Lacroix Group Sa · EURONEXT:LACR
Lacroix Group Sa — Investor Presentation (January 2018)
37 slides from Lacroix Group Sa's investor presentation, Jan 18, 2018
Slide 1: Présentation financière
PRÉSENTATION FINANCIÈRE 18 Janvier 2018
Slide 2: Sommaire
Sommaire 0 1 Au cœur de l’univers LACROIX 2 Un Marché dynamique 3 Une stratégie ambitieuse 4 Bilan 2017 5 Budget 2018 ANNEXES This document is proprietary and confidential to the LACROIX Group and may not be reproduced without prior authorization. 2
Slide 3: Au cœur de l'univers LACROIX
AU CŒUR DE L’UNIVERS LACROIX 1
Slide 4: Une ETI familiale cotée
Une ETI familiale cotée 0 Jean BEDOUIN Président du Conseil de Surveillance 25% 5% 70% Vincent BEDOUIN Président du Directoire Public Autodétention Nicolas BEDOUIN Famille Bedouin Directeur Financier Membre du Directoire This document is proprietary and confidential to the LACROIX Group and may not
Slide 5: Une aventure entrepreneuriale
Une aventure entrepreneuriale 0 441 441 M€ DE CA 183 4000 PERSONNES Une croissance continue Les moyens d’investir x 2 en 10 ans Ratio d’endettement : 0,32 This document is proprietary and confidential to the LACROIX Group and may not be reproduced without prior authorization. 5
Slide 6: 3 activités complémentaires
3 Activités complémentaires 0 OFFRIR À NOS CLIENTS LES ÉQUIPEMENTS . D’UN MONDE PLUS INTELLIGENT . ET RESPONSABLE . . LACROIX LACROIX LACROIX . City Sofrel Electronics Équipements en propre Équipements en propre Equipements et cartes pour la gestion des pour la gestion des électroniques pour le Indu
Slide 7: Une présence multi-continentale
Une présence multi-continentale 0 ALLEMAGNE POLOGNE FRANCE ETATS-UNIS ESPAGNE ITALIE MAROC TUNISIE MEXIQUE SINGAPOUR SMART MOBILITY 92 M€ DE CA SMART ENVIRONMENT 39 M€ DE CA SMART INDUSTRIES 310 M€ DE CA This document is proprietary and confidential to the LACROIX Group and may not be reproduced wit
Slide 8: Un marché dynamique
UN MARCHÉ DYNAMIQUE DE VRAIS OPPORTUNITÉS DE CROISSANCE 2
Slide 9: Notre vision du Smart World LACROIX
Notre vision du SMART WORLD LACROIX City LACROIX Sofrel LACROIX Electronics 0 Tourism E-administration Living labs Sharing E-learning economy Smart ticketing e-CITIZENS Car-pooling Long distance Intermodality travel Culture Geosocialization Smart Parking Automatic fare collection Smart SMART SMART T
Slide 10: Le marché des objets connectés (IoT)
Le marché des objets connectés (Internet of Things ou IoT) 0 Source: GARTNER, ROLAND BERGER 2017 Base installée d’objets connectés par segments Dépenses mondiales IoT [milliards d’objets] [USD tn] B2C B2B LE MARCHÉ DE L’IOT EST TRÈS DYNAMIQUE D’ICI 2020 L’IoT DES MARCHES PROFESSIONNELS (I-IoT) DEVRA
Slide 11: LACROIX positionné sur les marchés porteurs (1/2)
LACROIX positionné sur les marchés porteurs (1/2) 0 Source: IDATE DigiWorld, Smart Cities & IoT, Novembre 2016 Parc installé d'objets connectés dans la ville par Parc installé d'objets connectés dans la ville par zone segment, dans le monde (Millions, échelle logarithmique) géographique (Millions) L
Slide 12: LACROIX positionné sur les marchés porteurs (2/2)
LACROIX positionné sur les marchés porteurs (2/2) 0 Source: UNION EUROPÉENNE, projets de recherche 2014 Source: IDATE DigiWorld, Smart Cities & IoT, Novembre 2016 Thématiques prioritaires Smart City de 264 métropoles de Taux de croissance annuel moyen d'objets connectés dans l’Union Européenne la vi
Slide 13: Les atouts uniques d'un équipementier technologique
Les atouts uniques d’un équipementier technologique pour aborder le Smart World 0 UNE COMMUNAUTÉ DES EXPERTISES UNE CULTURE OUVERTE COMPLÉMENTAIRES INDUSTRIELLE LACROIX Lab 9 centres de R&D Cercle vertueux Système ouvert vers la combinaison de Combinaison d’un savoir-faire éprouvé en Boucle concepti
Slide 14: Une stratégie ambitieuse pour 2020
UNE STRATÉGIE AMBITIEUSE POUR 2020 3
Slide 15: Transformation: axes du programme de développement
6 axes pour un programme de développement 0 CONQUÊTE DES MARCHÉS TRANSFORMATION DÉVELOPPEMENT INTERNATIONAL INNOVATION & DESIGN EXCELLENCE OPÉRATIONNELLE CAPITAL HUMAIN SMART WORLD This document is proprietary and confidential to the LACROIX Group and may not be reproduced without prior authorizatio
Slide 16: Ambition 2020 – conquête des marchés
Ambition 2020 – développement solide et ciblé 0 CONQUÊTE DES MARCHÉS Organisation orientée clients et focalisation sur la vente de la valeur TARGET 25% 60% 2020 Croissance commerciale activités via clients stratégiques 2017 5% 50% Priorisation des clients stratégiques et canaux de distribution assoc
Slide 17: Ambition 2020 – développement international
Ambition 2020 – développement solide et ciblé 0 DÉVELOPPEMENT INTERNATIONAL Développement complémentaire sur les zones à forte croissance TARGET 70% x3 2020 activité hors de France Hors EUROPE 2017 65% x 1,45 Implantation/acquisition sur les zones prioritaires NAFTA, ASEAN et Espagne/LATAM Spécialis
Slide 18: Ambition 2020 – innovation et design
Ambition 2020 – innovation et performance 0 INNOVATION & DESIGN Prendre la vague de l’I-IoT et des nouveaux usages avec nos écosystèmes TARGET 30% 10 2020 CA via nouveaux produits nouveaux projets collaboratifs / An 2017 15 % 5 Structuration des équipes marketing produits et techno, de la veille et
Slide 19: Ambition 2020 – excellence opérationnelle
Ambition 2020 – innovation et performance 0 EXCELLENCE OPERATIONNELLE Transformation vers l’industrie du futur : digitalisation et fluidification temps réel TARGET -25% +5 pts 2020 temps traitement commandes VA sur charges de personnel 2017 -5% +2,5 pts Digitalisation & automatisation de la gestion
Slide 20: Ambition 2020 – capital humain
Ambition 2020 – engagement et projection 0 CAPITAL HUMAIN Des équipes impliquées autour d’une forte culture d’entreprise TARGET 75% 25% 2020 Satisfaction interne Employés actionnaires 2017 65 % 0% Renforcement du sentiment d’appartenance et des parcours professionnels Implication des équipes dans le
Slide 21: Ambition 2020 – Smart World
Ambition 2020 – engagement et projection 0 SMART WORLD LACROIX connecté pour l’accélération et la mise en œuvre du plan 2025 10% 50% TARGET Relation clients & fournisseurs 2020 activité à travers des partenariats digitales 2017 2% 10 % Préparation de l’élargissement de notre positionnement sur la Sm
Slide 22: Confirmation de notre Ambition 2020
Confirmation de notre Ambition 2020 0 525 M€ DE CA +25% 20 M€ d’EBIT x 2,5 Leader équipements Structure connectés financière solide professionnels Ratio d’endettement <0,5 This document is proprietary and confidential to the LACROIX Group and may not be reproduced without prior authorization. 22
Slide 23: Bilan 2017
BILAN 2017 AMÉLIORATION DU RÉSULTAT & INVESTISSEMENT DANS LE FUTUR 4
Slide 24: Comptes consolidés 2017
COMPTES CONSOLIDÉS 2017 0 En M € 2016 2017 Chiffre d'affaires ht 428,4 441,4 2017 : Première année d’un Résultat Opérationnel Courant 8,1 12,4 redressement annoncé Marge opérationnelle Courante 1,9% 2,8% • Croissance annuelle du Chiffre d’affaires de +3% Résultat exceptionnel -5,1 -0,6 • Progression
Slide 25: Bilan amélioration de la marge
Bilan amélioration de la marge 0 Amélioration des résultats tirée par : En M€ LACROIX City (+3,3 M€) + 1,5 - 0,3 12,4 + 3,3 - 0,1 LACROIX Electronics (+ 1,5M€) 7,0 8,1 Amélioration des résultats par : 5,5 • Un effet volume 8,8 9,0 • Diminution du point mort menée sur l’exercice précédent - 5,4 - 2,1
Slide 26: Bilan amélioration de la marge
Bilan amélioration de la marge 0 LACROIX LACROIX LACROIX LACROIX Contribution selon Format IFRS City Sofrel Electronics SA TOTAL Augmentation de la marge brute 3 966 -153 2 099 0 5 910 Augmentation des charges de personnel* 70 -504 -1 092 -520 -2 046 Diminution des charges externes 1 107 955 -904 -2
Slide 27: Bilan simplifié 2017
Bilan simplifié 2017 0 Réel Réel En M € 2016 2017 Capitaux propres 86,2 93,8 • Progression des capitaux propres en lien avec le résultat Dettes + 1 AN et provisions 38,1 39,4 • Investissements décaissés en Capitaux permanents 124,3 133,1 2017 de 12,4 M€ Actif net 66,5 70,61 • Poursuite amélioration
Slide 28: Rentabilité des capitaux investis
Rentabilité des capitaux investis 0 LACROIX GROUP LACROIX LACROIX LACROIX LACROIX Group City Sofrel Electronics Progression de la rentabilité sur capitaux investi conforme à la progression du ROC Progression contenue des capitaux employés malgré 2017 2016 2017 2016 2017 2016 2017 2016 un niveau
Slide 29: Investissement dans le futur: chantiers prometteurs
Investissement dans le futur : chantiers prometteurs sur 2017 0 EXPANSION STRUCTURATION EXPÉRIMENTATIONS COMMUNICATION GÉOGRAPHIQUE MARKETING & & NOUVEAUX & IMAGE LACROIX INNOVATION BUSINESS FIRSTRONIC LACROIX LAB ~20 EXPÉRIMENTATIONS POSITIONNEMENT ASEAN MARKETING et R&D INNOVANTES & NOUVEAUX MARQU
Slide 30: Budget 2018
BUDGET 2018 POINT DE PASSAGE POUR ACCÉLÉRER 5
Slide 31: Enjeux 2018
Enjeux 2018 0 LACROIX City LACROIX Sofrel LACROIX Electronics Poursuite du redressement et accélération Confirmer la croissance et capitaliser Maitriser l’accélération et poursuivre le du déploiement de l’offre sur les investissements en R&D redressement des usines déficitaires • Accélération de la
Slide 32: Perspectives résultat 2018
Perspectives résultat 2018 0 Budget En M€ 2016 2017 2018 Chiffre d'affaires ht 428,4 441,4 484,6 2018 : Une année d’investissement pour accélérer vers l’objectif 2020 Résultat Opérationnel • Une croissance dynamique, proche de 10 % 8,1 12,4 14,5 Courant • Poursuite de l’amélioration du Résultat Marg
Slide 33: Annexes
@ac ROIX ANNEXES
Slide 34: Gouvernance
LACROIX CONNECTED TECHNOLOGIES FoRASMARTER WORLD GOUVERNANCE
Slide 35: Le Conseil de Surveillance
Le Conseil de Surveillance 0 ADMINISTRATEURS INDEPENDANTS Jean-Paul BEDOUIN Hugues MEILI - Président de Niji Président du conseil de Surveillance Pierre TIERS - Directoire de CM-CIC Fonds d’investissement et Conseil en M&A Conseil et Technologies au service de la Actionnaire majoritaire transformati
Slide 36: Le Comité exécutif
Le Comité exécutif 0 DIRECTOIRE Président Direction Direction Générale Direction Générale Direction Générale du Directoire Financière LACROIX City LACROIX Sofrel LACROIX Electronics Vincent Bedouin Nicolas Bedouin Olivier Prestel Catherine Faillet Stéphane Klajzyngier Direction Direction Direction S
Slide 37: Organigramme
Organigramme 0 LACROIX Group LACROIX Lab Rennes FRA LACROIX City LACROIX Sofrel LACROIX Electronics LACROIX Neavia St Brieuc FRA LACROIX LACROIX LACROIX BUREAUX Signalisation Sogexi Traffic Angers Kwidzyn Düsseldorf Zriba Rennes - FR D'ÉTUDES Nantes Lyon Nice FRA POL ALL TUN FRA FRA FRA LACROIX LACR