Kohnan Shoji Co., Ltd. · TSE:7516

Kohnan Shoji — Q2 FY2023 Earnings Presentation

61 slides from Kohnan Shoji's earnings presentation, Oct 11, 2022

  1. Slide 1: 2023年2月期 第2四半期 決算説明会資料

    2023年2⽉期 第2四半期 決算説明会資料 （2022年3⽉1⽇〜2022年8⽉31⽇） 2022年10⽉11⽇ コーナン商事株式会社 （証券コード︓7516 東証プライム）

  2. Slide 2: 目次

    ⽬次 2023年2⽉期 第2四半期 1. 第2四半期 決算概要と営業施策 P.3 2. 業績予想の修正と下期営業施策 P.14 3. 第3次中期経営計画の進捗 P.20 4. サステナビリティへの取組みとその他トピックス P.27 5. 株主還元 P.36 6. 第2四半期 決算数値の詳細 P.40 補⾜資料 P.53 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 2

  3. Slide 3: 決算概要と営業施策

    1 2023年2⽉期 第2四半期 決算概要と営業施策 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 3

  4. Slide 4: 2023年2月期第2四半期 決算概要

    2023年2⽉期第2四半期 決算概要 ■売上⾼ 2,143億円 前年同期⽐※ 100.3％ 計画⽐ 97.9％  PRO業態の継続的な売上の伸びと新店売上の積み上げにより前年同期に対し微増  外出制限撤廃に伴う⾏楽や旅⾏などの増加で、客数が減少したことにより計画は未達 ■売上総利益 812億円 前年同期⽐※ 98.7％ 計画⽐ 95.8％  急激な円安進⾏や原材料費の⾼騰など輸⼊コストの増加により、前年同期を下回り、計画も未達 ■販売管理費 756億円 前年同期⽐※ 102.3％ 計画⽐ 99.0％  主な増加要因は、新規出店に伴う費⽤や原油⾼に伴う⽔道光熱費の増加により前年同期を上回

  5. Slide 5: 営業施策 ホームセンター業態

    2023年2⽉期第2四半期 営業施策 ■ホームセンター業態  ⾏楽や旅⾏など外出機会の増加による客数の減少により減収 ・好調カテゴリー︓カー⽤品、園芸⽤品、サイクル・レジャー⽤品 家電 等 ・不調カテゴリー︓インテリア⽤品、収納⽤品、台所⽤品 ⽂具・事務⽤品 等  新たな取組みとして 「品川旗の台店」など都市部でのDIY⽤品強化型の店舗を出店 □品川旗の台店 □イオン海浜幕張店 □イオン海浜幕張店 植物売場 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 5

  6. Slide 6: 営業施策 リフォーム

    2023年2⽉期第2四半期 営業施策 ■リフォーム  有資格者が在籍するカスタムリフォームコーナー（現在20店舗に展開）を拡⼤し、お客様⼀⼈ひとりのニーズに 応えられる提案⼒の強化  「コーナンeショップ」にて⼀部の⼯事注⽂の申込み受け付け開始により、店舗に来店せずに⼯事申込み可能となり 利便性の向上  リフォームチラシのデザイン性の向上・内容の充実により、お客様のリフォームへの関⼼を喚起 今年７⽉新設の「ぐりーんうぉーく多摩店」 オンラインショップ「コーナンeショップ」の商品 デザイン・内容が刷新された、現在配布中 カスタムリフォームコーナー を⾃宅でじっくり選んで⼯事注⽂可能 のリフ

  7. Slide 7: 営業施策 PRO業態

    2023年2⽉期第2四半期 営業施策 ■PRO業態  PRO業態の認知度UPにより、売上⾼はすべての商品カテゴリーで前年を超え、好調に推移 特に電動⼯具や作業服の品揃えを強化  複層階での出店や陳列棚の商品密度を上げることにより、取り扱いアイテムを減らさずに、資材有りで 売場⾯積300坪〜500坪クラスの⼩型化に成功。今後、都市部エリアなどへ出店の幅を広げる ※新店︓PRO世⽥⾕⼋幡⼭店売場紹介 電動⼯具売場︓⼤型店並みの 電動⼯具のカスタムハウジング 作業服売場︓作業ズボンの品揃え強化 圧倒的な品揃え 職⼈さんの個性を応援 裾上げも対応 Copyright © kohnan shoji

  8. Slide 8: 既存店前年比（連結）

    2023年2⽉期第2四半期 営業施策 ■既存店前年⽐（連結）  既存店売上⾼前年⽐︓97.7％、既存店客数前年⽐︓93.3％、既存店客単価前年⽐︓104.7％  5⽉以降、外出制限がなくなり、⾏楽地への外出や旅⾏の増加に伴い客数が減少 2Q累計前年同期⽐ 売上⾼︓△2.3％  急激な円安や原材料費の⾼騰に対応したことによる客単価の増加 客数︓△6.7％ 客単価︓4.7％ （単位︓％） 既存店売上⾼・客数・客単価 前年同期⽐推移（連結） 10 5 0 △5 △ 10 気温低下の遅れ 休日の売上不振 長雨の影響 △ 15 21/3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月

  9. Slide 9: HC/PRO既存店の改装

    2023年2⽉期第2四半期 営業施策 ■HC/PRO既存店の改装（改装店 HC︓19店舗、PRO︓3店舗）  HC ・・・ 「園芸館」、「KOHNAN KAGU」、「CROSS WEAR」など新カテゴリーの導⼊  PRO ・・・ 職⼈さんの声により、電動⼯具や作業⽤品、作業服などのカテゴリーを強化 「KOHNAN KAGU」売場 「園芸館」植物売場 東京都︓ぐりーんうぉーく多摩店 東京都︓ぐりーんうぉーく多摩店 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 9

  10. Slide 10: 出店状況

    2023年2⽉期第2四半期 出店状況  HC 5店舗、PRO 5店舗、CAMP DEPOT 2店舗、ビーバープロ 1店舗、建デポ 3店舗、 コーナンベトナム 2店舗、コーナンカンボジア 1店舗 計 19店舗（国内16店舗、海外3店舗） 業態 店舗名 居抜き 所在地 売場⾯積 開店年⽉⽇ 1 豊⽥T-FACE店 ● 愛知県豊⽥市 2,640㎡ 2022.3.25 2 ⾒奈良店 ● 愛媛県東温市 2,970㎡ 2022.4.13 3 HC ⼋王⼦オクトーレ店 ● 東京都⼋王⼦市 1,650㎡ 2022.4.27 4 沖浜店 ● 徳島県徳島市 1,680㎡ 2022.6.15 5 品川旗の台店 ●

  11. Slide 11: 出店状況

    2023年2⽉期第2四半期 出店状況 業態 店舗名 居抜き 所在地 売場⾯積 開店年⽉⽇ 13 ビーバートザン ビーバープロ経堂店 ● 東京都世⽥⾕区 495㎡ 2022.3.16 14 川⼝芝店 埼⽟県川⼝市 1,806㎡ 2022.6.14 15 建デポ 福岡原店 福岡市早良区 1,040㎡ 2022.7.6 16 草加⼋幡店 埼⽟県草加市 1,685㎡ 2022.8.10 17 スマートシティ店 ベトナム ハノイ 1,472㎡ 2022.4.28 コーナンベトナム 18 ロンビエン店 〃 1,265㎡ 2022.7.1 19 コーナンカンボジア センソックシティ店 プノンペン 950㎡

  12. Slide 12: 店舗数

    2023年2⽉期第2四半期 店舗数  2022年8⽉末時点 521店舗（上期出店数 計19店舗、退店なし） ※コーナンベトナムの店舗数は会計期間ではなく、実際の出店⽇を基準に表⽰しております。 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 12

  13. Slide 13: 下期出店予定

    2023年2⽉期 下期出店予定  下期以降、新規出店の半数以上を好調なPRO業態で予定 業態 店舗名 居抜き 所在地 予定売場⾯積 開店予定⽇ 1 イオン海浜幕張店 ● 千葉市美浜区 2,145㎡ 2022.9.7 2 三⽥対中店 ● 兵庫県三⽥市 1,980㎡ 2022.9.14 3 HC ⻄条店 ● 愛媛県⻄条市 1,980㎡ 2022.9.17 4 マーサ21店 ● 岐⾩県岐⾩市 2,800㎡ 2022.10.19 5 ⼤阪府泉佐野市 - - - 6 CAMP DEPOT イオン天王町店 横浜市保⼟ヶ⾕区 495㎡ 2022.10.18 7 PRO⾼知⻘柳店 ⾼知県⾼知市 2,310㎡

  14. Slide 14: 業績予想の修正と下期営業施策

    2 業績予想の修正と下期営業施策 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 14

  15. Slide 15: 業績予想（連結） 修正

    2023年2⽉期 業績予想（連結） 修正（2022年10⽉7⽇公表） ＜通期＞  上期実績が伸び悩み、計画未達を踏まえ、客数の減少及び円安・原材料費の⾼騰による輸⼊コスト増加の 傾向は継続する⾒込みであることから、予想数値を修正 項⽬ 期初予想 今回修正予想 修正額 増減率 修正後 前年同期⽐※ （百万円） （A) （B) （B-A) （％） 前年同期⽐※ 営業収益 447,700 103.9% 436,000 △11,700 △2.6％ 101.2% 売上⾼ 432,000 104.0% 420,300 △11,700 △2.7％ 101.2% 売上総利益 165,600 104.0% 1

  16. Slide 16: 業績予想（連結） 修正後

    2023年2⽉期 業績予想（連結） 修正後 ＜下期＞  当社の強みであるPRO業態の更なる強化、PB商品の開発と販促強化による構成⽐の向上、 ベトナムなど海外戦略を強化していくことで計画の達成を⽬指す 項⽬ 2023年2⽉期 前年 下期計画 前年 修正後 前年 計画⽐ （百万円） 第2四半期 同期⽐※ （通期-上期実績） 同期⽐※ 通期計画 同期⽐※ 営業収益 222,224 100.4% 98.0% 213,776 101.9% 436,000 101.2% 売上⾼ 214,324 100.3% 97.9% 205,976 102.0% 420,300 101.2% （内 既存店売上⾼）

  17. Slide 17: 下期営業施策 PRO業態

    2023年2⽉期 下期営業施策 ■PRO業態  当社の強みであるPRO業態は、右肩上がりで事業規模を拡⼤しており、当社の成⻑を⼤きく牽引  建デポ⼦会社化や新規出店によるドミナント効果に加え、顧客要望の品揃え強化、ワンストップショッピングの 実現により成⻑ （単位︓百万円） 140,000 PRO業態売上⾼推移 直近5年間で 120,000 100,000 100,813 110,521 120,000 約3倍に成⻑ 80,000 81,758 ・ 売上︓ 417億円 ⇒ 1,200億円 ・ 店舗数︓64店舗 ⇒ 183店舗 60,000 50,570 41,787 40,000 20,0

  18. Slide 18: 下期営業施策 PB商品について

    2023年2⽉期 下期営業施策 ■PB商品について  PB商品構成⽐（連結）︓36.4％ 前年より3.0pt 増加し好調に推移  オススメPB商品（約20アイテム）を期間（2か⽉）ごとに厳選し、「セレクトアイテム」として価格訴求・ 売場拡⼤し販売強化。ストアロイヤリティ及び収益の向上を図る  売場にPB商品の特⻑等を記載した「ショーカード」を設置し、商品の魅⼒を発信 （単位︓％） 40.0 連結 38.4 単体 36.2 36.4 35.0 34.1 33.4 31.6 30.0 21年2⽉期2Q 22年2⽉期2Q 23年2⽉期2Q セレクトアイテムはコーナンeショップにて ショーカード

  19. Slide 19: 下期営業施策 海外戦略

    2023年2⽉期 下期営業施策 ■海外戦略  売上⾼前年⽐︓136％ 来年度に事業収益化に⽬途が⽴ち、成⻑著しいベトナム・カンボジアへの出店を加速  「ウェルビーイング」（⾁体的・精神的・社会的な幸福状態）を追求する顧客ニーズを捉え、ウェルネス・ホーム ファッション・DIYのワンストップ提供を推進  ローカルストアブランド強化（売上構成⽐20%へ）、EC⽐率引き上げ等、多⾯的に成⻑戦略を展望 売上⾼ 店舗数計画（ベトナム・カンボジア合算） 40 ３０ １８ 今後10年間 20 １３ ローカルストアブランドの売上構成⽐拡⼤へ で更に加速 0 2023/2 2024/2 2025/2 +13

  20. Slide 20: 第3次中期経営計画の進捗

    3 第3次中期経営計画の進捗 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 20

  21. Slide 21: 第3次中期経営計画（2021-2025）の概要

    第3次中期経営計画（2021-2025）の概要 ■5つの重点戦略 将来のSPA化を展望して PB商品開発体制を強化 DXを推進し、EC・アプリを PB商品 活⽤した買物環境を構築 開発戦略 DXを推進し、店舗 ■数値⽬標（2025年度） 業務の削減を実現 売上高：5,000億円 店舗 店舗業務 デジタル化 経常利益：310億円 戦略 効率化戦略 当期利益：195億円 全ての経営活動を 既存フォーマット再構築と 『お客様視点』 都市部への新フォーマット出店 へ転換させる ⼈材育成と適正な ⼈員配置の実現 フォーマット ⼈材戦略 戦略 Copyright © kohnan shoji co.,lt

  22. Slide 22: PB商品開発戦略

    1. PB商品開発戦略  ⾃社⼯場にて製造の培養⼟シリーズや新規開発の電動アシスト⾃転⾞の販売が好調  グループ会社でのPB販売の拡⼤も寄与し、直近2期のＰＢ売上⾼構成⽐は4.8pt上昇（連結） （単位︓％） 40.0 連結 38.4 単体 36.2 36.4 35.0 34.1 33.4 31.6 30.0 21年2⽉期2Q 22年2⽉期2Q 23年2⽉期2Q 「野菜と花の培養⼟30L」 販売好調な新規開発の PB構成⽐の推移 上期PB売上⾼１位 電動アシスト⾃転⾞ Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 22

  23. Slide 23: 店舗デジタル化戦略

    ２. 店舗デジタル化戦略 ■コーナンアプリ ⇒ 6⽉リニューアル デジタル会員証・ 店舗情報取得機能強化・ オンラインクーポン・ DIY・園芸・アウトドア・ キャッシュレス決済機能強化 お気に⼊り店舗登録追加 店舗最新情報等の配信 ⽣活関連のオリジナル動画紹介 ■Eショップ ⇒ 10⽉リニューアル (1) 商品の探しやすさ・⾒やすさを向上 (2) 店舗在庫の「⾒える化」/サイト商品充実 (3) 法⼈需要の取り込み → 今後、店舗受け取り機能強化を展望 ＝掛け払い対応、法⼈専⽤ページ/商品設定 <TOP画⾯> <詳細> < EC売上前年⽐ > 21年度:120%、22年度上期時点:103% 中計

  24. Slide 24: 店舗業務効率化戦略

    3. 店舗業務効率化戦略  【次世代POSレジシステム導⼊】 2022年9⽉末に全店舗設置完了。タッチパネルで操作性の向上と精算作業の単純化を実現  【次世代スマートフォン型ハンディ『NAVI-KO』導⼊】 2022年5⽉より導⼊し、商品のあいまい検索や在庫情報など、店舗業務の効率化・可視化を実現 【次世代POSレジシステム】 【次世代スマートフォン型ハンディ】 『NAVI-KO』 計60億円の投資 ・業務量20％削減 ・年間約25億円の ⼈件費抑制効果を⾒込む （2025年度 約800⼈（8H換算）、160万時間抑制） Copyright © kohnan shoji co.,ltd.

  25. Slide 25: フォーマット戦略

    4. フォーマット戦略  都市型店舗の出店 ⇒ 5店舗出店(2022年8⽉末時点） 「港南台バーズ店、ミッテン府中店、豊⽥T-FACE店、⼋王⼦オクトーレ店、品川旗の台店」  品川旗の台店では、都市型店舗として初のロードサイド独⽴型店舗で出店 ⇒ 折込チラシを⼊れず、DIY⽤品強化型の店舗で都市部でのシェア拡⼤を狙う  PRO+HCのハイブリッド店舗は、下期2店舗出店予定 【品川旗の台店】 DIY⽤品強化型店舗 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 25

  26. Slide 26: 人材戦略

    5. ⼈材戦略  新たな⼈事制度の導⼊（本年9⽉より段階的に実施） ・給与における年功要素を廃⽌し、役割や職位に応じた給与体系へ ・「単線型のキャリアパス」から「複線型のキャリアパス」の導⼊ ・より⼈材育成に重点を置いた「能⼒開発型評価制度」の導⼊  タレントマネジメントシステムの導⼊ より活⼒ある ・社員のスキルやキャリア志向の「⾒える化」を⾏い、個⼈の適性に 応じた⼈材配置の実現 組織 ・個⼈のキャリアパス形成が可能になり、個⼈の成⻑に必要な教育 ⼈材の活性化 の実施が可能 ・多様性へ  ⼥性活躍推進について ・2022年度新卒採⽤における⼥性割合約5割 ・⼥性店⻑ならびに⼥性社員⽐

  27. Slide 27: サステナビリティへの取組みとその他トピックス

    4 サステナビリティへの取組みと その他トピックス Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 27

  28. Slide 28: サステナビリティへの取組み

    サステナビリティへの取組み  SDGｓにかかる重要課題について、5項⽬の重要課題グループと17項⽬の重要課題を特定 重要課題グループ 重要課題 関連するSDGｓ 1)適正価格、適正品質、豊富な品揃えにより、お客様の豊かな⽣活を実現 1.住まいと暮らしの豊かさへの貢献 2)お客様の利便性を追求した商品・サービスの提供 3)多様な業態により⽇常・余暇・災害時など、お客様の暮らしをトータルサポート 4)プライベートブランド商品における省資源の推進 5)省エネを通じたCO２排出量の削減による脱炭素社会への貢献 2.環境に配慮した事業の推進 6)資源リサイクルを通じた廃棄物の削減による循環型社会への貢

  29. Slide 29: サステナビリティへの取組み 地域社会への貢献

    サステナビリティへの取組み ■地域社会への貢献  災害協定締結・防災イベントへの協⼒  ウクライナ⽀援活動への協⼒ ◇ 2022年度災害協定締結︓ ⼤阪市によるウクライナから市内へ避難された⽅々 ⼤阪市・⽻曳野市・三鷹市・⼩平市・松阪市 の⽣活をサポートする活動に賛同し、⽣活に必要な 物品を寄付 ◇ 防災イベントへの協⼒︓ 【提供した物品】 みたか防災マルシェ（防災グッズの展⽰／紹介、 寝具、⽇⽤消耗品、⾷器、調理⽤品、家電、収納 地震体験、⾮常⽤⾷品サンプルの配布） ⽤品、家具など □⽻曳野市との災害協定締結式 □三鷹市防災マルシェへ参加 □ウクライナ⽀援に対し⼤阪市より感謝状授与 Co

  30. Slide 30: SDGs DIY ワークショップ

    サステナビリティへの取組み ■SDGs DIY ワークショップ  2022年６⽉より、ホームセンター店舗にて廃材を利⽤したワークショップの定期開催  開催にあたり、株式会社パレットハウスジャパンと⼤阪在住のクリエイター様にご協⼒頂く  SDGsにかかる重要課題の⑥資源リサイクルを通じた廃棄物の削減による循環型社会への貢献 東⼤阪菱江店 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 30

  31. Slide 31: 環境に配慮した事業への取り組み

    サステナビリティへの取組み ■環境に配慮した事業への取り組み  ホワイト物流︓ダブル連結トラック運⽤開始  ⽔素製造・利活⽤調査プロジェクトへの協⼒ NEXT Logistics Japanと連携して⾙塚流通センター 関⻄電⼒・岩⾕産業の兵庫淡路プロジェクトに地 から新相模原流通センター間でダブル連結トラック運⽤ 域内のコーナン店舗内への⽔素ステーションの設置 を開始し、⻑距離輸送によるドライバー負荷低減、省⼈ などでの⽔素利活⽤の可能性の検討に協⼒ 化やエネルギー利⽤およびCO2排出量削減を展望 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights R

  32. Slide 32: トピックス①：株式市場と格付機関等における評価

    トピックス①︓株式市場と格付機関等における評価  JPX⽇経インデックス400の構成銘柄として２年連続で選定、HC企業の採⽤は当社のみ（2022年８⽉時点） JPX⽇経インデックス400は、資本の効率的活⽤や投資者を意識した経営観 ■定量的指標と配点ウエイト 点など、グローバルな投資基準に求められる諸要件を満たした、「投資者にとって ①3年平均ROE︓40% 投資魅⼒の⾼い会社」で構成される株価指数です。ＪＰＸ総研と⽇本経済新 聞社が共同で算出を⾏っています。（⽇本取引所グループHPより抜粋） ②3年累積営業利益︓40% ③選定基準⽇時点における時価総額︓20%  格付機関による格付の⾒通

  33. Slide 33: トピックス②：公式SNSによる販促強化

    トピックス②︓公式SNSによる販促強化  今年７⽉に、「三代⽬ J Soul Brothers」のメンバーで、 本格的なDIYerとしても幅広く活躍する⼭下健⼆郎 ⽒が、当社公式 YouTube チャンネルの動画内で快適な⽣活情報を配信するアンバサダーに就任  公式Twitter、Instagram、Facebook及びLINEなど幅広くSNSを活⽤し、店舗及び商品情報等を発信 当社公式YouTubeチャンネルのアンバサダー 当社公式Twitterで様々な情報を活発に発信 当社公式Instagramにて、新店の様 に就任した⼭下健⼆郎⽒ フォロワー数は11万⼈（前年同期+7万⼈）を突破 ⼦

  34. Slide 34: トピックス③：本部組織のBPRと子会社設立

    トピックス③︓本部組織のBPRと⼦会社設⽴、本部業務の効率化  本部組織のBPR※の実施 成果 ・業務プロセスの⾒直しを⾏い、部署の統廃合を実施（2部署、4グループ、23チーム） ・本部部署⻑のジョブローテーションの実施（約45％） ・キャッシュアウト業務の⼀部内製化 ※BPR ・・・ Business Process Re-engineering 業務本来の⽬的に向かって、既存の組織や制度を抜本的に⾒直すこと  コーナンビジネスイノベーション株式会社の設⽴（100％⼦会社） ・現在アウトソーシングしている店舗作業の⼀部を内製化 ・POS（販売時点情報管理）データを活⽤したマーケティング事

  35. Slide 35: トピックス④：ビーバートザンの簡易吸収合併

    トピックス④︓ビーバートザンの簡易吸収合併  連結⼦会社「株式会社ビーバートザン」を簡易吸収合併（2022年9⽉20⽇公表） 合併承認取締役会︓2022年 9⽉ 20⽇ 合併契約締結⽇ : 2022年 9⽉ 20⽇ 合併期⽇ ︓2023年 3⽉ 1⽇（予定）  合併の⽬的 株式会社ビーバートザン 事業環境の変化の中、企業価値の向上とより効率的な 2022年2⽉期末の経営数値 経営を⾏うため ・売上⾼ 62.4億円 ・営業利益 2.1億円  合併後の状況 ・当期純利益 1.8億円 「ビーバートザン」の屋号変更や店舗の統廃合、店舗の 業態変更の予定は現時点でございません Copyright

  36. Slide 36: 株主還元

    5 株主還元 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 36

  37. Slide 37: 株主還元

    株主還元  株主還元は重要な経営課題と認識し、以下の⽅針のもと、株主の皆様へ利益還元を⾏います ■基本⽅針 ・株主の皆様に対する利益の還元を経営上の重要施策の⼀つとして位置づけ、業績の⾒通し、 事業活動への投資、財務健全性などを総合的に判断しながら、⻑期にわたって安定した配当を 実施する ・⾃⼰株式の取得についても業績ならびに株価⽔準等に応じ、適宜検討を⾏う ＜⽬標＞ 第3次中期経営計画期間中（2021ー2025） ・総還元性向︓30％以上 ・DOE（株主資本配当率）︓2.0% Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 37

  38. Slide 38: 株主還元：配当

    株主還元︓配当  2023年2⽉期の1株当たりの中間配当は、公表どおり10円増配し45円にて実施  2023年2⽉期の年間配当は、期末配当45円を予定し年間20円の増配により90円を⾒込む  9期連続の増配を⾒込み、連続増配を始めてから1株当たりの年間配当は3倍近くに 100 90 配当⾦（円）の推移 90円 中間配当 期末配当 80 70円 70 45 61円 60 54円 50円 52円 35 50 44円 32 38円 27 40 35円 26 32円 25 22 30 19 16 19 45 20 35 25 26 27 29 10 19 22 16 16 0 2014年2月期

  39. Slide 39: 株主還元：自己株式取得、総還元性向、DOE

    株主還元︓⾃⼰株式取得、総還元性向、DOE  今期8⽉末時点で予定通り、約40億円、1,085,100株（⾃⼰株除く発⾏済株式数の3.46％）の ⾃⼰株式の取得を実施済  総還元性向30％以上、DOE（株主資本配当率）2.0％を⽬標とする ⾃⼰株式の取得（百万円）、総還元性向、DOE 53.1% 8,000 7,620 総還元性向 51.7% 7,000 DOE 6,000 32.0% ⾃⼰株式の取得 5,000 14.3% 4,000 4,000 15.7% 17.2% 16.8% 3,000 2,000 1.61% 1.85% 1,000 416 1.70% 1.62% 1 31 1.

  40. Slide 40: 第2四半期 決算数値の詳細

    6 第2四半期 決算数値の詳細 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 40

  41. Slide 41: 損益計算書（連結）

    損益計算書（連結）  売上⾼は堅調なPRO業態と新規出店の上積みもあり、前年は超えたものの、計画⽐では客数減により未達  利益項⽬は急激な円安、原材料費⾼など輸⼊コストの増加に伴う売上総利益の減少が影響し減益 2022年2⽉期 2023年2⽉期 前年同期⽐ 項⽬（百万円） 売上⽐ 売上⽐ 前年同期⽐ 計画⽐ 第2四半期※ 第2四半期 増減 売上⾼ 213,624 - 214,324 - 100.3% 700 97.9% 営業収⼊ 7,702 - 7,900 - 102.6% 198 101.3% 営業収益 221,327 - 222,224 - 100.4% 897 98.0% 売上総利益

  42. Slide 42: 参考：直近5期の決算推移

    参考︓直近5期の決算推移 （億円） 【売上⾼】 （億円） 【売上総利益】 2,400 2,220 2,189 2,143 1000 845 829 812 2,100 1,771 1,800 1,618 800 654 605 1,500 600 1,200 900 400 600 200 300 0 0 19/2期2Q 20/2期2Q 21/2期2Q 22/2期2Q 23/2期2Q 19/2期2Q 20/2期2Q 21/2期2Q 22/2期2Q 23/2期2Q （コロナ前） （収益認識▲49.1億） （コロナ前） （収益認識▲7.3億） （億円） 【営業利益】 （億円） 【当期純利益】 25

  43. Slide 43: 損益計算書（連結、四半期別）

    損益計算書（連結、四半期別）  第2四半期における売上⾼は6⽉に早い梅⾬明けで、季節品売上が好調だったことが主因となり前年同期を上回る  利益項⽬は円安などの輸⼊コストの増加に伴う売上総利益の減少と新店などの販管費の増加により減益 第1四半期 第2四半期 項⽬ （百万円） 2023年 前年 2023年 前年 2⽉期 同期⽐※ 2⽉期 同期⽐※ 売上⾼ 107,470 99.4% 106,853 101.3% 営業収⼊ 3,944 102.3% 3,955 102.8% 営業収益 111,415 99.5% 110,809 101.3% 売上総利益 41,177 98.5% 40,054 9

  44. Slide 44: 損益計算書（連結） 販売管理費

    損益計算書（連結） 販売管理費  ⼈件費や賃借料は、新規出店などに伴い前年同期より増加したが、計画の範囲内  その他販管費のうち、⽔道光熱費は前年同期⽐約35％（+6.6億円）増加したが、販売促進費や 広告宣伝費、備品費、業務委託費などの⾒直し・削減により、前年同期からの増加幅を抑制  うちコーナン単体における既存店と新店の販管費増減前年差 ⇒ 既存店 △13.7億円、新店 +20.9億円 2022年2⽉期 2023年2⽉期 前年同期⽐ 項⽬（百万円） 売上⽐ 売上⽐ 前年同期⽐ 計画⽐ 第2四半期※ 第2四半期 増減 ⼈件費 25,277 11.8% 25,981 12.1% 102.

  45. Slide 45: 業態別実績（売上・粗利益率・営業利益率）

    業態別実績（売上・粗利益率・営業利益率） 連結/コーナン単体  HC業態︓売上⾼は外出制限がなくなったことによる客数減に伴い減少し、粗利益率は急激な円安や 原材料費の⾼騰などに伴う輸⼊コストの増加により低下。それに伴い、営業利益率も低下  PRO業態︓売上⾼は引き続き堅調。粗利益率はHCと同要因により低下。営業利益率は、売上⾼の 伸びが販管費の伸びを上回ったことにより上昇 23年2⽉期 売上⾼※1 粗利益率 粗利益率 営業 営業利益率 （百万円） 業態 粗利益率※1 第2四半期 前年同期⽐ 前年同期※1 前年差 利益率※1 前年差 HC 151,933 97.2% 39.70% 40.26

  46. Slide 46: 業態別実績（売上・粗利益率） 子会社別

    業態別実績（売上・粗利益率） ⼦会社別  建デポ︓新規出店に加え、取扱い商品の⾒直しやPB商品の導⼊など既存店の改装も進め、順調に成⻑  ビーバートザン︓HC業態は外出制限がなくなったことに伴う客数減により減少。PRO業態は堅調  コーナンベトナム︓前年ロックダウンにより⾷品以外は販売制約があった反動もあり、前年同期で⼤幅に増加 23年2⽉期 売上⾼※ 粗利益率 粗利益率 （百万円） 業態 粗利益率 第2四半期 前年同期⽐ 前年同期 前年差 建デポ PRO 22,091 110.7% 29.87% 29.82% 0.05pt HC 1,541 92.6% 33.75% 35.05% △1

  47. Slide 47: 商品部門別売上（連結）

    商品部⾨別売上（連結） 連結 商品部⾨ 商品動向 2023年2⽉期 （百万円） 前年同期⽐※ 売上構成⽐ 第2四半期 ホームインプルーブメント PRO商材、リフォーム関連は好調維持 105,731 102.4% 49.4% （DIY⽤品・PRO商材） ⼀般向けDIY⽤品はコロナ需要が⼀巡し前年割れ ハウスキーピング 前年の在宅需要の反動により、インテリア⽤品、収納⽤品、 71,217 97.4% 33.2% （家庭⽤品） 台所⽤品など、屋内で使⽤するものを中⼼に前年割れ ペット・レジャー ペット関連やレジャー⽤品など屋外で使⽤するものは好調 30,866 99.9% 14.4% （ペット・レジ

  48. Slide 48: 商品部門別売上（詳細：コーナン単体）

    商品部⾨別売上（詳細︓コーナン単体） コーナン単体 商品部⾨ （百万円） 2023年2⽉期 前年同期⽐※ 売上構成⽐ 第2四半期 ホームインプルーブメント（HC） 26,711 94.8% 14.1% ホームインプルーブメント（PRO） 28,191 106.6% 14.9% ガーデニング 21,717 99.6% 11.5% リフォーム 6,758 103.8% 3.6% ⽇⽤雑貨・家庭⽤品 42,697 95.7% 22.6% インテリア・収納・⽂具 28,853 96.4% 15.2% ペット・カー・レジャー 25,664 101.2% 13.5% その他（100円ショップ、灯油、⾃販機

  49. Slide 49: PB商品部門別売上（連結）

    PB商品部⾨別売上（連結）  PB売上構成⽐は36.4％（前期⽐+3.0pt）と好調に推移  お客様のニーズを捉えた値ごろ感のある商品開発の推進と売場での販促を強化 連結 2021年2⽉期 2022年2⽉期 2023年2⽉期 第2四半期 第2四半期 第2四半期 商品部⾨ （百万円） PB PB売上 PB PB売上 PB PB売上 売上⾼ 構成⽐※1 売上⾼ 構成⽐※1 売上⾼※2 構成⽐※1 ホームインプルーブメント 25,090 28.1% 27,320 29.9% 31,494 34.1% （DIY⽤品） ハウスキーピング 25,407 33.3% 24,996 35.6% 25,27

  50. Slide 50: 貸借対照表（連結）

    貸借対照表（連結） 科⽬（百万円） 2022年2⽉期 2023年2⽉期2Q 増減 増減要因他 流動資産計 123,884 131,074 7,190 現⾦及び預⾦ 12,242 9,301 △2,941 売掛⾦ 10,636 12,936 2,299 キャッシュレス⽐率の増加（売上⽐ 前年35.6％→約42.5％） 商品及び製品 93,113 98,330 5,217 季節要因 固定資産合計 274,192 276,899 2,707 有形固定資産 187,571 189,469 1,897 無形固定資産 28,169 27,481 △688 のれん償却による減少 資産合計 398,076 4

  51. Slide 51: 有利子負債

    有利⼦負債  有利⼦負債は前期同様に推移  DEレシオ（有利⼦負債÷純資産）︓ 1.09倍（前期末1.13倍）  ⾃⼰資本⽐率︓ 35.9 ％ 有利⼦負債・借⼊⾦ 推移表 （単位︓億円） 1,800 1,608 1,608 1,595 1,600 （単位︓億円） 1,400 1,184 1,209 1,208 2023年2⽉期 1,200 科⽬ 2022年2⽉期 増減 第2四半期 1,000 有利⼦負債 合計※1 1,608 1,595 △13 800 600 内）借⼊⾦ 合計※2 1,209 1,208 △1 400 200 ※1 有利⼦負債合計︓借⼊⾦合計+1年内リース債務+リース債

  52. Slide 52: 設備投資 実績・計画

    設備投資 実績・計画  2023年2⽉期第2四半期の設備投資実績は約93億円（年間計画に対する進捗は44.3％）  居抜き出店（新店19店舗中8店舗）も多く、設備投資額は抑制 （単位︓億円） 設備投資⾦額実績・計画 300 通期 2Q実績 250 200 （年間計画） 210 150 286 100 210 152 140 （2Q実績） 50 93 0 2019年2月期 2020年2月期 2021年2月期 2022年2月期 2023年2月期 実績 実績 実績 実績 2Q実績 Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 52

  53. Slide 53: 補足資料

    Copyright © kohnan shoji co.,ltd. All Rights Reserved. 53

  54. Slide 54: 損益計算書（連結）

    01.損益計算書（連結） 2021年2⽉期 2022年2⽉期 2023年2⽉期 項⽬ 第2四半期 第2四半期 第2四半期 （百万円） 実績 前年同期⽐ 売上⽐ 実績 前年同期⽐ 売上⽐ 実績 前年同期⽐※1 売上⽐ 売上⾼ 222,073 125.3％ - 218,972 98.6% - 214,324 100.3% - 既存店売上⾼※2 200,095 115.3％ - 211,981 95.8% - 208,406 97.7% - 営業収⼊ 7,405 101.7％ - 7,702 104.0% - 7,900 102.6% - 営業収益 229,479 124.4％ - 226,675

  55. Slide 55: 販売管理費（連結） 他

    02.販売管理費（連結） 他 2021年2⽉期 2022年2⽉期 2023年2⽉期 項⽬ 第2四半期 第2四半期 第2四半期 （百万円） 実績 前年同期⽐ 売上⽐ 実績 前年同期⽐ 売上⽐ 実績 前年同期⽐※ 売上⽐ ⼈件費 23,952 120.9% 10.8％ 25,277 105.5％ 11.5％ 25,981 102.8% 12.1% 賃借料 22,307 109.6% 10.0％ 23,035 103.3％ 10.5％ 23,818 103.4% 11.1% 減価償却費 （のれん償却含） 6,594 118.0% 3.0％ 6,975 105.8％ 3.2％ 7,062 101.2%

  56. Slide 56: 貸借対照表（連結）

    03.貸借対照表（連結） 2023年2⽉期 科⽬（百万円） 2021年2⽉期 増減 2022年2⽉期 増減 第2四半期 増減 流動資産計 119,422 12,549 123,884 4,461 131,074 7,190 現⾦及び預⾦ 14,681 2,703 12,242 △2,439 9,301 △2,941 売掛⾦ 8,569 610 10,636 2,067 12,936 2,299 商品及び製品 88,245 9,725 93,113 4,867 98,330 5,217 固定資産合計 275,673 4,283 274,192 △1,480 276,899 2,707 有形固定資

  57. Slide 57: 商品部門別 売上高（連結/コーナン単体）

    04.商品部⾨別 売上⾼（連結/コーナン単体） ■連結 2021年2⽉期 2022年2⽉期 2023年2⽉期 商品部⾨ 第2四半期 第2四半期 第2四半期 （百万円） 売上⾼ 前年同期⽐ 売上⾼ 前年同期⽐ 売上⾼ 前年同期⽐※ ホームインプルーブメント （DIY⽤品） 99,595 128.1% 103,562 104.0% 105,731 102.4% ハウスキーピング （家庭⽤品） 79,848 124.9% 73,318 91.8% 71,217 97.4% ペット・レジャー （ペット・レジャー⽤品） 35,359 114.7% 35,705 101.0% 30,866 99.9% そ

  58. Slide 58: PB商品部門別 売上高（連結/コーナン単体）

    05.PB商品部⾨別 売上⾼（連結/コーナン単体） ■連結 2021年2⽉期 2022年2⽉期 2023年2⽉期 商品部⾨ 第2四半期 第2四半期 第2四半期 （百万円） PB売上⾼ PB売上構成⽐ 構成⽐前年差 PB売上⾼ PB売上構成⽐ 構成⽐前年差 PB売上⾼ PB売上構成⽐ 構成⽐前年差 ホームインプルーブメント （DIY⽤品） 25,090 28.1% △1.1pt 27,320 29.9% 1.8pt 31,494 34.1% 4.2pt ハウスキーピング （家庭⽤品） 25,407 33.3% △0.1pt 24,996 35.6% 2.3pt 25,274 37.1% 1.5p

  59. Slide 59: 事業会社 業態別実績

    06.事業会社 業態別実績 2021年2⽉期 2022年2⽉期 2023年2⽉期 会社名 第2四半期 第2四半期 第2四半期 業態 （百万円） 前年 前年 前年※1 売上⾼ 粗利益率 売上⾼ 粗利益率 売上⾼ 粗利益率 同期⽐ 同期⽐ 同期⽐ HC 167,221 122.0% 39.53% 158,774 94.9％ 39.34％ 149,062 97.0% 39.84% PRO 29,756 113.9% 34.71% 33,413 112.3％ 35.82％ 35,549 106.7% 34.79% コーナン その他※2 2,658 - - 3,728 - - 4,727 - - 計 1

  60. Slide 60: 店舗数（2022年8月末時点）

    07.店舗数（2022年8⽉末時点） 2023年2⽉期 2021年2⽉期末 2022年2⽉期末 第2四半期 業態 出店 退店 店舗数 出店 退店 店舗数 出店 退店 店舗数 HC 9 0 298 13 3 308 5 0 313 PRO 15 0 98 5 1 102 5 0 107 コーナン CAMP DEPOT 1 0 1 5 0 6 2 0 8 計 25 0 397 23 4 416 12 0 428 HC 0 0 6 0 0 6 0 0 6 ビーバートザン PRO 0 0 4 0 0 4 1 0 5 計 0 0 10 0 0 10 1 0 11 建デポ 0 0 66 3 1 68 3

  61. Slide 61: 見通しに関する注意事項

    【⾒通しに関する注意事項】 当社が開⽰する情報の中には、将来の⾒通しに関する記述が含まれている場合があります。これらの記 述は、当社が現時点で把握可能な情報から判断した仮定に基づくほか、様々なリスクや不確定・不確 実性を含んでおります。したがって、現実の業績は当社の⾒込みとは異なる可能性があります。

Kohnan Shoji — Q2 FY2023 Earnings Presentation on 6ix