Nykredit Inv Balance Ansv Def

Nykredit Inv Balance Ansv Def — Forstædernes Bank — Merger or Acquisition (September 2008)

18 slides from Nykredit Inv Balance Ansv Def's merger presentation, Sep 15, 2008

1. Slide 1: Nykredit fremsætter anbefalet købstilbud på Forstædernes Bank

   Nykredit fremsætter anbefalet købstilbud på Forstædernes Bank Pressemøde - mandag den 15. september 2008

2. Slide 2: Velkomst og baggrund

   Velkomst og baggrund v/ koncernchef Peter Engberg Jensen, Nykredit

3. Slide 3: Nykredit fik en henvendelse

   Nykredit fik en henvendelse „ Bestyrelse og direktion i Forstædernes Bank henvendte sig til os ønskede at blive knyttet til stor aktør sikre adgang til likviditet og kapital „ Forhandlingsforløb „ I dag fremsætter vi anbefalet købstilbud

4. Slide 4: Situationen i Forstædernes Bank

   Situationen i Forstædernes Bank v/ bestyrelsesformand Jesper Andreasen, Forstædernes Bank

5. Slide 5: Baggrund for henvendelse

   Baggrund for henvendelse Forstædernes Bank står over for flere udfordringer: • Den globale krise på de finansielle markeder • En vanskelig likviditetssituation • Potentielle nedskrivninger • Forringet indtjeningspotentiale Vi har valgt at handle i god tid, før vi eventuelt bliver tvunget til det. Vi

6. Slide 6: Den globale krise på de finansielle markeder

   Den globale krise på de finansielle markeder „ Fokus på risiko ved at stille „ Kollaps i Roskilde Bank har kapital til rådighed for forværret situationen pengeinstitutter „ Forstædernes Bank har taget „ Danske og udenlandske højde for konjunkturafmat- pengeinstitutter søger at ningen, men har ikke f

7. Slide 7: Likviditetssituationen

   Likviditetssituationen „ Forstædernes Bank har „ Usikkerhed om refinansierings- tilstrækkelig likviditet til betingelser refinansiering af funding frem til medio 2009 – funding „ Siden kollaps i Roskilde Bank herefter kan blive ramt er indlån faldet med 8%, svarende til 1,3 mia. kr. „ Funding-behov

8. Slide 8: Potentielle nedskrivninger

   Potentielle nedskrivninger „ Indtjening og risiko for „ Forringelse af sikkerheder via nedskrivninger afhænger af pant i værdipapirer udvikling på ejendoms- og værdipapirmarkeder „ Risiko for nedskrivninger stiger betydeligt i de kommende par „ Forringelse af sikkerheder for år ved uændrede eller ud

9. Slide 9: Forringet indtjeningspotentiale

   Forringet indtjeningspotentiale „ Forventet udvikling i „ Øget risiko for nedskrivninger fundingsituation medfører lavere aktivitetsniveau – „ Forventning om nul-resultat i reducerede udlån eller ikke 2009 og 2010 konkurrencedygtige rentemarginaler „ Udsigt til lavere indtjening fra formuerådgivning

10. Slide 10: Hvad opnår Forstædernes Bank?

    Hvad opnår Forstædernes Bank? „ En ansvarlig og rettidig „ Et fair tilbud med en betydelig løsning, der bedst muligt overkurs i forhold til seneste tilgodeser aktionærernes, dagskurs kundernes og medarbejdernes interesser „ I Nykredit får banken en fremtidig ejer, som har „ Sikring af aktionærernes

11. Slide 11: En god løsning og godt match

    En god løsning og godt match v/ koncernchef Peter Engberg Jensen, Nykredit

12. Slide 12: En god løsning

    En god løsning „ Forstædernes Bank „ Sikring af bankens værdier Velstruktureret „ Synergi- og udviklings- „ Nogen krediteksponering på muligheder storkundeområdet Tilpasses til konjunktursituationen

13. Slide 13: Købstilbuddet – kort fortalt

    Købstilbuddet – kort fortalt „ Godt 20.000 aktionærer „ Frist for at acceptere tilbuddet tilbydes 105 kr. per aktie er 13. oktober 2008 „ Svarer til en præmie på 79,5% „ Købstilbuddet betinget af: ifht. aktiekursen den 12. accept fra mere end 90% september at bestyrelsens forslag om at ophæve stemme

14. Slide 14: Godt match til Nykredit

    Godt match til Nykredit „ Nykredits bankaktiviteter hidtil „ Fokus på bolig, investering og udviklet ved organisk vækst pension „ Forstædernes Bank passer til „ Supplerer Nykredits markeds- vores profil og strategi position Hovedstaden „ Kundebase primært Små og mellemstore „ Koordinering virksomhed

15. Slide 15: Udviklingsplanerne

    Udviklingsplanerne „ Helejet datterselskab på lige Indtil videre: fod med Totalkredit og „ Fortsætter som selvstændigt Nykredit Bank brand „ Forretningskoncept og „ Inddrages i Nykredits aktuelle filialstruktur fastholdes strategiarbejde „ Nuværende ledelse fortsætter „ Ingen umiddelbare reduktioner

16. Slide 16: Sådan vil vi fremover se ud

    Sådan vil vi fremover se ud Nykredit Nykredit Nykredit Totalkredit Nykredit Forstædernes Bank Forsikring Mægler Bank

17. Slide 17: Den videre proces

    Den videre proces „ Købstilbud sendes til „ Mere end 90% har accepteret aktionærerne med bestyrelsens anbefaling „ Indløsning starter umiddelbart herefter „ Svarfrist 13. oktober 2008 „ Forstædernes Bank afnoteres i november

18. Slide 18: Mandag den 15. september 2008

    Nykredit fremsætter anbefalet købstilbud på Forstædernes Bank Mandag den 15. september 2008

Forstædernes Bank — Merger or Acquisition (September 2008) on 6ix