Blackedge Ltd. · TASE:BLEG

Blackedge — Michman Bs"d — Q2 2023 Earnings Presentation

21 slides from Blackedge's earnings presentation, August 2023

1. Slide 1: מצגת שוק ההון רבעון שני 2023

   ‫מצגת שוק ההון‬ ‫רבעון שני ‪2023‬‬

2. Slide 2: מידע צופה פני עתיד

   ‫מידע צופה פני עתיד‬ ‫מצגת זו הוכנה על ידי חברת מיכמן בס"ד בע"מ ("החברה")‪ .‬מצגת זו אינה מהווה הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך של החברה‬ ‫או הזמנת לקבלת הצעות כאמור אלא מיועדת למסירת מידע בלבד‪ .‬המידע אשר ישמש להצגת המצגת מוצג למטרות נוחות‬ ‫בלבד ואינו מהווה בסיס לקבלת החלטות השקעה‪ ,‬המלצה או

3. Slide 3: כרטיס ביקור

   ‫כרטיס ביקור‬ ‫חברת מימון רב תחומי‪ ,‬חדשנית וטכנולוגית בעלת תשתית ניהולית וממשל תאגידי איכותי‬ ‫*תיק אשראי בהיקף‬ ‫חדשנית וטכנולוגית בתהליכי‬ ‫מיקוד הפעילות‪:‬‬ ‫של ‪ 761‬מיליון ‪₪‬‬ ‫חיתום ובקרה‬ ‫מימון מגובה נדל"ן‪ ,‬מימון חברות‪,‬‬ ‫מימון מורכב‬ ‫רווח נקי מחצית ראשונה ‪ 24.2 2023‬מיליון ‪₪‬‬ ‫**

4. Slide 4: חברת מימון רב תחומי עם מגוון פתרונות מימון

   ‫יצירת תשתית ניהולית וממשל תאגידי איכותיים‬ ‫חברת מימון רב תחומי עם‬ ‫מגוון פתרונות מימון‬ ‫באמצעות שלושה מוצרים מרכזיים‪:‬‬ ‫פעילות המימון‬ ‫של החברה‬ ‫*מימון מורכב‬ ‫מימון חברות‬ ‫מימון מגובה נדל"ן‬ ‫* מימון מורכב לחברות בצמיחה הכולל‪ ,‬מימון בעלי שליטה כנגד בטוחות‪ ,‬רכיבי חוב לצד רכיבי אקוויטי ו

5. Slide 5: תהליכים ארגוניים במעבר לחברת מימון רב תחומי

   ‫תהליכים ארגוניים במעבר לחברת‬ ‫מימון רב תחומי‬ ‫תהליכים דיגיטליים‬ ‫חדשנות‪ ,‬יעילות‪,‬‬ ‫איכות חיתום ובקרה‬ ‫תמהלי לקוחות איכותי‬ ‫ויחס בטוחות גבוה‬ ‫שינוי תמהיל לאשראי ישיר‪,‬‬ ‫הארכת מח"מ וחיזוק בטוחות‬ ‫מימון‬ ‫רב תחומי‬ ‫ניהול סיכונים וממשל תאגידי‬ ‫חיתום‪ ,‬גביה ובקרה בסטנדרט‬ ‫גבוה מערך ניהו

6. Slide 6: טיוב תמהיל התיק ומיקוד במימון בינוני/ארוך טווח

   ‫טיוב תמהיל התיק ומיקוד‬ ‫במימון בינוני‪/‬ארוך טווח‬ ‫גידול בהיקף האשראי ללקוחות איכותיים‬ ‫בעלי איתנות פיננסית גבוהה‬ ‫החברה עברה מאשראי צד ג' לחברת מימון רב תחומי‬ ‫•‬ ‫‪21%‬‬ ‫מיקוד בלקוחות עם איתנות פיננסית גבוהה‬ ‫•‬ ‫חיזוק משמעותי בבטוחות– ‪ 62%‬מהתיק ברוטו מגובה בטוחות‬ ‫•‬ ‫‪82%‬‬ ‫‪21%‬‬ ‫‪

7. Slide 7: התוצאות: צמיחה מבוקרת, ברווחיות גבוהה

   ‫(מיליוני ‪)₪‬‬ ‫התוצאות‬ ‫צמיחה מבוקרת‪ ,‬ברווחיות גבוהה ועל בסיס הון איתן ומגוון‬ ‫הכנסות מימון‬ ‫תיק‬ ‫‪36.5‬‬ ‫ברוטו‬ ‫אשראי‬ ‫‪34.9‬‬ ‫‪34.5‬‬ ‫‪750‬‬ ‫‪747‬‬ ‫‪744‬‬ ‫‪31.2‬‬ ‫‪670‬‬ ‫‪604‬‬ ‫‪23.4‬‬ ‫‪467‬‬ ‫‪Q2/22‬‬ ‫‪Q3/22‬‬ ‫‪Q4/22‬‬ ‫‪Q1/23‬‬ ‫‪Q2/23‬‬ ‫‪Q1/22‬‬ ‫‪Q2/22‬‬ ‫‪Q3/22‬‬ ‫‪Q4/2

8. Slide 8: עיקרי התוצאות הכספיות מחצית ראשונה 2023

   ‫עיקרי התוצאות הכספיות‬ ‫מחצית ראשונה ‪2023‬‬ ‫מיליוני ‪₪‬‬ ‫רווח נקי‬ ‫רווח לפני מס‬ ‫הכנסות ברוטו‬ ‫‪24.2‬‬ ‫‪32.1‬‬ ‫‪71.3‬‬ ‫**הון עצמי‬ ‫תיק אשראי‬ ‫*תשואה להון‬ ‫‪176‬‬ ‫‪744‬‬ ‫‪38%‬‬ ‫* ללא הלוואות נחותות בסך ‪ 50‬מיליון ‪₪‬‬ ‫** כולל הלוואות נחותות בסך ‪ 50‬מיליון ‪₪‬‬ ‫מצגת שוק ההון | רבעו

9. Slide 9: הפרשה לחובות מסופקים

   ‫הפרשה לחובות מסופקים‬ ‫מסך תיק האשראי‬ ‫יתרת הפרשה לחומ״ס‬ ‫‪1.04%‬‬ ‫הפרשה מסך התיק‬ ‫‪2022‬‬ ‫‪Q2 2022‬‬ ‫‪Q2 2023‬‬ ‫‪0.71%‬‬ ‫‪0.72%‬‬ ‫‪0.47%‬‬ ‫‪0.75%‬‬ ‫‪0.28%‬‬ ‫הפרשה כללית‬ ‫‪0.6%‬‬ ‫‪0.26%‬‬ ‫‪0.32%‬‬ ‫‪0.32%‬‬ ‫הפרשה ספציפית‬ ‫‪0.45%‬‬ ‫‪0.73%‬‬ ‫‪1.05%‬‬ ‫‪0.6%‬‬ ‫סה"כ שיעור הפרשה‬ ‫‪7

10. Slide 10: מקורות אשראי יציבים ומגוונים

    ‫מקורות אשראי יציבים ומגוונים‬ ‫מיליוני ‪₪‬‬ ‫אשראי אחר‬ ‫אג״ח‬ ‫‪113‬‬ ‫‪204‬‬ ‫אג״ח ב׳‬ ‫אג״ח א׳‬ ‫סה״כ מקורות‬ ‫‪1.38‬‬ ‫‪1.26‬‬ ‫מח״מ (שנים)‬ ‫‪761‬‬ ‫‪3.95%‬‬ ‫‪108‬‬ ‫‪3.8%‬‬ ‫‪96‬‬ ‫ריבית נקובה‬ ‫יתרת אג״ח (מיליוני ‪)₪‬‬ ‫מוסדיים‬ ‫‪120‬‬ ‫*הון עצמי‬ ‫‪176‬‬ ‫אשראי בנקאי‬ ‫‪148‬‬ ‫‪ 10‬מצגת ש

11. Slide 11: תמהיל הלוואות בגיבוי בטוחות

    ‫תמהיל הלוואות בגיבוי בטוחות‬ ‫‪30/06/2023‬‬ ‫‪ %‬מסך תיק האשראי ברוטו‬ ‫סכום הלוואות מגובות בטוחות (מליוני ‪)₪‬‬ ‫סוג בטוחה‬ ‫‪31.6%‬‬ ‫‪270.2‬‬ ‫נדל"ן דרגה ראשונה‬ ‫‪3.6%‬‬ ‫‪30.7‬‬ ‫נדל"ן דרגה שניה‬ ‫‪13.9%‬‬ ‫‪118.9‬‬ ‫ניירות ערך סחירים‬ ‫‪2.9%‬‬ ‫‪24.6‬‬ ‫רכב‬ ‫‪9.9%‬‬ ‫‪84‬‬ ‫ערבויות צדדי ג' (

12. Slide 12: מח"מ תיק הלקוחות

    ‫מח"מ תיק הלקוחות‬ ‫‪30/06/2023‬‬ ‫שיעור נזילות מצטבר‬ ‫התפלגות‬ ‫תקופה‬ ‫‪22.2%‬‬ ‫‪22.2%‬‬ ‫‪0-30‬‬ ‫‪33.9%‬‬ ‫‪11.7%‬‬ ‫‪31-60‬‬ ‫‪52.9%‬‬ ‫‪19%‬‬ ‫‪61-120‬‬ ‫‪63%‬‬ ‫‪10.1%‬‬ ‫‪121-180‬‬ ‫‪82.4%‬‬ ‫‪19.4%‬‬ ‫‪181-365‬‬ ‫‪100%‬‬ ‫‪17.7%‬‬ ‫‪+366‬‬ ‫ •‪ 63%‬מהתיק ברוטו נפרע בתוך ‪ 180‬יום כ‪ 540 -

13. Slide 13: תמצית נתונים פיננסים ליום 30/06/2023

    ‫תמצית נתונים פיננסים ליום ‪30/06/2023‬‬ ‫נתונים פיננסים (אלפי ‪)₪‬‬ ‫תוצאות רבעון שני (אלפי ‪)₪‬‬ ‫‪30.06.2022‬‬ ‫‪30.06.2023‬‬ ‫‪Q2 2022‬‬ ‫‪Q2 2023‬‬ ‫‪632,051‬‬ ‫‪791,551‬‬ ‫סך מאזן‬ ‫‪23,398‬‬ ‫‪34,881‬‬ ‫הכנסות ברוטו‬ ‫‪603,529‬‬ ‫‪743,961‬‬ ‫סך תיק אשראי‬ ‫‪2,315‬‬ ‫‪14,413‬‬ ‫רווח לפני מס‬ ‫

14. Slide 14: מערכת חיתום ובקרה מתקדמת

    ‫מערכת חיתום ובקרה מתקדמת‬ ‫מערכת טכנולוגית ייחודית לניהול תהליכי הליבה וסיכוני החברה‬ ‫תיעוד מקיף ומלא‬ ‫תהליך חיתום‪ ,‬גביה וניהול‬ ‫סיכונים סדור ואחוד‬ ‫בקרת תהליכים מובנית‬ ‫הרשאות בהתאם‬ ‫חיתוכים סטטיסטיים לצורך‬ ‫לפונקציות בחברה‪ ,‬לתהליכי‬ ‫ניהול סיכונים‪ ,‬לרבות חשיפות‬ ‫החיתום והגביה‬ ‫לענפ

15. Slide 15: ניהול סיכונים

    ‫ניהול סיכונים‬ ‫מערך עצמאי בעל מודעות גבוהה‪.‬‬ ‫מדיניות ניהול הסיכונים נאכפת ומבוקרת‬ ‫ההנהלה והדירקטוריון קובעים את מדיניות‬ ‫מול הגורמים הרלוונטיים בחברה‬ ‫ניהול הסיכונים בהתאם לרגולציה ותנאי השוק‬ ‫תיעוד תהליך החיתום והגבייה‪,‬‬ ‫בחינה מעמיקה של תיק הנכסים‪,‬‬ ‫מערכת חיתום המאפשרת קבלת‬ ‫מידע מ

16. Slide 16: הממשל התאגידי של החברה

    ‫הממשל התאגידי של החברה‬ ‫‪03‬‬ ‫‪02‬‬ ‫‪01‬‬ ‫מערך הרשאות‪ ,‬לרבות לפי סכומים‪,‬‬ ‫ניהול סיכוני האשראי והרגולציה‬ ‫תשתית ניהולית רחבה הנשענת על‬ ‫מוגדר ומוסדר וכן תהליכי חיתום מובנים‪,‬‬ ‫מנוטרים ע"י שתי הפונקציות‬ ‫עצמאות והפרדת סמכויות ברורה‪,‬‬ ‫אשר מעוגנים במערכת טכנולוגית תומכת‬ ‫הללו באופן שו

17. Slide 17: דירקטוריון

    ‫| דירקטוריון‬ ‫רו"ח דורון ספיר ‪ /‬יו"ר פעיל‬ ‫יניב ביטון ‪ /‬דירקטור ומנכ"ל‬ ‫בעל ידע וניסיון פיננסי של מעל ‪ 35‬שנה‪ .‬בעברו‬ ‫בעל ניסיון עשיר מאד בניהול חברות בתחומי המימון‬ ‫תפקידים של מנכ"ל בחברות מובילות במשק בינהל‬ ‫לעסקים ‪ ,‬קמעונאות ונדל"ן‪ .‬מר ביטון ייסד את חברת‬ ‫מגדל חברה לביטוח‪ ,‬כא

18. Slide 18: הנהלת החברה

    ‫| הנהלת החברה‬ ‫רו"ח אבי גיל ‪ /‬סמנכ"ל כספים‬ ‫יניב ביטון ‪ /‬מנכ"ל ודירקטור‬ ‫בעל ניסיון רב שנים בתחומי החשבונאות‪ ,‬פיננסים ושוק‬ ‫בעל ניסיון עשיר מאד בניהול חברות בתחומי המימון‬ ‫ההון‪ .‬הוביל את מחלקת הכספים של מיכמן בהנפקת‬ ‫לעסקים ‪ ,‬קמעונאות ונדל"ן‪ .‬מר ביטון ייסד את חברת‬ ‫החברה בבורסה ו

19. Slide 19: הנהלת החברה

    ‫| הנהלת החברה‬ ‫שרית ביאלה ‪ /‬מנהלת שיווק ו‪HR-‬‬ ‫רז אלוביץ ‪ /‬סמנכ"ל מכירות ולקוחות‬ ‫בעלת כ‪ 20-‬שנות ניסיון בתחום השיווק‪ ,‬ניהול מועדוני‬ ‫בעל ניסיון של כ‪ 20-‬שנה בתחום ניהול המכירות ושיווק‪.‬‬ ‫לקוחות‪ ,‬דיגיטל וחדשנות בחברות מובילות וכן בעברה‬ ‫תפקיד של סמנכ"ל משאבי אנוש‪.‬‬ ‫איתי דיין ‪

20. Slide 20: סיכום

    ‫סיכום‬ ‫החברה בולטת לטובה הן בפרמטרים‬ ‫האיכותיים והן בכמותיים‪.‬‬ ‫‪03‬‬ ‫‪02‬‬ ‫‪01‬‬ ‫שמירה על רמת רווחיות בולטת לטובה‪,‬‬ ‫מיצובה ומעמדה העסקי‪ ,‬נשענים‬ ‫תשתית ניהולית וממשל‬ ‫הצעת ערך ייחודי ללקוחותיה‪ ,‬תוך‬ ‫על הצוות המקצועי‪ ,‬המנוסה‬ ‫תאגידי איכותי‬ ‫עיגון מנגנונים להפחתת סיכון והוספת‬ ‫ו

21. Slide 21: ‫איתך במאני טיים‬ ‫מצגת

    ‫איתך במאני טיים‬ ‫מצגת שוק ההון | רבעון שני ‪2023‬‬

Michman Bs"d — Q2 2023 Earnings Presentation on 6ix