Slide 1: 2022年3月期 本決算説明会
2022年3月期 本決算説明会 2022年4月27日 Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved.
Slide 2: アジェンダ
アジェンダ 決算報告 取締役 佐伯 幸雄 2023年3月期 業績⾒込み 代表取締役社⻑ 徳重 敦之 Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 2
Slide 3: 決算報告
決算報告 取締役 佐伯 幸雄 Copyright © Tokyo Copyright © Electron Device Device Tokyo Electron LTD. AllLTD. Rights All Reserved. Rights Reserved. 3
Slide 4: 2022年3月期 決算概況
2022年3月期 決算概況 前期比 増益増収 売上高 25.6％ 増 経常利益 58.2％ 増 親会社株主に帰属する当期純利益61.8%増 幅広い分野での旺盛な半導体需要により増益増収 商権拡大も業績向上に寄与 東京エレクトロンデバイス⻑崎 土地建物交換により受贈益発生 株式会社ファーストに係る のれん及び無形固定資産の減損損失計上 Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 4
Slide 5: 業績概要 前期比
業績概要 前期比 (百万円) 2022年3月期 2021年3月期 2022年3月期 増減額 予想 売上高 143,268 179,907 36,639 172,000 売上原価 122,666 154,268 31,602 売上総利益 20,601 25,638 5,036 販管費 15,981 17,506 1,525 営業利益 4,620 8,131 3,510 営業外収益 181 189 8 営業外費用 176 1,002 826 経常利益 4,625 7,318 2,692 6,200 当期純利益 3,143 5,085 1,941 5,200 従業員数 1,247名 1,279名 3
Slide 6: 業績概要 売上高 増減
業績概要 売上高 増減 2021年3月期 CN事業 EC事業 EC事業 2022年3月期 売上高 （ディストリビューション） （PB事業） 売上高 ▲5億円 +361億円 +10億円 1,799億円 1,433億円 ※⾦額は四捨五⼊で 記載しております セグメント区分では、PB事業はEC事業に含まれております。 PB事業とは、プライベートブランド事業の略称であり、従来の呼称である⾃社ブランド事業を呼称変更しております。 PB事業には、東京エレクトロン デバイス⻑崎株式会社、株式会社ファーストを含んでおります。 Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All
Slide 7: セグメント別 売上高・利益
セグメント別 売上高・利益 • CN事業 代理店契約解消 新会計基準適用 納期遅延により 売上高減少 ⼈員増による販管費増加でセグメント利益減少 • EC事業 半導体の供給問題あるも 商権拡大 所要増により 売上高 利益ともに大幅増加 (百万円) 2021年3月期 2022年3月期 セグメント セグメント 売上高 売上高 増減額 増減額 利益 利益 コンピュータシステム関連 (CN)事業 23,933 2,834 23,460 ▲473 2,234 ▲600 半導体及び電子デバイス (EC)事業 119,334 1,790 156,446 37,112 5,083 3,293 合計 143,2
Slide 8: セグメント情報 CN事業（1/2）
セグメント情報 CN事業（1/2） 品目別売上高構成比 • ネットワーク関連製品 システムインテグレーター 通信事業者向け 低調 • ストレージ関連製品 代理店契約解消も 既存製品伸⻑により 微減 • セキュリティ関連製品 リモートアクセス クラウド向けセキュリティ 増加 セキュリティ関連製品 ネットワーク関連製品 ストレージ関連製品 保守・監視サービス 21/3月期 35% 18% 7% 40% 22/3月期 33% 18% 10% 39% Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 8
Slide 9: セグメント情報 CN事業（2/2）
セグメント情報 CN事業（2/2） 分野別売上高構成比 • システムインテグレーター 代理店契約解消により 減少 • データセンター・クラウド事業者 情報通信量の増大に伴い 増加 • エンタープライズ他 大型案件減 納期遅延により 減少 データセンター・ システムインテグレーター クラウド事業者 エンタープライズ他 通信事業者 21/3月期 44% 15% 28% 13% 22/3月期 39% 25% 24% 12% Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 9
Slide 10: セグメント情報 EC事業（1/2）
セグメント情報 EC事業（1/2） 品目別売上高構成比 • 全品目で売上高増加 • アナログIC 商権拡大により 産業機器 大幅増加 • ロジックIC ⾞載機器 通信基地局 増加 メモリIC ボード・ ソフトウェア・サービス アナログIC プロセッサ ロジックIC 電子部品他 PB 21/3月期 30% 25% 14% 4 14% 5 8% % % 22/3月期 36% 21% 16% 4 12% 5 6% % % Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 10
Slide 11: セグメント情報 EC事業（2/2）
セグメント情報 EC事業（2/2） 用途別売上高構成比 • 全分野で売上高増加 • 産業機器 商権拡大も寄与 売上高大幅増加 コンピュータ及び 通信機器 産業機器 ⾞載機器 その周辺機器 ⺠生機器 21/3月期 48% 20% 18% 7 7 % % 22/3月期 48% 19% 17% 9% 7% Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 11
Slide 12: 海外連結子会社 売上高 EC事業
海外連結子会社 売上高 EC事業 • コンピュータ及びその周辺機器 ⾞載機器 大幅増加 2021年3月期 2022年3月期 増減額 増減率 海外連結子会社 売上高(百万円) 31,324 43,834 12,509 39.9% 海外連結子会社 売上高比率 26.2% 28.0% 海外連結子会社 売上高(M$) 295 390 94 32.1% 為替レート(円) 106.10 112.39 ※ 売上高比率は EC事業の売上高に対する比率です。 Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 12
Slide 13: PB事業 売上高 EC事業
PB事業 売上高 EC事業 • 設計・量産受託サービス 医療機器 放送機器向け回復 部材不⾜影響 • TED⻑崎 半導体製造装置向け基板製造 スマート電源システム 好調 • ファースト 受注回復も 部材不⾜で納品遅延 (百万円) 2021年3月期 2022年3月期 増減額 増減率 PB事業売上高 9,205 10,217 1,011 11.0% 売上高比率 7.7% 6.5% ※ 売上高比率は EC事業の売上高に対する比率です。 Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 13
Slide 14: 貸借対照表
貸借対照表 資産 負債・純資産 • 売上増加に伴い 売上債権 増加 • 売上増加に伴い 仕⼊債務 有利子負債 増加 • 新会計基準適用により 前払費用増加 • 新会計基準適用により 前受⾦増加 90,870 107,801 (百万円) 90,870 107,801 (百万円) 5,134 現預⾦ 15,434 仕⼊債務 5,680 11,187 50,449 売上債権 29,325 有利子負債 41,724 25,334 31,023 その他負債 24,696 27,766 たな卸資産 25,835 15,545 その他流動資産 29,652 32,018 純資産 9,481 8,149 8,
Slide 15: キャッシュ・フロー計算書
キャッシュ・フロー計算書 (百万円) 2021.3.31 2022.3.31 現⾦残高 営業C/F 投資C/F 財務C/F 換算差額 現⾦残高 ▲891 ▲155 606 78 5,391 5,028 Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 15
Slide 16: 受注高の推移
受注高の推移 • CN事業 3Q 4Qは データセンター・クラウド事業者向け大型案件 先⾏受注増加 • EC事業 2022年3月期は供給逼迫継続し ⻑納期受注増加 4Qは正常化の兆し (百万円) 81,125 76,983 EC事業 CN事業 11,605 7,955 70,925 66,827 8,412 60,540 6,090 6,404 43,965 38,053 36,193 37,030 6,973 8,265 29,282 7,668 69,027 69,520 8,436 60,736 62,512 5,059 54,136 36,992 29,788 27,756 29,36
Slide 17: 2023年3月期 業績見込み
2023年3月期 業績⾒込み 代表取締役社⻑ 徳重 敦之 Copyright © Tokyo Copyright © Electron Device Device Tokyo Electron LTD. AllLTD. Rights All Reserved. Rights Reserved. 17
Slide 18: 2023年3月期 事業計画前提（1/2）
2023年3月期 事業計画前提（1/2） 為替の動向︓円安の⽔準で推移（前期比） 半導体需給の動向︓上期は逼迫継続、下期より薄日が差す ロシア・ウクライナ問題︓当社への事業影響の予測困難 事業計画に組み⼊れず 新型コロナウイルス感染の動向︓経済活動への影響は軽減 業績への影響は軽微 Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 18
Slide 19: 2023年3月期 事業計画前提（2/2）
2023年3月期 事業計画前提（2/2） 市場成⻑を上回る 事業成⻑を達成 国内ITサービス市場予測︓4.1% WW半導体市場予測︓10.4％ （CAGR :2021→2025) （2021→2022) (百万USドル) (百万USドル) 144,689 613,523 130,099 136,349 555,893 123,394 123,537 440,389 2021CY 2022CY 2023CY 2024CY 2025CY 2020CY 2021CY 2022CY 『出典︓グラフはGartner リサーチに基づき東京エレクトロンデバイスが作成。 『出典︓ WSTS, News R
Slide 20: 2023年3月期 業績見込み
2023年3月期 業績⾒込み (百万円) 2022年3月期 2023年3月期 対前期比 通期 上期予想 下期予想 通期予想 増減額 増減率 売上高 179,907 94,500 105,500 200,000 20,092 11.2% CN事業 23,460 11,350 14,300 25,650 2,189 9.3% EC事業(連結) 156,446 83,150 91,200 174,350 17,903 11.4% EC事業 146,229 78,050 84,800 162,850 16,620 11.4% PB事業 10,217 5,100 6,400 11,500 1,282 1
Slide 21: 2023年3月期 業績見込み 売上高増減
2023年3月期 業績⾒込み 売上高増減 2022年3月期 CN事業 EC事業 EC事業 2023年3月期 売上高 （ディストリビューション） （PB事業） 売上高 ＋22億円 +166億円 ＋13億円 2,000億円 1,799億円 ※⾦額は四捨五⼊で記載しております Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 21
Slide 22: VISION2025 達成に向けた重点事業
VISION2025 達成に向けた 重点事業 利益成⻑ 次なる有望事業の促進 CN事業 セキュリティ関連製品 及び サービス AI 関連サービス（AI評価・検証） EC事業 設計・量産受託サービス クラウドサービス（Azure） PB事業 医療・検体検査装置 ODM事業 ロボットビジョンの高機能化 モノづくりシステム 海外拡販 ※ODM（Original Design Manufacturing） 独⾃に開発製造した製品を他社ブランドで提供するビジネス Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserve
Slide 23: CN事業 トピックス
CN事業 トピックス セキュリティ関連製品 及び サービス AI 関連サービス（AI評価・検証） ※TED-SOC（TED - Security Operation Center） TEDが提供する、サイバー攻撃に対する24時間365日のセキュリティ運用支援 Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 23
Slide 24: PB事業 トピックス
PB事業 トピックス 医療・検体検査装置 ODM事業 東京エレクトロンデバイス 装置仕様 ・販売業貸与業 開発 医療機器 パートナー ・製造販売業 メーカー ・製造業 装置供給 病院 検査会社 様 TEDエンジニアリングセンター ︓企画・設計・開発 TED⻑崎 ︓製造・品質管理 TED ︓販売・アフターサービス 検体検査装置（製品イメージ） Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 24
Slide 25: 中期経営計画 実績と計画
中期経営計画 実績と計画 VISION2020 VISION2025 経常利益率 18.2% 17.2% ROE(株主資本)︓ ROE(株主資本) 15.0% 超 11.4% 9.5% 8.8% (億円) 売上⾼︓ 6.8% 2,000 2,000 ±10％ 4.2% 4.3% 1,799 3.2% 1,598 1,410 1,432 1,318 1,353 1,116 1,178 経常利益率︓ 4.3% 5.0% 超 4.1% 2.6% 3.2% 2.2% 1.2% 1.4% 1.0% 1.7% 0 0.0% 15/ 3月期 16/ 3月期 17/ 3月期 18/ 3月期 19/ 3月期 2
Slide 26: 1株当たり配当金
1株当たり配当⾦ 2021年3月期 2022年3月期 2023年3月期 中間 40円 105円 （予定）105円 期末 85円 100円 （予定）135円 配当性向 240 (円) 205 135 配当政策 配当性向 40% 125 93 90 安定的・継続的な配当 105 40.3 40.1 40.0 40.1 40.2 (%) 0 0.0% 19/3月期 20/3月期 21/3月期 22/3月期 23/3月期(予) Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 26
Slide 27: 本資料に関する注意事項
本資料に関する注意事項 本資料で述べられている将来に関する⾒通しは、現時点で知りうる情報をもとに構築されたものです。 当社の業績に直接的・間接的に影響を与える様々な要因により、今後の業績⾒通しが本資料と異なる 可能性があることをあらかじめご了承ください。 また、大きな変更がある場合は、その都度発表していく所存です。 本資料に掲載された会社名、製品名、サービス名ならびにロゴは、各社の商標または登録商標です。 Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 27
Slide 28: 補足資料
補⾜資料 Copyright © Tokyo Copyright © Electron Device Device Tokyo Electron LTD. AllLTD. Rights All Reserved. Rights Reserved. 28
Slide 29: 中期経営計画 VISION2025
中期経営計画 VISION2025 想定する事業環境 当社のMISSION Society 5.0 の到来 DRIVING DIGITAL TRANSFORMATION 低成⻑経済下における デジタルトランスフォーメーションを 高効率スマート社会 実現する製品・サービスを提供し 高効率スマート社会の持続的発展に 貢献する Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 29
Slide 30: 当社のVISION
当社のVISION 技術商社機能を持つメーカーへ 進化する技術商社機能 メーカーとして目指す形 データ・サービス・ストックビジネスを モノづくりシステムメーカー 利益源泉とするビジネスモデル ODMメーカー メーカー事業の成⻑に資する 課題解決型の設計開発部門 顧客基盤の維持・拡大 高効率スマート⼯場 安定的な利益基盤の構築 Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 30
Slide 31: VISION2025 財務モデル
VISION2025 財務モデル 増益増収（増益率＞増収率）による持続的成⻑を⽬指す 2025年3月期 売上高 2,000 億円 ±10% 経常利益率 ＞5％ ROE（株主資本） ＞15 % 売上高構成比 経常利益率 CN事業 20 % ＞ 13 % EC事業 70 % ＞ 2% PB事業 10 % ＞10 % Copyright © Tokyo Electron Device LTD. All Rights Reserved. 31
Slide 32: CN事業 品目別売上高構成
CN事業 品目別売上高構成 セキュリティ関連製品 ネットワーク関連製品 ストレージ関連製品 保守・監視サービス 21/3月期 35% 18% 7% 40% 22/3月期 33% 18% 10% 39% 品目 増減率 主な要因 主な仕⼊れ先 アリスタネットワークス ネットワーク システムインテグレーター 通信事業者向け 低調 ▲10.2% F5ネットワークス 関連製品 データセンター向けスイッチ好調 官公庁向け増加 エクストリームネットワークス 代理店契約解消によりシステムインテグレーター向け ストレージ ピュアストレージ ▲4.7% SANスイッチ減少 エンタープライズ向け大型案件減少 関連製
Slide 33: EC事業 品目別売上高構成
EC事業 品目別売上高構成 メモリIC ソフトウェア・サービス アナログIC プロセッサ ロジックIC ボード・電子部品他 PB 21/3月期 30% 25% 14% 4% 14% 5% 8% 22/3月期 36% 21% 16% 4% 12% 5% 6% 品目 増減率 主な要因 主な仕⼊れ先 アナログIC 57.8% 商権拡大により 産業機器大幅増加 TI / NXP プロセッサ 10.9% 産業機器 コンピュータ周辺機器 増加 NXP / TI / ｲﾝﾃﾙ / ｲﾝﾌｨﾆｵﾝ TI / NXP / ﾗﾃｨｽ / ﾏｯｸｽﾘﾆｱ / ロジックIC 48.5% ⾞載 通信基地局向け増加 ｲﾝ
Slide 34: EC事業 用途別売上高構成
EC事業 用途別売上高構成 コンピュータ及び 通信機器 産業機器 ⾞載機器 その周辺機器 ⺠生機器 21/3月期 48% 20% 18% 7% 7% 22/3月期 48% 19% 17% 9% 7% 用途 増減率 主なアプリケーション 当社の傾向 商権拡大により ｱﾅﾛｸﾞIC ﾛｼﾞｯｸIC増加 医療機器 放送機器 監視ｶﾒﾗ FA機器 計測器 産業機器 48.2% ⼯業用ﾛﾎﾞｯﾄ ⼯作機械 半導体製造装置 ｲﾝﾊﾞｰﾀ 半導体製造装置 放送機器向けﾎﾞｰﾄﾞ増加 代理店契約解消により電子部品減少 所要増によりﾛｼﾞｯｸIC増加 ⾞載機器 19.5% ｶｰﾅﾋﾞｹﾞｰｼｮﾝ ｶｰｵｰﾃﾞｨ
Slide 35: 品目
品目 品目 主な製品 機能 ネットワーク負荷分散装置 インターネットの接続負荷の分散 ネットワーク関連製品 イーサネットスイッチ スイッチングハブ ストレージ関連製品 フラッシュストレージ 大容量データに高速に接続、記憶する CN事業 コンピュータシステム、ネットワーク、データなどを、攻撃や セキュリティ関連製品 エンドポイント ネットワーク クラウド 破損、不正アクセスから保護する 保守・監視サービス 機器の保守サービス セキュリティ監視サービス アナログIC アナログIC 色々な用途に共通に使用されるIC プロセッサ CPU DSP 電子機器の頭脳 演算機能・制御機能 画像処理用IC 通信