: 零售银行业务及客户规模快速增长
零售银行业务及客户规模快速增长 零售银行全面落实我行改革转型战略部署，扎实推进各项改革转型任务落地，在实现零售业务收入快速增长的 同时，改革转型效果逐步显现，零售业务高质量发展特征初步呈现 零售业务收入在营业收入占比1 零售贷款规模1 （百万元人民币） 50% 1,600,000 1,397,216 37.63% 39.15% 40% 1,217,894 1,200,000 30% 800,000 20% 10% 400,000 0% 0 2018年 2019年 2018年12月31日 2019年12月31日 个人客户金融资产1 个人非零客户数1 （百万元人民币） （千户） 2,000,000
Slide 13: 继续深化小微金融发展新模式，业务规模快速上升
继续深化小微金融发展新模式，业务规模快速上升 深入推进小微金融发展新模式，加大产品与服务创新，夯实客户基础，进一步提升综合金融服务能力，实现贷 款规模有力新增，推进收入来源多元化；强化金融科技支撑，提升智能化服务及数字化管理能力 小微贷款规模1 社区（小微）支行储蓄存款1 （百万元人民币） （百万元人民币） 500,000 444,560 120,000.0 406,938 103,179 400,000 100,000.0 78,732 80,000.0 300,000 60,000.0 200,000 40,000.0 100,000 20,000.0 0 0.0 2018年12月31日
Slide 14: 创新发展信用卡业务，私行深化转型
创新发展信用卡业务，私行深化转型 信用卡业务向“千禧一代”核心目标客群进行战略聚焦，从品牌定位、产品设计、权益配置、经营场景等多方 面，持续加强战略聚焦；私人银行业务坚持以“三大改革”促进转型深化和效益提升：客户分层管理体系改 革、企业家客群综合服务与公私联动机制改革、顺应资管新规下的产品体系改革，业务取得历史性突破 信用卡实现交易额1 信用卡业务应收账款余额1 （百万元人民币） （百万元人民币） 3,000,000 500,000 445,881 2,480,530 450,000 2,500,000 2,211,625 400,000 393,249 2,000,000 350,000 3
Slide 15: 做优金融市场业务，持续提升盈利能力
做优金融市场业务，持续提升盈利能力 同业业务坚持客群与产品“双轮驱动”，强化同业客群经营，优化同业业务结构，实现同业业务稳定、健康发 展，风险质量管控水平良好 资产托管规模余额1 境内即期结售汇交易量1 人民币外汇期权交易量1 （万亿元人民币） （百万美元） （百万美元） 12 800,000 120,000 112,308 112,819 736,758 10.0 + 700,000 10 100,000 8.7 600,000 8 509,143 80,000 500,000 6 400,000 60,000 300,000 4 40,000 200,000 2 20,000 100,00
Slide 16: 做亮网络金融业务，构建互联网金融生态圈
做亮网络金融业务，构建互联网金融生态圈 遵循“科技金融的银行”战略定位，紧紧围绕客户需求痛点，充分应用新兴金融科技，积极探索网络金融新型 发展模式，持续创新直销银行、零售网络金融、网络支付等平台、产品和服务，客户体验进一步提升，市场份 额稳居商业银行第一梯队 直销银行客户规模1 借记卡移动支付笔数1 （千户） （千笔） 80,000 32,000 29,203.0 63,253 28,000 24,000 19,171.3 20,000 16,000 40,000 12,000 8,000 4,000 0 0 2018年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日 2019年1
Slide 17: 全面提升国际化战略，稳步推进海外机构布局
全面提升国际化战略，稳步推进海外机构布局 香港分行积极贯彻我行发展战略，落实改革转型及三年规划实施方案，凭借与总行跨境联动的优势，重点聚焦 “粤港澳大湾区”等战略机遇，充分发挥我行海外业务平台作用，业务发展稳健，效益持续提升 海外平台业务发展稳健，效益持续提升 凭借与总行跨境联动的优势，重点聚焦“粤港澳大湾区”等战略机遇，为优质的企业客户提供专业的跨境金融解决方案，强化 了香港分行在资本市场、新经济领域的专业服务 香港分行围绕资本市场，深耕特色业务领域，银团贷款、并购贷款、结构性融资等投行类业务实现良好收益，成功开发国家电 投、中免国际、大湾区共同基金等业内有影响力的客户，充分发挥海外
Slide 18: 议程
议程 I 概况 II 经营情况 III 前景展望 17
Slide 19: 发展展望
发展展望 未来三年，我行致力于成为一家特色鲜明、价值成长、持续创新的标杆性银行，明确“民营企业的银行、科技 金融的银行、综合服务的银行”三大战略定位 做民营企业的银行 做科技金融的银行 做综合服务的银行 • 聚焦优质大中型民企、核心企业供应链上 • 大力发展直销银行、小微 • 加快业务多元化布局，建立“一个民生” 下游、小微企业 线上微贷、信用卡线上获 的交叉销售和业务协同体系 客等业务，做强科技金融 • 通过为民企客户及企业高管提供一体化、 • 通过“商行+投行+交易银行”、“融资+ 个性化、综合化金融服务，做民营企业及 • 加强科技能力建设，助推 融智+融商”综合服务模式，为客户提供 其企
Slide 20: 附录：主要财务指标一览
附录：主要财务指标一览 损益表主要数据 财务状况表主要数据 2019年 2018年 (百万元人民币，每股数据除外) 2019年 2018年 增长率（%） (百万元人民币) 12月31日 12月31日 增长率（%） 营业收入 177,745 154,161 15.30 资产总额 6,681,841 5,994,822 11.46 其中：利息净收入 97,943 76,680 27.73 其中：发放贷款和垫款总额 3,487,601 3,056,746 14.10 非利息净收入 79,802 77,481 3.00 负债总额 6,151,012 5,563,821 10.5
Slide 21: China Minsheng Bank
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