Slide 1: 2022年3月期 通期決算説明会
株式会社島津製作所(東証プライム市場：証券コード7701) 2022年3月期 通期決算説明会 代表取締役社長 山本靖則 2022年5月11日
Slide 2: 決算概要
決算概要 01 決算概要 2 Copyright © Shimadzu Corporation. All Rights Reserved. 2022年3月期 通期決算説明会資料
Slide 3: 業績サマリー
業績サマリー ・新型コロナウイルス感染拡大や半導体不足等の影響の中、計測と産業が業績を牽引 売上高・営業利益・経常利益・純利益 ・売上高は前期比+9%、営業利益+28%、経常利益+36%、純利益+31%で過去最高 営業利益率が過去最高を更新 ・営業利益率は前期比+2.3ptと大きく向上し14.9% ・計測：国内・海外ともに成長し、売上高・営業利益とも過去最高 計測・産業は増収増益 医薬・受託分析等でLC、MSが伸長し、重点機種(LC、MS,GC)は前期比+11% 医用は微減収ながら増益 ・産業：売上高・営業利益とも大幅増で過去最高、半導体製造装置向けにTMPが好調 航空は黒字確保 ・医用：海外
Slide 4: 損益計算書
損益計算書 売上高・営業利益・経常利益・純利益・営業利益率の全てで、過去最高を更新 売上高 営業利益 営業利益率 前期比：+347億円/ +9％ 前期比：+141億円/ +28％ 前期比：＋2.3pt 4,282億円 638億円 14.9% 通期 前期比 減価償却費 単位：億円 FY2021 FY2020 増減額 増減率 162億円 売上高 4,282 3,935 +347 +9% 営業利益 638 497 +141 +28% 為替影響額 業績 営業利益率 14.9% 12.6% +2.3pt 売上高：128億円 経常利益 656 484 +172 +36% 営業利益：32億円 親会社株主に帰
Slide 5: 営業利益増減要因
営業利益増減要因 (億円) 為替 増収 +32億円 +89億円 ⚫ 米ドル・ユーロがともに円安 【計測】重点機種・新型コロナ 638 ウイルス関連製品が増加 【産機】TMPの売上が増加 採算性向上 費用増 497 向採 影費 当 期 +74億円 ▲ 54億円 為 増 替 収 上算 響用 【計測】 ⚫ 人件費・売上関係費・旅費交 前 影性 増 通費が増加 期 影 影 ・生産性向上 響 響 響 ・プロダクトミックスの改善 ※販売管理費比率は (LC・試薬キットの増加) 前期比0.3pt改善 【医用】 ・アフターマーケット売上高増加 ・X線TVの採算性改善 5 Copyright © Shimadz
Slide 6: セグメント別損益
セグメント別損益 計測機器：増収増益 医用機器：微減収増益 産業機器：増収増益 航空機器：黒字確保 営業利益：+111億円/ +27% 営業利益：+11億円/ +22% 営業利益：+26億円/ +78% 営業利益：▲8億円/ ▲87% 営業利益率：19.1% 営業利益率：9.1% 営業利益率：10.5% 営業利益率：0.5% ・営業利益が500億円を突破 ・アフターマーケット拡大等で営業 ・TMPの採算性改善が牽引し、営 ・売上は減少したものの、採算性改 ・営業利益率は19%を超えた 利益率は9%を超えた 業利益率が10%を超えた 善により黒字を確保 売上高 営業利益 営業利益率 単位: 億円
Slide 7: 通期決算セグメント別業績
通期決算セグメント別業績 02 通期決算セグメント別業績 7 Copyright © Shimadzu Corporation. All Rights Reserved. 2022年3月期 通期決算説明会資料
Slide 8: 計測機器/機種別売上高・アフターマーケット比率
計測機器/機種別売上高・アフターマーケット比率 計測機器 通期売上高 重点機種 重点機種売上高 前期比 +148億円/ +11％ 2,775 2,486 +12% 液体クロマトグラフ 液体クロマトグラフ 1,504億円 2,362 +5% i-Series Nexeraシリーズ ⚫ LC ：活発な新薬開発や医薬品自国生産拡大 ▲2% などによりグローバルに増加 ⚫ MS：医薬・臨床・受託分析を中心に増加 億円 1,271 液体クロマトグラフ ガスクロマトグラフ 1,096 1,129 +13% 質量分析計 LCMS-8060NX GC-2030 その他売上高 そ +3% 前期比 +142億円/
Slide 9: 計測機器/地域別売上高
計測機器/地域別売上高 ・国内では、LCが医薬向けに、試験機が輸送機や教育機関で増加。新型コロナウイルス関連製品も増加 ・海外では、LCが医薬向けに好調、主要地域で二桁％増。海外売上高比率は1.0pt向上し、59.1% 前年同期比 単位：億円 FY2022 FY2021 増減率 概況 増減額 増減率 (為替影響除く) ・新型コロナウイルス感染者数の減少に伴い、コロナ関連製品が減少 日本 209 216 ▲6 ▲3% ▲3% ・ヘルスケア分野向けにLC・MSや、化学向けにGCが増加 ・輸送機や教育機関向けに試験機が増加 ・重点機種の大手顧客向け売上が減少 北米 71 73 ▲2 ▲2% ▲16%
Slide 10: 医用機器/機種別売上高・アフターマーケット比率
医用機器/機種別売上高・アフターマーケット比率 医用機器 通期売上高 X線装置売上高 X線装置 前期比 ▲10億円/ ▲2％ 490億円 702 669 669 X線TVシステム ⚫ コロナ特需の反動で回診用X線撮影装置が減少 一般撮影システム 億円 ▲2% FLEXAVISIONF4 RADspeedPro ⚫ X線TVは日本・北米を中心に増加 ▲5% ▲0% ⚫ 半導体等の部材不足が売上に影響 そ 208 179 170 の 他 +6% ▲18% +5% 血管撮影システム Trinias 回診用X線撮影装置 その他売上高 前期比 +9億円/ +5％ その他 179億円 Ｘ ⚫ 部品売上が増
Slide 11: 産業機器/機種別売上高・TMPアフターマーケット比率
産業機器/機種別売上高・TMPアフターマーケット比率 TMP 産業機器 通期売上高 TMP売上高 ターボ分子ポンプ 前期比 +67億円/+32％ アフターマーケット比率 567 前期比+6億円/▲2pt +26% (TMP） 275億円 16% 半導体製造装置向けが好調を維持 451 ⚫ 電源一体型 電源別置型 430 145 ⚫ 建材ガラス・薄膜太陽電池製造装置向けも拡大 億円 +5% +16% ▲5% 油圧機器 ⚫ アフターマーケット売上は増加したが、比率は減少 油圧機器 そ 124 の 133 ▲7% 147 油圧機器売上高 他 ▲9% 前期比 +28億円/ +24％ +24% 147億
Slide 12: 航空機器/分野別売上高
航空機器/分野別売上高 航空機器 通期売上高 防衛 防衛分野売上高 前期比 ▲66億円/ ▲27％ 300 179億円 +10% 286 ▲5% ⚫ 前期の防衛大口案件の反動で減少 億円 60 ⚫ 製品の選択と集中を推進 40 223 コックピット +17% エアマネジメント 民 ▲32% システム ディスプレイ 航 ▲22% システム 44 民間航空機分野売上高 +8% 民間航空機 前期比 +3億円/ +8％ 241 245 44億円 防 +8% +2% ⚫ 民間航空機需要に底打ちの兆し 衛 179 ▲27% FY2019 FY2020 FY2021 %表記は前期比増減率 12 Copyri
Slide 13: 2022年度通期業績予想
通期決算セグメント別業績 03 2022年度通期業績予想 13 Copyright © Shimadzu Corporation. All Rights Reserved. 2022年3月期 通期決算説明会資料
Slide 14: 通期業績予想
通期業績予想 売上高 営業利益 営業利益率 前期比：+268億円/ +6％ 前期比：+42億円/ +7％ 前期比：+0.0pt 4,550億円 680億円 14.9% 通期 前期比 ⚫ 売上高・営業利益ともに3期連続で過 去最高の更新を目指す 単位：億円 FY2022 FY2021 増減額 増減率 予想 ⚫ 研究開発は、将来の成長を見据え先 売上高 4,550 4,282 +268 +6% 端分野の研究開発を加速し、技術開 営業利益 680 638 +42 +7% 発・競争力強化 業績 営業利益率 14.9% 14.9% +0.0pt ⚫ 設備投資は販売拠点やイノベーション 経常利益 680
Slide 15: 通期セグメント別業績予想
通期セグメント別業績予想 計測機器：増収増益 医用機器：増収減益 産業機器：増収増益 航空機器：増収微増益 売上高 ：+5% 売上高 ：+9% 売上高 ：+11% 売上高 ：+1% 営業利益 ：+7% 営業利益 ：▲6% 営業利益 ：+20% 営業利益 ：+2% 営業利益率：+0.3pt 営業利益率：▲1.3pt 営業利益率：+0.9pt 営業利益率：横ばい ⚫ 北米の医薬市場、欧州の臨床市場への ⚫ 画像処理やAI技術などソフトウェア ⚫ TMPのシェア拡大を推進 ⚫ 選択と集中を推進 取り組みを強化 のサブスクリプション事業を展開 ⚫ サービス拠点の拡充により、 ⚫ 黒字を確保 ⚫ 新製品
Slide 16: 株主還元
株主還元 株主への還元は、総還元性向30%を目安とし、安定した配当を継続 2021年度配当金：予想より7円増配の48円 2022年度配当金： 9期連続増配、一株当り前期比2円増配の50円を予定（配当性向30.1%） 29.9% 30.1% 27.3% 27.8% 27.8% 配当性向 (円) 60 25.4% 23.7% 20.8% 22.2% 22.3% 50 50 48 40 34 30 28 28 28 30 24 20 19 期末配当 18 15 20 15 中間配当 13 13 9 9 10 10 20 22 8 15 15 4.5 11 13 9 10 0 4.5 5 FY2013
Slide 17: 最終ページ
最終ページ 本説明資料に記載の将来の業績に関する内容は、経済情勢・為替・テクノロジーなど 様々な外部変動要素により、事前見通しと大きく異なる結果となることがあります。 お問い合せ先：㈱島津製作所 コーポレート・コミュニケーション部 IRグループ 電話：075-823-1673 E-Mail：ir@group.shimadzu.co.jp
Slide 18: 補足資料
通期決算セグメント別業績 補足資料 18 Copyright © Shimadzu Corporation. All Rights Reserved. 2022年3月期 通期決算説明会資料
Slide 19: 損益計算書(1-3月)
損益計算書(1-3月) 第4四半期(1月-3月) 前年同期比 単位：億円 FY2021 FY2020 増減額 増減率 売上高 1,223 1,174 +49 +4% 営業利益 183 170 +13 +8% 業績 営業利益率 15.0% 14.5% +0.5pt - 経常利益 189 159 +31 +19% 減価償却費 親会社株主に帰属する当期純利益 134 125 +9 +7% 41億円 平均為替レート：米ドル（円） 116.27 105.93 +10.34 +10% 為替 ユーロ（円） 130.43 127.77 +2.66 +2% 為替影響額 研究開発費 47 49 ▲2 売上高41億
Slide 20: セグメント別損益(1-3月)
セグメント別損益(1-3月) 売上 営業利益 営業利益率 単位: 億円 前年同期比 前年同期比 前年同期比 FY2021 FY2020 FY2021 FY2020 FY2021 FY2020 差額 増減率 差額 増減率 増減 計測機器 786 760 +27 +4% 151 139 +12 +9% 19.2% 18.3% +1.0pt 医用機器 200 205 ▲5 ▲3% 20 26 ▲6 ▲24% 9.8% 12.5% ▲2.8pt 産業機器 153 128 +25 +19% 15 10 +5 +50% 10.0% 7.9% +2.1pt 航空機器 72 66 +6 +10% 2 ▲1 +
Slide 21: 営業利益増減要因(1-3月)
営業利益増減要因(1-3月) (億円) 為替 増収 +11億円 +4億円 ⚫ 米ドル・ユーロがともに円安 ⚫ 【計測】LCや、新型コロナウ イルス感染拡大に伴い検 183 出試薬キットが増加 ⚫ 【産業】TMPが増加 採算性向上 費用増 170 +3億円 ▲ 5億円 為 増 向採 影費 替 収 ⚫ 【計測】新型コロナウイルス ⚫ 物流費の増加 上算 響用 影 影 影性 増 検出試薬キットの増加によ 響 響 響 るプロダクトミックスの改善 21 Copyright © Shimadzu Corporation. All Rights Reserved. 2022年3月期 通期決算説明会資料
Slide 22: 計測機器/各種売上高構成比率
計測機器/各種売上高構成比率 機種別 機器/ｱﾌﾀｰﾏｰｹｯﾄ 地域別 市場別 その他 その他 地域 アジア 4% その他 アフター 11% 重点機種 マーケット 4% 27% ヘルスケア 36% 11% 日本 25% 36% 54% 34% 中国 41% その他 55% 42% 35% 機器 45% 23% 23% 46% 66% 64% 19% 10% 10% 17% 21% 10% 11% 大学 欧州 官庁 20% 北米 産業 ※円グラフ外側はFY2021実績、内側はFY2020実績を示す 22 Copyright © Shimadzu Corporation. All Rights R
Slide 23: 計測機器/重点機種前同比
計測機器/重点機種前同比 FY2019 FY2020 FY2021 1Q 2Q 3Q 4Q FY 1Q 2Q ３Q 4Q FY 1Q 2Q ３Q 4Q FY 重点機種 +5% +7% +5% ▲10% ▲1% ▲5% +2% +11% +22% +8% +20% +7% +4% ▲3% +6% 全体 ▲4% +10% +4% ▲11% +1% ▲7% ▲4% +10% +19% +5% +25% +9% +4% ▲0% +8% ※重点機種：液体クロマトグラフ（LC）、質量分析システム（MS）、ガスクロマトグラフ（GC） ※FY2020は為替と収益認識基準の影響を除外して比較 FY2021は為替
Slide 24: 計測機器/地域別売上前同比
計測機器/地域別売上前同比 FY2019 FY2020 FY2021 国 1Q 2Q 3Q 4Q FY 1Q 2Q 3Q 4Q FY 1Q 2Q 3Q 4Q FY 日本 ▲12% +21% +0% ▲5% +1% ▲11% ▲15% +15% +11% +1% +26% +12% +4% +3% +9% 北米 +4% ▲5% +16% +4% +5% ▲4% +13% ▲8% +5% +1% +31% +7% ▲7% +0% +7% 欧州 +1% +19% +2% ▲2% +5% ▲5% ▲5% +5% +11% +2% +15% +11% +4% ▲4% +5% 中国 ▲8% ▲4% +4%
Slide 25: 計測機器/市場別売上高比率（通期）
計測機器/市場別売上高比率（通期） 市場別売上構成比 構成比 売上高 市場と主な業界 概況 FY2021 FY2020 前期比 ヘルスケア ・医薬、医療機関、受託分析向けにLCやMSが増加 •医薬品・食品 36% 35% +15% ・新型コロナウイルス感染拡大にともない、新型コロナウイルス •医療機関 検出試薬キットや全自動PCR検査装置が増加 •受託分析業 その他 ヘルスケア 産業関連 27% 36% •化学･素材 ・グローバルで回復傾向 20% 21% +9% •電機 ・輸送機向けに試験機が増加 •自動車 大学官庁 産業 17% ・大学は中国で免税リスト公布遅延により減少したものの、 20
Slide 26: 医用機器/各種売上高構成比率
医用機器/各種売上高構成比率 機種別 機器/ｱﾌﾀｰﾏｰｹｯﾄ 地域別 その他 その他 その他 9% アフター アジア 27% マーケット 9% アフター 36% 9% 25% 日本 中国 9% マーケット 33% 7% 8% X線装置 機器 日本 55% 5% 7% 57% 67% 欧州 75% 64% 12% 73% 13% X線装置 北米 ※円グラフ外側はFY2021実績、内側はFY2020実績を示す 26 Copyright © Shimadzu Corporation. All Rights Reserved. 2022年3月期 通期決算説明会資料
Slide 27: 医用機器/地域別売上高（通期）
医用機器/地域別売上高（通期） 単位：億円 FY2021 FY2020 増減額 増減率 概況 ・補正予算による市況の回復によりX線TVシステムが増加 日本 380 369 +10 +3% ・アフターマーケットの売上増加 海外 289 300 ▲10 ▲3% ・前年コロナ禍で増加した回診用X線撮影装置の反動 北米 85 83 +2 +2% ・医療機関の設備投資が回復基調にあり、X線TVシステムや一般撮影システムが増加 欧州 35 48 ▲13 ▲27% ・回診用X線撮影装置の需要が大幅に減少 中国 47 52 ▲6 ▲11% ・中国国産品との競争激化に加え、入札が遅延する等設備投資が停滞 その他
Slide 28: 医用機器/地域別売上高前同比
医用機器/地域別売上高前同比 FY2019 FY2020 FY2021 国 1Q 2Q 3Q 4Q FY 1Q 2Q 3Q 4Q FY 1Q 2Q 3Q 4Q FY 日本 +6% +30% ▲2% ▲5% +7% ▲15% ▲33% ▲1% +7% ▲12% +24% +8% ▲10% ▲3% +3% 北米 ▲24% ▲17% +5% +7% ▲9% +14% +29% +26% +1% +16% +2% ▲19% +2% +5% ▲3% 欧州 ▲26% ▲6% +2% ▲8% ▲9% +19% +30% +51% ▲3% +27% ▲21% ▲42% ▲36% ▲14% ▲31% 中国 ▲3
Slide 29: 産業機器/機種別売上高前同比
産業機器/機種別売上高前同比 FY2019 FY2020 FY2021 1Q 2Q 3Q 4Q FY 1Q 2Q 3Q 4Q FY 2Q 3Q 4Q FY TMP ▲25% ▲26% +10% +48% ▲1% +46% +36% +7% +9% +21% +13% +35% +44% +22% +28% 油圧 +2% +1% ▲12% ▲5% ▲4% ▲19% ▲17% +7% +6% ▲6% +34% +34% +18% +3% +21% その他 ▲37% +19% ▲11% ▲1% ▲8% ▲7% ▲20% +14% ▲16% ▲8% +32% +30% ▲6% +14% +15% ※F
Slide 30: アフターマーケット（AM）比率
アフターマーケット（AM）比率 計測 FY2019 FY2020 FY2021 1Q 2Q 3Q 4Q FY 1Q 2Q 3Q 4Q FY 1Q 2Q 3Q 4Q FY ＡＭ売上前同比 +3% +6% +10% ▲2% +4% +1% +4% +12% +22% +10% +33% +16% +4% +6% +13% ＡＭ比率 34% 30% 33% 32% 32% 37% 33% 35% 33% 34% 38% 35% 35% 35% 36% 医用 FY2019 FY2020 FY2021 1Q 2Q 3Q 4Q FY 1Q 2Q 3Q 4Q FY 1Q 2Q 3Q 4Q FY ＡＭ売上前同