Slide 1: 2021年12月期（第62期）第3四半期 決算説明資料
2021年12月期（第62期）第3四半期 株式会社ミルボン 決算説明資料 ２０２１年１１月１２日 © 2021 MILBON Co., Ltd. 0
Slide 2: 目次
目次 P2 連結 経営成績 P3 連結 部門別売上高・ブランド別情報 P14 連結 損益計算書等 P15 連結 設備投資等の推移 P16 フィールドパーソンの推移＆マーケット情報 P17 連結 国内・海外の売上高 P18 連結 国内・海外の営業利益 P19 海外子会社の状況 P21 今後に向けて P22 補足資料 注:ブランド別の数値は、連結の総売上高の数値を使用しております。 © 2021 MILBON Co., Ltd. 1
Slide 3: 連結 経営成績（第３四半期連結累計期間）
連結 経営成績（第３四半期連結累計期間） 国内売上は8～9月の緊急事態宣言に伴う外出自粛の影響を受けたものの、引き続き 伸⾧。海外は主要3か国が好調に推移した。 営業利益は増収効果とイベント等の活動費の減少により大幅な増益となった。 （単位:百万円） 構成比 構成比 増減率 前期実績 当期実績 増減額 （%） （%） （％） 売 上 高 25,214 100.0 29,718 100.0 4,504 17.9 売 上 総 利 益 16,665 66.1 19,771 66.5 3,105 18.6 販 管 費 12,358 49.0 14,012 47.2 1,653 13.4 営 業
Slide 4: 連結 部門別売上高［ヘアケア用剤部門①］
連結 部門別売上高 ［ヘアケア用剤部門①］ 第３四半期連結累計期間 （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率（％） 14,654 17,086 2,431 16.6 • 引き続き、プレミアムブランドが好調で前期比29.5%増となった。2月発売の「オージュア リペアリティラ イン」がすでに年間計画を上回る実績で推移している。「グローバルミルボン」についても6月に高価格 ラインの「プレミアムポジション」を発売したことも寄与した。 • milbon:iD はサロン登録軒数が2714軒。登録会員数は11万人と、修正目標値を超えてさらに増 加を続けている。 • プロフェッショナルブランドは2
Slide 5: 連結 部門別売上高［ヘアケア用剤部門②］
連結 部門別売上高 ［ヘアケア用剤部門②］ 新商品 第３四半期累計期間 オージュア ヘアケアシリーズ リペアリティライン ブリーチによる毛髪内ダメージをケアし、内から満たされたやわらかな 髪へ導くヘアケアシリーズ。 （単位:百万円） 通期目標 当期実績 進捗率 (％) 800 883 110.4 2021年 2月10日発売 グローバルミルボン プレミアムポジション 更なる高品質を追求し、うるおい・ツヤ・弾力に満ちた“より美しい 髪”へ導くグローバルミルボンの新ライン。 （単位:百万円） 通期目標 当期実績 進捗率 (％) 400 192 48.0 2021年 6月10日発売 © 2021 MI
Slide 6: 連結 部門別売上高［ヘアケア用剤部門③］
連結 部門別売上高 ［ヘアケア用剤部門③］ グランドリンケージ サロンカラー直後の色ツヤとまとまりが持続する、新しいカラーケア ブランド。 （単位:百万円） 通期目標 当期実績 進捗率 (％) 1,200 724 60.4 2021年 2月9日発売 エルジューダ ブリーチケア ブリーチデザインにしなやかな動きとまとまりを与える、オイルベースの アウトバストリートメント。 （単位:百万円） 通期目標 当期実績 進捗率 (％) 500 321 64.3 2021年 6月10日発売 クロナ スパークリングスカルプエッセンス 複合的な頭皮の悩みを解消し、健やかな髪へと導く、頭皮用炭酸 美容液。 （単位
Slide 7: ブランド別情報 オージュア
ブランド別情報 オージュア 新商品「ヘアケアシリーズ リペアリティライン」が引き続き好調 窓口軒数 （単位:軒） 2020年度末※ 2021年度当期末※ 増減数 増減率 (％) 4,222 4,696 474 11.2 販売高（第３四半期累計期間） （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率 (％) （百万円） 販売高・窓口軒数推移 （軒） 9,000 5,000 5,113 6,432 1,319 25.8 8,000 4,500 7,000 4,000 ブランドコンセプト 製品構成 6,000 3,500 3,000 日本の風土・文化・毛髪特性から お客さま一人ひとりの髪質にフィ
Slide 8: ブランド別情報 グローバルミルボン
ブランド別情報 グローバルミルボン 高価格ライン「プレミアムポジション」の投入もあり順調に推移 窓口軒数 （単位:軒） 2020年度末※ 2021年度当期末※ 増減数 増減率 (％) 9,916 13,342 3,426 34.6 販売高（第３四半期累計期間） （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率 (％) （百万円） 販売高・窓口軒数推移 （軒） 4,000 14,000 1,965 2,778 813 41.4 3,500 12,000 ブランドコンセプト グローバルミルボンとは 3,000 10,000 2,500 8,000 360°輝く髪で、一人ひとりの 世界20カ国の
Slide 9: 連結 部門別売上高［染毛剤部門①］
連結 部門別売上高 ［染毛剤部門①］ 第３四半期連結累計期間 （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率（％） 9,148 10,954 1,806 19.7 • ファッションカラーが前期比28.1%増と引き続き好調。「オルディーブ アディクシー」は代理店が新規 オープンサロンや他社カラー使用サロン攻略のために選ばれる機会が増えており、前期比36.8％増と 大きく伸⾧した。 • グレイカラーでは、「オルディーブ シーディル」の窓口拡大等で前期比9.5%の増加となった。 ※ 文中の売上高の伸⾧率は、連結総売上高ベースによる数値です © 2021 MILBON Co., Ltd. 8
Slide 10: 連結 部門別売上高［染毛剤部門②］
連結 部門別売上高 ［染毛剤部門②］ 主力商品 第３四半期累計期間 オルディーブ アディクシー 高彩度の青で赤味のあるブラウンをかき消します。にごりのないクリアな発 色実現を叶え、個性的で自由なヘアカラーデザインを実現します。 （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率 (％) 3,285 4,496 1,210 36.8 2017年度発売 © 2021 MILBON Co., Ltd. 9
Slide 11: ブランド別情報 ヴィラロドラ①
ブランド別情報 ヴィラロドラ① 企画・販売活動の継続により窓口軒数が順調に増加 窓口軒数 （単位:軒） 2020年度末 2021年度当期末 増減数 増減率 (％) 10,128 10,920 792 7.8 販売高（第３四半期累計期間） （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率 (％) （百万円） 販売高・窓口軒数推移 （軒） 1,400 12,000 790 877 87 11.1 1,200 10,000 ブランドコンセプト 1,000 8,000 人と環境の美しさを叶える 800 6,000 ライフスタイル提案型オーガニックブランド 600 4,000 ヴィラロドラとは 40
Slide 12: ブランド別情報 ヴィラロドラ②
ブランド別情報 ヴィラロドラ② 主力商品 第３四半期累計期間 ヴィラロドラ カラー 92%天然由来成分で植物の力を活かした処方により、「施術中」「仕上 がり」「継続使用」すべてを通してオーガニックならではの心地よさを実感し ていただけます。 （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率 (％) 593 668 74 12.5 2015年度発売 © 2021 MILBON Co., Ltd. 11
Slide 13: 連結 部門別売上高［化粧品部門］
連結 部門別売上高 ［化粧品部門］ 第３四半期連結累計期間 （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率（％） 223 416 193 86.3 • コロナ禍においても工夫した活動を継続し、前年の2倍近くの売上になったが、第3四半期に入って紹 介活動が一巡したことや、秋プロモーションが想定より伸びなかったこと等により、計画の売上には届か なかった。新たな課題や取り組むべきアプローチは見えてきており今後の活動に活かしていく。 新製品 第３四半期累計期間 インプレア アイブロウマスカラ・アイブロウペンシル 豊富なカラーバリエーションから、ヘアカラーに合わせて選べる眉用マスカラと、 なめらか
Slide 14: ブランド別情報 インプレア
ブランド別情報 インプレア 窓口軒数、販売高ともに増加するも計画には届かず 窓口軒数 （単位:軒） 2020年度末※ 2021年度当期末※ 増減数 増減率 (％) 645 991 346 53.6 販売高（第３四半期累計期間） （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率 (％) 223 416 193 86.3 ブランドコンセプト インプレアとは 『インプレア』のブランドコンセプトは「美容師によ 肌研究を強みとするコーセーと毛髪研究を強みとするミルボンの共同研究により誕生した、 る印象革命」です。美容師の強みである「提案 美容室専売化粧品ブランドです。 力」を生かした『印象プロデュー
Slide 15: 連結 損益計算書等（第３四半期連結累計期間）
連結 損益計算書等（第３四半期連結累計期間） ＜連結 損益計算書＞ （単位:百万円） ＜部門別売上高一覧＞ （単位:百万円） ※ 前期実績※ 当期実績 構成比(％) 増減額 増減率(％) 構成比 構成比 前期実績 当期実績 （％） （％） ヘアケア用剤 14,654 17,086 57.5 2,431 16.6 染毛剤 9,148 10,954 36.9 1,806 19.7 売上高 25,214 100.0 29,718 100.0 パーマネント ウェーブ用剤 1,036 1,077 3.6 40 3.9 化粧品 223 416 1.4 193 86.3 売上原価 8,548 33.9 9,
Slide 16: 連結 設備投資等の推移
連結 設備投資等の推移 （単位:百万円） 2021年 2021年 区 分 2017年 2018年 2019年 2020年 1~9月 計画 設 備 投 資 額 1,570 1,149 1,605 1,917 3,198 7,488 減 価 償 却 費 1,272 1,370 1,453 1,562 1,279 1,819 金額 1,422 1,479 1,534 1,581 1,236 1,765 研究開発費 売上比 (%) 4.3 4.2 4.2 4.4 4.2 4.6 2021年度 主な設備投資計画 • 青山営業所新設 • 新研修センター／イノベーションセンター用地取得 • ミルボンデジタル
Slide 17: フィールドパーソンの推移＆マーケット情報
フィールドパーソンの推移＆マーケット情報 国別 フィールドパーソンの推移 （フィールドパーソン数:1月1日期首現在（2017年以前は12月21日期首現在）） 2017年※1 2018年 2019年 2020年 2021年 日本 258 269 279 297 328 上段:フィールドパーソン人数 （名） 105 111 108 100 - 下段:フィールドパーソン一人あたり売上高 （百万円） 2021年9月30日現在 米国 12 13 13 17 17 2020年10月入社 0名 秋採用中止 （ミルボンUSA） 48 48 50 27 - 2021年 4月入社 33名 現場OJT中 2021年
Slide 18: 連結 国内・海外の売上高
連結 国内・海外の売上高 第３四半期連結累計期間 （百万円） 前期実績 当期実績 増減率 実質増減率※１ 増減額 実績 構成比 実績 構成比 （％） （％） 連結売上高 25,214 100.0 29,718 100.0 4,504 17.9 16.5 日本 21,102 83.7 23,904 80.4 2,801 13.3 13.3 海外 4,111 16.3 5,814 19.6 1,703 41.4 32.9 米国 334 1.3 662 2.2 327 97.9 96.0 中国 1,107 4.4 1,658 5.6 550 49.7 36.3 韓国 1,832 7.3 2,517
Slide 19: 連結 国内・海外の営業利益
連結 国内・海外の営業利益 第３四半期連結累計期間 （百万円） 前期実績 当期実績 増減率 増減額 実績 営業利益率 実績 営業利益率 （％） 連結営業利益 4,307 17.1 5,758 19.4 1,451 33.7 日本 4,087 19.4 4,921 20.6 834 20.4 海外 219 5.3 837 14.4 617 280.8 米国 △215 △64.3 △ 392 △ 59.3 △ 177 - 中国 214 19.3 381 23.0 167 78.1 韓国 439 24.0 907 36.0 468 106.6 その他※ △218 △26.1 △ 58 △ 6.0 1
Slide 20: 海外子会社の状況①
海外子会社の状況① 文中の数値は、現地通貨ベースに準拠しています。 米国 （ミルボンUSA） • 引き続き各地の代理店との連携のもと広域にわたってサロン講習やセールス同行等の活動を展開し 前期比96.0%増、コロナ影響前の2019年対比でも43.9%増と好調な売上が続いている。 • 「グローバルミルボン」は、ターゲットがわかりやすく高い製品力が評価されリピートにつながっている。ヘ アケアギフトボックス16000個が1日で完売するなど売上伸⾧に貢献した。 • 欧米人向けには「ソフィストーン」、アジア系サロンでは「オルディーブ アディクシー」と、米国市場の多 様性に合せた提案を実施し、染毛剤の売上
Slide 21: 海外子会社の状況②
海外子会社の状況② 文中の数値は、現地通貨ベースに準拠しています。 韓国 （ミルボンコリア） • 引き続き、全国代理店精鋭セールスと協働しながら新規窓口の開拓を積極的に行い、前期比 27.1%増の伸⾧となった。新規サロンにはカットクロスなどを含むオープンサロンキットを用意するなど 支援している。 • マスク生活でカラーを楽しむ人が増え、染毛剤では「オルディーブ アディクシー」が引続き高い伸びを 維持している。 • ヘアケアでは「オージュア」「グローバルミルボン」の順調な増加に加え、9月からは「グランドリンケージ」 を新たに投入し、動画などを活用した顧客へのアプローチによりさらなる伸⾧を図る。
Slide 22: 今後に向けて
今後に向けて 【設備投資状況について】 ⇒ 償却費の増加 青山営業所 タイ工場増築 新研修ｾﾝﾀｰ デジタル 新設 中国工場建設 投資 【費用状況について】⇒ 活動再開や海外工場・R＆D開設 に伴う費用増 中国工場稼働準備 中国R&D タイR&D 旅費交通費 物流費 USA R&D © 2021 MILBON Co., Ltd. 21
Slide 23: ＜補足資料＞ヘアケアブランドポジショニングマップ
＜補足資料＞ヘアケアブランドポジショニングマップ プレミアムブランド グローバルミルボン オージュア ヴィラロドラ ジェミールフラン クロナ プラーミア グランドリンケージ エルジューダ ドア プロフェッショナルブランド © 2021 MILBON Co., Ltd. 22
Slide 24: © 2021 MILBON Co., Ltd.
本資料に記載されている業績見通し等の将来に関する記述は、当社が現在入手している情報 及び合理的であると判断する一定の前提に基づいており、実際の業績等は様々な要因により大 きく異なる可能性があります。 © 2021 MILBON Co., Ltd. 23