Slide 1: 第2四半期（累計）決算説明会（2013年6月期）
【証券コード：6728】 決算説明会 第2四半期（累計） （2013年6月期） 2013年2月14日 株式会社 アルバック FY12IRMTG20130214J Copyright ©2013,ULVAC,Inc.All rights reserved Page 1
Slide 2: 将来見通しに関する記述についての注意事項
将来見通しに関する記述についての注意事項 このプレゼンテーション資料で述べられている将来の当社に関する見通しは、現時点で知りうる情 報をもとに作成されたものです。当社グループのお客様であるフラットパネルディスプレイ（FPD）・半 導体・太陽電池・電子部品などの業界は技術革新のスピードが大変速く、競争の激しい業界です。 また、世界経済、為替レートの変動、FPD・半導体・電子部品・原材料などの市況、設備投資の動 向など、当社グループの業績に直接的・間接的に影響を与える様々な外部要因があります。したが いまして、実際の売上高および利益は、このプレゼンテーション資料に記載されている予想数値とは 大きく
Slide 3: アジェンダ
アジェンダ 2013年6月期2Q(累計）業績概要 執行役員 経理部長 佐藤孔史 2013年6月期連結業績予想 代表取締役 執行役員社長 小日向久治 事業構造改革の進捗状況 代表取締役 執行役員社長 小日向久治 質疑応答 FY12IRMTG20130214J Copyright ©2013,ULVAC,Inc.All rights reserved Page 3
Slide 4: 2013/6期 2Q（累計）の状況
2013/6期 2Q（累計）実績 2013/6期 2Q（累計）の状況 マクロ環境 日本は、世界景気の減速を背景に輸出が減少。 米国は、緩やかな回復の兆し。「財政の崖」等の下振れリスクが懸念。 中国は、景気拡大のテンポが鈍く、回復せず。 アルバックをとりまく状況 FPD ：大型液晶関連投資は、引き続き停滞し、一部を除いては、 モバイル関連の設備投資も減速傾向。 半導体 ：PC販売が低迷が続き、期待のWin８も伸び悩む。メモリを 中心に設備投資環境は厳しさが続く。 LED、パワー半導体など ：中国の投資の回復の兆し見られず。日本もやや減速。 材料 ：液晶パネルメーカーの一部で稼働率上昇するが、力強
Slide 5: 2013/6期 2Q（累計）業績
2013/6期 2Q（累計）実績 2013/6期 2Q （累計）業績 上期は、受注高は788億円（予想値847億円）となり59億円下回る。売上高は、736億円（予想値778 億円）となり42億円下回る。利益は、追加原価の低減やコストダウンにより、売上総利益が増加、加 えて、固定費等の削減で、営業利益が9億円（予想値▲5億円）となり、営業黒字に転換。 【単位：億円】 売上高と営業利益の推移 2013/6期 2Q（累計） 2012/6期2Q 【単位：億円】 （累計） 予想 予想比 1,500 600 実績 増減額 増減率 (11/12) 822 847 788 -59 -7% 1,157 500
Slide 6: 品目別売上高の実績
2013/6期 2Q（累計）実績 品目別売上高の実績 FPD・PV関連は、一部装置の売上検収時期が3Qへ変更、半導体関連はメモリ、電子部品製造装置 などの受注減により、予想を下回る。一般産業用装置は、自動車関連などが堅実で予想を上回る。 材料は、2Qで回復したが、1Qのパネルメーカー減産の影響をカバーしきれず、予想を下回る。 品目別売上高の差異（予想比） 品目別売上高比率 【単位：億円】 （2Q（累計）） 2012/6期2Q（累計） 2013/6期2Q（累計） 実績 その他 前回予想 セグメント及び品目 予想比 16% FPD及びPV (11/12) 売上高 材料 （増減率） 製造装置 9%
Slide 7: 連結貸借対照表
2013/6期 2Q（累計）実績 連結貸借対照表 種類株発行により、自己資本が増強され、自己資本比率は22.0%へ。 【単位：億円】 資産の部 負債・純資産の部 4,000 4,000 現金・預金 支払手形・買掛金 3,000 230 313 3,000 388 176 363 受取手形・売掛金 585 576 有利子負債 639 774 棚卸資産 その他流動負債 762 885 805 284 362 その他の流動資産 307 287 その他固定負債 有形固定資産 1,361 1,002 純資産 2,000 2,000 867 1,051 648 624 無形固定資産他 817 862 67
Slide 8: キャッシュ・フローと有利子負債の実績
2013/6期 2Q（累計）実績 キャッシュ・フローと有利子負債の実績 特別退職金の支払等が53億円あったが、運転資金が61億円減少したことにより 営業キャッシュフロープラスを確保 【単位：億円】 600 443 400 営業CF 321 334 177 200 86 11 61 29 3 0 -25 -27 -127 -257 -109 -85 -113 -200 -141 -148 -213 -198 FCF -269 -259 -319 -400 投資CF -459 -600 【単位：億円】 2,500 60% 48.2% 46.6% 50% 2,000 42.8% 40% 借入金依存度
Slide 9: アジェンダ
アジェンダ 2013年6月期2Q(累計）業績概要 執行役員 経理部長 佐藤孔史 2013年6月期連結業績予想 代表取締役 執行役員社長 小日向久治 事業構造改革の進捗状況 代表取締役 執行役員社長 小日向久治 質疑応答 FY12IRMTG20130214J Copyright ©2013,ULVAC,Inc.All rights reserved Page 9
Slide 10: 2013/6業績予想のポイント
2013/6期予想 2013/6業績予想のポイント 上期の売上高は、計画を下回ったが、追加原価等の低減による売上総利益 率の改善、経費を中心とした固定費の削減で、営業利益9億円と当初計画を 上回る結果となった。 通期受注は、 FPDは引き合いの状況から回復基調にあるものの、不透明な 環境が続く。また、半導体・電子関連が依然として低迷すると予想されるた め、一旦、予想値を保守的なレベルに変更。 売上高は、予想値達成の見込み。引き続き、固定費等の削減で、営業利益 は予想値達成の見込み。 来期は、引続き厳しい受注環境が続くと予想する。FPDは過去のピーク時に は及ばないものの、回復を見込んでいる。半
Slide 11: 2013/6期業績予想
2013/6期予想 2013/6期業績予想 通期予想は、受注高、1,670億円に予想値を変更するものの、売上高は変更なし。利益は、グループ 全体で原価や経費等の固定費をきめ細かく管理し、営業利益は期初の計画値を確保。 【単位：億円】 売上高と営業利益の推移（半期毎） 2013/6期 【単位：億円】 2012/6 2Q(累計） 下期予想 通期予想 予想 期 2,000 400 前回予想 前回予想 実績 (11/12) 修正 (11/12) 修正 売上高 1,522 788 938 882 1,785 1,670 1,500 (左軸） 300 受注高 （-4%） （+26%） （+10%） 1,1
Slide 12: 品目別受注高/売上高実績・予想（半期）
2013/6期予想 品目別受注高/売上高実績・予想（半期） 下期の受注高は、上期比で増加の見込み。FPD関連の有機ELで投資が具体化。半導体関連は、メモリやパワー半 導体、LEDの投資回復が遅れるなど、予断を許さないものの、ロジックや電子部品関連で上期比増加する見込み。 PVは国内の投資が遅れ、厳しい状況が続く。売上高は、上期比増加の見込み。 その他 【単位：億円】 受注高 売上高 材料 2,000 一般産業用装置 コンポーネント 半導体及び電子部品製造装置 FPD及びPV製造装置* 1,500 注）*13/6期より「 FPD製 造装置」と「 PV製造装 予想 予想 置」の品目を統合し、 12
Slide 13: 品目別受注高/売上高実績・通期予想
2013/6期予想 品目別受注高/売上高実績・通期予想 通期予想は、12/6期の受注が大幅に落ち込んだ結果、13/6期の売上が減少。13/6期の受 注は、半導体・電子は予想を下回るものの、有機ELなど投資回復を見込み、微増の予想 その他 【単位：億円】 受注高 売上高 材料 3,500 一般産業用装置 コンポーネント 半導体及び電子部品製造装置 3,000 FPD及びPV製造装置* 予想 予想 注）*13/6期より「 FPD製 2,500 造装置」と「 PV製造装 241 置」の品目を統合し、 220 219 202 「 FPD及びPV製造装置」 2,000 217 200 1,968 に変更
Slide 14: 利益率の推移・予想
2013/6期予想 利益率の推移・予想 経営環境が厳しい中、上期は、売上総利益率、営業利益率とも大幅に改善。通期は、 営業利益率、売上総利益率とも過去5年間で最高を達成する見込み。 【単位：%】 30 四半期ベース 25 21.1 20.6 20.4 21.5 22.6 22.5 売上総利益率 20.6 20.1 19.5 19.3 20.4 20.7 21.6 17.7 20 16.3 15.1 16.2 14.9 15.3 15 11.1 11.2 営業利益率 10 6.3 5.2 3.9 6.3 5.3 3.9 3.1 3.7 3.8 4.9 2.8 3.5 1.9 3.1 2.8 5
Slide 15: 設備投資、減価償却費、研究開発費の推移・予想
2013/6期予想 設備投資、減価償却費、研究開発費の推移・予想 投資額合計は減価償却費内を維持し、投資の中心は、デモ機など研究開発用設備に振り 向けた。研究開発費は適度な選択と集中を行い、競争力を落とすことのないレベルを確保 設備投資及び減価償却費の推移・予想 研究開発費の推移・予想 【単位：億円】 200 【単位：億円】 350 321 予想 予想 設備投資額合計 300 研究開発用設備等 150 250 建屋、修繕等 234 減価償却費 200 196 178 100 89 86 83 83 150 80 127 71 111 57 100 89 51 77 50 25 50 80 10
Slide 16: アジェンダ
アジェンダ 2013年6月期2Q(累計）業績概要 執行役員 経理部長 佐藤孔史 2013年6月期連結業績予想 代表取締役 執行役員社長 小日向久治 事業構造改革の進捗状況 代表取締役 執行役員社長 小日向久治 質疑応答 FY12IRMTG20130214J Copyright ©2013,ULVAC,Inc.All rights reserved Page 16
Slide 17: 事業構造改革について（レビュー）
事業構造改革 事業構造改革について（レビュー） 昨年度（4/26）「事業構造改革プラン」を発表し、12/6期に「コア事業の見直し」「スリム化」 を完了。 13/6期は、更なる利益体質の「強化」を目指した施策に注力。 ①見直し 成長コア事業の選別 •12/6期で完了 • 損益分岐点の •12/6期で完了 ②スリム化 引き下げ • 人員、研究開発費、償却費等の削減 • 資産効率性の向上 • ノンコア事業関連固定資産の減損、除却、 売却等 •コスト競争力の強化 ③強化 •価値創造型ビジネスモデル構築 当初予定より前倒し、 13/6期完了を目指す。 •経営・人事の改革 •損益分岐点引き下げ（第2弾）：
Slide 18: 事業構造改革の体制
事業構造改革 事業構造改革の体制 事業構造改革総括責任者 小日向社長 （事務局） 経営企画室 構造改革推進室 コスト競争力強化 価値創造型 経営・人事の改革 ビジネスモデル構築 プロジェクト 3S R&D戦略・商品開発 業務改革 営業戦略 コストダウン グループ経営管理 利益計画 海外生産 リスクマネジメント 人事制度 （与信等） FY12IRMTG20130214J Copyright ©2013,ULVAC,Inc.All rights reserved Page 18
Slide 19: コスト競争力強化の進捗状況
コスト競争力強化 コスト競争力強化の進捗状況 3S 推進本部 （標準化、共通化、単純化の推進） 推奨部品の決定、構造材・ボルトの共通化 プラットホームの共通化検討（～6月） グローバル生産推進本部 （海外生産推進と国内生産体制の再構築） 中国蘇州工場でのモジュール生産の開始 コストダウン推進本部 （コストダウンの推進） サプライヤーの選択と絞り込み：421社⇒163社 中国調達センター活動開始 今期のコストダウン見込み：購買単価で前期比9.4％を予測 FY12IRMTG20130214J Copyright ©2013,ULVAC,Inc.All rights reserved Page 19
Slide 20: 価値創造型ビジネスモデル構築の進捗状況
価値創造型ビジネスモデル構築 価値創造型ビジネスモデル構築の進捗状況 R&D戦略・商品開発プロジェクト 商品開発計画策定手順と商品開発プロセスの明確化 ダントツ商品候補選定と開発支援（今期の候補は次ページ参照） 営業戦略プロジェクト（営業力・販売力強化） 顧客密着営業、PM（プロジェクトマネージャー）、市場開拓室の 機能的連携体制推進 （～6月） 潜在ニーズを把握するマーケティング手法の開発 （～6月） 発展する地域（BRICs,東南アジア）でのビジネス開拓 （～6月） 発展する分野（自動車、省エネ、グリーンエネルギー）の開拓 （～6月） 利益計画プロジェクト（企業価値最大化） 収益構造の見え
Slide 21: R&D戦略・商品開発プロジェクト
価値創造型ビジネスモデル構築 R&D戦略・商品開発プロジェクト 半導体及び電子 FPD及びPV製造装置 部品製造装置 PC用ハードコート メタル・ハードマスク用 ULGLAZE スパッタリング装置 （Entron Ex2） （市場規模：約100億円） （市場規模：約100~120億円） 半導体及び電子 コンポーネント 今期 部品製造装置 分光エリプソメーター 機能・機種拡大 ダントツ Niシリサイド用CVD装置 (UNECS) 商品候補 （Entron Ex2） （市場規模：約100~120億円） （市場規模：約150~165億円） FPD及びPV製造装置 材料 ダントツ商品 ： PV用ドーピ
Slide 22: 経営・人事の進捗状況
経営・人事の改革 経営・人事の進捗状況 業務改革プロジェクト 全社レベルの会議体をすでに約40％削減 業務プロセスの見直しによる効率化アップ（～6月） 間接業務負担の削減 （～3月） グループ経営管理プロジェクト グループのガバナンスを強化し、事業ごとに成長戦略等を 総合的に検討 人事制度プロジェクト（働きがいのある会社への制度改革） 人事制度の見直し （～6月） 次世代育成・ローテーション制度の確立 （～6月） FY12IRMTG20130214J Copyright ©2013,ULVAC,Inc.All rights reserved Page 22
Slide 23: 本日はありがとうございました
真空テクノロジーで 「つくる」をつくる、アルバック 本日は ありがとうございました FY12IRMTG20130214J Copyright ©2013,ULVAC,Inc.All rights reserved Page 23
Slide 24: 2013/6期 上期のトピックス
添付資料 2013/6期 上期のトピックス 《受賞》 半導体産業新聞 《技術提携》 《新製品》 半導体オブ・ザ・イヤー2012 優秀賞受賞 SABICとULVAC、自動車PC ドライ真空ポンプ「CRシリーズ」 「 ENTRON-EX2 W300 CVD-Ni/CVD-Co 」 樹脂ｶﾞﾗｽ量産用新ﾌﾟﾗｽﾞﾏ成膜装置 を開発、販売開始 「ULGLAZEｼｽﾃﾑ」を発表 7月 8月 9月 10月 11月 12月 《新製品》 《受賞》 日本ﾏﾘﾝｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ学会 《新製品》 各種熱電材料の特長に合わせた ﾏﾘﾝｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ･ｵﾌﾞ･ｻﾞ･ｲﾔｰ2011 受賞 分子間相互作用 「熱電
Slide 25: 受注高・売上高・受注残高の推移・予想
添付資料 受注高・売上高・受注残高の推移・予想 【単位：億円】 3,500 受注高（通期） 3,500 売上高（通期） 2,000 受注残高（半期） 3,000 3,000 1,642 1,500 1,353 2,500 2,359 2,500 2,320 2,217 2,238 2,218 1,968 1,109 1,079 1,083 2,000 2,000 1,722 1,670 1,710 1,000 910 1,522 1,500 1,500 756 718 650 627 1,000 1,000 500 500 500 0 0 0 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1
Slide 26: FPD製造装置・PV製造装置の推移・予想
添付資料 FPD製造装置・PV製造装置の推移・予想 【単位：億円】 受注高 売上高 予想 予想 1,000 液晶ディスプレイ その他ディスプレイ （タッチパネル等） 次世代ディスプレイ (OLED等） 太陽電池（PV） 0 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 06/6 07/6 08/6 09/6 10/6 11/6 12/6 13/6予 06/6 07/6 08/6 09/6 10/6 11/6 12/6 13/6予 足元の受注環境 大型
Slide 27: 品目別受注高の実績
添付資料 品目別受注高の実績 【単位：億円】 2Q（累計） 13/6期 1,000 600 500 107 107 87 400 51 その他 71 102 33 56 材料 98 43 500 300 38 一般産業用装置 114 105 50 54 コンポーネント 91 47 140 200 55 半導体及び電子部品製造装置 25 44 316 100 196 246 FPD及びPV製造装置 121 0 0 【単位：億円】 12/6期 13/6期 1Q 2Q 12/6期 2Q（累計） 13/6期 2Q（累計） 前年同期比 1Q 2Q セグメント 受注高 構成比 セグメント 受注高 構成比
Slide 28: 品目別売上高の実績
添付資料 品目別売上高の実績 【単位：億円】 2Q（累計） 13/6期 1,500 600 99 その他 1,000 91 400 100 62 材料 123 39 53 一般産業用装置 170 115 29 59 30 67 59 54 コンポーネント 500 118 200 52 50 半導体及び電子部品製造装置 106 544 93 43 142 FPD及びPV製造装置 237 95 0 0 12/6期 13/6期 1Q 2Q 【単位：億円】 12/6期 2Q（累計） 13/6期 2Q（累計） 前年同期比 1Q 2Q セグメント 売上高 構成比 セグメント 売上高 構成比 （増減率） 売
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真空テクノロジーで 「つくる」をつくる、アルバック FY12IRMTG20130214J Copyright ©2013,ULVAC,Inc.All rights reserved Page 29