Kotobuki Spirits Co., Ltd. · TSE:2222
Kotobuki Spirits — Q3 FY2024 Earnings Presentation
67 slides from Kotobuki Spirits's earnings presentation, Feb 1, 2024
Slide 1: 2024年3月期 第3四半期決算説明資料
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 証券コード ２２２２ 2024年３月期 第３四半期決算説明資料 2024年 2月1日 喜 び を 創 り 喜 び を 提 供 す る https://www.kotobukispirits.co.jp/ Copyright © Kotobuki Spirits Co.,Ltd. All rights reserved.
Slide 2: 目次
Kotobuki Kotobuki Spirits Spirits Co.,Ltd. Co.,Ltd. 目次 ■ 2024年３月期 第３四半期決算概要 P 1～16 ■ 2024年３月期 通期業績予想 P 17～20 ■ 今後の経営方針とセグメント別業績の概況 P 21～39 ■ ESG関連情報 P 40～42 ■ 株式の状況・株主還元 P 43～46 ■ 参考情報 P 47～56 ■ 熱狂的ファンづくりの取り組み事例 P 57～65
Slide 3: 2024年3月期 第3四半期決算概要
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 2024年３月期 第３四半期決算概要 ‐1‐
Slide 4: 業績ハイライト
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 業績ハイライト 第3四半期累計(4-12月期)業績 経常利益11,798百万円 （前年同期比 64.4％増） 経常利益率 25.1％ （前年同期比 4.8ポイント増） ●新型コロナの行動制限による影響も徐々に薄まり、一昨年の10月に開始され た全国旅行支援の反動減も見られた中、インバウンド需要の回復も追い風に、 積極的な施策遂行が奏功した結果、売上高は33.0％増収、経常利益は64.4％増 益、経常利益率が対前年同期比4.8ポイント増加の25.1％となり、収益性が大幅 に向上。 ●インバウンド売上高（国際線ターミナル免税売上高）は、5,100
Slide 5: 売上高／営業利益増減分析（前年同期比）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 売上高／営業利益増減分析（前年同期比） （売上高） （単位：百万円） 51,000 +1,514 △46 △1,608 48,000 +1,379 47,036 +2,374 45,000 +3,125 42,000 +4,927 39,000 36,000 35,370 33,000 主要セグメント 増収増益 30,000 23/3期 3Q累計 シュクレイ ケイシイシイ 寿製菓・但馬寿 販売子会社 九十九島グループ その他 調整額 24/3期 3Q累計 （営業利益） （単位：百万円） 13,000 △36 +431 12,000 11,73
Slide 6: トピックス① 新ブランド「I'm LILY」
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. トピックス① 新ブランド「I’ｍ LILY（アイムリリー）」 製造小売型経営へ変革中の九十九島グループが、シュクレイとの共同開発に より新ブランドをプロデュース。JR博多駅構内へ出店。 2023年10月6日 新ブランド「I’ｍ ＬＩＬＹ（アイムリリー）」 JR博多駅構内のいっぴん西通りにオープン ‐4‐
Slide 7: トピックス② 新ブランド「VANI」
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. トピックス② 新ブランド「VANI（バニ）」 シュクレイが新ブランド「VANI（バニ）」を阪神百貨店梅田本店の一等地へ出店。 オープンより多くのお客様にご来店いただき、好調なスタート。 2023年11月1日 「VANI（バニ） 阪神梅田本店」オープン ‐5‐
Slide 8: ご参考（インバウンド売上）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ご参考（インバウンド売上） 一昨年の10月から、入国制限が緩和され、主要国際線ターミナルの売店が段階的に再開。 当第3四半期のインバウンド売上は、新型コロナ発生前水準を上回る 【インバウンド売上高（国際線ターミナル免税売上高） 】 （百万円） １Q ２Q ３Q ３Q累計 ４Q 通期 2024年3月期 1,520 1,613 1,967 5,100 2023年3月期 86 167 640 893 1,085 1,978 2020年3月期 1,502 1,381 1,645 4,528 846 5,375 成田空港Fa-So-La TAX FRE
Slide 9: ご参考（海外売上）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ご参考（海外売上） 海外売上 1,066百万円 前年同期比22.4％減収 オーストラリアは、メルボルン店に続く２号店をシドニーにOPEN 【海外売上高】 23年3月期 24年3月期 増減額 増減率 （百万円、％） (3Q累計) (3Q累計) 台湾 （注） 459 394 △ 65 △ 14.1 韓国 138 65 △ 73 △ 52.7 シンガポール 355 154 △ 201 △ 56.7 中国 217 125 △ 91 △ 42.1 オーストラリア 97 172 74 76.6 その他 108 156 48 44.2 合計 1,374 1
Slide 10: 2024年3月期 第3四半期（累計）業績（対前年同期）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 2024年3月期 第3四半期（累計）業績（対前年同期） 対前年同期比 売上高33.0％増、経常利益64.4％増 価格改定及び生産・販売の効率化などにより収益性が向上 前第3四半期累計 当第3四半期累計 （参考）前期 対前年同期 （22年4月～12月） （23年4月～12月） （22年4月～23年3月） 金額 売上比 金額 売上比 増減額 増減率 金額 売上比 （百万円、％） 売上高 35,370 － 47,036 － 11,666 33.0 50,155 － 売上総利益 21,142 59.8 29,129 61.9 7,987 37.8 3
Slide 11: 売上高（販売チャネル別）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 売上高（販売チャネル別） 人流回復を追い風に、インバウンド需要の回復も加わり 国内卸売が大幅増収 前第3四半期累計 当第3四半期累計 対前年同期 （22年4月～12月） （23年4月～12月） 金額 売上比 金額 売上比 増減額 増減率 （百万円、％） 売上高 35,370 － 47,036 － 11,666 33.0 国内卸売 12,495 35.3 20,128 42.8 7,634 61.1 国内小売 17,461 49.4 21,765 46.3 4,305 24.7 通信販売 4,036 11.4 4,070 8.7 35 0.9
Slide 12: セグメント別の業績（対前年同期）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. セグメント別の業績（対前年同期） シュクレイを筆頭に、主要セグメント軒並み増収増益 売上高 営業利益 （百万円、％） 前第3Q累計 当第3Q累計 増減額 増減率 前第3Q累計 当第3Q累計 増減額 シュクレイ 14,282 19,209 4,927 34.5 2,815 4,273 1,458 ケイシイシイ 9,693 12,819 3,125 32.2 1,315 2,681 1,367 寿製菓・但馬寿 7,669 10,044 2,374 31.0 1,409 2,296 887 販売子会社 3,897 5,276 1,379 35.4
Slide 13: セグメント別業績の補足説明
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. セグメント別業績の補足説明 売場ディスプレイの改良、限定商品の発売や超試食販売による販売力の強化、大型催事出店の推進な どにより、更なるブランド価値の向上に注力いたしました。また、インバウンド対策では、早期に人員体制 シュクレイ を整え、主要国際線ターミナルでの展開強化などに取り組みました。新規出店では、2023年５月に「ザ・ メープルマニア」京王新宿店を、同年６月にはＪＲ東京駅「グランスタ東京」に新ブランド「ザ・ドロス」を、同 年11月には阪神百貨店梅田本店に新ブランド「バニ」を出店するなど、計５店の出店を行いました。 25周年を迎えた「小
Slide 14: 売上原価・売上総利益
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 売上原価・売上総利益 原材料価格の高騰が続く中、価格改定及び生産の効率化などに より売上総利益率は前年同期比2.1ポイント増加 前第3四半期累計 当第3四半期累計 対前年同期 前期（参考） （百万円、％） 金額 売上比 金額 売上比 増減額 増減率 通期 売上比 売上高 35,370 － 47,036 － 11,666 33.0 50,155 － 材料費 7,721 21.8 10,964 23.3 3,243 42.0 10,754 21.4 労務費 3,267 9.2 3,962 8.4 695 21.3 4,454 8.9 製造経費 1
Slide 15: 販売管理費・営業利益
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 販売管理費・営業利益 売上成長及び販売の効率化などにより、 販売管理費率は、前年同期比3.4ポイント減少 前第3四半期累計 当第3四半期累計 対前年同期 前期（参考） 金額 売上比 金額 売上比 増減額 増減率 通期 売上比 （百万円、％） 売上総利益 21,142 59.8 29,129 61.9 7,987 37.8 30,107 60.0 人件費 5,408 15.3 6,434 13.7 1,026 19.0 7,432 14.8 販売促進費 2,089 5.9 2,737 5.8 648 31.0 3,012 6.0 運賃 1,10
Slide 16: 四半期業績の推移（売上高）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 四半期業績の推移（売上高） （3Q会計） 対前年同期比18.8％増 （百万円） 会計期間売上高の4期間比較 （百万円） 累計期間売上高の4期間比較 20,000 70,000 （注）通期は予想数値 18,000 60,000 16,000 （注）23/3 2Q累計、通期は予想数値 14,000 50,000 12,000 40,000 10,000 8,000 30,000 6,000 20,000 4,000 2,000 10,000 0 0 １Q ２Q ３Q ４Ｑ １Q ２Q累計 ３Q累計 通期 21/3 22/3 23/3 24/3 2
Slide 17: 四半期業績の推移（営業利益）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 四半期業績の推移（営業利益） （3Q会計） 対前年同期比27.0％増 （百万円） 会計期間営業利益の4期間比較 （百万円） 累計期間営業利益の4期間比較 16,500 5,500 （注）通期は予想数値 14,500 4,500 12,500 3,500 10,500 2,500 8,500 1,500 6,500 4,500 500 2,500 △ 500 １Q ２Q ３Q ４Ｑ 500 △ 1,500 △ 1,500 １Q ２Q累計 ３Q累計 通期 △ 2,500 △ 3,500 21/3 22/3 23/3 24/3 21/3 22/3
Slide 18: 貸借対照表
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 貸借対照表 流動資産の増加は、主に売掛債権及び棚卸資産の増加によるもの 22年3月期 23年3月期 24年3月期(3Q) 対前期末 （百万円、％） 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 増減額 増減率 流動資産 15,804 57.5 25,741 69.7 30,828 72.1 5,087 19.8 固定資産 11,666 42.5 11,212 30.3 11,919 27.9 707 6.3 資産合計 27,470 100.0 36,953 100.0 42,747 100.0 5,794 15.7 流動負債 4,620 16.8
Slide 19: 2024年3月期 通期業績予想
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 2024年3月期 通期業績予想 （2023年11月1日に公表した業績予想から変更はありません。） ‐17‐
Slide 20: 2024年3月期 通期業績予想（対前期）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 2024年3月期 通期業績予想（対前期） 売上高前期比20.5％増、営業利益同42.6％増 23年3月期 24年3月期（予想） 対前期 （百万円、％） 金額 売上比 金額 売上比 増減額 増減率 売上高 50,155 - 60,461 - 10,306 20.5 売上総利益 30,107 60.0 37,112 61.4 7,005 23.3 販売管理費 20,155 40.2 22,920 37.9 2,765 13.7 営業利益 9,952 19.8 14,192 23.5 4,240 42.6 経常利益 10,296 20.5 14,2
Slide 21: 2024年3月期 通期業績予想（セグメント別）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 2024年3月期 通期業績予想（セグメント別） シュクレイを筆頭に、主要セグメントで増収・増益を目指す！ 売上高 営業利益 （百万円、％） 23/3期 24/3期予 増減額 増減率 23/3期 24/3期予 増減額 シュクレイ 20,699 25,736 5,037 24.3 4,144 5,750 1,606 ケイシイシイ 14,114 16,580 2,466 17.5 2,113 3,097 984 寿製菓・但馬寿 10,042 11,985 1,943 19.3 1,694 2,447 753 販売子会社 5,354 6,463 1,
Slide 22: 2024年3月期 通期業績予想（上期・下期比較）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 2024年3月期 通期業績予想（上期・下期比較） 上期 上期 （百万円） （百万円） 売上高 下期 経常利益 下期 70,000 16,000 （注）24/3（予）上期は実績 （注）24/3（予）上期は実績 15,000 60,000 14,000 13,000 12,000 50,000 11,000 31,570 10,000 7,595 40,000 9,000 30,055 8,000 7,000 30,000 7,240 6,000 5,000 20,000 20,233 4,000 3,000 6,668 28,891 2,000
Slide 23: 今後の経営方針とセグメント別業績の概況
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 今後の経営方針とセグメント別業績の概況 ‐21‐
Slide 24: 経営理念・基本ポリシー
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 経営理念・基本ポリシー 経営理念 喜びを創り喜びを提供する 当社グループの経営理念は、創業者であります故河越庄市をはじめ、諸先輩方が幾多 の試練を乗り越えてこられた中、生まれました。利潤の追求のみが企業の目的ではなく、 会社が未来永劫発展し続けるためには、常に「人様に喜んでいただく」ことを最優先に考 え、お客様に喜んでいただける商品を創り、お客様に喜ばれるサービスを提供し続け、地 域社会への貢献、共存・共栄こそが、会社の存在意義であり、当社グループに与えられ た使命であります。 基本ポリシー 今日一人、熱狂的なファンを創る 当社グループの全従
Slide 25: 全員参画による超現場主義経営の実践
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 経営理念をベースとした「全員参画による超現場主義経営」の実践 当社グループは、経営理念を拠り所に、従業員一人ひとりが当事者意識をもって経営 に参画する「全員参画による超現場主義経営」の実践により、活力ある魅力あふれる 企業集団を創り、中長期的な企業価値の向上を目指してまいります。 ≪経営理念手帳「こづち」について≫ 当社グループは、経営哲学（フィロソフィー）を明文化した経営理念手帳「こづち」を作 成し、全従業員の経営理念浸透と企業倫理の徹底に努めております。経営理念手帳 「こづち」は、各職場単位で行う朝礼や研修、勉強会などで活用し、また、経営
Slide 26: ビジョン（目指すべき方向性）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ビジョン（目指すべき方向性） 全国各地のお菓子のオリジナルブランドとショップブランドを創造する 「お菓子の総合プロデューサー」 General Producer of the Sweets ● 「高い価値の創造」をテーマに美味しさ、品質に徹底的にこだわり 「地域性（Local）」と「専門店性（Specialty）」を追求した独創性のある お店及びお菓子創りを推進 ●地域ごとのマーケット特性にマッチしたお土産、パーソナル・ギフト から自家用まで多様なプレミアムギフトスイーツ（Premium Gift Sweets）の需要にブランドポートフォリオ
Slide 27: 今後の経営方針
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 今後の経営方針 2024年経営スローガン 超絶マッハ経営！ 当社グループは、美味しさをより一層追求したプレミアムギフトスイーツに特化し、 すべての基準で早さと速さにこだわり事業施策を遂行する。 重点施策 1.Value Up EveryDay ①美味しさを一番に、商品力のValue Up ②独自の販売手法に磨きをかけて、販売力のValue Up ③ブランドの世界観を最大限に伝える売場力のValue Up ④新ブランド、新売場、新商品そして人財力のValue Up 2.「少数精鋭主義」による高賃金低人件費比率の実現 少数精鋭による人員配置の最適
Slide 28: 中長期の目標
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 今後の経営方針 中長期の目標 長期目標 売上高経常利益率 30％ 「全員参画による超現場主義」経営を推進し、プレミアムギフトスイーツの 更なる「高い価値の創造」に注力していく 中期目標 ① シュクレイ売上高 350億円 （百万円） 20年3月期（実績） 21年3月期（実績） 22年3月期（実績） 23年3月期（実績） 24年3月期（予想） 26年3月期（目標） 売上高 16,199 7,627 11,958 20,699 25,736 35,000 ② インバウンド売上高 100億円 （百万円） 20年3月期（実績） 21年3月期（実績） 2
Slide 29: セグメント別概況
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. セグメント別概況 ◼ シュクレイ ◼ ケイシイシイ ◼ 寿製菓・但馬寿 ◼ 販売子会社 く じ ゅ う く し ま ◼ 九十九島グループ ◼ その他 ‐27‐
Slide 30: シュクレイ
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪シュクレイ≫ 24/3期予想：売上高 25,736百万円（前期比＋24.3％）営業利益 5,750百万円（同＋38.8％） 売上高 営業利益 30,000 6,500 5,750 25,736 5,500 25,000 20,699 4,500 4,144 20,000 16,199 3,500 15,000 11,958 2,500 2,059 10,000 1,500 7,627 868 5,000 500 △ 500 20/3期 21/3期 22/3期 23/3期 24/3期（予） 0 20/3期 21/3期 22/3期 23/3期
Slide 31: シュクレイ 成長加速
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪シュクレイ≫ 現場力の強化により、更なるブランド価値の向上を図り、 2026年3月期 売上高350億円突破に向け、成長を加速させる フランセ ベリーナッツミルフィユ コートクール 東京ブラウニー ‐29-
Slide 32: ケイシイシイ
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪ケイシイシイ≫ 24/3期予想：売上高 16,580百万円（前期比＋17.5％）営業利益 3,097百万円（同＋46.5％） （百万円） 売上高 （百万円） 営業利益 18,000 3,500 16,580 3,097 16,000 3,000 14,114 14,000 12,700 2,500 12,000 10,959 2,113 2,000 10,000 8,177 8,000 1,500 1,292 6,000 1,000 4,000 583 500 2,000 0 0 20/3期 21/3期 22/3期 23/3期 24/3期（
Slide 33: ケイシイシイ ブランド価値向上
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪ケイシイシイ≫ 25周年を迎えた小樽洋菓子舗LeTAOの更なるブランド価値の向上及び 「ＰＩＳＴＡ＆ＴＯＫＹＯ」、「Ｎｏｗ on Cheese♪」、「岡田謹製あんバタ屋」などの 首都圏ブランドの育成に注力 小樽洋菓子舗ルタオ ショコラポワン 小樽洋菓子舗ルタオ ショコラオレノワゼットドゥーブル ‐31‐
Slide 34: 寿製菓・但馬寿
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪寿製菓・但馬寿≫ 24/3期予想：売上高 11,985百万円（前期比＋19.4％）営業利益 2,447百万円（前期比＋44.4％） （百万円） 売上高 （百万円） 営業利益 14,000 2,800 11,985 2,447 12,000 10,572 2,300 10,042 10,000 1,800 1,694 1,352 8,000 1,300 6,053 6,000 800 4,935 4,000 300 △ 200 20/3期 21/3期 22/3期 23/3期 24/3期（予） 2,000 △ 100 △ 700 0 20/3期
Slide 35: 寿製菓・但馬寿 主力商品の育成
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪寿製菓・但馬寿≫ 主力商品の育成及び新商品開発の推進、代理店との連携強化を図る KAnoZA ショコラフォンデュ 因幡の白うさぎチョコレート ‐33‐
Slide 36: 販売子会社
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪販売子会社≫ 24/3期予想：売上高 6,463百万円（前期比＋20.7％）営業利益 768百万円（前期比＋62.8％） （百万円） 売上高 （百万円） 営業利益 7,000 768 6,463 6,176 700 6,000 523 5,354 472 500 5,000 300 4,000 3,007 100 3,000 2,139 △ 100 20/3期 21/3期 22/3期 23/3期 24/3期（予） 2,000 △ 300 △ 186 1,000 △ 500 0 20/3期 21/3期 22/3期 23/3期 24/3期（予）
Slide 37: 販売子会社 売場獲得
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪販売子会社≫ 主要交通拠点チャネルを中心に新商品での新売場獲得、 主力商品での売場面積拡大に注力 京都ヴェネト 生チーズケーキ ジェミニ 京都ヴェネト 京都 宇治抹茶 生チーズロール ‐35‐
Slide 38: 九十九島グループ
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. く じ ゅ う く し ま ≪九十九島グループ≫ 24/3期予想：売上高 5,701百万円（前期比＋23.2％）営業利益 722百万円（前期比＋97.6％） （百万円） 売上高 （百万円） 営業利益 7,000 850 722 6,000 5,701 650 450 374 366 5,000 4,522 4,628 4,000 250 3,000 2,872 50 2,047 20/3期 21/3期 22/3期 23/3期 24/3期（予） △ 150 2,000 △ 350 1,000 △ 407 △ 550 0 20/3期 21/3期
Slide 39: 九十九島グループ 製造小売型経営
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. く じ ゅ う く し ま ≪九十九島グループ≫ グループのシナジーを最大限に活用し、組織改革を断行、現場中心の製造小売型経営 に変革し成長を目指す ミスターキャラメリスト ボーラーハット I’ｍ ＬＩＬＬＹ ショコラサンドクッキー ‐37‐
Slide 40: その他
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪その他≫ <損害保険代理業、健康食品事業、海外（台湾）菓子事業> 24/3期予想：売上高 710百万円（前期比△3.3％）営業利益 96百万円（同△ 1.7％ ） （百万円） 売上高 （百万円） 営業利益 1,000 150 900 97 96 812 100 800 734 710 49 700 50 27 600 539 567 0 500 20/3期 21/3期 22/3期 23/3期 24/3期（予） 400 △ 50 300 △ 100 200 100 △ 150 0 20/3期 21/3期 22/3期 23/3期 24/3期（予
Slide 41: その他 台湾菓子事業・健康食品事業
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪その他≫ 台湾菓子事業 健康食品事業（純藍事業） 東京ミルクチーズ工場 台湾限定商品 古来伝承素材「藍」を１００％配合した健康茶『純藍茶』 ‐39‐ ザ・メープルマニア 台湾限定商品
Slide 42: ESG関連情報
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ESG関連情報 ‐40‐
Slide 43: ESG情報（サステナビリティ委員会・TCFD）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ESG情報（サステナビリティ委員会の設置及びTCFD提言への賛同表明） 当社は、当社グループが様々な事業活動を推進していくうえで、持続可能な社会実現への貢献 と中長期的な企業価値の向上が重要な経営課題であるとの認識のもと、サステナビリティにおけ る取組みを推進するため、2023年４月に「サステナビリティ委員会」を設置し、また、同月には TCFD（気候関連財務情報開示タクスフォース）提言への賛同を表明いたしました。当委員会の設 置及びTCFD提言への賛同を機に、気候変動がもたらす事業へのリスクと機会について、分析と 対応を一層強化し、関連情報の
Slide 44: ESG情報（FSSC22000認証取得）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ESG情報（ケイシイシイ第1工場 FSSC22000認証取得） ケイシイシイ第1工場が、 2023年9月1日に当社グループの製造拠点として、ケイシイシイ第2工場、 シュクレイ横浜工場・浜松工場につづいて、4拠点目となるFSSC22000認証を取得しました。 お客様に喜ばれる安心安全な商品を提供するため、品質向上活動を継続してまいります。 ケイシイシイ第1工場外観 ※FSSC 22000は、ISO 22000を追加要求事項で補強した食品安全マネジメントシステムに関する国際規格です。 GFSI（Global Food Safety Initiat
Slide 45: 株式の状況・株主還元
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 株式の状況・株主還元 ‐43‐
Slide 46: 株式の状況
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 株式の状況 株主数 （名） （2023年9月30日現在） 15,000 14,000 ■発行可能株式総数 91,200,000株 （注） 13,000 11,727 12,000 ■発行済株式総数 31,121,520株 （注） 11,000 9,636 10,035 9,369 10,000 ■単元株式数 100株 9,000 2,358名増 8,000 ■株主数 11,727名 （対前期末比 2,358名増） 7,000 6,000 （注）2023年10月1日付で株式分割を実施しており、発行可能株式総数は、 456,000,000株、発行
Slide 47: 株主還元
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 株主還元 ■配当方針 長期にわたり、安定して利益還元ができるよう、内部留保、業績水準ならびに配当性向 等を総合的に勘案し、利益還元に努めることを基本方針としております。 ■ 2024年３月期１株当たり配当金予想 25円（注） 一株当たり配当金・配当性向推移 （単位：円） （％） 130.00 （125.00） 50.0 48.7% 100.00 40.0 31.0% 40.7% 70.00 30.0 40.00 30.00 30.00 70.00 25.00 （注） 20.0 10.00 10.0 21/3期 22/3期 23/3期 24/3
Slide 48: 株主優待制度について
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 株主優待制度について 株式分割に伴い、分割後の株主優待制度の見直しを図り、2024年3月31日現在の株主 名簿に記載または記録された株主様より変更後の制度を適用いたします。 現行 変更後 ご所有株式数 内容 ご所有株式数 内容 100株以上 2,000円相当のグループ製品 500株未満 500株以上 3,000円相当のグループ 4,000円相当のグループ製品 100株以上 1,000株未満 製品 4,000円相当のグループ製品 ＋ 1,000株以上 3,000円相当の直営店舗利用券 （代替商品送付可） ‐46‐
Slide 49: 参考情報
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 《参考情報》 ‐47‐
Slide 50: 会社概要
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 会社概要 商号 寿スピリッツ株式会社 証券コード 2222（東証プライム） 会社所在地 〒683-0845 鳥取県米子市旗ヶ崎2028番地 設立 1952年4月25日 資本金 12億1,780万円 代表取締役社長 河越 誠剛 従業員数 単体8名・連結1,658名 グループ会社 連結子会社17社（国内16社・海外1社） 連結売上高 501億円（2023年3月期） 2023年12月31日現在 ‐48‐
Slide 51: 沿革（１）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 沿革（１） 1952年4月 （昭和27年） 鳥取県米子市角盤町に寿製菓株式会社を設立し、 飴菓子等の製造を開始。 1959年4月 （昭和34年） 観光土産菓子部門に進出。 1968年11月 （昭和43年） 銘菓"因幡の白うさぎ"を発売し、観光土産用菓子の 高級化に取組む。 “因幡の白うさぎ” 1972年4月 （昭和47年） 石川県加賀市に株式会社コトブキを設立。その後西 日本を中心に販売子会社を順次設立し全国に販売 網を広げる。 1979年5月 （昭和54年） 現在地（鳥取県米子市）に本社工場を新築移転。 1987年3月 （昭和62年） 兵庫
Slide 52: 沿革（２）
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 沿革（２） 1998年6月 （平成10年） 創業100年老舗商標を譲受け、東京都中央区に 株 式会社つきじちとせを設立。東京和菓子ブランド展開 に着手。 北海道小樽市に株式会社ケイシイシイが『小樽洋菓 子舗ルタオ』を設置。洋菓子小売専門店立上げ。 2005年2月 （平成17年） 営業譲受けにより株式会社九十九島エスケイファー 小樽洋菓子舗ルタオ ム他３社より菓子の製造・販売事業を継承し、株式 会社九十九島グループスタート。 2006年10月 （平成18年） 寿スピリッツ株式会社に社名変更、会社分割により 純粋持株会社体制に移行。 2011年1
Slide 53: 寿スピリッツグループの変遷①
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 寿スピリッツグループの変遷① 2023年3月期 売上高500億円、売上総利益率60％突破 単位：百万円 70,000 70.0% ●16.1フランセを子会社化 売上高 売上総利益率 65.0% 60,000 ●新型コロナウイルスの ●12.1 首都圏展開 事業再構築シュクレイ設立 世界的感染拡大 60.0% ●14.4東証1部上場 50,000 ●05.2九十九島グループ買収（営業譲受け） 55.0% ●06.10 純粋持株会社体制に移行 50.0% 40,000 ●98.6小売展開本格化 45.0% 北海道「ルタオ」 30,000 東京「築
Slide 54: 寿スピリッツグループの変遷②
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 寿スピリッツグループの変遷② 2023年3月期 経常利益100億円 経常利益率20％突破 単位：百万円 ●2023.3期 経常利益100億円 経常利益率20％ 突破 経常利益 当期純利益 15,400 28.0% ●新型コロナウイルスの世界的感染拡大 13,400 経常利益率 23.0% ●2018.3期 11,400 経常利益50億円 突破 ●2014.3期 経常利益20億円 18.0% 9,400 経常利益率10％突破 ●2000.10.6鳥取県西部地震発生 退職給付会計適用に伴う変更時差異 一括償却等特別損失発生により純損失 ●2011
Slide 55: 主要ショップブランド
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 主要ショップブランド （北海道） （山陰） （山陰） （福岡・東京） （東京） （東京） （佐世保・福岡） （神戸） （東京） （東京） ‐53‐
Slide 56: 主力商品一例
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 主力商品一例 「ドゥーブルフロマージュ」 「因幡の白うさぎ」 「ソルト＆カマンベールクッキー」 「果実をたのしむミルフィユ 」 「バターフィナンシェ 」 「九十九島せんぺい」 ‐54‐
Slide 57: 事業概要
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 事業概要 当社グループは、当社（純粋持株会社）・子会社17社で構成。 事業セグメントは、地域事業会社を基礎に区分。（地域事業会社の連合体） 北海道から沖縄に至る全国を網羅した販売プラットホームと製造拠点の強みを活かし、企画・製造・販売までの一貫した サービスを提供。 [事業系統図] 消費者 （直営店舗・催事・通信販売） 卸売先 （駅・空港・SA等の小売店、代理店、OEM） 製品 製品 製品 ＜販売拠点＞ ＜製造・販売拠点＞ （ショップブランド） 販売子会社 シュクレイ 東京ミルクチーズ工場/FRANÇAIS 他 製品 ケイシイシイ LeTAO
Slide 58: グループ生産体制
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. グループ生産体制 本社工場 浦津工場 淀江工場（お菓子の壽城） 第１工場 第2工場 寿製菓 ケイシイシイ 本社工場 第1工場 FSSC22000認証取得 浦津工場 淀江工場 第2工場 FSSC22000認証取得 但馬工場 ※全工場でISO22000取得 （AIBフードセーフティー監査システム導入） 但馬工場 福岡工場 本社工場 福浦工場 浜松工場 シュクレイ 横浜工場 浜松工場 ※全工場でFSSC22000認証取得 黒髪工場 九十九島グループ 福岡工場 本社工場 黒髪工場 ※全工場でJICQA仕様-HACCPシステム認証取得 ‐56-
Slide 59: 熱狂的ファンづくりの取り組み事例
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. 熱狂的ファンづくりの取り組み事例 「熱狂的ファンづくり」とは、経営理念「喜びを創り喜びを提供する」 の行動指針を言い表した標語です。 ‐57‐
Slide 60: 寿スピリッツ こづち発表全国大会
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪寿スピリッツ≫ ●「こづち発表全国大会」「総決起大会」開催 2024年1月23日、鳥取県米子市コンベンションセンターにて、寿スピリッツグループ「こづち発表全 国大会」「総決起大会」を開催。グループが一致団結して来期も目標突破を誓い合いました。 ‐58‐
Slide 61: 寿製菓 がいな祭り
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪寿製菓≫ ●第50回がいな祭り 寿女万灯隊 おんな万灯の部 準優勝。 個人戦では最優秀賞を受賞 2023年8月19日・20日米子の夏を象徴する“がいな祭り”の目玉である万灯パレードに出場 万灯女子の魅せる迫力の演技は、社内外の熱狂的ファン創りにつながった ‐59‐
Slide 62: 寿製菓大感謝祭
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪寿製菓≫ ●寿製菓大感謝祭～おかげ様で因幡の白うさぎ55周年・お菓子の壽城30周年～ 寿製菓は、2023年10月14日お菓子の壽城にて「寿製菓大感謝祭」を開催しました。 地元のお客様に向けた様々な催し物を用意し、多くのお客様にご来城いただきました。 ‐60‐
Slide 63: 但馬寿の地域貢献活動
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪但馬寿≫ ●但馬寿の地域貢献活動 「遊月亭」「おばあかふぇ」を運営する但馬寿は、地元小学校への出前授業の実施や、各種イベン トでオリジナルご当地ソングを披露するなど地域貢献活動に力を入れています。 養父市高齢者福祉大会でのオープニングアトラクション 養父市立高柳小学校の授業参観にて ‐61‐ サプライズ講師
Slide 64: 小樽洋菓子舗ルタオ25周年
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪ケイシイシイ≫ ●小樽洋菓子舗ルタオ25周年 2023年6月に25周年を迎えた「小樽洋菓子舗ルタオ」は、記念菓「フロマネージュ」を発売、また、25 年分の感謝を込めて顧客やお取引先様を招いたイベントを開催。パトス店はリニューアルを行い50 周年に向けて再出発しました。 顧客向け感謝祭の様子 お取引先様向け感謝祭の様子 感謝祭で提供したスイーツ 2023年4月1日 ‐62‐ ルタオ パトス店 リニューアル
Slide 65: ケイシイシイ 大運動会in札幌ドーム
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪ケイシイシイ≫ ●ケイシイシイが「大運動会in札幌ドーム」を開催 2023年8月30日、札幌ドームで大運動会を開催。総勢約300名が一堂に集まり、4チームに分かれ て7つの競技プログラムを実施。全員が一つの目標に向かうことで一致団結しました。 ‐63‐
Slide 66: シュクレイ 東京駅売上ランキング上位独占
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪シュクレイ≫ ●シュクレイが東京駅売上ランキングで上位独占！ 「2023年新商品 東京駅限定手土産 スイーツ売上ランキング」が2023年11月22日に発表され１～３ 位をシュクレイが独占。１位は、「ザ・メープルマニア」のメープルクッキー詰め合わせ缶が受賞。 【第２位】THE DROS（ザ・ドロス） フィナンシェ（カマンベール&レモン） 5個入 【第１位】ザ・メープルマニア メープルクッキー詰合せ缶 【第３位】ミスターメープルｂｙザ・メープルマニア メープルラムケーキ ‐64‐
Slide 67: 九十九島グループ マイングNo.1お土産決定戦
Kotobuki Spirits Co.,Ltd. ≪九十九島グループ≫ ●マイングNo.1“通”のお土産決定戦2023年 洋菓子部門にて5回連続1位を受賞 2023年9月、マイング“No.1”通のお土産決定戦2023年洋菓子部門にて、「赤い風船」の「フォンダン フロマージュ」が5年連続で１位を獲得。同様に「BUTTER＆Bee」の「バターフィナンシェが3回目の エントリーで初の3位獲得となりました。 ‐65‐